Kyocera Corporation · TSE:6971

Kyocera — Q1 FY2016/3 Earnings Presentation

29 slides from Kyocera's earnings presentation, Jul 30, 2015

  1. Slide 1: 2016年3月期 第1四半期 決算カンファレンスコール

    2015年7月30日 2016年3月期 第1四半期 決算カンファレンスコール 代表取締役社長 山口 悟郎

  2. Slide 2: 本日のご説明内容

    本日のご説明内容 １．2016年3月期 第1四半期決算概要 ２．2016年3月期 業績予想 ３．2016年3月期 重点取り組み 1

  3. Slide 3: 1. 2016年3月期 第1四半期決算概要

    １．2016年3月期 第1四半期決算概要 ２．2016年3月期 業績予想 ３．2016年3月期 重点取り組み 2

  4. Slide 4: 決算概要 －2015年3月期 第1四半期比－

    2016年3月期 第1四半期 決算概要 －2015年3月期 第1四半期比－ （単位：百万円） 2015年3月期 第1四半期 2016年3月期 第1四半期 増減 金額 売上高比(%) 金額 売上高比(%) 金額 率(%) 売 上 高 334,714 100.0% 339,247 100.0% 4,533 1.4% 営 業 利 益 18,782 5.6% 32,583 9.6% 13,801 73.5% 税 引 前 四 半 期 純 利 益 30,680 9.2% 47,010 13.9% 16,330 53.2% 当社株主に帰属する四半期純利益 19,467 5.8% 31,575 9.3% 12

  5. Slide 5: 事業セグメント別売上高

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別売上高 －2015年3月期 第1四半期比－ （単位：百万円） 2015年3月期 第1四半期 2016年3月期 第1四半期 増減 金額 構成比(%) 金額 構成比(%) 金額 率(%) ファインセラミック部品関連事業 20,852 6.2% 22,901 6.7% 2,049 9.8% 半導体部品関連事業 48,464 14.5% 55,251 16.3% 6,787 14.0% ファインセラミック応用品関連事業 53,809 16.1% 52,514 15.5% -1,295 -2.4% 電子デバイス関連事業 66,187 19.8% 70,533

  6. Slide 6: 事業セグメント別事業利益

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別事業利益 －2015年3月期 第1四半期比－ （単位：百万円） 2015年3月期 第1四半期 2016年3月期 第1四半期 増減 金額 売上高比(%) 金額 売上高比(%) 金額 率(%) ファインセラミック部品関連事業 3,355 16.1% 4,199 18.3% 844 25.2% 半導体部品関連事業 5,655 11.7% 8,395 15.2% 2,740 48.5% ファインセラミック応用品関連事業 2,820 5.2% 3,581 6.8% 761 27.0% 電子デバイス関連事業 7,664 11.6% 9,446 13.4% 1,

  7. Slide 7: 決算要約

    2016年3月期 第1四半期 決算要約 －2015年3月期 第1四半期比－ １．重点市場における部品事業の拡大 スマートフォン向け部品 前年同期比 約＋50％  セラミック及び有機パッケージ、MLCC、水晶関連製品を中心に増加 自動車関連部品 前年同期比 約＋10％  切削工具、セラミックパッケージ及び有機基板等を中心に増加 ２．通信機器関連事業の収益減  新モデル投入の端境期等による販売台数の減少 6

  8. Slide 8: ファインセラミック部品関連事業

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別業績 ー ファインセラミック部品関連事業 ー 売上高 （単位：億円） 229 2015年3月期 第1四半期比 増減 209 売上高 ＋20億円 +9.8％ 事業利益 ＋8億円 +25.2％ <増減要因> 2015/3 Q1 2016/3 Q1  半導体製造装置等の産業機械向け部品や 事業利益 （単位：億円） LED用サファイア基板等の増収 利益率(%) 42  増収効果により増益 34 18.3% 16.1% 2015/3 Q1 2016/3 Q1 7

