Grupo Ezentis SA · BME:EZE

Grupo Ezentis SA — Ezentis — H1 2016 Earnings Presentation

32 slides from Grupo Ezentis SA's earnings presentation, Jul 28, 2016

  1. Slide 1: Presentación de resultados 1S 2016

    PRESENTACION DE RESULTADOS 15 2016 — 28/07/16 NS: aN 7

  2. Slide 2: Agenda

    RESULTADOS 1S 2016 02 VISION 2016-2017 11 VFORMACION FINANCIERA COMPLEMENTARIA 13 CONCLUSIONES 20 DESCRIPCION DE LA COMPANIA 22 ANEXOS Y HECHOS RELEVANTES 27

  3. Slide 3: Resumen ejecutivo

    EZE us RESULTADOS 152016 EVOLUCION DEL NEGOCIO 1S 2016 RESUMEN EJECUTIVO Contratacion de €188,2 M Margen EBITDA de 10,85% vs 7,35% en 1S 2015 Resultado Neto €0,72 M Flujo de Caja Operativo' positivo de €8,8 M Vv UV UV MU NM Ratio Deuda/EBITDA 3,0 x vs 3,3x cierre 2015 1Caja generada por nuestras act

  4. Slide 4: Evolución del negocio en línea con el plan estratégico 2014-2017

    EZE aS RESULTADOS 182016 > EVOLUCION DEL NEGOCIO EN LINEA CON EL PLAN ESTRATEGICO 2014-2017 -PRINCIPALES HITOS 1S 201 6 = Contratacién de € 188,2M = Crecimiento del EBITDA [+29.5%) vs 1S 2015 = Crecimiento del EBIT (+ 57,4%) vs 1S 2015 m Resultado neto de €0,72M -PRINCIPALES MAGNITUDES w Ingresos €1

  5. Slide 5: Principales magnitudes

    EZE ys __ RESULTADOS 1S 2016 > PRINCIPALES MAGNITUDES millones de euros -INGRESOS -EBITDA -EBITDA/INGRESOS semen 49 BO nnn +29,5% ~ +60,4% +9,7% 9 "| +3,5 170,6 | 18,3 10,8% 10,9% 155,5 136,3 14,8 11,4 76M 15 2015 1.2016 15 2016 182015 152016 152016 15 2015 15 2016 15 2016 Constante 1 Constante 1 Co

  6. Slide 6: Evolución de cartera 1S 2016

    EZE) us RESULTADOS 152016 > EVOLUCION DE CARTERA 15S 2016 millones de euros Cartera DIC 2015 Contratacion Produccién Efecto divisa’ Cartera 1$2016 (ARTERAL 1,77 ULTIMOS 12 MESES TIncluye la evolucin del tipo de cambio medio en cada pais, Ver Anexo |

  7. Slide 7: Generación de caja

    EZE. nS 07/32 RESULTADOS 152016 > GENERACION CAJA -ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO 1S 2016 millones de euros: CAJA DIC2015 Generacién Operativa Inversién en Fondo Inversiones en el negocio Var, Deuda Financiera y otros CAJA 152016! del negocio de Maniobra 1 Incluye saldo de caja a corto plazo 68,6Mly c

  8. Slide 8: Enfocados en la generación de caja

    EZE usS RESULTADOS 182016 > ENFOCADOS EN LA GENERACION DE CAJA _FLUJO DE CAJA OPERATIVO ' -CAJA millones de euros 138 14,6 8,6 8,8 1S 2015 1S 2016 1S 2015 1S 2016 -VENCIMIENTOS DEUDA® 63,8 -DEUDA NETA millones de euros millones de euros 78,4 82,6 7 7015 15.2016 2016 201 2018 2019 Joaben JEBITDA 3,2x

  9. Slide 9: Estructura financiera y mejora operativa

    EZE usS RESULTADOS 152034 > ESTRUCTURA FINANCIERA Y MEJORA OPERATIVA -INDICADORES CLAVES DE BALANCE - PATRIMONIO NETO 15,6 - 2015 1S 2016 - FONDO DE MANIOBRA - 2015 1S 2016 _INDICADORES OPERATIVOS -PERIODO MEDIO ! ~~” + DE COBRO* 7 ry 1S 2015 1S 2016 -PERIODOMEDIO [ * ” + DE OBRA 46,0 52,0 EN CURSO’

  10. Slide 10: Análisis resultados 1S 2016

    EZE) iS RESULTADOS 152016 > ANALISIS RESULTADOS 15S 2016 millones de euros 14,8 0,7 7 EBITDA 182016 Depreciacién Gastos Diferencia Cambio Var. Instrumentos Resultados Impuestos y Resultado y amortizacién Financieros netos' Financieros? Extraordinarios minoritarios Neto 172016 1 Resultado Financiero

