Link And Motivation Inc. · TSE:2170
Link And Motivation — Q2 2018 Earnings Presentation
43 slides from Link And Motivation's earnings presentation, Aug 10, 2018
Slide 1: 2018年12月期 第2四半期 決算説明会
2018年12月期 第2四半期 決算説明会 2018.8.10
Slide 2: 決算説明会アジェンダ
2018年12月期 第2四半期 決算説明会アジェンダ (1) 2018年12月期 第2四半期 連結決算報告 (2) 各重点指標 進捗報告 1 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 3: 20187F12ARH 20U-H
20187F12ARH 58 20U-H in ASRS
Slide 4: リンクアンドモチベーショングループの事業構造
リンクアンドモチベーショングループの事業構造 3 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 5: 連結損益計算書 (実績 前年比)
連結損益計算書 (実績 前年比) 2017年 2018年 単位(百万円) 第2四半期 第2四半期 前年比 売上収益 18,031 19,985 110.8% 営業利益 1,609 2,115 131.4% 当期利益 1,010 1,345 133.1% ※2017年12月期第1四半期決算より、従来の日本基準に代えて国際会計基準(IFRS)を適用しております 売上収益及び各段階利益で昨年実績を大きく上回り、過去最高業績を更新 特に、営業利益・当期利益が大きく伸長し、収益性が向上 （第2四半期の営業利益率は昨年の8.9％から10.6％に上昇） 4 (c) 2018 Link and Motivat
Slide 6: 連結損益計算書 (実績 予想比)
連結損益計算書 (実績 予想比) 2017年 2018年 2018年 第2四半期 第2四半期 第2四半期 単位(百万円) 実績 予想 実績 予想比 前年比 売上収益 18,031 20,000 19,985 99.9% 110.8% 営業利益 1,609 2,000 2,115 105.8% 131.4% 当期利益 1,010 - 1,345 - 133.1% ※2017年12月期第1四半期決算より、従来の日本基準に替えて国際会計基準(IFRS)を適用しております 売上収益は、僅かに予想値を下回ったものの、収益性の高い組織開発Divの事業成長と、 個人開発Divの収益性が改善したことで、営業利
Slide 7: セグメント別 売上収益・売上総利益
セグメント別 売上収益・売上総利益 (実績 前年比) 2017年 2018年 単位(百万円) 第2四半期 第2四半期 前年比 売上収益 5,900 6,703 113.6% 組織開発Div 売上総利益 3,808 4,518 118.6% 売上収益 3,362 3,912 116.3% 個人開発Div 売上総利益 1,079 1,450 134.3% 売上収益 9,549 10,190 106.7% マッチングDiv 売上総利益 2,365 2,607 110.3% 組織開発Divは、収益性の高い「コンサル・アウトソース事業」の好業績を受け、売上収益、 売上総利益ともに前年比大幅増 個人開発D
Slide 8: 組織開発Div 事業別 プロダクト売上収益
組織開発Div 事業別 プロダクト売上収益 (実績 前年比)①・② プロダクト(単位：百万円) 2017年 2018年 ※<>内は売上総利益 第2四半期 第2四半期 前年比 4,691 5,126 109.2% ①コンサル・アウトソース事業 <3,284> <4,112> 125.1% コンサルティング 2,058 2,286 111.1% ※ パッケージ 1,578 1,455 92.2% 会員・データベース 474 909 191.7% アウトソーシング 580 475 81.9% 2,044 2,001 97.9% ②イベント・メディア事業 <676> <612> 90.6% イベント制
Slide 9: 個人開発Div 事業別 プロダクト売上収益
個人開発Div 事業別 プロダクト売上収益 (構成比 前年比) ③・④ プロダクト(単位：百万円) 2017年 2018年 ※<>内は売上総利益 第2四半期 第2四半期 前年比 3,306 3,583 108.3% ③キャリアスクール事業 <1,099> <1,310> 119.2% Office 1,478 1,523 103.1% ※ プロシリーズ 426 484 113.7% 会計 292 289 98.9% 国家試験 286 335 117.1% 公務員 662 673 101.6% 教材等・その他 86 93 108.7% 英会話 73 182 247.7% 55 329 596.2
