PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk Class B · IDX:GIAA

PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk Class B — FY2015 Earnings Presentation

32 slides from PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk Class B's earnings presentation, Apr 15, 2016

  1. Slide 1: Paparan Publik

    PAPARAN PUBLIK PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk. Tahun Buku 2015 Jakarta, 15 April 2016

  2. Slide 2: Sekilas Garuda Indonesia

    SEKILAS GARUDA INDONESIA EBITDAR MARGIN: 32.7% JUMLAH PENUMPANG 19% YoY 13.1% YoY TOTAL PENDAPATAN: US$3.81 miliar SEAT LOAD FACTOR (SLF): 77.2% 3.0% YoY 5.4% YoY PENDAPATAN PENERBANGAN CHARTER COST PER ASK (CASK) 28.4% YoY 15.5% YoY BIAYA OPERASIONAL ON TIME PERFORMANCE (OTP): 88.0% 15.8% YoY 1.3%

  3. Slide 3: Kilas Balik Tahun 2015

    KILAS BALIK TAHUN 2015 • Garuda Indonesia • Garuda Indonesia • Garuda Indonesia • Penerbangan haji (fase mengimplementasikan kerja meluncurkan aplikasi "New menyelesaikan penerbangan pemulangan) telah diselesaikan sama lindung nilai melalui Mobile Apps" haji (fase pemberangkatan) dengan OTP mencapai

  4. Slide 4: Penghargaan

    PENGHARGAAN 65 Penghargaan 2015: • SKYTRAX Awards 2015 “The World’s Best Cabin Crew” 50 Penghargaan Dalam Negeri • SKYTRAX Awards 2015 “World’s Best 15 Penghargaan Internasional Airline” 8th Rank • Finance Asia Awards 2015 “Asia’s Best Companies 2015” • Schipol Aviation Awards “Passenger • Layanan:

  5. Slide 5: Jaringan Penerbangan Domestik

    JARINGAN PENERBANGAN DOMESTIK Pada tahun 2015, Perseroan telah berhasil memperluas jaringan penerbangan domestik dengan membuka 14 rute baru, 4 destinasi baru dan 2 destinasiyang tidak lagi diterbangi. Pada akhir 2015 jumlah destinasi domestik Garuda Indonesia di tahun 2015 adalah 60 destinasi. Keem

  6. Slide 6: Jaringan Penerbangan Internasional

    JARINGAN PENERBANGAN INTERNASIONAL Penambahan rute internasional di tahun 2015 sebanyak 4 rute baru dengan perincian sebagai berikut: • Makassar – Medan – Jeddah • Jakarta – Singapore – Amsterdam – Jakarta • Denpasar – Ghuangzhou • Balikpapan – Medan – Jeddah Sepanjang 2015, terdapat 2 destinasi int

  7. Slide 7: Komposisi Pemegang Saham

    KOMPOSISI PEMEGANG SAHAM Source: Company Data, as 31 December 2015 DOMESTIC (95.28%) INTERNATIONAL (4.72%) 60.51% 4.68% GOVERNMENT OF INDONESIA INSTITUTIONAL (< 5%) 15,653,128,000 SHARES 1,209,703,955 SHARES 24.63% 0.04% TRANS AIRWAYS RETAIL 6,370,697,372 SHARES 10,251,670 SHARES 5.58% REAL FREE FLO

  8. Slide 8: Kinerja Saham

    KINERJA SAHAM HARGA PENUTUPAN LIKUIDITAS RATA-RATA VOLUME RATA-RATA KAPITALISASI PASAR (dalam miliar Rupiah) (dalam juta) RATA-RATA (dalam triliun Rupiah) (Rupiah) 2015 2014 2015 2014 2015 2014 2015 2014 5.45 2.90 13.48 5.77 440 467 7.99 14.36 8

  9. Slide 9: Market Share Garuda Indonesia Group

    MARKET SHARE GARUDA INDONESIA GROUP DOMESTIK INTERNASIONAL GARUDA INDONESIA GROUP GARUDA INDONESIA 38% 23% 43% 27% LION GROUP LAINNYA 46% 77% 43% 73% LAINNYA 16% 2014 2015 14% Market Share Garuda Indonesia Group (termasuk Citilink) di dalam negeri Market Share Garuda Indonesia di internasional dihit

  10. Slide 10: Kinerja Perusahaan Penerbangan Regional

    KINERJA PERUSAHAAN PENERBANGAN REGIONAL PERTUMBUHAN ASK (%) PERTUMBUHAN RPK (%) 2014 VS. 2015 2014 VS. 2015 CHINA EASTERN 13.2 CHINA EASTERN 14.6 ASIA PASIFIC 6.3 GARUDA INDONESIA 11.3 CATHAY PACIFIC AIRWAYS 5.9 ASIA PASIFIC 8.2 ALL NIPPON AIRWAYS 4.1 CATHAY PACIFIC AIRWAYS 8.0 GARUDA INDONESIA 3.4

