Telia Company AB · OMXSTO:TELIA

Telia Company AB — 9M 2001 Earnings Presentation

40 slides from Telia Company AB's earnings presentation, Nov 7, 2001

  1. Slide 1: Niomånadersrapport, jan-sep 2001

    Niomånadersrapport, jan-sep 2001 Stockholm, 7 november 2001

  2. Slide 2: Högre tillväxt

    Högre tillväxt Tillväxt i kärnverksamheten +13% Telia Mobile +21% Telia Internet Services +33% Telia International Carrier +37% Telia Networks +1% Telia AB, IR, 020-2001, sv 2

  3. Slide 3: Förbättrad lönsamhet

    Förbättrad lönsamhet ! Underliggande EBITDA ökade 8% — marginalen uppgick till 24% Q3 2000 Q3 2001 Mobile 23% 30% Networks 30% 35% Telia AB, IR, 020-2001, sv 3

  4. Slide 4: Mobile

    Mobile Omsättningsökning 21% "Omsättningsökning " 21% Underliggande EBITDA- "Underliggande " EBITDA- marginal upp marginal upp från från 23% 23% till till 30% 30% Finland Nordiska synergier "Nordiska synergier • UMTS-licens Sverige " • •UMTS-licens GPRS lanserat Grunden lagd "Grunden " lagd för för

  5. Slide 5: Mobile – kunder

    Mobile Ryssland Tillväxt jan-sep 2001 MegaFon (17,8%) North West GSM (12,7%+11,3%) Finland genom Telecominvest 460 000 ** +207 000 Telia Mobile Finland 186 000 +37 000 Estland Sverige Eesti Mobiililtelefon (24,5%) Telia Mobile Sweden 3 395 000 2 Totalt proportionerligt 376 000 ** +138 000 antal kund

  6. Slide 6: Mobile Sverige – ARPU, MoU, churn

    Mobile Sverige Tillväxt både i användandet och intäkt per kund ARPU (SEK) 500 426 446 436 426 432 439 419 418 415 375 394 400 Abonnemang 300 348 330 331 333 314 Totalt 306 304 303 303 200 273 280 100 Kontant 121 119 108 109 123 106 108 125 101 96 101 0 Q3 Q3 Q3 MoU (minuter) 1999 2000 2001 200 167 1

  7. Slide 7: Mobile Norge – ARPU, MoU, churn

    Mobile Norge Tillväxt både i användandet och intäkt per kund ARPU (NOK) 567 600 528 534 486 485 496 487 444 444 460 Abonnemang 500 406 400 300 Totalt 320 325 337 327 317 341 305 289 301 308 292 200 Kontant 100 152 147 136 142 118 124 127 119 115 128 107 0 Q3 Q3 Q3 MoU (minuter) 1999 2000 2001 231 23

  8. Slide 8: Fortsatt tillväxt för SMS

    Mobile Fortsatt tillväxt för SMS Andelav Andel avomsättningen omsättningenQ3 Q32001 2001 (miljoner meddelanden) Sverige4%, Sverige 4%,Norge Norge15% 15% 700 Norge 2001 Norge 2000 350 Sverige 2001 Sverige 2000 0 jan feb mar apr maj juni juli aug sep okt nov dec Telia AB, IR, 020-2001, sv 8

  9. Slide 9: Nya data-tjänster lanserade

    Mobile Nya data-tjänster lanserade SMS ! MobileQuiz ! InfoBrain ! QuickDeal GPRS ! Telia Mobile OnLine ! Telia Mobile Access ! Telia Mobile InTouch ! NetCom MobiMail W-Lan ! HomeRun ”hot-spots” Pågående tester av MMS Telia AB, IR, 020-2001, sv 9

  10. Slide 10: Stark tillväxt av bredbandskunder

    Internet Services Stark tillväxt av bredbandskunder (‘000) 180 150 120 90 60 30 0 1999 2000 Q1 2001 Q2 2001 Q3 2001 Skanova Höghastighetsinternet via kabel ADSL/LAN Sverige Danmark Telia AB, IR, 020-2001, sv 10

  11. Slide 11: Internet Services omsättningsökning +33%

    Internet Services Omsättningsökning +33% ! Omsättningsökning accesstjänster +51% (Antal kunder) 800 000 700 000 SmalbandigInternetaccess: Smalbandig Internetaccess: 600 000 37%marknadsandel 37% marknadsandeli iSverige Sverige 500 000 400 000 300 000 200 000 Bredband: Bredband: 100 000 55%marknadsand

