Sumitomo Bakelite Co., Ltd. · TSE:4203
Sumitomo Bakelite — Investor Presentation (May 2024)
31 slides from Sumitomo Bakelite's investor presentation, May 13, 2024
Slide 1: 中期経営計画2024-26
中期経営計画2024-26 2024年5月13日 住友ベークライト株式会社 1
Slide 2: Content
Content： １． 中期経営計画2021-23の振り返り 2. 中期経営計画の策定方針と２０３０年ありたい姿 3. 中期経営計画2024-26 2
Slide 3: 1. 中期経営計画2021-23の振り返り
® SUMITOMO BAKELITE CO,LTD. 1. PERS StH2021-2309RIRU 3
Slide 4: 中期経営計画2021-23の振り返り
中期経営計画2021-23の振り返り 全体 DX ⚫ 当初の財務目標（売上収益2,500億円、事業利益250億円) ⚫ MI*2 推進プロジェクトを発足。MI導入とデータサイエン を中期経営計画初年度に前倒しで達成 ティスト育成を推進 ⚫ 最終年度にあたる2023年度は、上方修正した事業利益目標 ⚫ AI/IoT、ロボティクスを採用し、ものづくり基盤を強化 *2 MI: Materials Informatics は未達ながら、過去最高益２７５億円を達成 環境 ⚫ SDGｓ貢献製品売上収益比率、温室効果ガス（ＧＨＧ*3） 排出量削減は前倒しで目標達成 *3 GHG: Green House G
Slide 5: 中期経営計画2021-23の振り返り
中期経営計画2021-23の振り返り 中期経営計画2021-23 2020年度 2023年度 2021年度 2022年度 2023年度 実績 目標 実績 実績 実績 (当初→見直し後＊） 2,500億円 売上収益 2,090億円 2,631億円 2,849億円 2,873億円 →3,000億円 250億円 事業利益 166億円 265億円 254億円 ２７5億円 →300億円 事業利益率 8.0％ 10% 10.1% 8.9% 9.6% ROE 7.0％ 10% 8.5% 8.4% 7.8% 配当性向 26.7% 30%以上 28.3% 30.1% 32.1% 自己株式取得 --- --- -
Slide 6: 中期経営計画2021-23の振り返り（セグメント別）
中期経営計画2021-23の振り返り 中期経営計画2021-23 2020年度 2021年度 2022年度 2023年度 振り返り 実績 実績 実績 実績 売上収益 573億円 758億円 795億円 829億円 半 〇 半導体市況需要増に迅速に対応し、シェア拡大 導 事業利益 94億円 165億円 153億円 161億円 〇 モビリティ戦略3製品の拡販を計画通り実行 体 〇 中国/台湾に新ラインを増設（2024年稼働） 事業利益率 16.5% 21.8% 19.3% 19.5％ 売上収益 726億円 922億円 1,024億円 1,014億円 × コロナ禍以降の事業環境変化に追随できず、 高
Slide 7: 2. 中期経営計画の策定方針と2030年ありたい姿
2. 中期経営計画の策定方針と２０３０年ありたい姿 7
Slide 8: 策定方針
策定方針 SDGsに則して、組織一丸となって取り組む目標（財務、非財務）を 外部環境の複雑化 2030年からバックキャストで設定 ⚫ 気候変動 サステナブル社会 課題 ⚫ エネルギー危機 貢献 ⚫ 脱プラスチックの潮流 未来に夢を 財務目標 ⚫ カントリーリスク 提供する会社 財務基盤の一層の強化、 ⚫ サプライチェーン 資本収益性向上に向け 2027-29 マネジメント 中期経営計画 「利益基準に転換」 ⚫ 人的資本不足 ２０24-26 中期経営計画 ⚫ 技術革新 非財務目標 ⚫ サイバーセキュリティ 現在 サステナビリティの観点で リスク 将来の財務に影響を及ぼす 2024 2030 「経