  11. Slide 11: a] | E Eq ;

    : | P = a] | E Eq ; / mii RESULTADOS 1 016 02 » a “ i __ VISION iitiom \ GRU ACTON FIMANCIERA COMPLEMENTARIA 18 CONCLUSIONES 2 DE LA COMPANIA Bi — HECHOS RELEVANTES 27

  12. Slide 12: Guías de crecimiento 2016-2017

    7 EZENNS,.: VISION 2016-2017 > GUIAS DE CRECIMIENTO 2016-2017 -INGRESOS millonesde euros 257 149 2013 2014 1 Guidance 2016-2017 | HR 27/06/2016 304 2015 312! 182016 -EBITDA millones de euros 551? 55,0” 35,0! 24,4 15,3 4,4 14,8 2017E 2013 2014 2015 1S 2016 2017E ele 3,0% 5,7% 8,0% 10,9% 10,1% 2 Forec

  13. Slide 13: Información financiera complementaria

  14. Slide 14: Cuenta de pérdidas y ganancias

    PeZE Us 14/32 ts FNIFORMACION'FINANCIERA COMPLEMENTARIA > CUENTA DE PERDIDAS Y GANANCIAS Miles Euros 1S2016R 1S2015R % INGRESOS 136.344 155.543 -12,3% EBITDA arg ke % EBITDA/Ventas 10,9% 7,3% Amortizacion y provisiones -3.938 -5.097 -5,3% Amortizacion PPA -890 0 BT 9988829 % EBIT/Ventas 7,3% 41% Ing

  15. Slide 15: Evolución de ingresos

    LEZE US 15/39 I) FORMAGION FINANCIERA COMPLEMENTARIA > EVOLUCION DE INGRESOS millones de euros. -CRECIMIENTO 1S2015 R 1S2016 R 1S2016 Constante” Constante Corriente Grupo 9,7% -12,3% LATAM 9,7% -14,4% Espaiia 14,3 14,6 14,6 2,4% Otros -0,7 0,1 0,1 -ANALISIS DE IMPACTOS “2% SOBRE INGRESOS 15,0 * 342

  16. Slide 16: Diversificación geográfica

    7 EZE; us 16732 INFORMACION: FINANCIERA COMPLEMENTARIA > DIVERSIFICACION GEOGRAFICA -EVOLUCION DE INGRESOS POR GEOGRAFIA -1H 2015 -1H 2016 espana BE coLomBiA espana CARIBE coLomala 2,8% 2,4% PERU 1,7% 2,8% PERU BRASIL CHILE CHILE BRASIL ARGENTINA ARGENTINA

  17. Slide 17: Crecimiento del EBITDA (+29,5%) en términos corrientes

    INFORMACION FINANCIERA COMPLEMENTARIA > CRECIMIENTO DEL EBITDA (+29,5%) EN TERMINOS CORRIENTES millones de euros -CRECIMIENTO -% EBITDA/INGRESOS 182015 R 182016 R 12016 Constante’ Constante Corriente 152016 182015 Grupo 60,5% 29,5% 10,9% —7,3% LATAM 39,9% 10,9% 11,1% 8,6% Espana 1,4 1,2 1,2 -15,4% 8

  18. Slide 18: EBIT

    EZE- us 18/3 INFORMACION FINANCIERA COMPLEMENTARIA > EBIT -EBIT -EBIT LATAM millones de euros 13,3 100 9 10,3 29 1$2016 Efecto Divisa 1S 2014Constante 1S 2016 Efecto Divisa 1S 2016Constante -EBIT ESPANA -EBIT CORPORACION millones de euros 0,64 Y OTRAS SOCIEDADES DEL GRUPO Y AJUSTES DE CONSOLIDACION

  19. Slide 19: Balance

    WEZE c iS 19732 (6 2. 4NFOR MACION-FINANCIERA COMPLEMENTARIA > BALANCE Miles de Euros 182016 DIC 2015 182016 DIC 2015 Activo Pasivo Inmovilizado material 19.454 Inmovilizado intangible 45.365 45.080 Deudas con entidades de crédito 68.898 65.899 Inversiones inmobiliarias 0 0 Otros pasivos financieros

  20. Slide 20: die \ eae 152016

    aa” \ die \ eae 152016 02 VISKON: 2816-2017 11 BIKA (COMPLENENTARIA 13 NES 20 a NS A\COMPANIA 27° EM js 0 DESCRIPCIO ANEXOS Y HE EVANTES 27 . i \ AY fed we we N - \\ ek XN

