AB Artea Bankas · OMXVSE:ROE1L
AB Artea Bankas — INVL Emerging Europe Bond Subfund — Investor Presentation (March 2025)
24 slides from AB Artea Bankas's investor presentation, March 2025
Slide 1: INVL besivystančios Europos obligacijų subfondas
INL xt INVL besivystancios Europos obligacijy subfondas 2025 kovas
Slide 2: Svarbu žinoti
Svarbu Zinoti INVL besivystanéios Europos obligacijy subfondas (toliau — subfondas) yra UAB ,,SB Asset Management” (toliau — Valdymo jmoné) valdomo atvirojo suderintojo investicinio fondo ,,INVL sudétinis fondas” subfondas. Subfondas veikia kaip finansuojantysis subjektas ir ne maziau kaip 85 proc.
Slide 3: Investavimo strategija
Investavin
Slide 4: Informacija apie subfondą
Informacija apie subfonda + |steigimas: 2010-10-29 Morningstar + AUM:EUR7M / EUR 60M (finansuojamasis fondas)/ Strategijos AUM: EUR 291M * * * * + Subfondo ISIN: LTIFOOO000468 Lipper Leaders* + Valdymo mokestis: 0.45% + DidzZiausias subfondo lygio BIK*: iki 2% AukSéiausias bendras reitingas 3 is + S
Slide 5: Strategija
Strategija Tikslingi besivystancios Europos vyriausybiy ir jmoniy emitenty obligacijy TOP pasirinkimai Tikslas: Strategija: pagal rizika jvertintos grazos maksimizavimas (Sharpe rodiklis) ir vertés nuosmukio minimizavimas Fundamentaliai stipriy trumpalaikiy skolos bei vyriausybiy vertybiniy popieriy
Slide 6: Subfondo ir lyginamojo indekso grąža
80% INVL besivystančios Europos obligacijų subfondas Lyginamasis indeksas 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% -10% 2010-10-29 2012-10-29 2014-10-29 2016-10-29 2018-10-29 2020-10-29 2022-10-29 2024-10-29
Slide 7: Subfondo ir Bloomberg Euro Aggregate Corporate indekso grąža
80% INVL besivystančios Europos obligacijų subfondas 70% Bloomberg Euro Aggregate Corporate Total Return Index Value Unhedged EUR 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% -10% 2010-10-29 2012-10-29 2014-10-29 2016-10-29 2018-10-29 2020-10-29 2022-10-29 2024-10-29
Slide 8: Subfondo grąžos dėmenys
INTE Subfondo grazos dedamosios CRE obligacijy rinkos Galimybiy mazesnése neefektyvumas ij obligacijose isnaudojimas Lankstumas keisti portfelio struktira tarp vyriausybés ir imoniy obligaciju Aktyvus dalyvavimas pirmineéje rinkoje
Slide 9: Globalworth: tipinės obligacijos pavyzdys
Globalworth: Stambus biury paskirties NT valdytojas vidurio ir rytu Europoje, kurio portfelis sudaro daugiau nei 1 min. kv.m. turto: + Investicinio turto verté virgija 2,5 mlrd. euru; + Objektai daugiausiai Lenkijoje ir Rumunijoje. StabilUs pinigu srautai, solidus skolos lygis — skola 2024 m. gruodz
Slide 10: Pagrindinės charakteristikos ir palyginimai
Slide 11: 9.0 8.0 7.0 6.0 5.0 4.0 3.0 2.0 1.0 0.0
9.0 8.0 7.0 6.0 5.0 4.0 3.0 2.0 1.0 0.0
Slide 12: Portfelio struktūra pagal šalis, valiutą ir trukmę
6% Lenkija Rumunija EUR Čekija USD Lietuva 94% Estija Bulgarija Makedonija 16% Turkija 3% Grynieji iki 1 metų 25% Moldova 1-3 metai 3-5 metai Latvija 5-7 metai 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% nuo 7 metų 53% Įmonės VP Vyriausybės VP