Slide 9: 2030年ありたい姿
2030年ありたい姿 経営理念 財務目標 我が社は、信用を重んじ確実を旨とし、事業を通じて、 社会の進運及び民生の向上に貢献することを期する 事業利益 パーパス 550億円 プラスチックの可能性を広げることで 持続可能な社会を実現する 事業利益率 １３ ％ ビジョン お客様との価値創造を通じて ROE 「未来に夢を提供する会社」 １０ ％ 9
Slide 10: サステナビリティ推進
サステナビリティ推進 2030年ありたい姿の達成に向けて、企業価値の向上と事業基盤の一層の強化に取り組む 経営の重要課題 サステナビリティ推進体制 環境・社会価値の創造 サステナビリティ推進部(202３年4月発足）が 全社活動を主導して推進 価値創造のアクセル 取締役会 顧客との共創 イノベーション 指示/監督 報告 人的資本（人材の活躍）経営 DX サステナビリティ 推進委員会 事業を継続する基盤 （委員長：社長執行役員、1回/2ヶ月開催） 指示/監督 報告 安全衛生 サイバーセキュリティ SDGs CN * リスクマネジメント コンプライアンス 製品責任 人権尊重 推進委員会 推進委員会
Slide 11: カーボンニュートラルへの取組み～技術・製品開発～
経営の重要課題～環境・社会価値の創造 カーボンニュートラルへの取組み ～技術・製品開発～ 資源 創エネ/省エネ 長寿命 ３R*1 環境対策 ⚫ バイオマス原料 ⚫ 軽量化部材 ⚫ 高耐侯性 ⚫ リサイクルプロセス ⚫ 再生可能エネルギー ⚫ 副生CO2活用 ⚫ 創エネ/蓄電部材 ⚫ 高信頼性 ⚫ 易解体樹脂 拡大 （プラスチック合成技術） ⚫ 熱マネジメント部材 ⚫ モノマテリアル化 ⚫ 電気ボイラー化 ⚫ 減容化・薄肉化 ⚫ 省エネ貢献材料 ⚫ VOC*2低減 ⚫ リサイクル原料 熱硬化性樹脂の 全製品のCFP*3値提供への取組み リグニン樹脂 フラン樹脂 低温硬化材、常温保管材 超耐侯性ポ
Slide 12: カーボンニュートラルへの取組み～GHG排出量削減～
経営の重要課題～環境・社会価値の創造 カーボンニュートラルへの取組み 従来目標:日本政府NDC基準 ～GHG排出量削減～ 298千ton 新目標:パリ協定1.5℃基準 2030年削減目標 246千ton 達成見込み 13年度比 ▲47% ⚫ 従来目標（日本政府NDC＊基準） 181千ton ２０１３年度比 46%削減 158千ton 161千ton → 2023年度に前倒し達成見込み 128千ton 2050年 ⚫ 新目標（パリ協定１．５℃基準） ネットゼロへ挑戦 2021年度比 ４８％削減 （２０１３年度比 ５７%削減に相当） プロセス効率改革 再生可能エネルギー由来電力への切替 Scope
Slide 13: SDGs貢献
経営の重要課題～環境・社会価値の創造 SDGｓ貢献 「６＋１」の重点領域を設定し、ＳＤＧｓ貢献を推進 SDGs貢献製品*売上収益比率 2023年度目標：50% →2022年度に前倒しで達成 2030年度目標：70% SDGs貢献製品（例） →達成に向けて積極推進 70.0 （単位:％） 65.0 SDGｓ目標：７，９，１２，１３ SDGｓ目標：９，１２，１３ 63.0 SDGｓ目標：７，９，１３ パワーモジュール用封止材 リグニン変性フェノール樹脂 コーブライトパネル 61.3 54.5 2022 2023 2024 2026 2030 SDGs目標：２，９，１２ SDGｓ目標：３ SDGｓ目
Slide 14: 価値創造のアクセル
経営の重要課題～価値創造のアクセル 顧客との共創 共創テーマ創出を目指して イノベーション 将来の利益創出を目指して 期待案件のプロジェクト化推進 新製品開発を強化 「顧客満足」を超えて「顧客感動」へ 社会的価値・環境的価値を有する CS/One Sumibe*を深化 新製品/新ソリューションを創出 ＊CS/One Sumibeの詳細はP29を参照 人的資本経営 全社力の最大化を目指して DX 人生産性の向上を目指して (人材の活躍） 多様性の尊重 自律性の強化 組織力の向上 データドリブン スマート 研究開発力 経営 ファクトリー アップ 14