  21. Slide 21: Conclusiones: negocio sólido, sostenible y rentable

    > CONCLUSIONES: NEGOCIO SOLIDO, SOSTENIBLE Y RENTABLE _NEGOCIO SOLIDO. = Operacion, mantenimiento y construccién de infraestructuras de telecomunicaciones y energia = Cartera industrial diversificada en grandes clientes y geograficamente -NEGOCIO SOSTENIBLE: = Contratos recurrentes de duracién pluri

  22. Slide 22: Descripción de la compañía

  23. Slide 23: Operamos, mantenemos y construimos infraestructuras de telecomunicaciones y energía

    ~EZE. 1S. 4: DESCRIPCION COMPANTA > OPERAMOS,MANTENEMOS Y CONSTRUIMOS ; INFRAESTRUCTURAS DE TELECOMUNICACIONES Y ENERGIA Ezentis es un Grupo empresarial global de Servicios Industriales con 56 afos de experiencia que opera ymantiene infraestructuras de telecomunicaciones y energia con foco en Latino

  24. Slide 24: Ingresos 1S 2016 por negocio

    ~EZE. IS. - DESCRIPC > OPERAMOS,MANTENEMOS Y CONSTRUIMOS ; INFRAESTRUCTURAS DE TELECOMUNICACIONES Y ENERGIA -INGRESOS 1S 2016 €136,3M ELECTRICIDAD TELECOMUNICACIONES 197% = Red externa fija. m Redes de distribucién m Redes de distribucién de agua. = Torres moviles. ytransmision. = Conducciones de pe

  25. Slide 25: Presencia geográfica e ingresos por país

    ~EZE. nS. 4: DESCRIPCION COMPANIA SQ. CARIBE @ 2,4% ingresos -ESPANA , w 10,7% ingresos _COLOMBIA = 2,7% ingresos -PERU* = 10,7% ingresos BRASIL m 34,3% ingresos -CHILE 919,7% ingresos -ARGENTINA = 19,3% ingresos

  26. Slide 26: Eje estratégico: la calidad de nuestros servicios

    ~EZE. nS. 4: DESCRIPCION COMPANIA > EJE ESTRATEGICO: LA CALIDAD DE NUESTROS SERVICIOS -LINEAS ESTRATEGICAS 2014/2017 = Crecimiento. m Eficiencia y Calidad. = Optimizacion financiera. -VENTAJAS COMPETITIVAS m Know-how en grandes contratos. m Presencia regional clave. = Capacidades tecnoldgicas. -PALA

  27. Slide 27: DOS 182016 9?

    DOS 182016 9? SION 2016-2017 11 MPLEMENTARIA 13 INCLUSIONES 29 ACOMPANIA 22

  28. Slide 28: Anexo I. Tipos de cambio medio 1S 2016

    aaa > ANEXO |. TIPOS DE CAMBIO MEDIO 1S 2016 T/C MEDIO JUN-15 T/C MEDIO JUN-16 CHILE (CLP)/€ 693,09 775,75 ARGENTINA (ARSI/€ 9,84 15,99 PERU (PEN)/€ 3,41 3,83 COLOMBIA (COP)/€ 2.745,80 3.515,90 BRASIL (BRL)/€ 3,31 4,14 CARIBE (USD)/€ 1,12 1,12 Fuente: Oanda

  29. Slide 29: Anexo II. Tipos de cambio 2017

    > ANEXO II. TIPOS DE CAMBIO 2017 2017' Chile (CLP)/€ 737,0 Argentina [ARS)/€ 18,7 Pert (PEN)/€ 3,9 Colombia (COP)/€ 3.318,4 Brasil (BRL)/€ 44 Caribe (USD)/€ 1,1 1 Fuente: Forecast Consenso Bloomberg. Febrero 2016.

  30. Slide 30: Anexo II. Hechos relevantes 1S 2016

    \ > ANEXO II. HECHOS RELEVANTES 15S 2016 07-07-2016 Adjudicacién contrato en Chile por €31,6M 05-07-2016 Contrato Gas Natural Argentina 20,5 M euros 01-07-2016 Nombramientos en comisiones 29-06-2016 Nombramiento director general 29-06-2016 Aprobacion de algunos acuerdos Junta y acuerdos consejo 29-0

  31. Slide 31: Presentación de resultados 1S 2016

    EZE 1S PRESENTACION DE RESULTADOS/1S2016 El presente documentoha sido elaborado por EZENTIS, Unicamente para su uso durante la presentacién de resultados correspondientes al Primer Semestre de 2016. En consecuencia, no podra ser divulgado ni hecho publico ni utilizado por ninguna otra persona fisica

  32. Slide 32: Ezentis

    * EZENTIS ~< C. Acustica 24, planta 5? Ed. Puerta de Indias, CP 41015 Sevilla, Espaiia “1 +34 902 40 60 82.F +34 913 605 994 E Investor.relations{@ezentis.com www.ezentis.com

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