Feerum S.a. · GPW:FEE
Feerum — FY2018 Earnings Presentation
46 slides from Feerum's earnings presentation, May 9, 2019
Slide 1: Prezentacja wyników za rok 2018
Prezentacja wyników za rok 2018 9 maja 2019
Slide 2: Osoby prezentujące
2 Osoby prezentujące Daniel Janusz Piotr Wielesik prezes zarządu członek zarządu
Slide 3: Najważniejsze wydarzenia roku 2018
Najważniejsze wydarzenia roku 2018 Najważniejsze wydarzenia roku 2018 Wyniki finansowe za rok 2018 FEERUM na Ukrainie Projekt Tanzania Polityka zakupowa Strategia Podsumowanie 3
Slide 4: Rok 2018 – realizacja historycznych kontraktów FEERUM
Rok 2018 – realizacja historycznych kontraktów FEERUM Kontrakty ukraińskie podpisane w ramach schematu „kredytu dostawcy” z ukraińską firmą Epicentr K LLC – jedna z największych transakcji tego typu w Europie. KUKE ubezpieczyło realizację kontraktów o łącznej wartości 50 mln euro, następnie FEERUM
Slide 5: Wyniki finansowe za rok 2018
Wyniki finansowe za rok 2018 Najważniejsze wydarzenia roku 2018 Wyniki finansowe za rok 2018 FEERUM na Ukrainie Projekt Tanzania Polityka zakupowa Strategia Podsumowanie 5
Slide 6: Przychody ze sprzedaży (tys. PLN)
6 Przychody ze sprzedaży (tys. PLN) Wynik za rok 2016 – 40 271 tys. PLN rok 2018 128 714 przychodów ze sprzedaży rok 2017 96 134 przychodów ze sprzedaży Źródło: Skonsolidowany raport roczny za okres od 1 stycznia 2018 roku do 31 grudnia 2018 roku
Slide 7: Przychody Grupy w przekroju obszarów geograficznych
7 Przychody Grupy w przekroju obszarów geograficznych Kraj 01.01 - 31.12.2018 01.01 - 31.12.2017 Polska 38 063 87 954 Ukraina 11 628 11 912 Litwa 13 975 14 660 Niemcy 249 46 Rumunia 470 305 Tanzania 63 305 13 412 inne kraje 1 025 723 Ogółem 128 714 96 134 Źródło: Skonsolidowany raport roczny za okre
Slide 8: Polska vs Świat
8 Polska vs Świat Udział eksportu wzrósł o Polska 2018 29,6 % 2017 57,3 % 27,7% Zgodnie z naszymi przewidywaniami i objętą 42,7 % 70,4 % strategią wpływy z eksportu stale rosną. Rok do roku wzrosły o 27,7%. Szacujemy, że eksport będzie eksport 2017 2018 stanowił około 80% naszych przychodów w 2019 r
Slide 9: Podstawowe wyniki finansowe za rok 2018
Podstawowe wyniki finansowe za rok 2018 tys. PLN 2018 2017 zmiana w % zmiana w tys. Przychody ze sprzedaży 128 714 96 134 33,9% 32 579 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 19 343 16 832 14,9% 2 511 Rentowność brutto na sprzedaży 15,0% 17,5% - 2,48% EBITDA 15 924 15 441 3,1% 483 Rentowność EBITDA 12,4%
Slide 10: Podstawowe wyniki finansowe – skorygowane o różnice kursowe
Podstawowe wyniki finansowe – skorygowane o różnice kursowe tys. PLN 2018* 2017 zmiana w % zmiana w tys. Przychody ze sprzedaży* 132 263 96 134 37,6% 36 129 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 22 892 16 832 36,0% 6 060 Rentowność brutto na sprzedaży 17,3% 17,5% - 0,20% EBITDA 19 473 15 441 26,1% 4 032
Slide 11: Struktura bilansu na 31 grudnia 2018
11 Struktura bilansu na 31 grudnia 2018 Aktywa Pasywa 44,4% trwałe 50,2% kapitał własny Ak 55,6% obrotowe 49,8% zobowiązania razem 50% 50% Główne pozycje: Główne pozycje: 62% 62% 49,9 mln zł zapasy 36,6 mln zł zobowiązania krótkoterminowe z tytułu dostaw i usług 55 mln zł należności 14,2 mln zł kred
Slide 12: FEERUM na Ukrainie