Slide 15: DXの推進
DXの推進 DX 経営の重要課題として、前中期経営計画の取組みを継続、更に進化 黒字：前中期経営計画の継続・強化/横展開 ２０３０年ありたい姿の実現に向けてDXを全社横断で推進 青字：大幅な高度化又は新規取組み データドリブン経営 スマートファクトリー 研究開発力アップ ⚫ 業務変革 “人に頼らないモノづくり” ⚫ データ駆動型研究開発の 仕事のやり方を変革 （人生産性向上） 促進/高度化 ダッシュボード導入 ⚫ 生産技術DX ⚫ 先進的インフォマティクス ⚫ 全社基幹システムの ロボティクスの積極導入 技術の探索/導入 基盤強化 データ駆動型工程管理 ⚫ 海外工場に横展開 ビジネスモデル 変
Slide 16: 経営の重要課題～事業を継続する基盤
経営の重要課題～事業を継続する基盤 安全衛生 製品責任 コンプライアンス 環境・社会価値の創造を 安全をすべてに 顧客第一・品質第一 企業倫理の遵守 優先させる Zero Defect 実現するために、 経営基盤を強化 重篤な労働災害ゼロ 重大品質クレームゼロ 重大法令違反ゼロ 安全・安定操業継続 ものづくり管理体制の強化 グローバルの内部統制強化 サイバーセキュリティ 人権尊重 サステナブル調達 コーポレートガバナンス 人権課題対応への サプライチェーン 取締役会の実効性の 機密情報管理強化 コミットメント マネジメントの強化 継続的向上 管理体制整備 実効性の評価 人権デューデリジェンス実
Slide 17: 3. 中期経営計画2024-26
3. PHAZE stH2024-26 ® SUMITOMO BAKELITE CO,LTD. 17 —
Slide 18: 中期方針・中期戦略
中期方針・中期戦略 中期方針 “ニッチ＆トップシェア”を目指し、 価値創造につながるポートフォリオ改革に挑戦する 中期戦略① 中期戦略② 中期戦略③ 製品構成を最適化し、 SDGｓに則した環境的・ 個人の自律性と組織の 社会的価値を有する新商品/ 一体感を高め、全社力を 既存事業の収益力を強化 新ソリューションを創出 最大化 ⚫ 利益基準への転換 ⚫ SDGｓ貢献製品の創出 ⚫ 人間力向上、従業員エンゲージメント 向上を意識した各種取組みの企画・ ⚫ 製品ポートフォリオ改革に向けて ⚫ ニッチ＆トップシェアを目指し、 実行 高付加価値製品へシフト カーボンニュートラルを意識した 新商品/新ソリ
Slide 19: 財務目標
財務目標 資本コストと企業価値を意識した経営に取組む 中期経営計画2024-26 2023年度 2030年度 2024年度 2025年度 2026年度 実績 （ありたい姿） 事業利益 275億円 300億円 340億円 400億円 550億円 事業利益率 9.6% 9.7% 10.5% 11.5% 13.0% (売上収益) (2,873億円) (３，090億円) (3,250億円) (3,450億円) (4,200億円) ROE 7.8％ --- --- 9.0％ 10.0％ 19
Slide 20: 財務目標～セグメント別
財務目標～セグメント別 中期経営計画2024-26 (億円） 2023年度 2024年度 2025年度 2026年度 主要製品・用途例 事業利益 161 180 200 230 半 導 事業利益率 19.5% 19.4% 20.0% 20.5% 先端半導体 （封止材・感光性材料） パワーモジュール/ECU （封止材・放熱材料） 体 （売上収益） (829) (9３0) (1,000) (1,120) 事業利益 53 60 75 90 モーター/バッテリー（成形材料、絶縁材料） 高 機 事業利益率 5.2% 5.5% 6.5% 7.5% 能 航空機内装 バイオ由来樹脂 （売上収益） (1,014
Slide 21: 事業戦略～半導体関連材料
