Bertrandt Ag · XETR:BDT
Bertrandt — Investor Day (May 2013)
36 slides from Bertrandt's investor day presentation, May 15, 2013
Slide 1: 8. Capital Market Day
8. Capital Market Day Erläuterungen zum 1. Halbjahr 2012/2013 Dietmar Bichler, Vorstandsvorsitzender Ehningen, 15. Mai 2013
Slide 2: Inhalt
Inhalt Rahmenbedingungen Rahmenbedingungen für Bertrandt Entwicklung im ersten Halbjahr 2012/2013 Finanzkennzahlen Personalmanagement Ausblick Capital Market Day 2013 1
Slide 3: Rahmenbedingungen: Wirtschaftliches Umfeld
Rahmenbedingungen: Wirtschaftliches Umfeld Im ersten Quartal des Kalenderjahres 2013 gab es Anzeichen für eine Belebung der Konjunktur. Die Rahmenbedingungen bleiben jedoch anspruchsvoll. China bietet weiterhin Wachstumspotenzial. Entwicklung in Europa ist heterogen. Der Verband der Automobilindustr
Slide 4: Rahmenbedingungen: Automobilindustrie (1/2)
Rahmenbedingungen: Automobilindustrie (1/2) Die Automobilindustrie agiert in vielen Regionen der Welt in einem anspruchsvollen Umfeld. Weltautomobilmarkt soll im Jahr 2013 um zwei Prozent auf rund 70,7 Millionen verkaufter Pkw steigen *. Zahlreiche europäische Hersteller gewinnen im internationalen
Slide 5: Rahmenbedingungen: Automobilindustrie (2/2)
Rahmenbedingungen: Automobilindustrie (2/2) Weitere Pkw-Absätze (in Mio. Einheiten) werden in den Schwellenländern erwartet, insbesondere in China. Capital Market Day 2013 4
Slide 6: Rahmenbedingungen: Automobilindustrie
Rahmenbedingungen: Automobilindustrie Globale Märkte gewinnen an Bedeutung. Faktoren wie Qualität, Verbrauchsoptimierung, Sicherheit, Komfort, Design und Vernetzung sind von großer Bedeutung. Leichtbaulösungen, „Green Mobility“ und 7000 CO-Emissionen * (in kt/a) Emissionsreduktion werden weiterhin g
Slide 7: Rahmenbedingungen: Luftfahrtindustrie
Rahmenbedingungen: Luftfahrtindustrie Zivilluftfahrt weiter im Aufwind. 3,8 % Wachstum p.a. bis 2031 prognostiziert. Aktuelle Markttreiber Alternative Werkstoffe Neue Triebwerkstechnologien Hybridisierung Individualisierung Quelle: Airbus „Global Market Forecast 2012 to 2031“ Capital Market Day 2013
Slide 8: Rahmenbedingungen: Industrie
Rahmenbedingungen: Industrie Zielbranchen der Bertrandt Services entwickeln sich positiv. Prognosen für 2013 Medizintechnik: + 5 % Maschinen- und Anlagenbau: + 2 % Elektroindustrie: + 1,5 % Energietechnik: + 3 % Quellen: Spectaris, VDMA, ZVEI, HWI, DWI, McKinsey Capital Market Day 2013 7
Slide 9: Inhalt
Inhalt Rahmenbedingungen Rahmenbedingungen für Bertrandt Entwicklung im ersten Halbjahr 2012/2013 Finanzkennzahlen Personalmanagement Ausblick Capital Market Day 2013 8
Slide 10: Markttreiber nach wie vor intakt (1/3)
Rahmenbedingungen für Bertrandt: Markttreiber nach wie vor intakt (1/3) Modellpalette – Weiterhin Auffächerung zu erwarten +41% 350 Angebotene Modelle 323 324 325 325 pro OEM 316 304 300 294 280 259 250 231 200 150 100 50 0 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 Quelle: Interne Berechnung
Slide 11: Markttreiber nach wie vor intakt (2/3)
Rahmenbedingungen für Bertrandt: Markttreiber nach wie vor intakt (2/3) Ausgaben für Forschung und Entwicklung steigen über alle Bereiche hinweg CAGR Entwicklung F&E-Wertschöpfung 2012 - 2025 ~150 nach Modulen 2012 vs. 2025 2% (global | in Mrd. €) Karosserie 7,0 % 5% Antriebsstrang 3,3 % 5% Fahrwerk
Slide 12: Markttreiber nach wie vor intakt (3/3)
Rahmenbedingungen für Bertrandt: Markttreiber nach wie vor intakt (3/3) Technologievielfalt erfordert flexible Entwicklungskapazitäten Die „FAST 2025“-Studie von Oliver Wymann geht davon aus, dass die Wachstumstreiber Arbeitsteilung F&E In Prozent ungebrochen sind: 100 % 100 % 7% Engineering- 15% Pr
