Yamaguchi Financial Group, Inc. · TSE:8418
Yamaguchi Financial — FY2020 Earnings Presentation
16 slides from Yamaguchi Financial's earnings presentation, Jun 14, 2021
Slide 1: 2021年3月期決算 会社説明会
2021年3月期決算 会社説明会 2021年6月14日 山口フィナンシャルグループ
Slide 2: 目次
目次 2 Ⅰ．2020年度決算概要 ３ Ⅲ．中期経営計画の進捗 17 - 1) 2020年度決算概要(連結) 4 - 中期経営計画のビジネスモデル 18 - 経常利益増減要因(連結) 5 - 中期経営計画2019におけるこれまでの取り組み／成果 19 - 2020年度決算概要(銀行単体) 6 - 金融モデルの“SHINKA” 20 - 2) 貸出金残高 7 - 法人事業戦略－事業性評価活動／法人部門収益／法人関連手数料／信用リスク管理 21 - 法人事業戦略－ワイエムコンサルティング（YMCC） 22 - 3) 貸出金利回り／利息 8 - 法人事業戦略－収益力強化に向けた取り組み 23 - 4
Slide 3: Ⅰ．2020年度決算概要
3 Ⅰ．2020年度決算概要
Slide 4: 2020年度決算概要(連結)
1) 2020年度決算概要(連結) 4 2019年度 2020年度 決算概要 前期比 (億円） ≫ 経常利益：369億円 コア業務粗利益 986 1,220 +234 有価証券関連収益の減少があったものの、役務取 資金利益 881 1,015 +134 引等利益の増加、経費の削減等により、前年同期 うち預貸金利益 708 669 ▲ 39 比3億円増加 うち有価証券利息配当金 215 373 +158 ≫ 主な変動要因（詳細は次ページに記載） うち投信解約益 102 274 +171 ・有価証券関連収益の減少（▲141億円） （内訳） 役務取引等利益 137 158 +20 ・利息配当金 （＋
Slide 5: 2020年度決算 経常利益増減要因(連結)
2020年度決算 経常利益増減要因(連結) 5 ≫ 貸出金利息、役務利益、有価証券収益、与信費用については各ページに詳細記載 (単位:億円) 役務利益 貸出金利息 預金利息 ・銀行法人関係 ・邦貨貸出金 ・邦貨預金利息 ＋１５億円 ・ワイエム証券関連 その他 ▲ ６億円 ＋ ９億円 ・外貨貸出金 ・外貨預金利息 ＋ ８億円 与信費用 ・外貨調達コスト ▲6１億円 +８５億円 ＋1９億円 ≫ p.10 ・一般貸引要因 ・海外支店出資金損益 ≫ p.8 ▲３億円 有価証券収益 経費 ・個別貸引要因等 ＋１１億円 ・投資ファンド損益 (臨時処理分含む) ＋３０億円 ・利息・配当 ▲１４億円 +１５８
Slide 6: 2020年度決算概要(銀行単体)
2020年度決算概要(銀行単体) 6 ≫ 3行とも資金利益や役務取引等利益が増加し、3行合算の経常利益442億円（前期比＋４億円） 山口 もみじ 北九州 ３行合算 前期比 前期比 前期比 前期比 (億円） 銀行 銀行 銀行 コア業務粗利益 1,134 +234 663 +159 351 +69 120 5 資金利益 1,022 +130 596 +82 313 +46 112 +1 うち預貸金利益 674 ▲ 37 348 ▲ 33 219 ▲2 106 +0 うち有価証券利息配当金 373 +158 279 +122 88 +36 5 +0 うち投信解約益 274 +171 204 +125
Slide 7: 貸出金残高
2) 貸出金残高 7 ≫ 貸出金平残は3行すべてで増加し、前期比＋3,909億円（＋5.2％）、うち邦貨貸出金で＋3,482億円（＋4.9％） ≫ 事業体別では大企業の伸びが大きく、前期比＋2,013億円（＋11.4％） 貸出金平残（銀行別） (単位:億円) 邦貨貸出金平残（事業体別) (単位:億円) 前期比 前期比 +3,909億円 +3,482億円 75,077 78,986 74,214 (＋5.2％) 70,732 (＋4.9％) 72,678 68,543 12,260 +650億円 ＋119億円 9,498 11,610 (＋5.6％) 9,379 (＋1.3%) 北九州銀行 11
Slide 8: 貸出金利回り／利息
8 3) 貸出金利回り／利息 ≫ 貸出金利回りは、外貨貸出金利回りの低下の影響を大きく受け、3行合算ベースで0.88%（前期比▲0.13％） ≫ 3行合算の貸出金残高は堅調に増加しているが、利回りの低下をカバーできず貸出金利息は減少 貸出金利回り 邦貨貸出金利回り 山口銀行 もみじ銀行 北九州銀行 3行合算 山口銀行 もみじ銀行 北九州銀行 3行合算 1.01% 1.10% 1.03% 1.06% 0.94% 0.97% 1.01% 0.93% 1.04% 0.92% 0.93% 0.88% 0.99% 1.00% 0.94% 0.88% 0.89% 0.96% 0.84% 0.89% 3行合