FEERUM na Ukrainie Najważniejsze wydarzenia roku 2018 Wyniki finansowe za rok 2018 FEERUM na Ukrainie Projekt Tanzania Polityka zakupowa Strategia Podsumowanie 12
Slide 13: FEERUM na Ukrainie
FEERUM na Ukrainie
Slide 14: Kontrakty z Epicentr K LLC
14 Kontrakty z Epicentr K LLC Kontrakty o wartości blisko 50 mln euro Umowy z Epicentr K LLC znacznie przewyżyszły wartość projektu tanzańskiego. Tym samym Ukraina wysunęła się na lidera wśród partnerów zagranicznych FEERUM. Ustalenie technologii Warunkiem realizacji kontraktu było uzyskanie Wszystk
Slide 15: Pierwszy wykup wierzytelności w systemie „kredytu dostawcy”
Pierwszy wykup wierzytelności w systemie 15 „kredytu dostawcy” Bank Gospodarstwa Krajowego wykupił wierzytelności kontraktów FEERUM na Ukrainie umową o wartości 30,25 mln euro. Jest to pierwsza tego typu transakcja na rynku polskim, w dodatku na tak dużą kwotę. ↑ Zdarzenia po dniu bilansowym ↑ Spełn
Slide 16: Produkcja, pierwsze dostawy, przechowywanie i pakowanie
Produkcja 16 Kontrakt na 36 mln jest już w trakcie realizacji. Produkcja elementów przebiega zgodnie z planem. Pierwsze dostawy W marcu, zgodnie z harmonogramem przewidzianym w kontrakcie, rozpoczęliśmy realizację dostaw maszyn i urządzeń na miejsca składowania wyznaczone przez Epicentr K LLC Przech
Slide 17: Gdzie powstaną obiekty wyprodukowane przez FEERUM?
17 Gdzie powstaną obiekty wyprodukowane przez FEERUM? Zachodnia Ukraina Wszystkie budowy, na które FEERUM dostarczy maszyny i urządzenia w ramach umów z Epicentr K LLC zlokalizowane są na terenie zachodniej Ukrainy. Warunek realizacji kontraktów W kontraktach zapisane zostały warunki. Zgodnie z umow
Slide 18: Kredyt dostawcy – istota kredytowania
18 Kredyt dostawcy –istota kredytowania Odbiorca nabywając od dostawcy produkty nie dokonuje zapłaty gotówką od razu, lecz dopiero po upływie określonego czasu. W czasie od momentu otrzymania towarów, bądź skorzystania z usługi do momentu zapłaty za nie nabywca korzysta z kredytu dostawcy. Feerum ot
Slide 19: Made in Poland
19 Warunek polskości Made in Poland Ubezpieczenia ze wsparciem Skarbu Państwu mogą obejmować transakcje, które dotyczą eksportu wyłącznie polskich towarów i usług.
Slide 20: Produkt finalny FEERUM
20 Produkt finalny FEERUM Ponad 90% urządzeń i elementów kompleksów suszarniczo-magazynowych powstaje na podstawie unikalnych koncepcji projektantów i konstruktorów FEERUM, we własnym CBR. 100% korzyści „Tworzenie produktów finalnie wysoko zaawansowanych technologicznie to jedyny klucz do sukcesu po
Slide 21: Pierwszy wykup wierzytelności w schemacie „kredytu dostawcy”
21 Pierwszy wykup wierzytelności w schemacie „kredytu dostawcy” 6 marca 2019 r. Instrument oferowany przez BGK wspiera eksport dając beneficjentowi możliwość m.in. przeznaczenia środków na zwiększenie obrotów; umożliwia zaoferowanie importerowi lepszych warunków płatności i eliminuje ryzyko finansow
Slide 22: Inwestycje w rozbudowę potencjału produkcyjnego
22 100 mln inwestycji w rozbudowę potencjału produkcyjnego daje efekt! Realizacja kontraktów w Tanzanii i na Ukrainie nie byłaby możliwa gdyby nie inwestycje, które rozpoczęliśmy kilka lat temu. automatyzacja robotyzacja doświadczona kadra systemy zarządzania
Slide 23: Dlaczego Ukraina jest obiecującym rynkiem?
