Forside Co., Ltd. · TSE:2330
Forside — FY2018 Earnings Presentation
27 slides from Forside's earnings presentation, February 2019
Slide 1: フォーサイド グループ 2018年12月期 決算説明資料
フォーサイド グループ 2018年12月期 決算説明資料 補足説明資料 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-1
Slide 2: 目次
- 目 次 - • 2018年12月期の業績概要 … 3ページ～8ページ • 既存事業の活動展開状況 … 9ページ～17ページ • 2019年12月期の展開方針 … 18ページ～21ページ • 2019年12月期の業績見通し … 22ページ～24ページ • 参考資料（グループ概要） … 25ページ～26ページ ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-2
Slide 3: 2018年12月期の業績概要
2018年12月期の業績概要 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-3
Slide 4: 2018年12月期 連結業績ハイライト
2018年12月期 連結業績ハイライト （単位：百万円） 2017年度 2018年度 前年比 主な増減要因・傾向 通期 通期 営業収益 3,090 3,920 126.9% 2018年12月期においては、投資銀行事業、プライズ 営業総利益 1,209 1,557 128.8% 事業、家賃保証事業の収益が拡大し連結業績に寄 与した。その結果、グループ全体の営業収益は前年比 126.9％、営業総利益128.8％の増益となった。 販売管理費 1,116 1,768 158.4% 既存事業における営業収益は増加したものの、宝祭 堂の事業整理損、マイニングマシンの全額減損等、特 別損失の計上により、20
Slide 5: 営業収益の成長推移
営業収益の成長推移 主な増減要因 ※㈱モビぶっくにおけるコンテンツ事業で は、展開中の電子書籍・女性向けメディ コンテンツ事業 ア・アプリ配信から堅調に売上・利益を確 （単位：百万円） 保した。 1,400 ※フォーサイドメディア㈱におけるマス コンテンツ事業 マスターライツ事業 ターライツ事業では、受注生産販売通販サ 不動産関連事業 投資銀行事業 イト「宝祭堂」の売上が計画に届かず、販 マスターライツ 売管理費等も影響し利益確保に至らなかっ 1,200 プライズ事業 フィンテック関連事業 事業 た。音楽関連事業についても各種活動を積 その他事業 極的に行ったが、管理費等が影響し利益確 保に至
Slide 6: 原価の推移
原価の推移 （単位：百万円） 800 100% コンテンツ事業 マスターライツ事業 不動産関連事業 90% 700 投資銀行事業 プライズ事業 80% 600 フィンテック関連事業 その他 70% 原価率 500 60% 400 50% 40% 300 30% 200 20% 100 10% 0 0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2017年度 2018年度 売上の増加に伴い原価は増加 各事業において原価管理を強化し、継続的なコストコントロールを実施 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-6
Slide 7: 販売管理費の推移
販売管理費の推移 （単位：百万円） 600 100% 人件費 広告宣伝費 90% 地代家費 500 その他販管費 売上販管費率 80% 70% 400 60% 300 50% 40% 200 30% 20% 100 10% 0 0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2017年度 2018年度 家賃保証事業における債務保証引当金の増加に伴い販売管理費が増加 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-7
Slide 8: 連結貸借対照表
連結貸借対照表 （単位：百万円） 2017年度 2018年度 増減金額 主な増減要因・傾向 資産については家賃保証の契約増加に伴う代位弁済立 資 産 3,584 3,994 409 替金及び収納代行未収金の増加262百万円、貸付金 の増加190百万円等により、前年度末に比べ409百万 円の増加となった。 負債については家賃保証の契約増加に伴う収納代行未 負 債 1,942 2,094 152 払金の増加146百万円等により、前年度末に比べ152 百万円の増加となった。 純資産については第三者割当増資及び新株予約権の行 使による資本金、資本準備金の増加額が916百万円と 純資産 1,642 1,
Slide 9: 既存事業の活動展開状況
