Toronto-Dominion Bank · TSX:TD
Toronto-Dominion Bank — Groupe Banque TD — Debt Investor Presentation (December 2012)
42 slides from Toronto-Dominion Bank's debt investor presentation, December 2012
Slide 1: Exposé sur les placements à revenu fixe
Exposé sur les placements à revenu fixe Décembre 2012
Slide 2: Mise en garde à l’égard des énoncés prospectifs
Mise en garde à l’égard des énoncés prospectifs De temps à autre, la Banque fait des énoncés prospectifs, écrits et verbaux, y compris dans le présent document, d’autres documents déposés auprès des organismes de réglementation canadiens ou de la Securities and Exchange Commission des États-Unis et
Slide 3: Contenu
Contenu 1. Le Groupe Banque TD 2. L’économie canadienne 3. Trésorerie et gestion du bilan 4. Annexe 3
Slide 4: La TD en un coup d’oeil
La TD en un coup d’oeil Nos secteurs d’exploitation Services bancaires personnels et commerciaux au Canada Gestion de patrimoine et Assurance Services bancaires personnels et commerciaux aux États-Unis Services bancaires de gros Nos résultats Services bancaires Un bénéfice rajusté1 de 7,1
Slide 5: Les piliers stratégiques
Les piliers stratégiques Une stratégie simple, un objectif qui ne change pas Bâtir la meilleure banque Une Une banque banque résolument résolument nord-américaine nord-américaine • L’une des dix grandes banques en Amérique du Nord1 • Mise à profit de la plateforme et de la marque • L’une des rares b
Slide 6: Le Groupe Banque TD : l’une des dix grandes banques en Amérique du Nord
Le Groupe Banque TD L’une des dix grandes banques en Amérique du Nord Par rapport aux Quatrième trimestre de 20121 Homologues Homologues en Amérique au Canada7 (en milliards de $ CA) du Nord2,8 Total de l’actif 811 G$ 2e 6e Total des dépôts 488 G$ 2e 6e Capitalisation boursière (au 31 octobre 2012)
Slide 7: Composition d’exploitation
Principaux secteurs d’exploitation En un coup d’œil Composition rajusté pour du bénéfice 20121 Activités de détail canadiennes (65 %) Activités de détail américaines (23 %) Services bancaires de gros (12 %) d’exploitation Gestion de patrimoine et Assurance Secteurs SBPC2 au Canada SBPC2 aux É.-U. Se
Slide 8: Évolution de la TD
Évolution de la TD Historique de l’établissement de la marque Risque >>> Accent croissant sur les activités de détail>>>Risque Entente Acquisition entre TD de Chrysler Annonce de Acquisition Waterhouse Acquisition Financial l’acquisition Acquisition d’une Fusion de et Privatisa- Acquisition Intégrat
Slide 9: Gestion du risque
Gestion du risque Notre tolérance au risque Suivi et compte rendu intégrés des risques courus À l’intention de la haute direction et du conseil d’administration Examen périodique, évaluation et approbation du cadre de gestion du risque Gouvernance structurée en matière de tolérance au risque
Slide 10: Faits saillants du quatrième trimestre de 2012
Faits saillants du quatrième trimestre de 2012 Principaux Bénéfice net en millions de dollars thèmes (Bénéfice rajusté, s’il y a lieu)1 Solide croissance de 5 % du BPA T4 2012 Sur 3 Sur 12 mois mois rajusté1 d’un exercice à l’autre Activités de détail2 1 477 -8 % 6% Solide rendement pour la plup
Slide 11: Faits saillants relatifs au portefeuille de crédit
Faits saillants relatifs au portefeuille de crédit Faits saillants Ratio PPC (pdb)1,2 48 Maintien d’une qualité de crédit 46 46 globale élevée 42 38 Hausse des principaux ratios liés 40 au crédit au T4 de 2012 en raison 35 36 37 d’éléments non récurrents dans Ratio de PPC Hors MBNA Canada les se
Slide 12: Contenu
Contenu 1. Le Groupe Banque TD 2. L’économie canadienne 3. Trésorerie et gestion du bilan 4. Annexe 12
Slide 13: Pourquoi l’économie est en meilleure posture au Canada
Pourquoi l’économie est en meilleure posture au Canada L’une des économies les plus compétitives du monde1 Le système bancaire le plus solide du monde1 Un marché de l’habitation stable au Canada Valeurs domiciliaires stables Réglementation plus prudente Solides facteurs économiques fonda
Slide 14: Solidité du système financier au Canada
Solidité du système financier au Canada Solides banques de services au détail et aux entreprises Pratiques prudentes en matière d’octroi de prêts Les grands fournisseurs de services de gros appartenant tous à des banques canadiennes, les sorties de bilan peuvent être absorbées par les bénéfice
Slide 15: Marché hypothécaire résidentiel bien établi au Canada
