Billing System Corporation · TSE:3623
Billing System — FY2014 Earnings Presentation
31 slides from Billing System's earnings presentation, Feb 27, 2015
Slide 1: 投資に関する説明会開催状況について
平成 27 年 2 月 27 日 各位 ビリングシステム株式会社 東京都千代田区内幸町一丁目１番１号 （コード番号：3623 東証マザーズ） 代表者 代表取締役社長兼 CEO 江田敏彦 問合せ先 取締役 CFO 兼管理本部長 住原智彦 電話番号 03-5501-4400 ＜マザーズ＞投資に関する説明会開催状況について 下記の通り、投資に関する説明会を開催いたしましたので、お知らせいたします。 記 開催状況 開催日時 平成 27 年 2 月 27 日（金） 13：00～14：00 開催方法 対面による実開催 開催場所 野村證券日本橋本社 6 階 野村ＩＲ説明会場（東京都中央区日本橋 1-9-1）
Slide 2: 2014年12月期決算説明資料
東証マザーズ 3623 ビリングシステム株式会社 2014年12月期決算説明資料 2015年2月27日 代表取締役社長 江田敏彦 http://www.billingsystem.co.jp/
Slide 3: 2014年12月期 決算概要
１ 2014年12月期 決算概要 Copyright 2015 Billing System Corp 1
Slide 4: 2014年12月期 決算総括
1.1 2014年12月期 決算総括 売上高 1,426百万円 （前期比 ＋ 7.5％） ・前期比99百万円増加。主因は、収納代行の業務受託で95百万円の増加によるもの。 営業利益 １０8百万円 （前期比 － 0.1％） ・クイック入金（業務受託）が17百万円減少するも、販売管理費が8百万円減少したこと等に より、前期並みの営業利益となった。 当期純利益 88百万円 （前期比 ＋ 140.3％） ・営業利益との差額20百万円の主な内訳 → 法人税等14百万円、少数株主利益4百万円 Copyright 2015 Billing System Corp 2
Slide 5: 連結損益計算書の概要
1.2 連結損益計算書の概要 単位：千円 2013年12月期 2014年12月 金額 構成比 金額 構成比 前期比 期初計画比 売上高 1,326,829 100.0% 1,426,716 100.0% 7.5% 0.5% 売上総利益 454,109 34.2% 445,840 31.2% -1.8% 5.8% 営業利益 109,072 8.2% 108,951 7.6% -0.1% 104.6% 経常利益 110,089 8.3% 107,885 7.6% -2.0% 108.8% 当期純利益 36,974 2.8% 88,848 6.2% 140.3% 86.3% EPS 24円36銭 -
Slide 6: 売上構造
1.3 売上構造 業務受託（ストック）積上が基本 売上実績推移（百万円） 単位：百万円 1,600 コ 初期売上 ン ス サ 個別単価 ポ 1,400 61 ル ッ 144 87 51 売 追加売上 ト 1,200 上 145 1,000 800 スポット 業務受託 単価 × 処理件数 1,365 1,276 業 600 1,224 1,251 務 ス 1,104 受 ト 託 ッ 400 売 ク 上 月額 × 取引社数 200 固定売上 0 2010年 2011年 2012年 2013年 2014年 Copyright 2015 Billing System Corp 4
Slide 7: 業務受託月別売上推移
1.4 業務受託月別売上推移 (百万円) 単体 Copyright 2015 Billing System Corp 5
Slide 8: サービス別売上推移
1.5 サービス別売上推移 単位：百万円 2010年 2011年 2012年 2013年 2014年 業務受託 242 224 229 272 255 クイック入金 コンサル・スポット 30 29 40 29 27 合計 272 253 269 301 282 業務受託 732 810 834 884 979 代金回収・収納代行 コンサル・スポット 13 18 10 19 29 合計 745 828 844 904 1,008 業務受託 70 66 63 78 91 送金代行 コンサル・スポット 2 1 1 0 0 合計 72 67 64 78 92 業務受託 42 91 87 11 7 ファ
Slide 9: 収益構造