既存事業の活動展開状況 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-9
Slide 10: コンテンツ事業の展開
コンテンツ事業の展開 総合電子書籍配信サービス「モビぶっく」では引き続きコンテンツタイトルの配信拡充を図りながら、 機能面や操作性の改善も行いつつコンテンツ閲覧頻度の高いアクティブユーザーの利用を促進。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-10
Slide 11: コンテンツ事業の展開 auスマートパス
コンテンツ事業の展開 [タッチ・ザ・マッピー with 80‘s ドットスターズ] ⒸBANDAI NAMCO Entertainment Inc. ⒸSuzya. ⒸCosmo Machia Inc. [この大空に、翼をひろげて Limited Edition for au] （C）WillPlus /PULLTOP KDDIの運営するスマートフォン向け厳選アプリストア“auスマートパス”に新規2タイトルを投入、 堅調に成長推移するアプリマーケットへ優良なスマートフォンアプリを厳選して継続的にリリース。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-11
Slide 12: プライズ事業の展開
プライズ事業の展開 アニメやゲーム等のライセンスを使用したキャラクター商材だけでなく、上記のような雑貨商材を拡張。 雑貨商材の実績が伸び（昨対比138%）、全体の数字に大きく貢献。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-12
Slide 13: イベント事業の展開
イベント事業の展開 © STARDUST PROMOTION INC ALL RIGHTS RESERVED. また、プライズ向け商品企画製造のノウハウを活用し、催事等のイベント向け商材提供にも拡張。 イベント会場のみで開催期間限定販売するプレミアムグッズの企画製造と催事内での販売を実施。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-13
Slide 14: 不動産事業の展開
不動産事業の展開 「滞納報告プラン」 保証債務残高の成長推移 56,338件 80,000 70,000 40,662件⇒ 60,000 入居者様の家賃支払い滞納が発生した場合､ オーナー様からの報告受けた時点で、オーナー様又は 50,000 管理会社様へ代位弁済するサービスプランを提供。 40,000 30,000 「集金代行プラン」 20,000 15,822件 10,000 7,066件⇒ 0 金融機関と提携し賃料の集金を代行。 2015年 2016年 2017年 2018年 不動産オーナー様にとって、確実な賃料収入の保証 と、業務の効率UPが見込めるサービスプランを提供。 報告型 集金
Slide 15: 金融・投資銀行事業の展開
金融・投資銀行事業の展開 ブロックチェーン関連事業開始し「ブロックチェーン推進協会・日本仮想通貨事業者協会」へ加入、 セキュリティサービスを提供する「日本信用情報サービス株式会社」も設立し新規事業展開を開始。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-15
Slide 16: 各種業務提携等の展開
各種業務提携等の展開 世界最大規模のモバイル及びオンライン決済プラットフォーム“アリペイ”アクワイアラーに登録され、 アリババグループ「日本恒生ソフトウェア株式会社」業務提携による決済ソリューションを提供開始。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. ※引用：アリババジャパンホームページ （https://www.alibaba.co.jp/service/alipay/） Page-16
Slide 17: 各種業務提携等の展開 Raffles Partners
各種業務提携等の展開 ※2018年12月11日香港開催「The Asia Pacific Growth Investor Forum」でのプレゼンテーション 香港を拠点とする大手投資ファンドである“Raffles Partners グループ”と業務提携契約を締結、 日本国内の上場企業及び不動産等への投資事業と、香港証券市場への上場支援事業を開始。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-17
Slide 18: 2019年12月期の展開方針
2019年12月期の展開方針 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-18
Slide 19: グループ事業の集中と選択
