Smu Sa · BCS:SMU
Smu Sa — Debt Investor Presentation (November 2024)
23 slides from Smu Sa's debt investor presentation, November 2024
Slide 1: Emisión de Bonos Corporativos
Emisión de Bonos Corporativos Noviembre 2024
Slide 2: Disclaimer
DISCLAIMER La información relativa a los asesores es de responsabilidad de los asesores Esta presentación puede contener proyecciones estimadas. Hemos basado cualquier respectivos, cuyos nombres aparecen impresos en esta página. proyección estimada principalmente en nuestras expectativas y proyeccio
Slide 3: Contenidos
1. Atractivos de inversión CONTENIDOS 2. Estrategia 3. Gestión financiera 4. Emisión de bonos corporativos 3
Slide 4: Atractivos de inversión
ATRACTIVOS DE INVERSIÓN Posición de liderazgo en una industria altamente defensiva y una Fortalecimiento sostenido de la estrategia multiformato con posición financiera, con una cobertura de todos los segmentos sólida generación de caja y socioeconómicos y hábitos de compra, consistentes mejoras en
Slide 5: SMU Hoy: Nuestros Formatos
SMU Hoy Múltiples formatos brindan cobertura de todos los segmentos Nuestros socioeconómicos y hábitos de compra Formatos Unimarc Mayorista 10 y Super 10 Alvi Maxiahorro y Mayorsa Supermercado Soft discount Club mayorista; Soft discount/ mayorista tradicional (proximidad (precio y foco en (precio y
Slide 6: Amplia Cobertura Geográfica
Amplia Cobertura 100% de cobertura de Chile con liderazgo en múltiples regiones, Geográfica soportada por una plataforma operacional integrada Red de Distribución SMU Región Tiendas SMU (1) Participación de mercado SMU (2) ANTOFAGASTA XV 2 3.000 M2 11,2% I 7 23,5% COQUIMBO II 16 27.000 M2 17,9% III
Slide 7: Gestión de Sostenibilidad SMU
Gestión de Hemos fortalecido nuestro desempeño y transparencia en Sostenibilidad materia ESG, mejorando nuestros puntajes SMU Gobernanza Cultura de la Integridad y la Gestión Ética S&P Corporate Sustainability Assessment • Gestión Ética • Libre Competencia 68 Mejorar políticas de gobierno corporativ
Slide 8: Gobierno Corporativo
Gobierno Administración con experiencia y directorio comprometido, Corporativo con amplio expertise en la industria Administración con Experiencia Directorio Años de experiencia Directorio 30 18 8 Libre Contralor Cumplimiento Competencia 33 Gerente General J. Quijano P. Vásquez P. Fouillioux M. Gálv
Slide 9: Contenidos
1. Atractivos de inversión 2. Estrategia CONTENIDOS 3. Gestión financiera 4. Emisión de bonos corporativos 9
Slide 10: Nuestra Historia
Nuestra Trayectoria probada de ejecución de estrategia, con Historia planes de acción para crecimiento y rentabilidad en el futuro Crecimiento + Integración Optimización + Eficiencia Crecimiento + Rentabilidad 2023 - 2007-2013 2014-2016 2017-2019 2020-2022 2025 Crecimiento Omnicanal • 19 tiendas nue
Slide 11: Estrategia SMU
Alcanzar el crecimiento rentable y sostenible a través de la Estrategia consolidación de nuestra estrategia multiformato, satisfaciendo las SMU necesidades de nuestros clientes y generando valor compartido para todos nuestros grupos de interés Crecimiento Experiencia Eficiencia Organización Omnicana
Slide 12: Contenidos
1. Atractivos de inversión CONTENIDOS 2. Estrategia 3. Gestión financiera 4. Emisión de bonos corporativos 12
Slide 13: Posición Financiera: desempeño en ingresos, EBITDA y utilidades
Posición Sólido desempeño en ingresos, margen bruto, EBITDA, Financiera margen EBITDA y utilidades, con foco en rentabilidad Ingresos y Margen Bruto (CLP MMM; %) EBITDA y Margen EBITDA (1,3) (CLP MMM; %) 2.826 2.862 2.876 2.472 2.245 2.264 266 262 226 235 192 180 29,4% 29,5% 29,2% 29,6% 30,7% 30,5%
Slide 14: Posición Financiera: fortalecimiento y cumplimiento de covenants
Mejoras operacionales y optimización de estructura de capital llevaron a Posición fortalecimiento sostenido de la posición financiera, manteniendo Financiera cumplimiento total con covenants Cobertura de Gastos Fin. Netos Ajustada (1) Deuda Financiera Neta / EBITDA Ajustado (3) Deuda Financiera Neta
Slide 15: Posición de caja y perfil de vencimientos
Sólida posición de caja permite cumplir obligaciones financieras, Posición financiar CAPEX y pagar dividendos con holgura, sumado a colocaciones de Financiera bonos que dejan un perfil de vencimientos cómodo para los próximos años Flujo de efectivo 9M24 (CLP MMM) • Estrategia de +102 MMM refinanciam
Slide 16: Mejora en clasificación de riesgo
Posición En 2023, por tercer año consecutivo, SMU obtuvo una mejora en su Financiera clasificación de riesgo, alcanzando la categoría AA- Clasificación de Riesgo SMU (ICR) Clasificación de Riesgo SMU (Feller-Rate) AA- AA- A+ A+ A A A- A- A- A- DIC. 2019 DIC. 2020 DIC. 2021 DIC. 2022 DIC. 2023 DIC. 2
Slide 17: Contenidos
1. Atractivos de inversión CONTENIDOS 2. Estrategia 3. Gestión financiera 4. Emisión de bonos corporativos 17
Slide 18: Términos y Condiciones de la Emisión
Emisión de Términos y Condiciones de la Emisión Bonos Emisor SMU S.A. Corporativos Formato Bono Local Público Rating Esperado AA- / AA- (Feller Rate/ ICR) Línea Propuesta N° 1.193 Monto Conjunto UF 2.000.000 Series BCSMU - AV Moneda UF Intereses Semestrales Estructura Bullet Plazo 7 años Tasa Cupón
Slide 19: Clasificaciones de Riesgo Serie AV
Emisión de Clasificaciones de Riesgo Serie AV Bonos Corporativos 19
Slide 20: Certificado Nemotécnico
Emisión de Certificado Nemotécnico Bonos Corporativos 20
Slide 21: Tabla de Desarrollo
Emisión de Tabla de Desarrollo Bonos Corporativos TABLA DE DESARROLLO SMU S.A. Serie AV Valor nominal UF 500 Cantidad de bonos 4.000 Intereses Semestrales Fecha inicio devengo de intereses 01/11/2024 Vencimiento 01/11/2031 Tasa de interés anual 3,60% Tasa de interés semestral 1,7841% Cuota de Cuota
Slide 22: Working Group List
Emisión de Working Group List Bonos Corporativos Finanzas Corporativas Debt Capital Markets & Rating Advisory Chile Felipe González P: +56 (9) 6678 9907 Gerente General [email protected] Daniela Irarrázaval * Cel: +56 (9) 6218 1559 Head of DCM Chile [email protected] Pablo Bawli
Slide 23: Emisión de Bonos Corporativos
Emisión de Bonos Corporativos Noviembre 2024