事業戦略～半導体関連材料 300 25.0% 20.5% 現行ラインナップの販売拡大 社外協業の強化 20.0% 19.5% ⚫ 半導体市場回復を見越した封止材の 250 19.4% 20.0% グローバル供給/サポート体制構築 住友ベークライト オープンラボ/社内横断PJ マーケットリーダーとして次世代 200 15.0% 半導体材料の開発を強化・推進 ⚫ HPC*1（チップレット、HBM*2)、 150 アカデミア 設備・材料 パワーデバイス用半導体材料 230 10.0% （封止材、感光性材料等） コンソーシアム メーカー 100 200 180 161 ⚫ 環境対応への取組み 50 5
Slide 22: 事業戦略～半導体関連材料（モビリティ）
事業戦略～半導体関連材料（モビリティ） モビリティ戦略3+1製品の販売拡大 (億円/年) モビリティ戦略3+1製品販売計画 ⚫ 欧米：「生販研サポート＋新生産拠点本格稼働 200 180億円 +オープンラボ拡充」による顧客対応強化・販路拡大 150 100 80億円 50 モーター磁石固定用 ECU/TCU* パワーモジュール用 ステータ― 封止材 一括封止材 封止材 絶縁層・コイル封止材 0 従来の戦略3製品 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 *ECU: Electric Control Unit, TCU: Transmission
Slide 23: 事業戦略～高機能プラスチック
事業戦略～高機能プラスチック 120 7.5% 8.0% 既存領域の収益力強化 強化領域の製品例 ⚫ グローバル視点での生産拠点の最適化 強化領域売上比率 液状封止材 6.5% 100 7.0% ⚫ スマートファクトリー化推進による生産性向上 15% 5.5% 6.0% 11% 20% 80 5.2% 2023 パワーモジュール 5.0% 高付加価値製品へのポートフォリオ変革 2024 基板用放熱材 45% 2026 60 ＜強化領域＞ 2030 4.0% ⚫ 電動車（バッテリー、e-Axle、各種電動パーツ） 90 3.0% ⚫ 半導体関連(レジスト、パワーモジュール、センサー） 40 75
Slide 24: 事業戦略～クオリティ オブ ライフ
事業戦略～クオリティ オブ ライフ 11.5% 160 12.0% 医療機器・バイオ 血管内 10.0% 140 9.5% 9.5% 10.0% 収益力の強化 120 ⚫ 強化領域（血管内、消化器、内視鏡領域）の製品 大動脈用 8.0% ラインナップ拡充 ステアリング マイクロカテーテル ステントグラフト 100 ⚫ 細胞・遺伝子治療支援製品の拡販 6.0% ⚫ 不採算製品の整理 80 130 グローバル事業の強化 60 110 4.0% 97 100 40 ⚫ 主力製品の海外売上拡大 2.0% （欧米:低侵襲医療機器、アジア:血液バッグ等） 消化器・内視鏡 胆管用ステント 大腸用ステント 2
Slide 25: 事業戦略～クオリティ オブ ライフ
事業戦略～クオリティ オブ ライフ フィルム・シート 産業機能性材料 高シェア製品のグローバル展開 機能材製品のグローバル展開 ⚫ 半導体用途のアジア展開強化 ⚫ 光学用途（アイウェア、車載) ⚫ モノマテリアルPTPの欧州展開 ⚫ 電動車向け絶縁シート アイウェア製品 収益力の強化 新たな付加価値製品の実績化 モノマテリアルPTP ⚫ スマートファクトリー化推進 ⚫ 電子調光シートの上市 による生産性向上 新製品の創出 シート防水 ⚫ 食品ロスの削減に貢献する 住宅領域での事業強化 スキンパックの認知度向上 ⚫ 新築領域シェア＊の更なる拡大 ⚫ 環境対応新製品の上市 ⚫ 急増するリフォーム物
Slide 26: 中期戦略② 新商品/新ソリューション創出(中期）
