Bajaj Mobility Ag · SIX:BMAG
Bajaj Mobility — Brain Force Holding — Shareholder Meeting (March 2011)
32 slides from Bajaj Mobility's shareholder meeting presentation, Mar 2, 2011
Slide 1: 13. ordentliche Hauptversammlung der BRAIN FORCE HOLDING AG
13. ordentliche Hauptversammlung der BRAIN FORCE HOLDING AG Wien, 2. März 2011 www.brainforce.com
Slide 2: Das Geschäftsjahr 2009/10 im Überblick
Das Geschäftsjahr 2009/10 im Überblick Schwieriges wirtschaftliches Umfeld in der IT-Branche bis Sommer 2010 schwache Lizenzerlöse, Auftragsverschiebungen und Preisdruck operative Verluste und konsequente Restrukturierung Positive Ergebnisse 2009/10 durch strategische Transaktionen Verkauf Professio
Slide 3: Jahresabschluss 2009/10
Jahresabschluss 2009/10 Umsatz: -22% (organisch -15%, ohne strategische Transaktionen) Operatives EBITDA -67% auf +1,15 Mio. €, operatives EBIT: -1,65 Mio. € positives operatives EBITDA in allen Regionen durch massive Kosteneinsparungen weitere Kostenreduktion in Holding um 0,64 Mio. € vs. Vorjahr z
Slide 4: Konzern-Ergebnisse 2009/10
Konzern-Ergebnisse 2009/10 in Mio. EUR 2009/10 2008/09 1) Vdg.% g Umsatz 69,59 89,20 -22 EBITDA 5 66 5,66 2 05 2,05 >100 EBITDA operativ 2) 1,15 3,44 -67 EBIT 2 86 2,86 -1,59 1 59 >100 EBIT operativ 2) -1,65 -0,21 >100 E Ergebnis b i vor St Steuern 0 33 0,33 -2,65 2 65 >100 100 Ergebnis nach Steuern
Slide 5: Ergebnisse 2009/10 nach Regionen vs. Vorjahr
Ergebnisse 2009/10 nach hRRegionen i vs. Vorjahr V j h Zentral- Süd- Deutschland Niederlande Osteuropa Westeuropa in Mio. € und % 09/10 08/091) Vdg % 09/10 08/091) Vdg % 09/10 08/091) Vdg % 09/10 08/091) Vdg % Umsatz 35,91 42,30 -15 5,34 13,17 -59 21,48 24,66 -13 6,86 9,07 -24 EBITDA op. 2) 0,92 2,3
Slide 6: Cash-flow 2009/10
Cash-flow 2009/10 in Mio. Mio EUR 2009/10 2008/09 1) Cash-flow aus dem Ergebnis 0,52 0,14 Cash flow aus dem Ergebnis (bereinigt) 2) Cash-flow -2 2,28 28 0 14 0,14 Cash-flow aus laufender Geschäftstätigkeit -3,87 6,08 Cash-flow aus Investitionstätigkeit 0 59 0,59 -1 16 -1,16 Cash-flow aus Finanzierun
Slide 7: Bilanzkennzahlen zum 30.09.2010
Bilanzkennzahlen zum 30.09.2010 Bilanzkennzahlen 30.09.10 30.09.09 Eigenkapital in Mio. EUR 20,11 19,31 Working Capital 1) in Mio. EUR 3,30 2,83 Nettoverschuldung etto e sc u du g in Mio. EUR 9,04 5,65 Eigenkapitalquote in % 39 35 Gearing (Net Debt/Equity) in % 45 29 1) Working Capital = Vorräte + F
Slide 8: Unternehmensprofil
Unternehmensprofil www.brainforce.com smart IT for your business 8
Slide 9: Wer ist BRAIN FORCE?