Slide 13: Didžiausios pozicijos
- Stambaus masto pigių prekių tinklas, turintis maždaug 4 000 parduotuvių 20 Europos šalių; PEPGRP 7 1/4 07/01/28 4.4% - Įspūdingi augimo rezultatai ir tvirtas verslo modelis; (Pepco Group) - Finansiniai rodikliai solidūs (ND/EBITDA <2x, didelis pinigų srautų generavimo pajėgumas iš operacijų), įmon
Slide 14: Palyginimas su konkurentais
4% 0% 0% -4% -4% -8% -8% -12% -12% -16% -16% 2011-06-06 2011-07-06 2011-08-06 2011-09-06 2011-10-06 2011-11-06 2011-12-06 2013-05-08 2013-08-08 2013-11-08 2014-02-08 2014-05-08 INVL Konkurentas #1 Konkurentas #2 Konkurentas #3 INVL Konkurentas #1 Konkurentas #2 Konkurentas #3 Konkurentas #4 Konkuren
Slide 15: Palyginimas su konkurentais
5% 5% 0% 0% -5% -10% -5% -15% -20% -10% -25% -15% -30% -35% -20% -40% 2020-02-19 2020-04-19 2020-06-19 2020-08-19 2020-10-19 2020-12-19 2021-08-31 2022-02-28 2022-08-31 2023-02-28 2023-08-31 2024-02-29 2024-08-31 2025-02-28 INVL Konkurentas #1 Konkurentas #2 Konkurentas #3 INVL Konkurentas #1 Konkur
Slide 16: Subfondo rezultatų palyginimas su konkurentais per 10 metų
Subfondo rezultaty palyginimas su konkurentais per pastaruosius 10 mety Performance Time period | 10 years v Total Return 30% RETURN RANK os 271% 2716 10% @ INVL Emerging Europe Bond ox Sector Average ~10% 20% DECIS OCTI6 AUGI7 JUNI8 APRI9 FEB20 DEC20 OCT21 AUG22 JUN23 APR24 FEB2! ‘TOTAL RETURN ‘STA
Slide 17: Kodėl verta investuoti į Centrinę Europą ir Baltijos šalis?
Slide 18: ES-27 ir regiono ekonomikos augimas
140.0% 120.0% 100.0% 80.0% 60.0% 40.0% 20.0% 0.0% 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 ES-27 vidurkis EE, LV, LT, PL, RO svertinis vidurkis (pagal BVP) DE, FR, IT, ES svertinis vidurkis (pagal BVP)
Slide 19: Valstybės skolos ir BVP santykis
Valstybės skolos ir BVP santykis (%) 0 50 100 150 200 250 300 Estija Bulgarija Kazachstanas Liuksemburgas Danija Bosnija ir Herc. JAE Turkija Peru Vietnamas Švedija Lietuva Šveicarija Moldavija Norvegija Gruzija Indonezija Čilė Airija Latvija Čekija Nyderlandai Serbija Australija Rumunija Malta Kolu
Slide 20: Apibendrinimas
Turto klasé Mazai istirtas regionas, siulantis patrauklias galimybes aktyviems investicijy j obligacijas valdytojams. Apibendrinimas eral Komanda Patyrusi komanda, turinti vertinga patirt) aktyviai valdant besivystanéios Europos rinku obligacijas ir akcijas. Strategija Bottom-up” principu analizuoja
Slide 21: Papildoma informacija
Slide 22: ESG ir tvarumas
Slide 23: ESG integracija (SFDR straipsnis)
ESG integracija (SFDR 6 straipsnis*) INL xt Investuojant vengiama kreipti kapitala j maziau tvarias veiklas, taip sumazinant nuostoliy rizika Du pagrindiniai investicijy atrankos elementai ESG kontekste, naudojami obligacijy strategijose: Neigiamy veiksniy iSskyrimas * Emitentai nedalyvauja 7 negaun
Slide 24: Ačiū už dėmesį ir sėkmės
INVL Emerging Europe Bond Subfund — Investor Presentation (March 2025) on 6ix