中期戦略② 新商品/新ソリューション創出(中期） プロジェクトから事業開発部へ 現在推進中のプロジェクト ⚫ 放熱材料 （2023年昇格） ⚫ e-Axle(電動アクスル） 高熱伝導フィラーと高信頼性樹脂の配合・ 熱制御に優れ、小型・軽量・低振動・低騒音等、 生産技術により、信頼性の高い高放熱材料 高効率で省エネ効果の高い電動アクスル提案 を提供 ⚫ BMI*ソリューション 接触抵抗が低く、違和感なく長時間使用可能 ⚫ 光回路材料 （2024年昇格） な樹脂製脳波測定用柔軟ドライ電極を開発 今後様々な用途に適用されていく超高速 *BMI: Brain Machine Interface 光通信
Slide 27: 中期戦略② 新商品/新ソリューション創出(中長期）
中期戦略② 新商品/新ソリューション創出(中長期） 探索マップ（2024年度版） 社会実装・実績化 知の探索 戦略3領域 次世代半導体材料 (パワー/高集積/AI) ICT テラヘルツ・光通信 光回路材料 ECU/TCU封止材 eVTOL* 持 モーター固定材料 (駆動系/制御系) 続 ｘEV 的 Mobility e-Axle 創エネ・蓄電部材 成 長 ウェアラブル用 柔軟伸縮配線材 バイタルセンシング デジタルヘルス Healthcare ソリューションビジネス 先進医療機器 伸縮電極部材 （低侵襲治療） (予防・診断・治療) ビ新 ジ規 脳波測定デバイス ネプ 基盤要素技術 ケミカルリサ
Slide 28: 中期戦略③ 全社力の最大化（人的資本経営）
中期戦略③ 全社力の最大化（人的資本経営） 個人の自律性 個人の自律性と 挑戦の機会の提供 重点取組み事項 組織の一体感を高め、 ⚫ 海外トレーニー制 ⚫ 女性・キャリア採用者・シニア等多様な ⚫ テーマ創出プログラム 人材が活躍できる制度の充実化 全社力を最大化 ⚫ 働き方改革(柔軟な勤務形態） ⚫ 評価制度改革の継続 多様性の尊重 （社内教育システム） 組織力の向上 挑戦者を讃える風土醸成 組織横断 組織の一体感 働きやすい職場作り／新たな厚生施設 28
Slide 29: CS/One Sumibe活動
CS/One Sumibe活動 全社力を結集し、お客様と共に新たな価値創造を目指す CS推進 お客様に「感動」を届けるための全社活動 CS推進委員会 （委員長：社長執行役員） 「顧客満足」から一歩踏み込んだ「顧客 感 動 」 を 2023 年 度 に 新 ス ロ ー ガ ン と 商社向け事業説明会 して再設定 CS活動促進ポスター CSアワードにおける 全世界に5か国語で展開 優秀事例の共有 One Sumibe活動 「顧客感動」の実現にむけて、部門横断で One Sumibe推進協議会 お客様の課題解決に取り組む活動 グループ全体で部門間連携を活性化 全社横断で展示会に出展 世代、職位を超え
Slide 30: 投資方針・株主還元
投資方針・株主還元 「資本コスト」を踏まえて経営資源を配分(2024-26年度） キャッシュ・アロケーション 用途別資金使途見込み 既存事業の収益力強化（中期戦略①）・顧客への安定供給に資する設備投資を 設備投資 500億円 タイムリーに実行 成長投資 200億円 新製品/新ソリューション創出（中期戦略②）に向けた研究開発、DX、GX対応を推進 有望案件発掘にむけた知の探索、オープンイノベーション推進、および事業ポート 戦略的投資 500億円 フォリオ改革に資する戦略的M&Aを実行 株主還元方針（2024-26年度) 株主還元 300億円 “安定的かつ継続的に利益を還元する” 配当性向： 40
Slide 31: 免責事項について
h t t p s : // w w w . s u mi b e . c o . j p / 免 責 事 項 につ い て 当社は、本資料の情報がお客様にとって有用なものとなるよう努めておりますが、特定の用途における正確性や妥当性を保証するものではありません。ご利用にあたっては、関連する用途との適合性や 安全性を別途ご検証ください。また、本資料に含まれるいかなる事項も、知的財産権等に関する助言や許可を与えるものではありません。 著作権について 本資料の著作権は、特に断りのない限り、当社またその関連会社に帰属します。当社の許可なく、本資料を無断で複製または転用等をすることを禁止しております。