Cdrl S.a. · GPW:CDL
Cdrl — Investor Presentation (January 2019)
48 slides from Cdrl's investor presentation, Jan 15, 2019
Slide 1: CDRL SA
CDRL SA 15 stycznia 2019, Warszawa CDRL SA
Slide 2: Agenda
Agenda 1. Rynek produktów dla dzieci 2. Grupa kapitałowa CDRL SA 3. Rozwój przez przemyślane przejęcia 4. Efekty synergii i strategia ekspansji CDRL SA
Slide 3: Wizja
Wizja WCZORAJ DZIŚ JUTRO CDRL SA PROJEKT LOGO - Fikołki Dozwolone warianty tła CMYK 0,10,95,0 CMYK 84,100,0,19 Międzynarodowa Grupa CDRL Opis kolorów - CMYK, RGB, folia ORACAL 641 z kompleksową ofertą dla dzieci CMYK 0,100,100,0 RGB 194,14,26 Oracal 641 - 031 CMYK 100,0,0,0 RGB 0,157,224, Oracal 641
Slide 4: Rynek produktów dla dzieci
Rynek produktów dla dzieci Potencjał i prognozy na przyszłość CDRL SA
Slide 5: Rynek produktów dla dzieci: wartość i dynamika
Rynek produktów dla dzieci Wartość i dynamika Wybrane statystyki dotyczące rynku produktów dla dzieci w Polsce 2014-2019 14 000 6% 12582 11010 11553 12104 12 000 10115 5% 10417 10 000 4% 8 000 3% 6 000 2% 4 000 2 000 1% 0 0% 2014 2015 2016 2017 2018 2019p Wartość rynku (mln zł) Dynamika rynku (%) Źr
Slide 6: Rynek odzieży i obuwia dla dzieci
Rynek produktów Wartość (mln zł) i dynamika (%) segmentu odzieży dla dzieci w Polsce, 2014-2023 dla dzieci 6000 10% 8% 5000 7% 7% 8% Wartość i dynamika segmentów 4000 5% 6% odzieży i obuwia 3000 4% 2000 1000 2% 0 0% 2014 2015 2016 2017s 2018p 2019p 2020p 2021p 2022p 2023p Sektor odzieży i obuwia to
Slide 7: Wydatki gospodarstw domowych w Polsce
Wydatki gospodarstw przeciętne miesięczne domowych w Polsce 880 zł wydatki na osobę w gospodarstwach domowych Rodzina 500+ Wartość i dynamika Wzrost wydatków na produkty dziecięce w 2016 r. (%) 11,1 9,6 9,5 7 3,2 odzież, obuwie restauracje, hotele wyposażenie mieszkania zdrowie, rekreacje, edukacja
Slide 8: Udziały segmentów w Polsce
Rynek produktów dla dzieci Udziały segmentów w Polsce 46,1% łączny udział odzieży i obuwia Wartościowe udziały segmentów rynku produktów dla dzieci w Polsce (%), 2014-2023 40 35 30 25 20 15 10 5 0 2014 2015 2016 2017p 2018p 2019p 2020p 2021p 2022p 2023p Żywność dla niemowląt Kosmetyki dla dzieci Art
Slide 9: Wartość segmentów w Polsce
Rynek produktów dla dzieci Wartość segmentów w Polsce 5,8 mld łączna wartość odzieży i obuwia Wartość rynku produktów dla dzieci w Polsce (mln zł), w podziale na segmenty, 2014-2023 5000 4500 4000 3500 3000 2500 2000 1500 1000 500 0 2014 2015 2016 2017p 2018p 2019p 2020p 2021p 2022p 2023p Żywność dl
Slide 10: Grupa kapitałowa CDRL
Grupa kapitałowa CDRL CDRL SA
Slide 11: Grupa Kapitałowa CDRL SA
Grupa Kapitałowa CDRL SA • Wiodący dystrybutor odzieży dziecięcej • Od 2010 roku produkty dostępne w sklepie internetowym. w Europie Środkowo-Wschodniej, właściciel marki Coccodrillo. Aktualnie w 6 wersjach językowych. • Kolekcje projektowane w Polsce, przez własny zespół • Spółka zadebiutowała na w
Slide 12: Obroty kanałami