  12. Slide 12: International Carrier omsättningsökning +37%

    International Carrier Omsättningsökning +37% ! Kraftig omsättningstillväxt av ! kapacitet +185% ! IP-trafik +228% ! infrastruktur +271% ! voice -1% Telia AB, IR, 020-2001, sv 12

  13. Slide 13: International Carrier – resultat och åtgärder

    International Carrier Resultatet försämrat Åtgärder ! Resurser för försäljning och marknadsföring ! Fortsatt turbulent marknad förstärks ! Ytterligare reserveringar för ! Ytterligare åtstramning kundförluster av kreditpolicyn ! Ökade kostnader för förhyrd ! Hyrda linjer ersätts av kapacitet åt nya k

  14. Slide 14: Nätet färdigställs i snabb takt

    International Carrier Nätet färdigställs Nätet färdigställs ii snabb snabb takt takt Nätetsutbredning: Nätets utbredning: Infrastrukturnätutbyggnad nätutbyggnad 30sep sep2001 2001 Infrastruktur 30 Totaltfibernät fibernätkm km(i(ibruk) bruk) 29500 500 Totalt 29 Rörnätkm km(Europa) (Europa) 88000 000

  15. Slide 15: Networks

    Networks ! Den mogna fastnätsverksamheten visar omsättningstillväxt +1% ! God lönsamhetsförbättring — underliggande EBITDA +15% ! Marginalen stärktes från 30% till 35% ! Stabilare priser Telia AB, IR, 020-2001, sv 15

  16. Slide 16: Networks – slutkundsmarknaden

    Networks Slutkundsmarknaden Privatkunder Företagskunder ! Abonnemangshöjning ! Ökad omsättning för från 1 mars mervärdestjänster +11% ! Kostnadsrationalisering ! Ny tjänst - Telia City Connect och ökad effektivitet ! Bibehållna priser och ökad ! Utveckling av effektivitet mervärdestjänster ! Effekti

  17. Slide 17: Networks – grossistmarknaden

    Networks Grossistmarknaden ! Omsättningsökning +17% ! Efterfrågan på hyrd kapacitet +25% ! Powercom kompletterar Telias affär och nät ! Telehost Telia AB, IR, 020-2001, sv 17

  18. Slide 18: Fortsatt effektivisering

    Networks Fortsatt effektivisering ! Produktportfölj ! Försäljningskostnader ! Kapitalproduktivitet ! Kvalitetsförbättringar Stabila marknadsandelar och förbättrad lönsamhet Telia AB, IR, 020-2001, sv 18

  19. Slide 19: Renodling: avyttringar/ägarbreddningar 2000-2001

    Renodling Avyttringar/ägarbreddningar 2000-2001 Telia IPO IN good company AB Starman Kaabel- Smålandsbörsen 51% av Eniroaktier televisiooni AS Data AB Telefosbolagen Telia Svefo AB Telia Academy AB Eircom (Eircell) DRS Fastigheter Scandinavia Telia Contracting System & Combinator IT AB Tess Telia Ib

  20. Slide 20: Koncernen – nettoomsättning

    Koncernen Tillväxt+7%, Tillväxt +7%, Nettoomsättning kärnverksamheten+13% kärnverksamheten +13% Kvartal (MSEK) Rullande 12-mån (MSEK) 16 000 58 000 14 431 13 487 12 000 54 000 8 000 50 000 4 000 46 000 0 42 000 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 99 99 99 99 00 00 00 00 01 01 01 Telia AB, IR, 020-2001,

  21. Slide 21: Koncernen – underliggande EBITDA

    Koncernen Tillväxt+8%, Tillväxt +8%, Underliggande EBITDA kärnverksamheten+15% kärnverksamheten +15% Kvartal (MSEK) Rullande 12-mån (MSEK) 4 000 14 500 3 420 3 180 14 000 3 000 13 500 2 000 13 000 12 500 1 000 12 000 0 11 500 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 99 99 99 99 00 00 00 00 01 01 01 Telia AB

  22. Slide 22: Koncernen – EBITDA-marginal

    Koncernen Underliggande EBITDA-marginal Rullande 12-mån 28% 26% 24% 22% 20% Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 1999 1999 2000 2000 2000 2000 2001 2001 2001 Telia AB, IR, 020-2001, sv 22

