All For One Group Se · XETR:A1OS
All For One — All for One Steeb — Shareholder Meeting (March 2014)
46 slides from All For One's shareholder meeting presentation, Mar 27, 2014
Slide 1: Ordentliche Hauptversammlung 2014 – Bericht des Vorstands
All for One Steeb. Das SAP Haus. Ordentliche Hauptversammlung 2014 Bericht des Vorstands Filderhalle (Kleiner Saal), Leinfelden-Echterdingen 27. März 2014
Slide 2: Disclaimer
Disclaimer Soweit diese Dokumentation Prognosen, Schätzungen oder Erwartungen enthält, können diese mit Risiken und Ungewissheiten behaftet sein. Die tatsächlichen Ergebnisse und Entwicklungen können wesentlich von den geäußerten Erwartungen und Annahmen abweichen. Veränderungen der allgemeinen wirt
Slide 3: Entwicklung Aktienkurs
Entwicklung Aktienkurs All for One Steeb TecDAX DAX Überdurchschnittliche Performance – nachhaltige Wertsteigerung Slide 3
Slide 4: KPIs
KPI‘s Umsatz MEUR EBIT MEUR 186,3 10,5 153,2 6,0 90,2 78,8 4,7 74,1 2,5 -0,3 GJ 08/09* GJ 09/10 GJ 10/11 GJ 11/12 GJ 12/13 GJ 08/09* GJ 09/10 GJ 10/11 GJ 11/12 GJ 12/13 GJ 08/09* GJ 09/10 GJ 10/11 GJ 11/12 GJ 12/13 GJ 08/09* GJ 09/10 GJ 10/11 GJ 11/12 GJ 12/13 Mitarbeiter Jahresende Kunden** 926 >1.
Slide 5: Inhalt
Inhalt 1 Markt – Strategie – Geschäftsmodell 2 Geschäftsjahr 2012/13 3 1. Quartal 2013/14 4 Kapitalerhöhung (Bezugsrechtsausschluss) 5 Ausblick Slide 5
Slide 6: Strategie
Strategie PROFITABLES WACHSTUM ATTRAKTIVER ARBEITGEBER HOHE KUNDENNÄHE D A CH- BRANCHEN SAP MITTELSTAND REGION FOKUS PORTFOLIO Slide 6
Slide 7: Standorte
Standorte Lübeck Hamburg Berlin Hannover • 18 Standorte Dortmund • Starke regionale Kundenbetreuung Düsseldorf Brüssel Frankfurt Luxemburg Bensheim Heilbronn Karlsruhe Stuttgart München Wien Memmingen Regensdorf St. Gallen Slide 7
Slide 8: United VARs: Weltweites Netzwerk für SAP Beratung
United VARs: Weltweites Netzwerk für SAP Beratung All for One Steeb United VARs – die weltweit größte Organisation für SAP Beratung und Betreuung im Mittelstand. All for One Steeb – Gründungsmitglied und einer von 25 Partner in 54 Ländern. • 5.000 Consultants • 8.000 Kunden • 1,6 Mrd. US$ Umsatz © 2
Slide 9: Zielmärkte
Zielmärkte Mittelstand und gehobener Mittelstand ca. 50 Mio. – 3 Mrd. EUR Branchenfokus Umsatz • Maschinen- / Anlagenbau • Automobilzulieferer • Projekt und Engineering- ca. 100 – 7.500 Dienstleister Mitarbeiter • Konsumgüterindustrie • Technischer Großhandel über 12.000 Unternehmen Fokus auf Schlüs
Slide 10: SAP-Branchenlösungen für den Mittelstand
SAP-Branchenlösungen für den Mittelstand ALL FOR… …AUTOMOTIVE …ELECTRIC …PLASTICS …MACHINE …METAL …SERVICE …CONSUMER …TRADE • Zugeschnitten auf die branchenspezifischen Geschäftsprozesse • 75 SAP-Zusatzlösungen • Standardisierte Einführung (SAP Switch Framework) • Komplettlösungen aus einer Hand • S
Slide 11: Managed Services I
Managed Services I Verlässliche IT zu verlässlichen Kosten. Hosting SAP Application Cloud Services Zertifizierte Management Infrastruktur • Portfolio: Hosting von SAP- und IT-Landschaften und Cloud Services • Höchste Anforderungen an: Compliance, Flexibilität, Skalierbarkeit, Verfügbarkeit, Sicherhe
Slide 12: Managed Services II – Blick hinter die Kulissen
Managed Services II – Blick hinter die Kulissen Slide 12
Slide 13: Managed Services III – über 200 Neukunden in 5 Jahren
Managed Services III – über 200 Neukunden in 5 Jahren!