  11. Slide 11: Kinerja Operasional

    KINERJA OPERASIONAL 11

  12. Slide 12: Komposisi Armada

    KOMPOSISI ARMADA Usia Armada 5.8 5.0 4.5 4.3 4.6 Des-14 Des-15 Sewa Milik Des-16 2012 2013 2014 2015 2016E Berbadan kecil • B737-300/500 5 - - - - Jumlah Pesawat (per Des 2014) 169 • B737-800 NG 75 81 81 - 75 Masuk • CRJ - 1000 15 18 12 6 18 • B737-800NG 7 • ATR 72-600 8 11 11 - 15 • CRJ - 1000 3 To

  13. Slide 13: Kinerja Operasional Grup

    KINERJA OPERASIONAL GRUP FY2014 FY2015 ∆% Utilisasi Armada (Jam) 9:48 9:01 -00:45 Utilisasi armada turun menjadi 9:01 jam terkait restrukturisasi jaringan, Frekuensi 228,329 250,088 9.5 khususnya untuk pasar internasional OPERASIONAL Tingkat Ketepatan Waktu (%) 88.8% 88.0% (1.3) OTP menurun akibat e

  14. Slide 14: Domestik & Internasional

    DOMESTIK & INTERNASIONAL FY2014 FY2015 ∆% Jumlah Penumpang 17,604,623 19,412,993 10.3 Frekuensi 146,904 158,019 7.6 ASK ('000) 20,377,722 21,894,432 7.4 RPK ('000) 15,216,204 16,966,525 11.5 DOMESTIK Tingkat Keterisian (%) 74.7 77.5 2.82 Passenger Yield (Usc) 10.1 8.7 (13.7) CASK (Usc) 8.5 7.2 (15.9

  15. Slide 15: Garuda Indonesia (Main Brand) & Citilink

    GARUDA INDONESIA (MAIN BRAND) & CITILINK FY2014 FY2015 ∆% Jumlah Penumpang 21,588,524 23,586,062 9.3 Frekuensi 175,736 185,489 5.5 ASK ('000) 42,904,295 42,733,676 (0.4) GARUDA INDONESIA RPK ('000) 30,231,054 32,752,546 8.3 (MAIN BRAND) Tingkat Keterisian (%) 70.5 76.6 6.2 Passenger Yield (Usc) 9.0

  16. Slide 16: Kinerja Keuangan

    KINERJA KEUANGAN 16

  17. Slide 17: Laporan Laba (Rugi) Konsolidasian

    LAPORAN LABA (RUGI) KONSOLIDASIAN Pendapatan (Miliar USD) (disajikan dalam Jutaan USD) FY14 FY15 ∆ % YoY 1.97 PENDAPATAN EBITDAR 550.1 1,248.8 127.0 1.84 USAHA Jumlah pendapatan usaha 3,933.5 3,815.0 (3.0) Bahan bakar 1,560.3 1,049.8 (32.7) Sewa pesawat dan charter 765.9 904.8 18.1 1H15 2H15 BEBAN U

  18. Slide 18: Pendapatan Usaha Konsolidasian

    PENDAPATAN USAHA KONSOLIDASIAN Dalam Jutaan USD % Perubahan 1.5% (4.5%) 0.0% PENURUNAN PENERBANGAN BERJADWAL • Penurunan yield yang disebabkan oleh depresiasi 3,933.5 Rupiah dan ketidakstabilan kondisi ekonomi di Layanan Layanan Lainnya regional Berjadwal Tidak Berjadwal • Kehilangan potensi pendapa

  19. Slide 19: Beban Usaha Konsolidasian

    BEBAN USAHA KONSOLIDASIAN Dalam Jutaan USD 3.2% % Perubahan (11.8%) (1.0%) (0.9%) (1.0%) (0.7%) (0.5%) (3.1%) 4,328.8 Bahan Tiket & Pelayanan Sewa Pemeliharaan Bandara Administrasi Lainnya Bakar penjualan penumpang 3,646.2 (15.8%) FY14 FY15 Beban Usaha Beban Usaha Beban Usaha (Jutaan USD) FY2014 FY2

  20. Slide 20: Ikhtisar Posisi Keuangan Konsolidasian

    IKHTISAR POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN Des-14 Des-15 ∆ % YoY Aset Lancar 810.5 1,007.8 24.35 ASET Aset Tidak Lancar 2,302.6 2,302.2 (0.02) Jumlah Aset 3,113.1 3,310.0 6.33 Liabilitas Jangka Pendek 1,219.4 1,195.8 (1.93) LIABILITAS Liabilitas Jangka Panjang 1,014.2 1,163.4 14.71 Jumlah Liabilitas 2,2

  21. Slide 21: Ikhtisar Arus Kas Konsolidasian

    IKHTISAR ARUS KAS KONSOLIDASIAN Des-14 Des-15 ∆ % YoY Kas Awal Tahun 480.4 434.3 (9.6) Arus Kas dari Aktivitas Operasional (54.2) 179.4 431.3 Arus Kas dari Aktivitas Investasi (255.8) (200.0) (21.8) Arus Kas dari Aktivitas Pendanaan 252.9 181.4 (28.3) Kenaikan/(Penurunan) Bersih Kas (57.0) 160.8 382