Slide 13: Chancen für Bertrandt (1/3)
Chancen für Bertrandt (1/3) Automotive: Größere Modellvielfalt und technische Herausforderungen führen zu mehr Komplexität und höherem Entwicklungsbedarf. Kompetenzausbau in allen Fachbereichen und Spezialthemen, wie z. B. Leichtbau, Elektronik, Akustik, Licht und Sicht etc. Weiteres Outsourcing-Vol
Slide 14: Chancen für Bertrandt (2/3)
Chancen für Bertrandt (2/3) Luftfahrtentwicklung: Langjährige Partnerschaft mit EADS-Konzern. Produktmodularität im Flugzeugbau. Vernetzung zu den Bertrandt-Fachabteilungen stellen Expertise im Bereich Leichtbau und Berechnungsmethodik sicher. Capital Market Day 2013 13
Slide 15: Chancen für Bertrandt (3/3)
Chancen für Bertrandt (3/3) Bertrandt Services – Marktsituation und Ausblick Nach einer Anlaufkurve ist Bertrandt Services nun gut im Markt positioniert. Frühindikatoren positiv Deutsche Exportstärke weiter intakt, + 3 % zum Jahresbeginn. Wiedererstarken des wirtschaftlichen Wachstumstrends für zwei
Slide 16: Inhalt
Inhalt Rahmenbedingungen Rahmenbedingungen für Bertrandt Entwicklung im ersten Halbjahr 2012/2013 Finanzkennzahlen Personalmanagement Ausblick Capital Market Day 2013 15
Slide 17: Entwicklung im ersten Halbjahr 2012/2013
Entwicklung im ersten Halbjahr 2012/2013 Bertrandt erzielte im ersten Halbjahr eine positive Entwicklung bei Umsatz und Ergebnis. EBIT-Marge mit 9,9 Prozent weiterhin auf einem guten Niveau. Mitarbeiteranzahl erhöhte sich seit dem 30.9.2012 um 308 auf 10.260 Personen. Erfolgsfaktoren: Hohe Kundenori
Slide 18: Inhalt
Inhalt Rahmenbedingungen Rahmenbedingungen für Bertrandt Entwicklung im ersten Halbjahr 2012/2013 Finanzkennzahlen Personalmanagement Ausblick Capital Market Day 2013 17
Slide 19: Umsatzerlöse erhöhten sich um 9,8 Prozent
Umsatzerlöse erhöhten sich um 9,8 Prozent + 9,8 % Umsatzerlöse* − Halbjahreszahlen (In Mio. EUR) 375,4 342,0 267,8 209,8 194,6 2008/2009 2009/2010 2010/2011 2011/2012 2012/2013 *Finanzkennzahlen beziehen sich auf den Konzern Capital Market Day 2013 18
Slide 20: Betriebsergebnis über Vorjahresniveau
Betriebsergebnis über Vorjahresniveau + 2,3 % EBIT* − Halbjahreszahlen (In Mio. EUR) 37,1 36,3 27,9 19,4 19,9 2008/2009 2009/2010 2010/2011 2011/2012 2012/2013 EBIT-Marge 9,2 % 10,2 % 10,4 % 10,6 % 9,9 % *Finanzkennzahlen beziehen sich auf den Konzern Capital Market Day 2013 19
Slide 21: Ergebnis nach Ertragsteuern erhöhte sich um zwei Prozent
Ergebnis nach Ertragsteuern erhöhte sich um zwei Prozent Ergebnis nach Ertragsteuern* − Halbjahreszahlen (In Mio. EUR) + 2,0 % 26,0 26,5 19,9 15,3 15,3 2008/2009 2009/2010 2010/2011 2011/2012 2012/2013 *Finanzkennzahlen beziehen sich auf den Konzern Capital Market Day 2013 20
Slide 22: Aufwendungen haben sich entsprechend dem Wachstum entwickelt
Aufwendungen haben sich entsprechend dem Wachstum entwickelt Aufwendungen - Halbjahreszahlen* (In Mio. EUR) Personalaufwand Materialaufwand Sonstige betriebliche + 32 % Aufwendungen + 13,1 % 268,6 237,5 + 5,9 % - 7,0 % 33,5 33,4 35,4 31,1 2011/2012 2012/2013 2011/2012 2012/2013 2011/2012 2012/2013 A
Slide 23: Bertrandt bleibt ein substanzstarkes Unternehmen
Bertrandt bleibt ein substanzstarkes Unternehmen Eigenkapital* − Halbjahreszahlen (In Prozent) 59,0% 58,0% 56,5% 55,3% 49,8% 2008/2009 2009/2010 2010/2011 2011/2012 2012/2013 Absolut 104,8 119,4 144,3 175,2 208,4 (In Mio. EUR) *Finanzkennzahlen beziehen sich auf den Konzern Capital Market Day 2013 2
Slide 24: Investitionen