Slide 14: SAP-Strategie: Echtzeit-Plattform
SAP-Strategie Eine Datenbanken Mobile Applikationen Analytics Cloud vollständig & Technologie Lösungen neukonzipierte Echtzeit- Plattform powered by SAP HANA Unsere Innovationen machen die Welt ein bisschen besser. Quelle:SAP AG Slide 14 © 2013 SAP AG or an SAP affiliate company. All rights reserved
Slide 15: Wachstumsstrategie der SAP als Leitplanken
Wachstumsstrategie der SAP als Leitplanken 2015 (~21 Mrd.€) HANA/In-Memory Cloud Mobile Business 2011 (~12 Mrd.€) Analytics Industry Solutions (z.B. SCM) Steigerung des SAP-ERP / Applications Partneranteils von 20% auf 40%!!! Slide 15
Slide 16: Konzernstruktur All for One Steeb AG
Konzernstruktur All for One Steeb AG Stuttgart (Hauptsitz) 100% 100% 74% 100% 100% 100% 60% 100% All for One Steeb All for One Steeb WEBMAXX GmbH KWP Gruppe GmbH (Wien) Yazılım Servisleri (München) (Heilbronn) LTD (Istanbul) All for One Steeb Process Partner AG OSC AG AC-Automation (Schweiz) AG (St.
Slide 17: Grandconsult – Management und Technologie Beratung
Grandconsult – Management und Technologie Beratung Großkonzerne und Mittelstand können viel voneinander lernen • Erhöhte Anwendungs- und Technologie Kompetenz schaffen • Geschäftseinheit »Technologie Beratung« von GOPA IT Consultants GmbH zur All for One Steeb AG gewechselt • Schlagkräftige Einheit,
Slide 18: SAP Pinnacle Award 2013
SAP Pinnacle Award 2013 • Wird von SAP jährlich auf globaler Ebene verliehen • Schlüsselkriterien: Kundenfeedback, Marktdurchdringung, Co-Innovation, Bereitstellung von Services, Nachhaltigkeit • Vor allem global tätige Unternehmen ausgezeichnet IBM, HP, Accenture, Atos, Tata Consultancy, Cap Gemini
Slide 19: Great Place to Work 2014
GREAT PLACE TO WORK 2014 • Teilnahme an renommierter Benchmark Studie • Attraktivität als Arbeitgeber weiter ausgebaut • Trust Index (Mitarbeiterbefragung) • Culture Audit (Untersuchung der Konzepte im Personalbereich sowie der Führungsinstrumente) • »All for One Steeb Mitarbeiter sind stolz auf ihr
Slide 20: 1.000 Liter Freibier für den tausendsten Mitarbeiter
1.000 Liter Freibier für den tausendsten Mitarbeiter • Fachkräfte gesucht – enge Personalmärkte – Wachstumsbremse • Kampagne »Wir machen die 1.000 voll, mit 1.000 Liter Freibier, etwa für das nächste Gartenfest, Hochschulabschlussfeier Attraktivität, Abschiedsfeier beim alten Arbeitgeber • Karriere
Slide 21: Inhalt
Inhalt 1 Markt – Strategie – Geschäftsmodell 2 Geschäftsjahr 2012/13 3 1. Quartal 2013/14 4 Kapitalerhöhung (Bezugsrechtsausschluss) 5 Ausblick 6 Slide 21
Slide 22: Geschäftszahlen 2012/13 vs. 2011/12
Geschäftszahlen 2012/13 vs. 2011/12 Umsatz 186,3 MEUR +22% EBITA 13,7 MEUR +63% EBIT 10,5 MEUR +76% EBT 8,8 MEUR +75% Ergebnis nach Steuern 5,6 MEUR +33% 30.09. Eigenkapitalquote 35% (30.09.12: 35%) > 2013 Mitarbeiter 926 (+30%) Slide 22
Slide 23: Umsätze nach Erlösarten
Umsätze nach Erlösarten MEUR Software- lizenzen 14% (17%) 10/2011 – 9/2012 53,8 Hardware & +27% Sonstiges 10/2012 – 9/2013 68,5 2% (2%) Outsourcing Services 47% (46%) 10/2011 – 9/2012 69,7 +25% 186,3 MEUR 10/2012 – 9/2013 86,8 (153,2 MEUR) 10/2011 – 9/2012 26,5 Consulting +1% 10/2012 – 9/2013 26,7 3
Slide 24: Entwicklung der Ertragslage