Slide 10: 個人開発Div 事業別 プロダクト売上収益
個人開発Div 事業別 プロダクト売上収益 (構成比 前年比) ③・④ プロダクト(単位：百万円) 2017年 2018年 ※<>内は売上総利益 第2四半期 第2四半期 前年比 3,306 3,583 108.3% ③キャリアスクール事業 <1,099> <1,310> 119.2% Office 1,478 1,523 103.1% ※ プロシリーズ 426 484 113.7% 会計 292 289 98.9% 国家試験 286 335 117.1% 公務員 662 673 101.6% 教材等・その他 86 93 108.7% 英会話 73 182 247.7% 55 329 596.2
Slide 11: 個人開発Div 事業別 プロダクト売上収益
個人開発Div 事業別 プロダクト売上収益 (構成比 前年比) ③・④ プロダクト(単位：百万円) 2017年 2018年 ※<>内は売上総利益 第2四半期 第2四半期 前年比 3,306 3,583 108.3% ③キャリアスクール事業 <1,099> <1,310> 119.2% Office 1,478 1,523 103.1% ※ プロシリーズ 426 484 113.7% 会計 292 289 98.9% 国家試験 286 335 117.1% 公務員 662 673 101.6% 教材等・その他 86 93 108.7% 英会話 73 182 247.7% 55 329 596.2
Slide 12: マッチングDiv 事業別 プロダクト売上収益
マッチングDiv 事業別 プロダクト売上収益 (実績 前年比) ⑤・⑥ プロダクト(単位：百万円) 2017年 2018年 ※<>内は売上総利益 第2四半期 第2四半期 前年比 5,388 5,992 111.2% ※ ⑤ALT配置事業 <1,484> <1,718> 115.8% 4,323 4,527 104.7% ⑥人材紹介・派遣事業 <1,038> <1,148> 110.6% 販売職派遣 3,535 3,537 100.0% 事務職派遣 322 317 98.5% 外国人サポート 131 286 217.5% 動員・紹介 333 386 115.8% ※ALT…「Assistant
Slide 13: 連結貸借対照表(実績 前年比)
連結貸借対照表(実績 前年比) 2018年 単位(百万円) 2017年末 第2四半期 当期増減 ① 流動資産 7,589 7,335 ▲253 ② 固定資産 18,180 18,992 811 ③ 繰延資産 0 0 0 資産合計 25,770 26,327 557 ④ 流動負債 12,129 11,843 ▲286 ⑤ 固定負債 6,942 6,403 ▲538 負債合計 19,072 18,247 ▲824 ⑥ 純資産 6,697 8,080 1,382 資産は、モチベーションクラウドへの投資の促進等により、増加 負債は、長期借入金の返済に伴い、減少 純資産は、当期純利益の計上とインキュベー
Slide 14: 2018年12月期 第2四半期 配当
2018年12月期 第2四半期 配当 2018年12月期 配当方針 引き続き、四半期配当を実施 2018年12月期 第2四半期 配当予定 当初予定通り、一株当たり1.7円の配当を9月25日(火)に実施予定 第１四半期 第２四半期 第３四半期 第４四半期 配当 配当予定 配当予定 配当予定 一株当たり 配当額 1.7円 1.7円 1.7円 1.7円 ※当社の単元株数は、100株としています。 ※2018年12月期 第１四半期より、増配をしております。 13 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 15: Brijste evekS
Brijste evekS
Slide 16: 2018年 各Division 重点指標
2018年 各Division 重点指標 15 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 17: 2018年 各Division 重点指標
2018年 各Division 重点指標 16 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 18: 組織開発Div：企業における経営課題の変化
組織開発Div：企業における経営課題の変化 ハードの時代 ソフトの時代 カネ・モノの調達・投資が主流 ヒトの調達・投資にシフト モノ モノ カネ ヒト カネ ヒト 企業 企業 「HRテック」を始めとする 労働市場への適応が必至 17 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 19: 組織開発Div：企業の労働市場適応における課題