1.6 収益構造 収納代行の増加に伴い原価率増加、また2012年は貸倒引当金の計上等の特殊要因もあり、販管比率も増加したが、 2013年は2011年と略同じ水準に戻り、2014年は更に減少。 （百万円） 1,600 80.0% 売上高 原価 売上総利益 売上原価率 売上販管費率 1,426 1,400 1,368 70.0% 1,338 1,326 1,248 1,200 60.0% 980 50.0% 1,000 872 847 805 800 40.0% 721 600 30.0% 563 527 491 454 445 400 20.0% 200 10.0% 0 0.0% 2010年 2
Slide 10: コスト構造
1.7 コスト構造 単位：百万円 2010年 2011年 2012年 2013年 2014年 売上原価 721 805 847 872 980 販売管理費 331 357 586 345 336 1,600 原価 販売管理費 1,400 1,200 1,000 847 800 980 805 872 721 600 400 586 200 357 345 336 331 0 2010年 2011年 2012年 2013年 2014年 Copyright 2015 Billing System Corp 8
Slide 11: 販売管理費内訳
1.8 販売管理費内訳 販売管理費実績推移（百万円） 2010年 2011年 2012年 2013年 2014年 人員の原価部門への異動により減 少。 人件費 200 225 247 234 227 常勤役職員数34名。 賃借料 23 17 20 21 20 印刷・証券代行1百万円増加 支払手数料 54 53 62 47 50 ＨＰ関連費用1百万円増加 貸倒引当 193 -3 その他 54 62 64 45 40 顧問費２百万円減 合計 331 357 586 345 336 600 500 400 その他 300 貸倒引当 支払手数料 200 賃借料 100 人件費 0 2010年 2011
Slide 12: 連結貸借対照表の概要
1.9 連結貸借対照表の概要 単位：千円 2013年12月期 2014年12月期 金額 構成比 金額 構成比 増減率 流動資産 5,863,599 94.9% 6,064,249 94.8% 3.4% 固定資産 316,131 5.1% 330,818 5.2% 4.6% 資産合計 6,179,730 100.0% 6,395,068 100.0% 3.5% 流動負債 4,580,153 74.1% 4,680,079 73.2% 2.2% 固定負債 67,766 1.1% 39,351 0.6% -41.9% 負債合計 4,647,920 75.2% 4,719,430 73.8% 1.5%
Slide 13: 連結キャッシュ・フロー計算書の概要
1.10 連結キャッシュ・フロー計算書の概要 単位：千円 2013年12月期 2014年12月期 増加要因として 営業活動によるキャッシュ・フロー 1,165,830 242,113 税前純利益107,885千円 預り金の増加115,992千円 投資活動によるキャッシュ・フロー 169,240 △ 55,942 増加要因として 定期預金の払戻100,000千円 減少要因として フリーキャッシュ・フロー 1,335,070 186,171 定期預金の預入150,000千円 財務活動によるキャッシュ・フロー 37,403 △ 20,549 増加要因として ストックオプション行使42,400千円 減
Slide 14: 2015年12月期計画
2 2015年12月期計画 Copyright 2015 Billing System Corp 12
Slide 15: 2015年12月期のポイント
2.1 2015年12月期のポイント ■ 2015年12月期の連結業績見込み 通期売上高1,430百万円、営業利益62百万円、経常利益60百万円、 当期純利益52百万円、期末配当７円５０銭 ■ 主要施策 ：従来からの事業の見直しと将来に向けた基盤の確立 ① 既存ビジネスのサービスの見直し、機能のレベルアップと再構築 ・クイック入金 本人確認サービスの拡販とマイナンバー対応検討 ・収納代行 口振機能のレベルアップとスマートフォンソリューションによる払込票 新サービスの開発 ・送金代行 アライアンスの強化より営業網を拡大 ・支払代行 公共料金支払代行サービスの拡販 ・フィナンス取次 提携金融機関の
Slide 16: 2015年12月期 業績見通し