  22. Slide 22: Arus Kas dan Net Gearing Grup

    ARUS KAS DAN NET GEARING GRUP 1,600.0 1.00 STRUKTUR HUTANG FINANSIAL 0.97 9% 1,400.0 0.95 34% 1,200.0 1,000.0 0.89 0.90 57% 800.0 0.85 0.85 600.0 Short term loan Long term loan Lease 400.0 0.80 PENCAPAIAN 200.0 • Maksimum Kas 5% 434.3 1,169.6 863.5 464.0 1,305.8 864.4 520.0 1,355.3 933.5 • Maksimum

  23. Slide 23: Anak Perusahaan

    ANAK PERUSAHAAN 23

  24. Slide 24: Kinerja Anak Perusahaan

    KINERJA ANAK PERUSAHAAN Aerowisata (dalam miliar IDR) Citilink (dalam ribuan USD) FY2014 FY2015 ∆ % YoY FY2014 FY2015 ∆ % YoY Pendapatan Usaha 3,166.80 3,088.44 (2.47) Pendapatan Usaha 403,544.10 470,034.36 16.48 Laba (Rugi) Usaha 119.26 124.31 4.23 Laba (Rugi) Usaha (13,542.91) 10,555.41 177.94 Lab

  25. Slide 25: Kinerja Anak Perusahaan

    KINERJA ANAK PERUSAHAAN Abacus DSI / Sabre TN (dalam ribuan USD) Asyst (dalam ribuan USD) FY2014 FY2015 ∆ % YoY FY2014 FY2015 ∆ % YoY Pendapatan Usaha 3,037.51 3,321.03 9.33 Pendapatan Usaha 17,949.64 12,938.09 (27.92) Laba (Rugi) Usaha 383.20 765.21 99.69 Laba (Rugi) Usaha (1,244.67) 158.01 112.69

  26. Slide 26: Informasi Tambahan

    INFORMASI TAMBAHAN 26

  27. Slide 27: Program Efisiensi

    PROGRAM EFISIENSI 2016 2015 TARGET : US$250 juta TARGET : US$200 juta PENCAPAIAN : US$205 juta INISIATIF (LANJUTAN) INISIATIF (BARU) INISIATIF • Flight Fuel Conservation • Leasing Restructuring • Economical Tanking • Competitive Insurance Cost • Flight Fuel Conservation • GPU Optimization • Reducing

  28. Slide 28: Sky Beyond

    SKY BEYOND VISION 2020 To Be A Sustainable Airline Company Through Customer-Oriented Services and Growth in Profit MISSION 2016-2020 Maximize Shareholder Return Through Strong Revenue Growth, Cost Leadership in Full Service Operations, and Group Synergy While Providing the Highest Value to Customers

  29. Slide 29: Kinerja Operasional Main Brand 2016 (Jan–Mar)

    KINERJA OPERASIONAL MAIN BRAND 2016 (JAN – MAR) JAN-15 FEB-15 MAR-15 YTD MAR-15 JAN-16 FEB-16 MAR-16 YTD MAR-16 ∆ Jumlah Penumpang (000) 1,871.79 1,716.53 1,956.00 5,545.00 1,779.00 1,667.00 1,873.00 5,319.00 -4.08% ASK (mio) 3,934.45 3,357.75 3,653.00 10,946.00 4,043.00 3,706.00 3,960.00 11,709.00

  30. Slide 30: Kinerja Operasional Main Brand 2016 (Jan–Mar): Domestik & Internasional

    KINERJA OPERASIONAL MAIN BRAND 2016 (JAN – MAR) JAN-15 FEB-15 MAR-15 YTD MAR-15 JAN-16 FEB-16 MAR-16 YTD MAR-16 ∆ Jumlah Penumpang (000) 1,478.49 1,395.14 1,606.00 4,480.00 1,412.00 1,355.00 1,533.00 4,300.00 -4.02% DOMESTIK ASK (mio) 1,814.37 1,652.18 1,868.00 5,334.00 1,795.00 1,765.00 1,907.00 5,

  31. Slide 31: Garuda Main Brand: Kinerja Keuangan Bulanan - 2016

    GARUDA MAIN BRAND: KINERJA KEUANGAN BULANAN - 2016 Unaudited JAN-15 FEB-15 MAR-15 YTD MAR-15 JAN-16 FEB-16 MAR-16 YTD MAR-16 ∆% (dalam juta USD) (a) (b) (c) (d) (e) (f) (g) (h) (h-d) Penerbangan Berjadwal 253.26 213.93 242.50 709.69 222.37 202.97 230.21 655.55 (7.63) Penerbangan Tidak Berjadwal 9.78

  32. Slide 32: Investor Relations Department

    PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk. Investor Relations Department 2nd Floor Management Building Garuda City Soekarno-Hatta International Airport Phone: 62-21-2560 1201 Email: [email protected] 32

PT Garuda Indonesia (Persero) — FY2015 Earnings Presentation on 6ix