グループ事業の集中と選択 プライズグッズ イベント事業 マンガ・アニメ等で人気のキャラクターライセンス許諾を獲得し、 各種イベント企画及び運営と、 幅広いグッズの企画制作を展開。オリジナルアイデア商品も多数企画販売を実施。 会場限定販売のグッズ企画制作販売を展開。 © STARDUST PROMOTION INC ALL RIGHTS RESERVED. ©種村有菜／集英社 ©R.S.H/RUNE フォーサイドグループの主軸事業をブレイク社が担うプライズとイベント事業とし経営体制も刷新。 祖業からのコンテンツ事業セグメントを中心に再度黒字化と安定的な収益創出へ立て直しを図る ©2019 FOR
Slide 20: グローバル展開への拡大
グローバル展開への拡大 [fengqu.comのEコマースサービス“丰趣海淘(fengqu)”] [ブレイク社の中華圏向け商品の一例] 中国の民間物流企業最大手である順豊エクスプレス／SF Express グループ“fengqu.com” との業務提携を含め中華圏で各種グッズ企画製造販売やイベント等展開等の新規事業を推進。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-20
Slide 21: グループファイナンス体制の強化
グループファイナンス体制の強化 香港証券取引所への上場申請準備を開始 [主な上場メリット] 1.中華圏での事業投資資金の直接的市場評価による資金調達実現 2.為替リスクのヘッジ等コントロールによる効率的なファイナンス管理実現 3.企業信用力向上による取引先契約条件改善や取引量拡大の実現 中華圏事業を拡大する戦略の中でブレイク社が香港証券取引所へ新規上場の申請準備を開始、 上場を通じて中華圏で資金調達を行い事業運営資金を現地でファイナンス管理する体制へ強化。 ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-21
Slide 22: 2019年12月期の業績見通し
2019年12月期の業績見通し ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-22
Slide 23: 連結営業収益（通期予想）
連結営業収益（通期予想） （単位：百万円） 連結営業収益４１億７１百万円 6,000 （前年比6.4%増） 4,171 5,000 3,920 4,000 3,090 3,000 2,000 935 1,000 756 450 461 483 0 2012年12月期 2013年12月期 2014年12月期 2015年12月期 2016年12月期 2017年12月期 2018年12月期 2019年12月期 （予想） ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-23
Slide 24: 連結営業利益（通期予想）
連結営業利益（通期予想） （予想） （百万円） 2012年12月期 2013年12月期 2014年12月期 2015年12月期 2016年12月期 2017年12月期 2018年12月期 2019年12月期 400 10 200 92 24 0 (200) △205 △210 (400) (600) △710 (800) (1,000) (1,200) △1,006 連結営業利益 (1,400) １０百万円 △1,423 (1,600) （通期営業利益黒字化） ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-24
Slide 25: 参考資料（グループ概要）
参考資料（グループ概要） ©2019 FORSIDE CO.,LTD. Page-25
Slide 26: フォーサイドグループ概要
フォーサイドグループ概要 会 社 名 株式会社フォーサイド （持株会社） 所 在 地 〒103-0022 東京都中央区日本橋室町三丁目3番1号 E.T.S.室町ビル8階 設 立 日 2000年3月31日（2002年10月10日 JASDAQ上場 証券コード2330） 資 本 金 1,264,914,136円（発行済株式総数31,397,704株） 代表取締役 假 屋 勝 取締役会長 泉 信 彦 常務取締役 飯田 潔 経 営 陣 取 締 役 根津 孝規 取 締 役 吉田 生喜 取 締 役 濱田卓二郎 常勤監査役 法木 右近 監 査 役 田辺 一男 監 査 役 瀬山 剛 顧 問 法律顧問 TMI総
Slide 27: 免責事項について
―免責事項について― 本資料に記載されております計画や見通し、戦略など歴史的事実でないものは本資料の作成時点において入手可能な 情報に基づく将来の業績に関する見通しであり、これらには様々なリスク及び不確実性が内在しております。 実際の業績はかかるリスク及び不確実性により、これらの見通しとは異なる結果をもたらしうることをご承知おきください。 かかるリスク及び不確実性には、市場リスク、日本円と米ドルとその他外貨との為替レートの変動、その他情報通信関連事 業を取巻く様々なリスク及び当社が継続して業務を展開する上で不可避の潜在的リスクである経済状況、サービスの成否、 他社との競争状況などが含まれますが