組織開発Div：企業の労働市場適応における課題 組織診断における課題 組織変革における課題 事業活動の 組織活動の “ものさし” “ものさし” Action Plan Action Planｓ Plan P/L B/S ? Check Do 従業員満足度調査のみの実施 Check Do 事業活動にはP/L・B/Sという 現状把握は出来るが、 “ものさし”があるが、 目標設定・改善行動がないため 組織活動には“ものさし”がない 組織変革が進まない 組織状態を可視化する「ものさし」の不在と 組織改善を実現する「PDCAサイクル」の不在 18 (c) 2018 Link and Motivation
Slide 20: 組織開発Div 重点指標：モチベーションクラウド
組織開発Div 重点指標：モチベーションクラウド 19 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 21: モチベーションクラウド サービス概要
組織開発Div 重点指標：モチベーションクラウド サービス概要 モチベーションクラウドは、導入数国内No.1(※1)の、 従業員エンゲージメント(※2)向上のためのクラウドサービス See Plan 組織診断 目標設定 蓄積データは、3,640社86万人以上 機能の一部について特許取得済み 組織のものさし (エンゲージメントスコア) 組織規模に応じた月額従量課金モデル Check& (ストックビジネス) Action Do 実行促進 進捗確認 従業員エンゲージメントを数値化し ※1：当社調べ(2018年６月時点) 組織改善のPDCAサイクルをまわすことで エンゲージメント向上を実現するクラウド
Slide 22: モチベーションクラウド 進捗
組織開発Div 重点指標：モチベーションクラウド 進捗 月会費売上は順調に積み上がり、安定収益を構築 特に、大手企業への導入促進により、単価が大きく上昇 （単位：千円） 140,000 月会費売上 推移 2018年6月 130,000 月会費売上 内訳 120,000 導入数(※1) ： 576件 納品数(※2) ： 527件 100,000 92,998 月会費単価(※3) ： 176千円/月 （2018年3月時点 165千円/月） 80,000 72,086 60,716 組織規模の大きい大手企業への導入促進 60,000 により、月会費単価が上昇（※4） 45,043 40,000 32
Slide 23: モチベーションクラウド 導入企業一例
組織開発Div 重点指標：モチベーションクラウド 導入企業一例 業界・規模を問わず、従業員とのエンゲージメント向上を目指す 各業界のリーディングカンパニーからの支持が高まっている 22 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 24: モチベーションクラウド 導入企業一例
組織開発Div 重点指標：モチベーションクラウド 導入企業一例 業界・規模を問わず、従業員とのエンゲージメント向上を目指す 各業界のリーディングカンパニーからの支持が高まっている 23 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 25: 2018年 各Division 重点指標
2018年 各Division 重点指標 24 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 26: 個人開発Div：個人のキャリア形成における課題の変化
個人開発Div：個人のキャリア形成における課題の変化 教育における価値の変化 労働寿命の変化 企業や コンテンツ ＜ モチベーション ＜ 個人の ビジネスモデルの 寿命 寿命 価値の主体は 「コンテンツ(学ぶもの)」から 特定のスキルに依存した 「モチベーション(学び方)」に キャリア形成のリスクが高まっている シフトしている 25 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 27: 個人開発Div：ビジョン
個人開発Div：ビジョン 「挫折させないトータルキャリア支援」で アイカンパニーの発展に貢献する 26 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 28: キャリア診断「Bridge-C」