Wer ist BRAIN FORCE? Mittelständischer IT-Dienstleister mit it rundd 70 Mio. Mi € Umsatz U t rund 700 Mitarbeiter an 12 Standorten in 7 europäischen Ländern und einem US-Standort Gründungsjahr 1983 Sitz & Konzernzentrale in Wien Notiert an der Wiener Börse (Kürzel: BFC) www.brainforce.com smart IT f
Slide 10: Regionen und Geschäftsfelder
Regionen und Geschäftsfelder Umsatz nach Regionen Umsatz nach Geschäftsfeldern Niederlande 9% Process Professional Optimization Services 26% 27% Italien 31% Deutschland 56% Zentral- Infrastructure Osteuropa Optimization 4% 47% www.brainforce.com smart IT for your business 10
Slide 11: Aktionärsstruktur BISHER
Aktionärsstruktur BISHER auf Basis derzeit vorliegender Meldungen Streubesitz 27,75% BEKO HOLDING AG 54,65% ABAG Aktienmarkt Beteiligungs AG *) 16,97% CROSS Industries AG 0,63% *) Investmentclub mit rund 1.000 deutschen Privatanlegern www.brainforce.com smart IT for your business 11
Slide 12: Aktionärsstruktur NEU
Aktionärsstruktur NEU nach Eintragung der BEKO-Spaltung (erwartet im März 2011) Streubesitz 28 45% 28,45% CROSS Informatik GmbH 53,58% ABAG Aktienmarkt Beteiligungs AG *) 16,97% BEKO HOLDING AG 1,00% *) Investmentclub mit rund 1.000 deutschen Privatanlegern www.brainforce.com smart IT for your busin
Slide 13: Strategie
Strategie www.brainforce.com smart IT for your business 13
Slide 14: Beteiligungsstruktur BRAIN FORCE Konzern
Beteiligungsstruktur BRAIN FORCE Konzern www.brainforce.com smart IT for your business 14
Slide 15: Strategie während der Finanzkrise
Strategie während der Finanzkrise Restrukturierung Absicherung des Unternehmens Cash Fokus Cash-Fokus Optimierung des Working Capital Reduktion von Investitionen und Kosten auf das Minimum 2 strategische Transaktionen Verkauf des Professional Services Geschäftes in Österreich generierte hohen Cash-i
Slide 16: Restrukturierung 2009 und 2010
Restrukturierung 2009 und 2010 Konsequente Kosteneinsparungen in allen Bereichen Schließung des Standortes Berlin per 30.9.2009 langjähriger Verlustbringer K Kurzarbeit b i in i Deutschland D hl d Starker Personalabbau im Konzern: über 200 Angestellte (-30%) 30 9 2010 vs. 30.9.2010 vs 31.12.2008, 31
Slide 17: Strategische Geschäftsfelder
Strategische Geschäftsfelder Kerngeschäft Produkte und IT-Optimierung | Service | Consulting Handel Process Infrastructure SolveDirect Service Management Optimization Optimization in Europa und USA BF Österreich FINAS Suite BF Italien ERP Front-Office-Lösungen für Finanzdienstleister in DE, AT BF It
Slide 18: Strategie-Schwerpunkte im Kerngeschäft
Strategie-Schwerpunkte im Kerngeschäft Process Optimization BRAIN FORCE Italien Restrukturierung durchgeführt, Markt wird profitcenter-orientiert bearbeitet Intensivierung der Zusammenarbeit zwischen Italien und Österreich BRAIN FORCE Österreich Ö Ausweitung der Aktivitäten vom aktuellen Standort Ne
Slide 19: Schwerpunkte der Strategie „Produkte“
Schwerpunkte der Strategie „Produkte“ SolveDirect Service Management GmbH Cloud-Lösung für Service-Integration und -Management mit Fokus auf große Unternehmen (Cisco, T-Systems, Henkel, Siemens, Lufthansa, etc.) US-Expansion mit Support durch 3TS Cisco Growth Fund erfolgreich gestartet Tochteruntern
Slide 20: Schwerpunkte der Strategie „Handel“
Schwerpunkte der Strategie „Handel“ Network Performance Channel GmbH Vertrieb von Netzwerk-Hardware-Komponenten (v.a. Net Optics) in Europa und Naher Osten Vertrieb ausschließlich über Reseller (Channel) ( ) Umsatz 2009/10 rund 3,5 Mio. € mit 5 Mitarbeitern sehr positive Umsatz- und Ergebnis-Entwick
Slide 21: Bericht zum 1. Quartal und Ausblick Gesamtjahr 2010/11