Entwicklung der Ertragslage (ohne den aufgegebenen Geschäftsbereich) GJ GJ %** • Materialaufwandsquote fällt von MEUR* 12/13 11/12 41% auf 38% aufgrund Umsatzerlöse 186,3 153,2 22 verbessertem Umsatzmix Materialaufwand u. • Personalaufwandsquote stabil bez. Leistungen -71,5 -62,1 15 bei 39% Personal
Slide 25: Entwicklung Bilanzstruktur
Entwicklung Bilanzstruktur MEUR Bilanzsumme Eigenkapital 142,3 115,5 7-Jahreszeitraum • Wachstumskurs • Bilanzbild deutlich verändert 69,1 63,4 63,3 65,3 59,3 35% 59% 35% Geschäftsjahr 2012/13 50% 55% • Eigenkapitalquote: 35% 38% 45% 12,6 • Nettoverschuldung nahezu 9,8 halbiert 6,5 Nettoliquidität 3
Slide 26: Bilanzstruktur zum 30.09.2013
Bilanzstruktur zum 30.09.2013 MEUR Aktiva 30.09.2012 66,6 48,8 115,5 30.09.2013 74,3 68,0 142,3 Langfr. Vermögenswerte Kurzfr. Vermögenswerte Passiva 30.09.2012 40,9 38,4 36,2 115,5 30.09.2013 49,6 54,9 37,7 142,3 Eigenkapital Langfr. Verbindlichkeiten Kurzfr. Verbindlichkeiten Vereinzelt Rundungsdi
Slide 27: Unternehmensfinanzierung – Schuldscheindarlehen
Unternehmensfinanzierung Debütemission Schuldscheindarlehen Ziele: • Ablösung Konsortialkredit (Dez 2011) zur Finanzierung der Übernahme Steeb über zuletzt 29 MEUR • Günstiges Zinsniveau sichern • Spielraum für weiteres Wachstum schaffen Umsetzung: • Platzierung im April 2013 mit LBBW und Commerzban
Slide 28: Cash-Flow
Cash-Flow Entwicklung operativer Cash-Flow MEUR 10,7 • Operativer Cashflow folgt positiver 7,2 Ergebnisentwicklung • Anstieg EBITDA (+5,1 MEUR) • Unterproportionaler Anstieg Netto- Umlaufvermögen 10/2011 - 09/2012 10/2012 - 09/2013 Entwicklung Cash-Flow Investitionen MEUR • Vorjahr stark durch Steeb
Slide 29: Weitere Kennzahlen Vermögens- und Finanzlage
Weitere Kennzahlen Vermögens- und Finanzlage Einheit 30.09.2013 30.09.2012 Delta in % Anlagendeckung % 72 66 9 Days of Sales Outstanding Tage 59 59 0 Liquide Mittel MEUR 31,6 18,8 68 Nettoverschuldung (-) MEUR -6,2 -12,3 -50 Eigenkapitalquote % 35 35 0 Eigenkapitalrendite % 12,4 10,7 16 Veränderunge
Slide 30: Risikomanagement
Risikomanagement Vorstand Risk-Manager Vertrieb Outsourcing Consulting Admin Risikomanagement-Team Risikomanagement-System Internes Kontrollsystem Systematische Analyse 4-Augenprinzip und -bewertung Funktionstrennung Risiko-Früherkennung Integriertes Berichtswesen Risiken aktiv steuern
Slide 31: Zusammenfassung GJ 2012/13
Zusammenfassung GJ 2012/13 • Starkes Umsatzwachstum (+22%); davon 14% organisch • Anteil wiederkehrender Erlöse weiter Richtung 50% erhöht • EBIT um 76% auf 10,5 MEUR erhöht • Nettoverschuldung auf 6,2 MEUR reduziert • Investitionen für die Zukunft begonnen (Aufbau Türkei, Erweiterung Schweiz) • Inv
Slide 32: Inhalt
Inhalt 1 Markt – Strategie – Geschäftsmodell 2 Geschäftsjahr 2012/13 3 1. Quartal 2013/14 4 Kapitalerhöhung (Bezugsrechtsausschluss) 5 Ausblick Slide 32
Slide 33: Geschäftszahlen 3 Monate 2013/14
Geschäftszahlen 3 Monate 2013/14 (Okt – Dez 2013) Umsatz 56,3 MEUR +22% EBIT 4,3 MEUR +38% EBT 3,9 MEUR +40% Ergebnis nach Steuern 2,8 MEUR +40% Ergebnis je Aktie 0,54 EUR +54% 31.12. Eigenkapitalquote 35% (30.09.13: 35%) > 2013 Mitarbeiter 961 (+21%) Slide 33
Slide 34: 3 Monate 2013/14: Umsätze nach Erlösarten
3 Monate 2013/14: Umsätze nach Erlösarten MEUR Software- lizenzen 20% (16%) 10/2012 – 12/2012 17,1 +16% 10/2013 – 12/2013 19,8 Outsourcing Services Hardware & 43% (44%) 10/2012 – 12/2012 20,2 +19% Sonstiges 10/2013 – 12/2013 10/2013 – 12/2013 24,0 2% (3%) 56,3 Mio. EUR (46,0 Mio. EUR) 10/2012 – 12/2