Investitionen Investitionen* − Halbjahreszahlen (In Mio. EUR) 23,9 - 38,5 % 14,7 11,7 11,1 4,7 2008/2009 2009/2010 2010/2011 2011/2012 2012/2013 *Finanzkennzahlen beziehen sich auf den Konzern Capital Market Day 2013 23
Slide 25: Übersicht über die Investitionen im ersten Halbjahr 2012/2013
Übersicht über die Investitionen im ersten Halbjahr 2012/2013 Die Investitionen spiegeln die unternehmerischen Perspektiven von Bertrandt wider: Erweiterung des Versuchsbereichs in Wolfsburg. EE-Center in Ingolstadt. Klimakammern und diverse technische Anlagen. Software und Lizenzen. Auch im 2. Halb
Slide 26: Free Cashflow deutlich höher
Free Cashflow deutlich höher Free Cashflow* − Halbjahreszahlen (In Mio. EUR) 22,5 7,4 5,3 2,0 2008/2009 2009/2010 2010/2011 2011/2012 2012/2013 -14,0 *Finanzkennzahlen beziehen sich auf den Konzern Capital Market Day 2013 25
Slide 27: Die Segmente auf einen Blick − Umsatzerlöse und EBIT-Marge
Die Segmente auf einen Blick − Umsatzerlöse und EBIT-Marge Segment-Umsatzerlöse* − Halbjahreszahlen (In Mio. EUR) Digital Engineering Physical Engineering Elektrik/Elektronik + 3,5 % + 26,0 % 220,4 + 14,7 % 77,1 77,9 67,9 61,2 212,9 2011/2012 2012/2013 2011/2012 2012/2013 2011/2012 2012/2013 EBIT-Ma
Slide 28: Inhalt
Inhalt Rahmenbedingungen Rahmenbedingungen für Bertrandt Entwicklung im ersten Halbjahr 2012/2013 Finanzkennzahlen Personalmanagement Ausblick Capital Market Day 2013 27
Slide 29: Personalmanagement
Personalmanagement Mitarbeiterentwicklung im Geschäftsjahr 2012/2013* Im 1. Halbjahr des Geschäftsjahres 2012/2013 wurden 308 Stellen aufgebaut. 10.260 9.952 Derzeit haben wir weiterhin rund 1.000 offene Stellen. Das Unternehmen wird am Markt bekannter und gilt als attraktiver Arbeitgeber. Bertrandt
Slide 30: Personalmanagement
Personalmanagement Breites Angebot von Ausbildungen und dualen Studiengängen sichern den Nachwuchs und bieten vielfältige Einstiegsmöglichkeiten. Attraktive Programme zur Altersvorsorge. Beteiligungsprogramme für Führungskräfte und Mitarbeiter. Laufend über 300 Workshops und Seminare für Mitarbeiter
Slide 31: Inhalt
Inhalt Rahmenbedingungen Rahmenbedingungen für Bertrandt Entwicklung im ersten Halbjahr 2012/2013 Finanzkennzahlen Personalmanagement Ausblick Capital Market Day 2013 30
Slide 32: Ausblick allgemein
Ausblick allgemein Der weltweite Automobilabsatz zeigt sich uneinheitlich und die Rahmenbedingungen werden zunehmend anspruchsvoller. Hersteller berichten von schwierigerem Umfeld. OEM bestätigen ihre Strategie der Modell- und Technologievielfalt. Marktteilnehmer und Regierung fordern weitere Emissi
Slide 33: Ausblick Bertrandt (1/2)
Ausblick Bertrandt (1/2) Die Markttreiber sind intakt und bieten Chancen für Bertrandt. Das Investitionsvolumen spiegelt die unternehme- rischen Möglichkeiten und Perspektiven des Bertrandt-Konzerns wider. Qualifizierungsprogramme für Mitarbeiter werden angeboten, um Know-how auszubauen und Leistung
Slide 34: Ausblick Bertrandt (2/2)
Ausblick Bertrandt (2/2) Gezieltes Kostenmanagement und konsequente Überprüfung und Optimierung der Unternehmensabläufe sichern unsere Qualität. Unter der Prämisse, dass sich die Zielbranchen von Bertrandt positiv entwickeln und die Unternehmen verstärkt in die Forschung und Entwicklung neuer Techno
Slide 35: Vielen Dank für Ihre Aufmerksamkeit
Vielen Dank für Ihre Aufmerksamkeit Wir freuen uns auf Ihre Fragen
Slide 36: Rechtlicher Hinweis
Rechtlicher Hinweis Diese Präsentation enthält unter anderem gewisse vorausschauende Aussagen über zukünftige Entwicklungen, die auf aktuellen Einschätzungen des Managements beruhen. Solche Aussagen sind gewissen Risiken und Unsicherheiten unterworfen. Sollte einer dieser Unsicherheitsfaktoren oder