23 Dlaczego Ukraina jest obiecującym rynkiem? Potencjał rynku ukraińskiego 40 mln ton zbóż produkowanych na Ukrainie wymaga magazynowania Wg. szacunków Instytutu Ekonomiki Rolnictwa i UkrAgroConsult na Ukrainie prognozowany jest wzrost produkcji i eksportu zbóż i roślin strączkowych.* 40 mln Produkc
Slide 24: Zapewnienie finansowania – klucz do sukcesu
24 Zapewnienie finansowania – klucz do sukcesu Czego potrzebują klienci z Ukrainy? Kluczowe przy zdobywaniu zleceń o wielkości podobnej do kontraktów z Epicentr K LLC jest zapewnienie finansowania. Przy drogim koszcie pieniądza na własnym rynku (rzędu nawet 20 proc. rocznie) ukraińscy klienci oczeku
Slide 25: Kolejne duże kontrakty?
25 Daniel Janusz Kolejne duże kontrakty? „Pozyskanie przez spółkę kontraktu z czołowym producentem na Ukrainie przełoży się na wzrost zaufania innych klientów do FEERUM. Liczymy się z możliwością wzrostu poziomu zamówień z tego kierunku. Pracujemy aktualnie nad kilkoma innymi projektami w tym kraju.
Slide 26: Projekt Tanzania
Projekt Tanzania Najważniejsze wydarzenia roku 2018 Wyniki finansowe za rok 2018 FEERUM na Ukrainie Projekt Tanzania Polityka zakupowa Strategia Podsumowanie 26
Slide 27: FEERUM w Tanzanii
FEERUM w Tanzanii Do tej pory w ramach kontraktu tanzańskiego otrzymaliśmy płatności w kwocie 15,9 mln USD. 27
Slide 28: Już są! Pierwsze silosy FEERUM w Afryce
Już są! Pierwsze silosy FEERUM w Afryce
Slide 29: Podsumowanie produkcji i wysyłek
29 Podsumowanie produkcji i wysyłek 95% produkcji Na chwilę obecną wyprodukowaliśmy 95% maszyn i urządzeń potrzebnych do zakończenia i uruchomienia obiektów we wszystkich lokalizacjach. 80% wysyłek Wysłaliśmy do Tanzanii 80% całej instalacji dla wszystkich 5 budów 285 kontenerów Przełożyło się to na
Slide 30: Prace ziemno - fundamentowe
Prace ziemno - fundamentowe Przygotowaliśmy już blisko 90% stabilizacji gruntów, niezbędnych ze względu na trudne warunki sejsmiczne. Zaawansowanie prac fundamentowych wynosi blisko 60%.
Slide 31: Monitoring budów
31 Monitoring budów BRONZ KIDS 535 WOLF KIDS 535 Illustration Design Illustration
Slide 32: Znaczący postęp na każdej z budów
32 Znaczący postęp na każdej z 5 budów PROJEKT TANZANIA Prace prowadzone są jednocześnie, z różnym stopniem zaawansowania, na wszystkich 5 budowach. Każdego dnia tylko w jednej lokalizacji pracuje około 35 pracowników, w tym doświadczeni kierownicy budów. Klient: NFRA Wartość umowy: 33,1 mln $ Łączn
Slide 33: Podsumowanie prac budowalnych w Tanzanii
33 Podsumowanie prac budowalnych w Tanzanii 17 616 m3 wykopów pod silosy wykopanie powierzchni trzech boisk piłkarskich 22 548 m3 stabilizacji gruntów pod silosy nasypanie i utwardzenie powierzchni czterech boisk na głębokość jednego metra piłkarskich na wysokość jednego metra 14 909 m3 kruszywa dwa
Slide 34: Montaż dachów i ścian silosów
Montaż dachów i ścian silosów Równolegle z montażem dachów i poszyć silosów prowadzimy dalsze prace fundamentowe pod kolejne silosy na wszystkich pięciu budowach.