Marché hypothécaire résidentiel bien établi au Canada Les banques à charte canadiennes comptent pour plus de 70 % du marché global des prêts hypothécaires, titrisations comprises1 Méthodes prudentes d’octroi du crédit Forte concurrence entre les prêteurs Environnement juridique favorable à l
Slide 16: Un marché canadien des prêts hypothécaires différent du marché américain
Un marché canadien des prêts hypothécaires différent du marché américain Canada États-Unis Les prêts hypothécaires actuels comprennent aussi des Gamme de produits traditionnelle : taux fixe ou variable produits exotiques (capitalisés à l’échéance, prêts à taux variable à options) Produits Les
Slide 17: Marché canadien de l’habitation
Marché canadien de l’habitation Faits saillants Le marché canadien de l’habitation continue de ralentir La qualité du crédit garanti par des biens immobiliers (CGBI) au Canada demeure excellente Thème Position de la TD au 31 octobre 2012 Portefeuille du CGBI Portefeuille de 218 G$ (69 % assuré
Slide 18: L’économie nord-américaine : perspectives
L’économie nord-américaine Perspectives Modeste croissance prévue pour l’économie nord-américaine L’économie nord-américaine croîtra à un rythme modeste aux États-Unis en raison des mesures d’assainissement budgétaire et du ralentissement de la croissance économique mondiale L’économie canadie
Slide 19: Contenu
Contenu 1. Le Groupe Banque TD 2. L’économie canadienne 3. Trésorerie et gestion du bilan 4. Annexe 19
Slide 20: Fonds propres
Fonds propres Faits saillants Ratio des capitaux propres de première catégorie1,2 Amélioration du ratio des capitaux 13,0 % 12,6 % 12,0 % 12,2 % propres de première catégorie 11,6 % sur trois mois grâce à une forte croissance interne du capital Nous demeurons en bonne position pour respecter une
Slide 21: Évaluation du crédit de la TD
Évaluation du crédit de la TD Notes des émetteurs1 Moody's S&P Fitch DBRS Note Aaa AA- AA- AA Perspective Négative Négative Stable Stable Solides évaluations du crédit 21 1. Voir la note 2 de la diapositive 5.
Slide 22: Solide gestion de la liquidité
Solide gestion de la liquidité Paradigme de trésorerie Contribue à produire des revenus stables et croissants « La Trésorerie n’a pas le pouvoir de ne pas éliminer la sensibilité aux fluctuations des taux d’intérêt » Pas de boîtes noires Concordance de la durée de l’actif avec celle du pas
Slide 23: Stratégie de financement à terme
Stratégie de financement à terme Grand volume de dépôts commerciaux et de détail stables Le modèle d’affaires axé sur le service à la clientèle génère un volume de base grandissant de dépôts durables Réserve d’actifs conservée pour le solde de dépôt qui n’est pas considéré comme permanent Gr
Slide 24: Un bilan attrayant
Un bilan attrayant Composition du financement1 Dette à terme du marché de gros2 Dépôts de particuliers et d’entreprises 64 % Dépôts d’entreprises Ventes de titres Dépôts à terme 20 % adossés à des de particuliers Financ. à court créances 10 % terme et autres hypothécaires 17 % externes 61 % Dépôts n
Slide 25: Profil des échéances de la dette
Profil des échéances de la dette1 De l’exercice 2013 à l’exercice 2018 Échéances de la dette (en milliards de dollars canadiens)2 20 $ 18 $ 17 $ 15 $ 13 $ 10 $ 10 $ 8$ 5$ 3$ 0$ 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Titres adossés à des créances hypothécaires Oblig. Sécurisées Dette de premier rang Dette sub
Slide 26: Les piliers stratégiques
Les piliers stratégiques Solide capital de base - en bonne position pour Bâle III Évaluations du crédit parmi les meilleures du secteur Culture de gestion du risque proactive et disciplinée Un bilan attrayant Stratégie de financement diversifiée à l’appui des plans de croissance 26
Slide 27: Contenu
Contenu 1. Le Groupe Banque TD 2. L’économie canadienne 3. Trésorerie et gestion du bilan 4. Annexe 27
Slide 28: Une stratégie simple, un objectif qui ne change pas, une exécution supérieure
Une stratégie simple, un objectif qui ne change pas, une exécution supérieure Bénéfice rajusté1,2,3 (en millions de $ CA) 4 7 075 $ q ans % cin 11 C sur usté : % 6 432 $ TCAfice raj sté : 5 é u Bén PA raj B 5 228 $ 4 716 $ 4 189 $ 3 813 $ Services bancaires de gros SBPC aux É.-U. Gest. de patr. et A
Slide 29: Perspectives économiques mondiales
Perspectives économiques mondiales Croissance du PIB réel mondial1 Variation en % sur 12 mois 6 La croissance économique Prévisions1 mondiale sera modérée 4 lors du prochain exercice. 2 0 -2 2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014 En raison des mesures de redressement budgétaire Croissance du PI