2.２ 2015年12月期 業績見通し 連結 単位：千円 2014年12月期 2015年12月期 実績 前期比 第２四半期計画 通期計画 前期比 売上高 1,426,716 7.5% 722,867 1,430,728 0.3% 売上総利益 445,840 -1.8% 204,821 410,811 -7.9% 営業利益 108,951 -0.1% 34,988 62,685 -42.5% 経常利益 107,885 -2.0% 33,884 60,623 -43.8% 当期純利益 88,848 140.3% 29,847 52,321 -41.1% ＰＯＩＮＴＳ ・収納代行で5百万円の売上増、
Slide 17: 投資計画
2.３ 投資計画 設備投資 ハード 49百万円 （商用サーバ、全銀サーバ買替え） ソフト 20百万円 （収納代行関連システム、医療関連システム） 採用 営業本部 営業推進 +１名 業務推進 +1名 システム本部 +2名 Copyright 2015 Billing System Corp 15
Slide 18: 2015年のビジネス推進計画と状況
2.4 2015年のビジネス推進計画と状況 事業計画 サービス対象 概要 実施状況 基幹マーケットへの 証券/為替での振込人確認サービスの推進 推進中 機能拡充 保険会社への直接収納/総合収納サービス機能の開発と展開 中小病院向け業務改善と窓口会計効率化の複合サービスの開発と提供 医療連携ｻｰﾋﾞｽの構築 医療機関への診療予約から受診、会計の効率化、及び、処方箋受取から調剤薬局での薬の受取、 試行準備中 従来からの 支払いとお薬手帳への連携、等の決済基盤を利用したネットワークの構築 対応推進 教育への機能拡充 学校受験、国家試験等の試験実施に掛かる決済事務とそれに連携する業務効率化支援 推進中
Slide 19: 配当
2.5 配当 円 150.0 100% 118.3 1株当たり当期純利益 配当金 100.0 配当性向 50% 57.2 50.0 33.2 30.00 24.4 25% 7.50 7.50 7.50 0.00 0.0 2011年 2012年 2013年 2014年 2015年 △ 50.0 △ 100.0 △ 126.4 △ 150.0 Copyright 2015 Billing System Corp 17
Slide 20: 今後の対応計画
3 今後の対応計画 Copyright 2015 Billing System Corp 18
Slide 21: 中長期のサービス機能改善計画
3.1 中長期のサービス機能改善計画 2015/上 2015/下 2016/上 2016/下 2017/上 2017/下 2018/上 顧客 対象マーケット ﾏｰｹｯﾄ のサービス構築 ⑨スマートフォンとPOSレジを利用した各種決済情報に基づいた個人毎へのマーケティングが提供でき、 支援 広告宣伝や商品開発の支援が出来るサービスの構築/運営を図る 基盤 ⑧スマートフォンやこれと連携するPOSレジから各種決済や決済に連携する情報利用を可能とし、 各種個人取引基盤となるサービスの構築/運営を図る ⑦決済サービスに関連する情報サービス、マーケティングサービス、等の各種情報の総合的な管理/運営を可能と
Slide 22: 今後の事業展開にむけた施策
３.2 今後の事業展開にむけた施策 ・来期以降に向けた ・来期以降に向けた ・来期以降に向けた ・現状 ・今期の施策 基幹事業構築対応 基幹事業構築対応 基幹事業構築対応 現在の決済 ＋ 決済プラッ ＋ 医療・介護 ＋ 海外送受金 ＋ スマホ決済 プラット トフォーム 分野への 事業分野へ サービスの フォーム のレベル サービスの のサービス 開発推進 アップ 開発推進 の開発推進 ・グローバル決済システム 連携ソリューション 決済サービスの充実と販売 及びリスク評価システム チャネル拡充に向けた ・診療予約の構築設定 ・スマートフォンと各種決済 との連携システムの構築 決済プラットフォーム
Slide 23: 事業概要
4 事業概要 Copyright 2015 Billing System Corp 21
Slide 24: 会社概要
4.1 会社概要 商号 売上推移 (百万円) ビリングシステム株式会社 2010年 2011年 2012年 2013年 2014年 (Billing System Corporation) 1,249 1,369 1,338 1,327 1,427 設立 2000年6月 主要株主の状況(上位10名) (2014年12月31日現在) 資本金 株主名 所有株数 持株比率(%) 1,219百万円 1 EDAM株式会社 149,700 9.5% (201４年12月31日現在) 2 14700バンクオブイーストエイジアノミニーズリミテッド 116,100 7.4% 3 株式会社エヌ・ティ・ティ・データ