Obroty kanałami Struktura 2017 IIIQ 6,9% 0,7% Polska sklepy Kanał sprzedaży I-III kw 2017 I-III kw 2018 zmiana 11,5% EU franczyza Eksport Polska sklepy 106 962 107 787 0.8% 16,5% 64,4% E-commerce EU franczyza 27 394 33 994 24.1% E-commerce zagr. W tys. PLN Eksport 19 135 21 240 11.0% Struktura 2018
Slide 13: Obroty w Polsce 2018
Obroty w Polsce 2018 Salony stacjonarne oraz e-commerce grudzień grudzień narastająco narastająco zmiana zmiana przychody ze sprzedaży 2017 2018 I-IVQ2017 I-IVQ2018 towarów w sieci detalicznej w Polsce (w mln. PLN) 15.606 16.336 5% 147.082 151.597 3% grudzień grudzień narastająco narastająco zmiana
Slide 14: Dynamiczny rozwój sieci sprzedaży
Dynamiczny rozwój sieci sprzedaży Liczba salonów 600 111 105 106 500 86 400 300 501 punktów sprzedaży 14 17 23 128 137 140 145 7 125 135 5 2 36 113 200 70 20 2 233 244 249 251 100 214 30 162 167 187 150 157 6 7 16 104 60 0 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 20
Slide 15: Dystrybucja w krajach Unii Europejskiej
Dystrybucja w krajach Unii Europejskiej Polska Salony własne 105 Salony agencyjne 144 Estonia Fikołki 2 9 396 Razem 251 Łotwa 10 punktów sprzedaży Litwa Niemcy 15 2 Słowacja Czechy 4 11 1 20 Austria Rumunia 1 Węgry 42 3 7 Portugalia Bułgaria 1 Słowenia 18 1 Salony własne Salony agencyjna Salony shop
Slide 16: Dystrybucja na świecie
Dystrybucja na świecie Rosja 2 Białoruś 15 46 Rumunia Ukraina Czarnogóra 6 2 Kazachstan Mongolia Serbia 2 1 1 1 Azerbejdżan Turkmenistan 6 105 1 1 2 Egipt Arabia 2 Saudyjska Oman 5 7 2 Nigeria punktów sprzedaży 1 Sri Lanka 2 Salony shop-in-shop Salony pod szyldem Coccodrillo CDRL SA 16
Slide 17: Struktura sieci salonów 2018 i plan otwarć 2019
Struktura sieci salonów stacjonarnych 2018 i plan otwarć salonów na 2019 Ilość Obszar typ sklepu 2016 2017 2018 Plan 2019 Polska agencyjne 147 144 144+ 2 Fikołki 150 własne 97 105 105 100 Razem 244 249 251 250 Europa agencyjne 58 64 68 79 shop in shop 78 75 76 80 własne 1 1 1 1 Razem 137 140 145 160
Slide 18: E-commerce obroty
E-commerce obroty 21985 Salon www 2017 2018 Przyrost % 16428 W tys. PLN e-commerce PL 16 428 21 985 34% 3227 e-commerce 1529 1 529 3 227 111% zagranica e-commerce PL e-commerce zagranica Razem 17 957 25 212 40% 2017 2018 udział e-commerce udział e-commerce w przychodach na rynku 5% 10% w przychodach
Slide 19: Rozwój przez przemyślane przejęcia
Rozwój przez przemyślane przejęcia CDRL SA
Slide 20: Rozwój przez przemyślane przejęcia
Rozwój przez przemyślane przejęcia DPM (West Ost Union) Lemon Fashion Umocnienie pozycji na rynku Lemon – poszerzenie oferty Petit Bijou – wzmocnienie białoruskim i ekspansja w segmencie odzież i obuwie; segmentu akcesoriów Buslika na rynek rosyjski budowa komplementarnej oferty na rynki wschodnie;
Slide 21: Export CDRL SA na Białoruś 2011-2018 (USD)
Export CDRL SA na Białoruś 2011-2018 (USD) 3 367 545 3 152 126 2 430 848 2 060 996 1 696 606 1 122 588 692 565 172 710 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 CDRL SA 21