個人開発Div 優位性：キャリア診断「Bridge-C」 基幹技術「モチベーションエンジニアリング」を用いて開発された キャリア診断「Bridge-C」による「挫折させないトータルキャリア支援」 キャリア診断「Bridge-C」 モチベーションタイプ スキル充実度 診断による 診断による 「挫折させない」 「トータルキャリア」 支援 支援 全国約3万5000人の受講生に対して、順次「Bridge-C」を展開(※) ※2018年2月リリース以降、受検者数は7月末現在で、11,000人以上 27 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 29: 「Bridge-C」を活用した「挫折させない」支援
個人開発Div 優位性：キャリア診断「Bridge-C」を活用した「挫折させない」支援 Bridge-C モチベーションタイプ診断 ■約9万人の受講生データを基にモチベーション特性を分析 ■モチベーション特性に応じた挫折の傾向を診断 ■ひとりひとりのタイプに合わせた挫折克服の方向性を明確化 モチベーション特性 挫折させない 継続学習 挫折の 挫折克服の 傾向 方向性 3つの観点から受講生のモチベーションを持続させる 「挫折させない継続学習」のアプローチが可能となる 28 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 30: 「Bridge-C」を活用した「トータルキャリア」支援
個人開発Div 優位性：キャリア診断「Bridge-C」を活用した「トータルキャリア」支援 Bridge-C スキル充実度診断 ■目指すキャリアに向けた強化ポイントの明確化 ■36項目でスキル診断し、キャリアの充実度合いを 偏差値「CS（キャリアディベロップメントスコア）」で算出 (CSを測る項目) テクニカル/リテラシースキル ポータブルスキル 職務を遂行するために 業界や職種の枠を超えて通用する 欠かせない知識や技術 陳腐化しない基本スキル ■受講生ひとりひとりのキャリア 充実度に応じたスキル開発の 方向性を総合的に提案 ■当社社員（キャリアナビゲー ター）が、対面で継続学習 をフォローア
Slide 31: 「Bridge-C」を活用した「トータルキャリア」支援
個人開発Div 優位性：キャリア診断「Bridge-C」を活用した「トータルキャリア」支援 「学ぶ」をトータルに支援 「働く」までトータルに支援 PCスキル 資格 キャリアスクール事業の キャリアセンター 人材派遣事業の ㈱リンクアカデミー ㈱リンクスタッフィング 学ぶ×働く 機会を提供 学ぶ 働く 機会を提供 機会を提供 英会話 指導者 キャリア 指導者 プログラミング ナビゲーター 「学ぶ」「働く」機会をそれぞれ提供してきた2社が 融合拠点を展開し、ひとりひとりのキャリアに責任を 持って向き合う環境を整備 4つのブランド、約50の多様な講座を 一つの教室にてキャリアナビゲーターが ひとつの
Slide 32: IT人材育成講座「アビバプロ」 / LTV
個人開発Div 重点指標：IT人材育成講座「アビバプロ」 / LTV（生涯顧客単価） キャリアスクール受講生の一人あたりの IT人材育成講座 「アビバプロ」 LTV(※)(生涯顧客単価) ※LTV：Life Time Value AI検定やRPA講座 ＝受講生一人あたりの生涯キャリアスクール利用料 開発も進行中。 講座ラインナップ数は (千円） 業界最大級 400 391 前年同時期比 (百万円） 「アビバプロ」 第２四半期累計売上 +14.9％ 500 484 前年同時期比 450 +13.6％ 350 426 340 「挫折させないトータル 400 今後も市場ニーズの キャリア支援」の実践
Slide 33: 2018年 各Division 重点指標
2018年 各Division 重点指標 32 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 34: マッチングDiv 重点指標：ALT配置
マッチングDiv 重点指標：ALT配置 文部科学省の方針（※1）に対し、市場成長は緩やかだが 自社のALT稼働人数は堅調に推移 ※1:文科省は2020年度までに全ての小学校（約20,000校）にALTを確保する計画であり、 ALT需要は拡大が見込まれている 総ALT雇用数（※2） 自社ALT稼働人数 3年平均成長率 3年平均成長率 (人） +3.6％ (人） +6.5％ 3,300 3,213 12,500 12,338 11,879 12,000 3,100 11,508 2,959 11,500 ※2:日本全国で現在雇用 2,900 11,000 されているALTの総数 当社調べ（2018
Slide 35: マッチングDiv 重点指標：外国人サポート