  9. Slide 9: 半導体部品関連事業

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別業績 ー 半導体部品関連事業 ー 売上高 （単位：億円） 553 2015年3月期 第1四半期比 増減 485 売上高 ＋68億円 +14.0％ 事業利益 ＋27億円 +48.5％ <増減要因> 2015/3 Q1 2016/3 Q1  スマートフォンや通信インフラ向け 事業利益 （単位：億円） セラミック及び有機パッケージ、並びに 利益率(%) LED用セラミックパッケージの増収 84  増収効果により増益 57 15.2% 11.7% 2015/3 Q1 2016/3 Q1 8

  10. Slide 10: ファインセラミック応用品関連事業

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別業績 ー ファインセラミック応用品関連事業 ー 売上高 （単位：億円） 538 525 2015年3月期 第1四半期比 増減 売上高 －13億円 －2.4％ 事業利益 ＋8億円 +27.0％ <増減要因> 2015/3 Q1 2016/3 Q1  機械工具事業は自動車関連市場向けに増収 事業利益 （単位：億円） 利益率(%)  ソーラーエネルギー事業は国内市場での 公共・産業向け売上減により減収 36 28  各事業での原価低減効果により増益 6.8% 5.2% 2015/3 Q1 2016/3 Q1 9

  11. Slide 11: 電子デバイス関連事業

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別業績 ー 電子デバイス関連事業 ー 売上高 （単位：億円） 662 705 2015年3月期 第1四半期比 増減 売上高 ＋43億円 ＋6.6％ 事業利益 ＋17億円 +23.3％ <増減要因> 2015/3 Q1 2016/3 Q1  スマートフォン向けにMLCCやコネクタ、 事業利益 （単位：億円） 水晶部品が増収 利益率(%)  産業機器向けにプリンティングデバイスが 94 77 増収 13.4% 11.6%  増収及び新製品投入効果もあり、利益は 大幅に増加 2015/3 Q1 2016/3 Q1 10

  12. Slide 12: 通信機器関連事業

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別業績 ー 通信機器関連事業 ー 売上高 （単位：億円） 385 2015年3月期 第1四半期比 増減 287 売上高 －98億円 －25.5％ 事業利益 －25億円 － <増減要因> 2015/3 Q1 2016/3 Q1  海外では差別化端末の販売は増加したもの 事業利益 の、ローエンド端末の販売減により減収 （単位：億円）  国内では新製品の端境期等の影響により減収  減収の影響により減益 -36 -61 2015/3 Q1 2016/3 Q1 11

  13. Slide 13: 情報機器関連事業

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別業績 ー 情報機器関連事業 ー 売上高 （単位：億円） 775 797 2015年3月期 第1四半期比 増減 売上高 ＋22億円 ＋2.8％ 事業利益 －12億円 －15.7％ <増減要因> 2015/3 Q1 2016/3 Q1  積極的な拡販策により販売台数が伸び、 事業利益 （単位：億円） 売上が増加 利益率(%) 76  販売促進費の増加や為替影響等により減益 64 9.8% 8.0% 2015/3 Q1 2016/3 Q1 12

  14. Slide 14: その他の事業

    2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別業績 ー その他の事業 ー 売上高 （単位：億円） 2015年3月期 第1四半期比 増減 416 398 売上高 －18億円 －4.3％ 事業利益 ＋108億円 － <増減要因> 2015/3 Q1 2016/3 Q1  減収となったものの、資産の売却益の計上に 事業利益 （単位：億円） より増益 利益率(%) 114 28.6% 1.5% 6 2015/3 Q1 2016/3 Q1 13

  15. Slide 15: 2. 2016年3月期 業績予想

    １．2016年3月期 第1四半期決算概要 ２．2016年3月期 業績予想 ３．2016年3月期 重点取り組み 14

  16. Slide 16: 業績予想

    2016年3月期 業績予想 （単位：百万円） 2015年3月期 2016年3月期予想 増減 【前回予想から変更無し】 金額 売上高比(%) 金額 売上高比(%) 金額 率(%) 売 上 高 1,526,536 100.0% 1,600,000 100.0% 73,464 4.8% 営 業 利 益 93,428 6.1% 160,000 10.0% 66,572 71.3% 税 引 前 当 期 純 利 益 121,862 8.0% 184,000 11.5% 62,138 51.0% 当社株主に帰属す る当期純利益 115,875 7.6% 120,000 7.5% 4,125 3.6% 希 薄