Slide 35: 3 Monate 2013/14: Bilanzstruktur zum 31.12.2013
3 Monate 2013/14: Bilanzstruktur zum 31.12.2013 Aktiva MEUR 30.09.2013* 74,3 68,0 142,3 31.12.2013 73,1 72,1 145,2 Langf. Vermögenswerte Kurzf. Vermögenswerte Passiva 30.09.2013* 49,4 55,2 37,7 142,3 31.12.2013 50,3 55,8 39,1 145,2 Eigenkapital Langfr. Verbindlichkeiten Kurzfr. Verbindlichkeiten Bil
Slide 36: Zusammenfassung: 3 Monate 2013/14
Zusammenfassung: 3 Monate 2013/14 Starkes 1. Quartal 2013/14 • Hohe Lizenzumsätze (+60%) • EBIT (+38%) steigt überproportional zum Umsatz (+22%) • EBITDA-Marge: 10,5% (Vj.: 10,1%), EBIT-Marge: 7,6% (Vj.: 6,7%) • Aufstockung der Beteiligung an der KWP-Gruppe auf 100% Position als Nr. 1 im SAP-Mittels
Slide 37: Inhalt
Inhalt 1 Markt – Strategie – Geschäftsmodell 2 Geschäftsjahr 2012/13 3 1. Quartal 2013/14 4 Kapitalerhöhung (Bezugsrechtsausschluss) 5 Ausblick Slide 37
Slide 38: Kapitalerhöhung mit Ausschluss des Bezugsrechts (1)
Kapitalerhöhung mit Ausschluss des Bezugsrechts (1) KWP Kümmel, Wiedmann + Partner Unternehmensberatung GmbH • Größte Tochtergesellschaft der All for One Steeb AG • Segment HRS: Spezialisiert auf SAP Personalsoftware • Führend im Markt, über 600 Kunden • Starke Marke • Umsatz: 19,2 MEUR (2012/13), 1
Slide 39: Kapitalerhöhung mit Ausschluss des Bezugsrechts (2)
Kapitalerhöhung mit Ausschluss des Bezugsrechts (2) Finanzierung der Transaktion • Gemischte Finanzierung aus Kapitalerhöhung gegen Sacheinlage unter Ausschluss des Bezugsrechts sowie aus Barmitteln • Ermächtigung der Hauptversammlung vom 16. März 2011 (bis 15. März 2015) Schaffung neues genehmigtes
Slide 40: Kapitalerhöhung mit Ausschluss des Bezugsrechts (3)
Kapitalerhöhung mit Ausschluss des Bezugsrechts (3) 122.000 neue Stammaktien • Zeichnung / Übernahme durch Hartmut Kümmel, Mitgründer & Geschäftsführer • Sacheinlage gegen Übertragung Geschäftsanteil KWP in Höhe von 34% • Dividendenberechtigung ab dem 1. Okt. 2013 (Geschäftsjahr 2013/14) • Neue Stam
Slide 41: Inhalt
Inhalt 1 Markt – Strategie – Geschäftsmodell 2 Geschäftsjahr 2012/13 3 1. Quartal 2013/14 4 Kapitalerhöhung (Bezugsrechtsausschluss) 5 Ausblick Slide 41
Slide 42: Aktionärsstruktur
Aktionärsstruktur Anzahl Aktien: 4.982.000 (seit 20. Dezember 2013) 24% 25% Pierer Industrie AG Unternehmens Invest AG 4% BEKO HOLDING AG 10% Qino Capital Partners AG 25% Vorstand & Aufsichtsrat 12% Streubesitz • Robuste Aktionärsstruktur • Geringer Streubesitz Slide 42
Slide 43: Ausblick Geschäftsjahr 2013/14
Ausblick Geschäftsjahr 2013/14 • Integration der Akquisitionen vertiefen • Neugründungen (Schweiz / Türkei) etablieren • Gesunde organische Geschäftsentwicklung • Ausbau der Kundenbasis vorantreiben und erweiterte Wachstumsmöglichkeiten schaffen • Umsatz: 205 – 210 MEUR, EBIT: 10,5 – 11,0 MEUR Buy &
Slide 44: Tagesordnung – Überblick
Tagesordnung – Überblick TOP 1 Vorlage Jahres- und Konzernabschluss, (Konzern-) Lagebericht sowie Bericht des Aufsichtsrates TOP 2 Verwendung des Bilanzgewinns TOP 3 Entlastung der Mitglieder des Vorstands für das Geschäftsjahr 2012/13 TOP 4 Entlastung der Mitglieder des Aufsichtsrates für das Gesch
Slide 45: Kontakt
Kontakt Dirk Sonntag Telefon +49 711 78 80 7-260 E-Mail [email protected] www.all-for-one.com Slide 45
Slide 46: Das SAP Haus
Das SAP Haus