マッチングDiv 重点指標：外国人サポート 採用・受入・定着サポートをワンストップで提供する「外国人サポート」 ALT以外への進出も順調に推移 採用サポート 紹介人数(※) (人） 前年比3倍以上の伸びに向け順調に推移 1500 年間計画 1,250 日本での就労を希望する4万人を超える登録者から 1300 ALTだけでなく、英会話講師などの領域にも人材を紹介 1100 869 900 ALT以外 ALT 700 500 339 300 100 当社インキュベーション先の企業にも英会話講師を紹介 2017年 2018年 第２四半期 累計 ※ALTの紹介は季節性があり、第１四半期が紹介決定のピー
Slide 36: マッチングDiv 重点指標：国内人材派遣
マッチングDiv 重点指標：国内人材派遣 個人開発Divとのシナジーを強め、受講生に就業機会を提供し、 マッチング効率を高めることで、収益性の向上を見込む 個人開発Div受講生からの就業決定数 一般就業者と個人開発Divからの就業者の 平均稼働日数 (人） (日） 前年同時期比 同時期比(※2) 300 275 +43.2％ 70 +8.8％ 270 63.1 「キャリアセンター(※1)」の 60 個人開発Divからの 240 展開により、 56.8 就業者は一般就業 就業決定率を高め、 者と比べて 収益性の向上を見込む 210 稼働期間が長い 192 50 ※1: キャリアスクール事業で展開
Slide 37: 2018年 各Division 重点指標
2018年 各Division 重点指標 36 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 38: ベンチャー・インキュベーション：出資先企業の上場
ベンチャー・インキュベーション：出資先企業の上場 2018年5月31日 ラクスル(株)が東証マザーズ市場に上場 設立 ：2009 年 9 月 代表者 ：代表取締役社長CEO 松本 恭攝 従業員数 ：188名（2018年4月時点） 資本金 ：19億2604万5150円（2018年7月時点） ビジョン ：仕組みを変えれば、世界はもっと良くなる 事業内容 ：産業毎のシェアリングプラットフォームの創出 デジタル化が進んでいない伝統的な業界に 「インターネット」を用いて新しい仕組みを創り、 既存の産業構造に変革をもたらす 代表取締役社長CEO：松本 恭攝 慶應義塾大学商学部卒業後 現在は印刷のシェアリン
Slide 39: ベンチャー・インキュベーション：出資先企業の株式売却
ベンチャー・インキュベーション：出資先企業の株式売却 2018年8月8日 当社が保有する(株)Phone Appliの全株式を NTTコミュニケーションズ(株)に売却する契約を締結 設立 ：2008年1月 代表者 ：代表取締役社長 石原 洋介 資本金 ：293,104,960円 従業員数 ：117名（2018年5月1日付） ビジョン ：人と人、人とモノをインターネットでつなぎ、 イノベーションを生み出すお手伝い 事業内容 ：5年連続クラウド電話帳シェアNo.1(※) クラウド電話帳「連絡とれるくん」を主軸とした、 代表取締役社長：石原 洋介 企業の様々なコミュニケーションの効率化と 働き方改革
Slide 40: ベンチャー・インキュベーション 「出資先一覧」
ベンチャー・インキュベーション 「出資先一覧」 ① ㈱リッチメディア ⑦ ㈱スクー メディアデザイン/インバウンドマーケティング Schoo Web campus 【第3号案件】2018年5月31日 上場 ② ㈱フロムスクラッチ ﾏｰｹﾃｨﾝｸﾞ支援/技術者派遣 ⑧ ラクスル㈱ 印刷のEコマース/集客支援 【第1号案件】2016年3月17日 上場 ③ ㈱アカツキ アプリ開発/スマートフォンサービス開発 ⑨ リノベる㈱ 中古住宅のリノベーション ④ ㈱ＦｉＮＣ FiNCダイエット家庭教師/ウェルネス経営支援 ⑩ ㈱ＬｉＢ ⑤ ㈱ネオキャリア ハイキャリア女性の転職支援 人材紹介・派遣（医療・介護
Slide 41: ベンチャー・インキュベーション 「出資先一覧」
ベンチャー・インキュベーション 「出資先一覧」 【第2号案件】 2016年12月21日 上場 ⑫ ㈱イノベーション ⑱ ㈱ウィルゲート BtoBに特化したマーケティング支援 コンテンツマーケティング・メディア事業 ⑬ ㈱ファーストブランド 企業と個人のブランディング支援 ⑲ ㈱やる気ｽｲｯﾁｸﾞﾙｰﾌﾟﾎｰﾙﾃﾞｨﾝｸﾞｽ 個別指導塾・幼児教育施設等の運営 ⑭ ㈱ビズリーチ ハイキャリア向け転職サイト 【第4号案件】 2018年3Q バイアウト予定 ⑮ ㈱グローバルキャスト ⑳ ㈱Phone Appli 業種特化型BPOサービス事業 クラウド電話帳サービスの企画・開発・販売 ⑯ ㈱あしたのチー
Slide 42: リンクアンドモチベーショングループの事業構造
リンクアンドモチベーショングループの事業構造 41 (c) 2018 Link and Motivation Group
Slide 43: 2018年12月期 第2四半期 決算説明会
2018年12月期 第2四半期 決算説明会 2018.8.10