Slide 35: Wizyty na budowach – minister rolnictwa Tanzanii
35 Wizyty na budowach – minister rolnictwa Tanzanii Kwiecień 2019 BRONZ KIDS 535 WOLF KIDS 535 Illustration Design Illustration
Slide 36: Nasz sukces w Tanzanii to nie dzieło przypadku
36 Nasz sukces w Tanzanii to nie dzieło przypadku Intensywny czas przygotowań do realizacji kontraktu w pełni się opłacił Ludzie Zwolnienie z VAT W realizację kontraktu tanzańskiego Własne zaplecze Uzyskaliśmy zwolnienie z podatku VAT zaangażowana jest grupa pracowników z socjalno-bytowe dla dostawc
Slide 37: Strategia
Strategia Najważniejsze wydarzenia roku 2018 Wyniki finansowe za rok 2018 FEERUM na Ukrainie Projekt Tanzania Polityka zakupowa Strategia Podsumowanie 37
Slide 38: Elementy polityki zakupowej – część 1
38 Elementy polityki zakupowej wspierające efektywny rozwój obszaru produkcji i sprzedaży część 1 Zasilanie pneumatyczne Wdrożenie z sukcesem do bieżącej produkcji i oferty Większa żywotność urządzeń urządzeń zasilanych pneumatycznie, zapewniających Udział w opracowaniu, uruchomieniu znaczne obniżen
Slide 39: Niezawodne systemy transportu ziarna
39 Elementy polityki zakupowej wspierające efektywny rozwój obszaru produkcji i sprzedaży część 2 Niezawodne systemy transportu ziarna Nowa linia przenośników Nowe komponenty Uruchomienie produkcji seryjnej nowej linii Nawiązanie i rozwój współpracy przenośników łańcuchowych i taśmowych z nowym prod
Slide 40: Elementy polityki zakupowej – część 3
Elementy polityki zakupowej wspierające efektywny rozwój obszaru produkcji i sprzedaży 40 część 3 Strategia dla realizacji kontraktu Epicentr K LLC Wdrożenie i rozpoczęcie realizacji planu zakupów Opracowanie pełnej strategii i budżetu zakupów dla realizacji dla kontraktu Epicentr K LLC na Ukrainie:
Slide 41: Strategia
Strategia Najważniejsze wydarzenia roku 2018 Wyniki finansowe za rok 2018 FEERUM na Ukrainie Projekt Tanzania Polityka zakupowa Strategia Podsumowanie 41
Slide 42: Strategia
Strategia Uzyskanie pozycji istotnego gracza na arenie międzynarodowej Dynamiczny wzrost skali prowadzonej działalności Nowoczesne technologie Sprzedaż na rynek krajowy i rozbudowa bazy i na rynki zagraniczne produkcyjnej Wzmocnienie sieci Inwestycje w Intensyfikacja działań Rozbudowa bazy najnowocz
Slide 43: Podsumowanie
Podsumowanie Najważniejsze wydarzenia roku 2018 Wyniki finansowe za rok 2018 FEERUM na Ukrainie Projekt Tanzania Polityka zakupowa Strategia Podsumowanie 43
Slide 44: FEERUM 2018
44 FEERUM 2018 Wysoki zakontraktowany Zrealizowanie ponad 80% i potencjalny portfel zamówień dostaw maszyn i urządzeń do na okres 2019-2020; Tanzanii Dobre perspektywy rynkowe Innowacyjne w skali światowej produkty w ofercie Spółki; Rekordowy poziom przychodów - istotne wzmocnienie blisko 34% wzrost
Slide 45: FEERUM S.A.
FEERUM S.A. ul. Okrzei 6 59-225 Chojnów Polska +48 76 81 96 738 +48 76 81 88 485 [email protected] www.feerum.pl
Slide 46: Zastrzeżenie
Zastrzeżenie Niniejsze opracowanie zostało sporządzone wyłącznie w celach informacyjnych. Nie stanowi reklamy ani oferowania papierów wartościowych w publicznym obrocie. W opracowaniu zostały wykorzystane źródła informacji, które FEERUM S.A. uznaje za wiarygodne i dokładne, jednak nie ma gwarancji,