  17. Slide 17: 事業セグメント別売上高予想

    2016年3月期 事業セグメント別売上高予想 （単位：百万円） 2015年3月期 2016年3月期予想 増減 【前回予想から変更無し】 金額 構成比(%) 金額 構成比(%) 金額 率(%) ファインセラミック部品関連事業 90,694 5.9% 100,000 6.3% 9,306 10.3% 半導体部品関連事業 217,879 14.3% 248,000 15.5% 30,121 13.8% ファインセラミック応用品関連事業 277,629 18.2% 247,000 15.4% -30,629 -11.0% 電子デバイス関連事業 284,145 18.6% 295,000 18.4% 1

  18. Slide 18: 事業セグメント別事業利益予想

    2016年3月期 事業セグメント別事業利益予想 （単位：百万円） 2015年3月期 2016年3月期予想 増減 【前回予想から変更無し】 金額 売上高比(%) 金額 売上高比(%) 金額 率(%) ファインセラミック部品関連事業 16,134 17.8% 18,000 18.0% 1,866 11.6% 半導体部品関連事業 33,971 15.6% 39,000 15.7% 5,029 14.8% ファインセラミック応用品関連事業 3,159 1.1% 19,000 7.7% 15,841 501.5% 電子デバイス関連事業 34,372 12.1% 43,000 14.6% 8,628 25

  19. Slide 19: 3. 2016年3月期 重点取り組み

    １．2016年3月期 第1四半期決算概要 ２．2016年3月期 業績予想 ３．2016年3月期 重点取り組み 18

  20. Slide 20: 重点取り組み

    2016年3月期 重点取り組み スマートフォン向け部品の売上拡大 環境・エネルギー市場での事業拡大 通信機器関連事業の収益性改善 最終ページに記載の「将来予想に関する注意事項」にご留意ください。 19

  21. Slide 21: スマートフォン向け部品の売上拡大

    スマートフォン向け部品の売上拡大 新製品等の拡販によるスマートフォン向け部品のシェア拡大 ＜2016年3月期第2四半期 スマートフォン向け売上高＞ 第1四半期比伸び率 ＋40% 有機パッケージ 第2四半期の主要製品の 売上高は、第1四半期比で CMOS用 2桁の伸びを見込む パッケージ ＋20% MLCC 水晶関連製品 0 最終ページに記載の「将来予想に関する注意事項」にご留意ください。 20

  22. Slide 22: 環境・エネルギー市場での事業拡大

    環境・エネルギー市場での事業拡大 省エネ  ニーズに合った製品供給 コ  システム連系の強化によるトータル ミ ュ 蓄エネ エネルギーソリューション事業の展開 ニ テ ィ 実証実験中 CEMS （コミュニティ内電力制御） ファストデマンド レスポンス 産 開発中 創エネ 業 更なる大容量 BEMS・SEMS 蓄電システム （施設全体制御） 公共産業用蓄電システム 高効率 開発中 大容量 HEMS 3キロワット (家電製品制御） SOFCシステム 住 水上設置型 太陽光発電システム 宅 電力モニター SOFCセルスタック （見える化） 蓄電システム 開発中 住宅用 更なる高効率 大規模太陽光

  23. Slide 23: 通信機器関連事業の収益性改善

    通信機器関連事業の収益性改善 １．高付加価値な差別化端末の売上拡大 ＜差別化端末の販売台数＞ 2015年3月期を 2015年3月期比 100として表示 約2倍に拡大 世界初耐海水スマートフォン 2015年3月期 2016年3月期予想 TORQUE G02 ２．新分野での事業拡大 M2Mモジュールの拡大： テレマティクスや電力会社向けスマートメーター等での売上拡大 M2Mﾓｼﾞｭｰﾙ 車載ﾓｼﾞｭｰﾙ ヘルスケア市場への参入： 歩数等データ送信 専用ウェアラブル端末、専用アプリの提供による 生活習慣改善支援サービスの展開 ウェアラブルデバイス データ管理アプリ 最終ページに記載の「将来予想に関す