Slide 9: 与信費用／不良債権
9 4) 与信費用／不良債権 ≫ 与信関係費用(3行合算)は、個別貸倒引当金の減少を主因として、前期比▲30億円 ≫ 金融再生法開示債権残高における開示債権比率は前期比▲0.03％ 与信関係費用(3行合算) (単位:億円) 金融再生法開示債権残高(3行合算) (単位:億円) 2,000 与信関係費用 2.68% 3.00% 150 開示債権比率 2.50% 1.25% 1.28% 1.25% 117 1,500 2.00% 230 260 ▲30億円 229 1.50% 個別貸引要因等 160 1,000 814 128 106 110 1.00% 要管理債権 100 87 780 634 5
Slide 10: 役務関連収益
5) 役務関連収益 10 ≫ ワイエム証券・ワイエムコンサルティング関連収益、銀行法人関係手数料(融資手数料、私募債、有償ビジマ等)の増加を 主因に、連結役務取引等利益は前期比＋20億円 役務取引等利益(FG連結) (単位:億円) 変動要因の主な内訳（FG連結） (単位:億円) 前期比 有償ビジマ 私募債 158 ＋2０億円 北九州銀行 148 4 ＋2億円 3 23 ▲3 137 ＋6億円 ワイエム もみじ銀行 21 2 コンサルティング 158 17 関連収益 為替手数料等 61 ＋11億円 山口銀行 58 50 銀行融資 手数料 137 ワイエム証券 70 ＋4億円 関連収益 銀行以外
Slide 11: 有価証券
6) 有価証券 11 ≫ 2021/3期の有価証券収益(３行合算)は前期比▲145億円となった一方、その他有価証券の評価損益は同＋299億円の改善 ≫ 評価損益の改善に注力し、株式投信（※）の収益は▲53億円（うち▲322億円はロスカット）に留まる ※株式投信：国内外株式投信（ベアファンド等含む） その他有価証券の評価損益(3行合算) (単位:億円) 有価証券関連収益(3行合算) (単位:億円) うち純投資部門 その他有価証券の評価損益 654 372 2020/3期比 2020/3期比 15 ▲145億円 314 ＋299億円 22 294 87 126 227 2020/3期比 北九州銀行
Slide 12: 自己資本比率(連結・銀行単体)
7) 自己資本比率(連結・銀行単体) 12 ≫ 利益剰余金積み上げ、劣後債調達等を主因とし、連結総自己資本比率は2020/3期比＋0.81％の13.43％ 山口フィナンシャルグループ連結 グループ内銀行の自己資本比率 17.61% 13.91% 13.62% 13.29% 13.43% 総自己資本比率 12.62% 16.57% 16.34% 山口銀行 13.64% 13.55% 13.29% 12.72% 普通株式等Tier1比率 15.61% 12.41% 15.24% 2017/3期 2018/3期 2019/3期 2020/3期 2021/3期 11.52% 11.15% 11.21%
Slide 13: 2021年度通期業績予想（連結・銀行単体）
13 8) 2021年度通期業績予想（連結・銀行単体） ≫ 経常利益380億円、当期純利益260億円を見込む
Slide 14: 2021年度通期業績予想 経常利益増減要因(連結)
14 2021年度通期業績予想 経常利益増減要因(連結) (単位:億円) 与信費用 ・一般貸引要因 ▲１７億円 ・個別貸引要因等 その他 役務利益 ＋２６億円 ・外貨調達コスト ▲８億円 ≫ p.21 貸出金利息 預金利息 ・地域共創ユニット ・海外支店出資金損益 ＋１６億円 ▲６億円 ・邦貨貸出金 ・邦貨預金利息 ≫ p.27 ＋１０億円 ＋３億円 ・ワイエムコンサル ・外貨貸出金 ・外貨預金利息 ▲ １０億円 ＋２億円 ＋１２億円 有価証券収益 経費 ≫ p.22 (臨時処理分含む) 380 ・利息・配当 369 ▲２２９億円 ・人件費(臨時除く) (うち投信解約益 ＋１５億円 ▲２３８億
Slide 15: T. MHIOFU(ILANOME
T. MHIOFU(ILANOME £10
Slide 16: 新型コロナウイルスへの対応について
16 新型コロナウイルスへの対応について お客さまへの資金繰り支援等対応状況 2020年度 2021年度 • 取引先の資金繰り支援に最優先で対応し、デットファイナンス • 前期と同様、取引先の資金繰り支援を最優先で実施、特に「コ に限らず、エクイティファイナンスによる支援を実施 ロナ7業種」に対するエクイティ性資金の供給を積極的に行う • サービサー設立により、さらなる企業支援体制を整備 • にしせとサービサー営業開始（7月）※外部より専門家を招聘予定 • クラウドファンディング活用による事業者支援にも取り組む • 「キタキュウYELLプロジェクト」（夏にいく券）への取り組み など今後も更なる
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