Bericht zum 1. 1 Quartal und Ausblick Gesamtjahr 2010/11 www.brainforce.com smart IT for your business 21
Slide 22: Konzern-Ergebnisse Q1
Konzern-Ergebnisse Q1 in Mio. EUR 10-12/2010 10-12/2009 Vdg.% g Umsatz 17,05 21,03 -19 EBITDA 0 76 0,76 3 52 3,52 -78 78 EBITDA operativ 1) 0,76 1,11 -31 EBIT 0 21 0,21 2 61 2,61 -92 92 EBIT operativ 1) 0,21 0,20 +9 E Ergebnis b i vor St Steuern 0 58 -0,58 2 43 2,43 >100 100 Ergebnis nach Steuern -0
Slide 23: Analyse der Ergebnisse Q1 2010/11
Analyse der Ergebnisse Q1 2010/11 Umsatz: -19% (organisch -6%, ohne strategische Transaktionen) bereinigtes 1) operatives EBITDA von 0,60 auf 0,77 Mio. € gestiegen positives operatives EBITDA in allen Regionen durch massive Kosteneinsparungen bereinigtes 1) operatives EBIT von -0,05 auf +0,24 Mio. €
Slide 24: Ergebnisse Q1 nach Regionen vs. Vorjahr
Ergebnisse Q1 nach hRRegionen i vs. Vorjahr V j h Zentral- Süd- Deutschland Niederlande Osteuropa Westeuropa in Mio. € und % 10-12/10 10-12/09 Vdg % 10-12/10 10-12/09 Vdg % 10-12/10 10-12/09 Vdg % 10-12/10 10-12/09 Vdg % Umsatz 9,61 9,57 +1 0,67 3,71 -82 5,21 5,71 -9 1,55 2,04 -24 EBITDA op. 1) 0,67
Slide 25: Cash-flow Q1
Cash-flow Q1 in Mio. EUR 10-12/10 10-12/09 Vdg.% Cash-flow aus dem Ergebnis 0,68 0,63 +8 Cash-flow aus laufender Geschäftstätigkeit 1,19 -1,33 >100 Cash-flow aus Investitionstätigkeit -0,24 -0,57 +58 Free Cash-flow aus fortgeführten Bereichen 0,95 -1,90 >100 Cash-flow aus Finanzierung -0,19 0,12 >10
Slide 26: Bilanzkennzahlen
Bilanzkennzahlen Bilanzkennzahlen 31.12.10 30.09.10 31.12.09 Eigenkapital in Mio. EUR 19,43 20,11 21,60 Working Capital 1) in Mio. EUR 2,34 3,30 3,53 etto e sc u du g Nettoverschuldung in Mio. EUR 8,28 9,04 7,80 Eigenkapitalquote in % 38 39 40 Gearing (Net Debt/Equity) in % 43 45 36 1) Working Capit
Slide 27: Finanzierungsstatus per 31.12.2010
Finanzierungsstatus per 31.12.2010 Fälligkeitsstruktur g ss u u d der Kreditlinien zur Betriebsmittel- Finanzverbindlichkeiten Finanzierung und Zahlungsmittel 6,0 Mio. € Kreditlinien im Konzern in Mio. € 10,0 davon 3,0 Mio. € in der Holding 3,0 Mio. € freie Kreditlinien per 31.12.2010 4,7 Mio. € Zah
Slide 28: Auftragslage Brain Force Konzern
Auftragslage Brain Force Konzern b bereinigt i i t um Professional P f i lSServices i iin AT und d SolveDirect S l Di t Vdg. zum Vdg. zum in Mio. EUR 31.12.2010 30.09.2010 31.12.2009 30.09.10 31.12.09 Deutschland 11,01 11,81 8,88 -7% +24% Zentral-Osteuropa p 0,23 0,35 0,13 -34% +77% Italien 3,26 3,0
Slide 29: Ausblick und Ziele
Ausblick und Ziele BRAIN FORCE hat Unternehmensstrukturen nachhaltig verändert k d kundenorientierte i i Aufstellung A f ll der d einzelnen i l B Bereiche i h massive Einsparungen in den operativen Gesellschaften und der Holding insbesondere im Bereich der „Overheads“ unter Beibehaltung der Vertrieb
Slide 30: Danke für Ihr Interesse!
Danke für Ihr Interesse! www.brainforce.com smart IT for your business 30
Slide 31: Finanzkalender
Finanzkalender 02.03.11 13. o. Hauptversammlung in Wien 12.05.11 Veröffentlichung Halbjahresfinanzbericht 2010/11 18.08.11 Veröffentlichung Bericht zum 3. Quartal 2010/11 21.12.11 Veröffentlichung Jahresabschluss 2010/11 www.brainforce.com smart IT for your business 31
Slide 32: IR-Informationen
IR-Informationen Thomas Melzer Finanzvorstand Tel:+43 1 263 09 09 12 [email protected] www.brainforce.com BRAIN FORCE HOLDING AG Karl-Farkas-Gasse 22 1030 Wien Wiener Börse: BFC Reuters: BFCG Bloomberg: Bl b BFC:AV BFC AV ISIN: AT0000820659 www.brainforce.com smart IT for your busines
Brain Force Holding — Shareholder Meeting (March 2011) on 6ix