Slide 22: Buslik
Buslik Lider na rynku białoruskim CDRL SA
Slide 23: Misiachenko Sergey Gennadievich
Misiachenko Sergey Gennadievich Założyciel i prezes sieci sklepów Buslik. Ekonomista z ponad 20 – letnim doświadczeniem w branży. Laureat nagród: • Ernst & Young, Przedsiębiorca roku • Nagroda Ministerstwa Handlu Republiki Białorusi za najlepszą organizację handlu • Gwiazda Chwały "Gospodarka Białor
Slide 24: Sieć dystrybucji na Białorusi
Sieć dystrybucji na Białorusi Połock Witebsk Nowopołock 1 2 1 Mołodeczno Borysów 1 1 Orsza 46 sklepów sieci Buslik Grodno 3 Lida 1 Mińsk 17 Bobrujsk 1 1 Mohylew 3 Słuck Baranowicze 1 Obwód miński 21 1 Żłobin 1 Obwód brzeski 5 Homel 4 Brześć Pińsk Soligorsk Kalinkowicze Obwód grodzieński 4 1 1 3 1 Ob
Slide 25: Marki towarowe dostępne w sieci Buslik
Marki towarowe dostępne w sieci Buslik CDRL SA 25
Slide 26: Wielkość obrotów
Wielkość obrotów 135,5 128,1 120,9 234 MLN 81,1 99,3 PLN w 2018* 59,8 35,6 20,6 12,6 5,8 8,6 0,8 1,2 2,7 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018F Przychód netto, mln BYN CDRL SA 26 * Szacowana wartość przychodów w 2018 wg kursu NBP na dzień 31.12.2018 r.
Slide 27: Struktura obrotów wg segmentów w 2018 r.
Struktura obrotów wg segmentów w 2018 r. meble 3% art. szkolne zabawki 7% 20% kosmetyki i art. higieniczne 17% żywność 15% obuwie odzież 9% 29% CDRL SA 27
Slide 28: Kanał e-commerce
Kanał e-commerce Sierpień 2018 uruchomienie nowoczesnej platformy e-commerce udział e-sklepu w przychodach 1,6 % ze sprzedaży firmy CDRL SA 28
Slide 29: Marki własne dostępne w sieci Buslik
Marki własne dostępne w sieci Buslik CDRL SA 29
Slide 30: Udział sprzedaży marek w kategoriach odzież i obuwie
Udział sprzedaży marek w kategoriach odzież i obuwie, w 2018r. USD (%) 30.2% 22.5% 2.2% 11.0% CDRL SA 30
Slide 31: Udział Coccodrillo i Lemon w obrocie sieci detalicznej
Udział Coccodrillo i Lemon w obrocie sieci detalicznej w 2018r, USD (%) 8.4 % 7.0 % CDRL SA 31
Slide 32: Buslik jako przyczółek na rynkach Euroazjatyckiej Unii Celnej
Buslik jako przyczółek do budowy pozycji na rynkach Euroazjatyckiej Unii Celnej 180 MLN KONSUMENTÓW CDRL SA 32
Slide 33: Rynek artykułów i odzieży dziecięcej na Białorusi i w Rosji
Rynek artykułów i odzieży dziecięcej na Białorusi i w Rosji Wartość rynku artykułów i odzieży dziecięcej 600 w Białorusi MLN USD 7 823 MLN USD Wartość rynku artykułów i odzieży dziecięcej w Rosji Źródło: World Bank CDRL SA 33
Slide 34: Dane makroekonomiczne Białoruś
Dane makroekonomiczne Białoruś 16,38% 999,7 BYN (470 USD) Wartość i wzrost nominalnej wartości przeciętnego wynagrodzenia w 2018 r. Wzrost realnych dochodów rozporządzalnych społeczeństwa 8,1% w 2018 r. Źródło: Białoruski Urząd Statystyczny CDRL SA 34
Slide 35: Rozwój portfolio marek
Rozwój portfolio marek CDRL SA
Slide 36: Rozwój portfolio marek: odzież, obuwie