Slide 30: Perspectives économiques canadiennes
Perspectives économiques canadiennes Exportations canadiennes et indice d’activité aux États‐Unis1 Variation en % sur 12 mois Prévisions1 y g 25 20 15 10 • L’économie canadienne demeure 5 étroitement liée à celle des États‐ 0 -5 Unis, et une meilleure croissance -10 à moyen terme chez nos voisins -1
Slide 31: Perspectives économiques américaines
Perspectives économiques américaines Secteur immobilier résidentiel Apport à la croissance du PIB réel1 (variation en % sur 12 mois) 1,5 Prévisions1 1,0 La léthargie du marché de 0,5 l’habitation a sérieusement entravé 0,0 la reprise aux États-Unis jusqu’à -0,5 maintenant, mais des signes -1,0 ind
Slide 32: Perspectives relatives aux taux d’intérêt
Perspectives relatives aux taux d’intérêt Taux d’intérêt, au Canada et aux É.‐U.1 (%) 7 Taux des fonds Prévisions fédéraux américains 6 Les perspectives modestes en croissance et les risques qui 5 planent sur l’économie mondiale Taux cible de la Banque du Canada incitent les banques centrales 4 no
Slide 33: Portefeuille de prêts bruts (y compris les acceptations bancaires)
Portefeuille de prêts bruts (y compris les acceptations bancaires) Soldes (en milliards de $ CA, sauf indication contraire) T3 2012 T4 2012 Portefeuille des Services bancaires personnels et commerciaux au Canada 295,8 $ 299,8 $ Services bancaires personnels 255,0 $ 258,1 $ Prêts hypothécaires réside
Slide 34: Formations de prêts douteux bruts
Formations de prêts douteux bruts Par portefeuille Formations de prêts douteux bruts1 : Faits saillants en millions de dollars et ratios2 1 218 $ Les formations de prêts douteux bruts ont augmenté de 157 M$ et de 4 pdb par 12 $ / 6 pdb rapport au troisième trimestre de 2012 en 1 061 $ raison de de
Slide 35: Prêts douteux bruts
Prêts douteux bruts Par portefeuille Prêts douteux bruts1: Faits saillants en M$ et ratios2 Tendance positive du ratio 2 493 $ 2 530 $ 2 518 $ des prêts douteux bruts, en baisse 3 $ / Négl. 3 $ / Négl. 2 363 $ 2 367 $ 3 $ / Négl. de 5 pdb depuis le quatrième 45 $ / 21 pdb 41 $ / 17 pdb 3 $ / Négl.
Slide 36: Provision pour pertes sur créances (PPC)
Provision pour pertes sur créances (PPC ) Par portefeuille Provision pour pertes sur Faits saillants créances (PPC)1 en millions Les PPC ont augmenté de 35 M$ et de 2 pdb par rapport au troisième trimestre de dollars et ratios2 489 $ de 2012 en raison de deux reclassements 433 $ 454 $ 4 $ / 7 pdb
Slide 37: Services bancaires personnels au Canada
Services bancaires personnels au Canada Prêts T4 2012 Faits saillants Services bancaires Prêts bruts Prêts douteux PPC2 douteux bruts (en M$) (en M$) Maintien d’un rendement de crédit solide personnels au Canada1 (en G$) bruts/Prêts Abstraction faite d’un reclassement Prêts hypothécaires résiden
Slide 38: Services bancaires commerciaux et Services bancaires de gros au Canada
Services bancaires commerciaux et Services bancaires de gros au Canada T4 2012 Services bancaires Prêts bruts/AB Prêts douteux Faits saillants PPC1 commerciaux et Services (en G$) bruts (en M$) bancaires de gros au Canada (en M$) Le portefeuille des Services Services bancaires commerciaux2 42 150
Slide 39: Services bancaires personnels (SBP) aux États-Unis
Services bancaires personnels (SBP) aux États-Unis Prêts T4 2012 Prêts dou- Faits saillants Services bancaires Prêts bruts teux bruts personnels aux États-Unis1 (en G$) douteux PPC2 La qualité du crédit pour le bruts/Prêts (en M$) (en M$) Prêts hypothécaires résidentiels 17 1,16 % 200 11 trimestre
Slide 40: Services bancaires commerciaux (SBC) aux États-Unis
Services bancaires commerciaux (SBC) aux États-Unis T4 2012 Services bancaires commerciaux Prêts bruts/AB Prêts douteux PCC2 Faits saillants aux États-Unis1 (en G$) bruts (en M$) (en M$) Immobilier commercial 13 376 28 La PPC des Services Immobilier non résidentiel 10 225 13 bancaires commerciaux
Slide 41: Coordonnées – Relations avec les investisseurs
Coordonnées Relations avec les investisseurs Tél. : 416-308-9030 ou 1-866-486-4826 Courriel : [email protected] Meilleure gouvernance d’entreprise Site Web : Meilleures rencontres avec la communauté des investisseurs www.td.com/francais/investisseurs Meilleures relations avec les investisseurs par un chef
Slide 42: Exposé sur les placements à revenu fixe
Exposé sur les placements à revenu fixe Décembre 2012
Groupe Banque TD — Debt Investor Presentation (December 2012) on 6ix