Grupo Ezentis SA · BME:EZE
Grupo Ezentis SA — Ezentis — Q3 2019 Earnings Presentation
15 slides from Grupo Ezentis SA's earnings presentation, November 2019
Slide 1: Resultados 3T 2019
11-2019 —
Slide 2: Claves del 3T 2019
> CLAVES DEL 3T 2019 INGRESOS € 351,0M EBITDA’ €41,3M CONTRATACION € 421,8M de renovaciones y nuevos contratos DEUDA NETA? € 114,6M +10,8% Crecimiento vs 3T 2018 11 8% s/ingresos' 1,2x s/ingresos del 3T 2019 + € 30M financiacién adquisicion rama actividad =€ 23,4M reduccion de DFN EZE ns CLAVES 37 2
Slide 3: Claves 3T 2019: Factores esenciales
EZE us CLAVES 37 2019 > FACTORES ESENCIALES All NEGOCIO | \CONTRATACION 6) DEUDA NETA G27? Adquisicién de la rama de actividad de bucle y planta externa para Telefonica en 6 nuevas provincias de Espana — Permite incorporar ingresos adicionales de € 45 M, EBITDA de € 63M y cartera de contratos por €
Slide 4: Diversificados por geografías, sectores y clientes
EZE us CLAVES 3T 2019 > DIVERSIFICADOS POR GEOGRAFIAS, SECTORES Y CLIENTES GENERACION DE INGRESOS POR PAIS SECTORES Fiefiniea ERKSSONZ Orange” ==TIM- @)entet_ Claro~ 3.1". Brasil a _ Fra , Espana’ — _- EE 20,2" Chile 19,03: TELXIUS =" 2 MASMOVIL Energia 8,6% 3.2% ENC @light — netroy” Argentina am 72
Slide 5: Evolución de las principales magnitudes
EZE ‘1S INFORMACION ECONOMICO FINANCIERA > EVOLUCION DE LAS PRINCIPALES MAGNITUDES Millones de euros INGRESOS EBITDA EBIT “108 G9 16,2 13,5 Ingresos YTD 3T 2018 € 316,7M 18,1 95 3T 2018 3T 2019 u) 3T 2019 3T 2018 3T 2019 0 3T 2019 Comparable Comparable MargenEBITDA 5, 7°% 7.7% 11,8% Margen BIT 3,07
Slide 6: Crecimiento inorgánico en España del periodo
EZE us INFORMACION ECONOMICO FINANCIERA > CRECIMIENTO INORGANICO EN ESPANA DEL PERIODO En septiembre de 2019 el Grupo ha adquirido la rama de actividad de bucle y planta externa para Telefonica en 6 nuevas provincias espafolas. Esta adquisicién permite incorporar una cartera de contratos por € 130 M
Slide 7: Análisis de ingresos y EBITDA
EZE us INFORMACION ECONOMICO FINANCIERA > ANALISIS DE INGRESOS Y EBITDA Millones de euros, INGRESOS EBITDA U -w12... 351.0 316.7 eB BB 413 18,1 ‘ a 812018 Crecimiento— Variacion Efecto st 2019 372018 Crecimiento Variacién Aplicacién Efecto!” ~—- 37-2019 delnegocio —divisa. ~—=—Argentina delnegocio —
Slide 8: Indicadores clave de la cuenta de resultados
EZE us INFORMACION ECONOMICO FINANCIERA > INDICADORES CLAVE DE LA CUENTA DE RESULTADOS Millones de € 3T 2019 3T 2019' 3T 2018 % Ingresos 351,0 351,0 316,7 +10,8% EBITDA 41,3 26,9 18,1 +48,6% Margen EBITDA 11,8% 7,7% 5,7% +34,1% Amortizaciones y provisiones (12,2) (12,2) (7,1) Amortizacion NIIF 16 (1
Slide 9: Indicadores clave de balance
EZE us INFORMACION ECONOMICO FINANCIERA > INDICADORES CLAVE DE BALANCE Millones de € 30-09-19 30-09-19' 31-12-18 Activos totales 387,5 366,3 322,5 Deuda financiera neta 137,3 114,6 108,1 Patrimonio neto 22,2 23,6 32,0 Fondo de maniobra' (9,9) 0,5 14,4 "sin considerar el efecto de la NIIF 16 parafaci
Slide 10: Deuda financiera
DEUDA FINANCIERA Millones de euros 30-09-19° 31-12-18 Deuda financiera neta (DFN) 114,6 108,0 Deuda financiera 145,7 128,8 Caja y otros activos equivalentes! 31,1 20,8 EBITDA LTM Proforma” 44,8 36,2 Ratio DFN/ EBITDA 2,56x 2,98x EVOLUCION GASTOS FINANCIEROS 32,5%) ee “e 65 2,7 19,4 10,4 13,1 37 2018
Slide 11: Estado de flujos de efectivo consolidado
EZE us INFORMACION ECONOMICO FINANCIERA |! > ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO CONSOLIDADO Millones de euros 3T 2019 EBITDA COMPARABLE’ 26,9 Variacion en el capital circulante operativo 23,1 Otros movimientos de las actividades de explotacién, neto (11,3) Flujo de las actividades de explotacion 38,7 mm C
Slide 12: Balance consolidado
EZE us INFORMACION ECONOMICO FINANCIERA 12 > BALANCE CONSOLIDADO Miles de euros 30-09-19 30-09-19" 31-12-18 30-09-19 30-09-19" 31-12-18 Activo Patrimonio neto y pasivo Patrimonio neto 22.207 23.588 32.038 Activo no corriente 186.350 165.103 133.053 _Pasivono corriente 156.268 161.977 115.405 Inmovil
Slide 13: Anexo I: Impacto de la NIIF arrendamientos
EZE us ANEXO | > IMPACTO DE LA NIIF 16 ARRENDAMIENTOS 1. Criterios generales: solo aplica a contratos con duracién prevista > 1 afio, anteriormente clasificados como arrendamientos operativos 2. Los contratos de arrendamiento afectados corresponden a la flota de vehiculos y a inmuebles de oficinas,
Slide 14: Aviso legal
ns > AVISO LEGAL El presente documento ha sido elaborado por EZENTIS, unicamente para su uso durante la Presentacién de RESULTADOS 3T 2019 y para los inversores institucionales y profesionales del mismo sector. En consecuencia, no podra ser divulgado ni hecho publico ni utilizado por ninguna otra pe
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