  24. Slide 24: 日本インター株式会社の株式取得

    日本インター株式会社の株式取得 【日本インター株式会社】 ≪TOB概要≫ ・ 東証 第二部上場（証券コード 6974) ・ 買付期間 2015年7月31日 ～ 8月28日 ・ 2015年3月期 売上高： 226億円 ・ 買付価格 1株 197円 営業利益： 11億円 ・ 買付株式数（下限） 54,197,524 株 １ パワーエレクトロニクス分野での事業拡大：産業機器、車載関連市場 ２ 技術共有による両社の製品開発力の強化 目 的 パッケージ及び パワー半導体 基板技術 関連技術 パワーモジュール基板 ディスクリート製品 パワー半導体 パッケージ パワーモジュール ３ 京セラの販路を活用した、

  25. Slide 25: 高成長・高収益企業に向けて持続的な業績拡大を図る

    高成長・高収益企業に向けて持続的な業績拡大を図る 3期連続の過去最高 売上高更新を目指す （単位：億円） 16,000 15,265 14,474 12,801 前期比大幅な 増益を目指す 1,840 +51% 1,463 11.5 1,219 1,014 10.1 8.0 7.9 2013年3月期 2014年3月期 2015年3月期 2016年3月期 (予想) 売上高 税引前利益 利益率(%) 最終ページに記載の「将来予想に関する注意事項」にご留意ください。 24

  26. Slide 26: 【ご参考】第1四半期 決算概要 －前期第4四半期比－

    【ご参考】 2016年3月期 第1四半期 決算概要 －2015年3月期 第4四半期比－ （単位：百万円） 2015年3月期 第4四半期 2016年3月期 第1四半期 増減 金額 売上高比(%) 金額 売上高比(%) 金額 率(%) 売 上 高 424,844 100.0% 339,247 100.0% -85,597 -20.1% 営 業 利 益 3,206 0.8% 32,583 9.6% 29,377 916.3% 税 引 前 四 半 期 純 利 益 7,195 1.7% 47,010 13.9% 39,815 553.4% 当社株主に帰属する四半期純利益 41,904 9.9% 31,5

  27. Slide 27: 【ご参考】事業セグメント別売上高 －第4四半期比－

    【ご参考】 2016年3月期 第1四半期 事業セグメント別売上高 －2015年3月期 第4四半期比－ （単位：百万円） 2015年3月期 第4四半期 2016年3月期 第1四半期 増減 金額 構成比(%) 金額 構成比(%) 金額 率(%) ファインセラミック部品関連事業 24,566 5.8% 22,901 6.7% -1,665 -6.8% 半導体部品関連事業 58,318 13.7% 55,251 16.3% -3,067 -5.3% ファインセラミック応用品関連事業 88,296 20.8% 52,514 15.5% -35,782 -40.5% 電子デバイス関連事業 71,095 1

  28. Slide 28: 【ご参考】事業セグメント別事業利益 －第4四半期比－

    【ご参考】 2016年3月期第1四半期 事業セグメント別事業利益 －2015年3月期 第4四半期比－ （単位：百万円） 2015年3月期 第4四半期 2016年3月期 第1四半期 増減 金額 売上高比(%) 金額 売上高比(%) 金額 率(%) ファインセラミック部品関連事業 4,967 20.2% 4,199 18.3% -768 -15.5% 半導体部品関連事業 9,354 16.0% 8,395 15.2% -959 -10.3% ファインセラミック応用品関連事業 -6,411 - 3,581 6.8% 9,992 - 電子デバイス関連事業 6,091 8.6% 9,446 13.4%

  29. Slide 29: 将来予想に関する注意事項

    将来予想に関する注意事項 この資料の記述には、1934年米国証券取引所施行21E条に定義される「将来予想に関する記述」(Forward-Looking Statements)が含まれています。 かかる将来予想に関する記述は、現時点で入手できる情報に鑑みて当社が予想を行い、所信を表明したものです。これらの将来予想に関する記述は、既知及 び未知のリスク、不確実な要因及びその他の要因を含んでいます。これらのリスク、不確実な要因及びその他の要因は以下のものを含みますが、これらに限られる ものではありません。 (1) 日本及び世界経済の一般的な状況 (2) 当社が事業を行う国における経済、政治、法律面の

Kyocera — Q1 FY2016/3 Earnings Presentation on 6ix