Rozwój portfolio wg wartości sprzedaży marek Sektor odzież, obuwie Top 2 w największej sieci z produktami dla dzieci na Białorusi Nowoczesna marka odzieży i butów dla aktywnych dzieci. 2014 obecność i dystrybucja w Białorusi, Kazachstanie i Rosji 2017 rozwój e-commerce w Polsce CDRL SA 36
Slide 37: Rozwój portfolio marek: akcesoria
Rozwój portfolio marek Sektor akcesoria Elegancka marka akcesoriów dla dziewczynek. *fr. „Mały klejnot” Szeroka oferta modnych bransoletek, opasek, gumek i spinek. Dostępna w największej białoruskiej sieci sklepów z produktami dla dzieci. CDRL SA 37
Slide 38: CDRL SA
CDRL SA
Slide 39: Fikołki: Plac Zabaw, Strefa malucha, Wspinaczka
Plac Zabaw Wspinaczka, lasery Strefa malucha Kids Kids, Junior Warsztaty Kawiarnia Baby Kids, Junior Parents Fikołki to nowoczesny „dom kultury”. Miejsce zabawy, organizacji urodzin, półkolonii, warsztatów, zajęć tematycznych i szeroko pojętej rozrywki dla dzieci, dorosłych. CDRL SA 39
Slide 40: Fikołki: wejścia i lokalizacje
Płock 1 Warszawa 320 tys. wejść 5350 m2 5 powierzchni najmu dziecięcych Wrocław 1 380 tys. wejść dorosłych ponad4000 imprez Fikołki prowadzą 2 sklepy oraz 5 cornerów sprzedażowych Coccodrillo. CDRL SA jest udziałowcem od marca 2018. Aktualnie posiada 40% udziałów. Dane za 2018 r. CDRL SA 40
Slide 41: Plany rozwoju
2000 Tys. 1800 1800 1600 Plany rozwoju 1400 1500 • Wprowadzenie w 2019 roku nowego 1200 formatu rozrywkowego VR + e-sport skierowanego do starszej młodzieży 1000 i dorosłych. 800 • Uruchomienie części sprzedażowej 600 e-commerce. 380 400 LOKALIZACJE 200 320 0 2018 2019 2020 2021 7 14 23 31 2018 2019
Slide 42: Efekty synergii i strategia ekspansji
Efekty synergii i strategia ekspansji CDRL SA
Slide 43: Rozwój portfolio marek CDRL SA
Rozwój portfolio marek CDRL SA + + PROJEKT LOGO - Fikołki + + Dozwolone warianty tła CMYK 0,10,95,0 CMYK 84,100,0,19 CDRL SA 43 Opis kolorów - CMYK, RGB, folia ORACAL 641
Slide 44: Poszerzenie grupy docelowej
Poszerzenie grupy docelowej CDRL SA + active PROJEKT LOGO - Fikołki quality&fashion Dozwolone warianty tła + +entertainment CMYK 0,10,95,0 CMYK 84,100,0,19 Opis kolorów - CMYK, RGB, folia ORACAL 641 CMYK 0,100,100,0 RGB 194,14,26 Oracal 641 - 031 CMYK 100,0,0,0 RGB 0,157,224, Oracal 641 - 053 CMYK 0
Slide 45: Zwiększenie udziałów w rynku
Zwiększenie udziałów w rynku PROJEKT LOGO - Fikołki CDRL SA 45
Slide 46: Efektywność procesów i zasobów
Efektywność procesów i zasobów EFEKTY SYNERGII COCCODRILLO-BUSLIK-LEMON SPRZEDAŻ LOGISTYKA Rozwój portfolio marek Wspólna polityka zakupowa Budowanie oferty produktów Wspólny magazyn dla obsługi klientów komplementarnych Euroazjatyckiej Unii Celnej Poszerzenie grupy docelowej Optymalizacja procesów
Slide 47: Efekty synergii Coccodrillo-Fikołki
EFEKTY SYNERGII COCCODRILLO-FIKOŁKI • Sprzedaż produktów Coccodrillo do Klientów Fikołków przez sklepy i cornery zlokalizowane w salach zabaw, oraz przez e-commerce do bazy Klientów Fikołków, • Możliwość tworzenia wspólnych ofert dla Klientów, • Wspólne negocjacje powierzchni handlowych z wynajmując
Slide 48: Dziękujemy
Dziękujemy CDRL SA