Slide 25: 事業概要
４.２ 事業概要 顧客 顧客取引先 顧客ビジネス （商品・サービス提供、仕入・調達・購買） 決済業務の最適化の支援 Money Chain Management 請求、売掛金回収・消込、収納代行、口座振替、入金通知、 支払・送金、ファイナンス取次、管理 コストダウン、省力化・迅速化、利便性・正確性向上 金融機関等 銀行 ゆうちょ銀行 クレジットカード会社 コンビニ決済 ペイジー 電子マネー Copyright 2015 Billing System Corp 23
Slide 26: 主な商品・サービス一覧
４.３ 主な商品・サービス一覧 弊社サービス サービスカテゴリー 説明 主なお取引先 提携先 備考 クレジットカード、銀行振込、コンビニ決済、ペイ 一般事業法人（小売、 クレジットカー 基本サービス ジー、口座振替など、多様な手段で商品代金を代行収 通販、物流、ネット ド会社、銀行等 納。 ショップ）、公共等 クイック入金 銀行が提供するネットバンキングシステムと連動し、 証券、FX業界 銀行 収 銀行振込を受付。振込入金状況をリアルタイムで照会。 納 代 顧客に払込票を送付し各種料金・代金を収納。 一般事業法人、保険 コンビニ、ペイ 払込票決済 請求消込処理を行い結果を還元。 会社等 ジー（
Slide 27: サービス例：クイック入金
４.４ サービス例：クイック入金 投資家からの銀行振込（入金）を、リアルタイムで知りたい。 ニーズ・課題 ソリュー 当社システムを経由して、企業のインターネットサイトと銀行のインターネット・バンキングシステムを連動させる事によって、 ション 投資家からの銀行振込をリアルタイムで把握することを可能にする。 （③振込指示） 貴社 お客様口座 貴社口座 銀行 （⑤振込処理実行） （①振込指示） 企業の ネットバンキング 投資家 インターネットサイト システム （②システム連動） （②’システム連動） （④振込状況照会） （②’システム連動） 企業 ・利用可能銀行はメガバンク、ゆうちょ銀行、ネット銀行
Slide 28: サービス例：公共料金等支払代行
４.５ サービス例：公共料金等支払代行 企業 マンション、アパート等の共用スペース、空室等の公共料金等支払（水道、電気、ガス他）に関わる煩雑な事務を合理化。 ニーズ・課題 ソリュー 各種公共料金等に関わる納付書をお預かりし、各機関に対する支払業務全般を一括で代行。 ション （①検針） （②請求書・納付書送付 ／受領） 水道局 管理物件 銀行 電力会社 （③請求書イメージ ガス会社 取込／データ入力） 等 ゆうちょ銀行 （④納付代行） （⑤結果照会・明細照会） コンビニ 企業 金融機関等 ・照会機能では、①スキャナーを用いて取り込んだ請求書現物のイメージデータ、及び②請求書を基に入力された支払明
Slide 29: 新規サービス：スマートフォン決済「PowaTag」
４.６ 新規サービス：スマートフォン決済「PowaTag」 企業の 店頭、ＰＯＳレジ、ネットショップ／ＥＣサイト、ＴＶ画面、チラシ、ポスター、請求書等で汎用的に使える簡便な決済ツールを ニーズ・課題 導入したい。また、単純な決済だけでなく、マーケティング／販促ツールとしても活用したい。 スマートフォンを用いてＱＲコードを読み取り、決済手続きを行う。ＱＲコードは、ＰＯＳレジ、ＰＣ画面、ＴＶ画面、スマート ソリュー フォン画面、チラシ／ポスタ／雑誌／請求書／払込票等、いずれの媒体上の表示にも対応します。また、１to１プライシング、 ション クーポン発行・使用、キャンペーン広告の発行等にも対応。 （
Slide 30: 対象市場の規模
4.7 対象市場の規模 広義の企業間電子商取引市場 269兆円 企業間電子商取引市場 186兆円 当社決済取扱高 2兆8千億円 クレジット決済市場 53兆円 企業-消費者間電子商取引 11兆円 出所：経済産業省：「平成25年度電子商取引に関する市場調査」 等から作成 Copyright 2015 Billing System Corp 28
Slide 31: ご清聴ありがとうございました。
ご清聴ありがとうございました。 本資料で記述している将来予測および業績予想は、現時点で入手可能な情報に基づき 当社が判断した予想であり、潜在的なリスクや不確実性が含まれています。 そのため、様々な要因の変化により実際の業績は記述している将来見通しとは大きく 異なる結果となる可能性があることを御承知おき下さい。 ＩＲお問い合わせ先 ビリングシステム株式会社 電話03-5501-4400 [email protected] Copyright 2015 Billing System Corp 29