  23. Slide 23: Effekter av renodlingen

    Effekter av renodlingen (Equity) (MSEK) Omsättning (MSEK) Underliggande EBITDA 5 000 5 000 4 487 4 000 4 000 3 000 3 000 2 392 2 000 2 000 1 046 1 000 668*) 1 000 188 254 *) 0 0 9m 2000 9m 2001 31/10 2001 9m 2000 9m 2001 31/10 2001 kvarvarande kvarvarande bolag bolag *) Exklusive Orbiant-gruppen Tel

  24. Slide 24: Mobile – omsättning

    Mobile Finansiell översikt TillväxtQ3 Tillväxt Q30000# Q301 #Q3 01 21% 21% Omsättning Kvartal (MSEK) 5 000 4 439 4 000 3 664 3 000 2 000 1 000 0 Q1 00 Q2 00 Q3 00 Q4 00 Q1 01 Q2 01 Q3 01 Telia AB, IR, 020-2001, sv 24

  25. Slide 25: Mobile – underliggande EBITDA

    Mobile TillväxtQ3 Tillväxt Q30000# Q301 #Q3 01 Underliggande EBITDA 53% 53% Kvartal (MSEK) Marginal 1 600 35% 1 448 1 400 30% 1 200 944 25% 1 000 20% 800 15% 600 10% 400 200 5% 0 0% Q1 00 Q2 00 Q3 00 Q4 00 Q1 01 Q2 01 Q3 01 Telia AB, IR, 020-2001, sv 25

  26. Slide 26: Internet Services – omsättning

    Internet Services TillväxtQ3 Tillväxt Q30000# Q301 #Q3 01 Omsättning 33% 33% Kvartal (MSEK) 1 000 797 800 601 600 400 200 0 Q1 00 Q2 00 Q3 00 Q4 00 Q1 01 Q2 01 Q3 01 Telia AB, IR, 020-2001, sv 26

  27. Slide 27: Internet Services – underliggande EBITDA

    Internet Services FörbättringQ3 Förbättring Q300 00# Q301 #Q3 01 Underliggande EBITDA 24% 24% Kvartal (MSEK) Marginal 0 0% - 50 - 10% - 100 - 20% - 150 - 200 - 30% - 250 - 40% -229 - 300 - 50% - 350 -303 - 60% - 400 - 450 - 70% Q1 00 Q2 00 Q3 00 Q4 00 Q1 01 Q2 01 Q3 01 Telia AB, IR, 020-2001, sv 27

  28. Slide 28: International Carrier – omsättning

    International Carrier TillväxtQ3 Tillväxt Q30000# Q301 #Q3 01 Omsättning 37% 37% Kvartal (MSEK) 976 1 000 800 710 600 400 200 0 Q1 00 Q2 00 Q3 00 Q4 00 Q1 01 Q2 01 Q3 01 Telia AB, IR, 020-2001, sv 28

  29. Slide 29: International Carrier – underliggande EBITDA

    International Carrier Underliggande EBITDA Kvartal (MSEK) Marginal 100 10% 0 0% -100 -10% -87 -200 -20% -300 -30% -400 -40% -500 -600 -50% -614 -700 -60% Q1 00 Q2 00 Q3 00 Q4 00 Q1 01 Q2 01 Q3 01 Telia AB, IR, 020-2001, sv 29

  30. Slide 30: Networks – omsättning

    Networks TillväxtQ3 Tillväxt Q30000# Q301 #Q3 01 Omsättning 6%*)*) 6% Kvartal (MSEK) 8 000 7 601 7 199 6 000 4 000 2 000 0 Q1 00 Q2 00 Q3 00 Q4 00 Q1 01 Q2 01 Q3 01 *) för jämförbara enheter var tillväxten 1% Telia AB, IR, 020-2001, sv 30

  31. Slide 31: Networks – underliggande EBITDA

    Networks TillväxtQ3 Tillväxt Q30000# Q301 #Q3 01 Underliggande EBITDA 15% 15% Kvartal (MSEK) Marginal 3 500 3 052 40% 3 000 2 655 35% 30% 2 500 25% 2 000 20% 1 500 15% 1 000 10% 500 5% 0 0% Q1 00 Q2 00 Q3 00 Q4 00 Q1 01 Q2 01 Q3 01 Telia AB, IR, 020-2001, sv 31

  32. Slide 32: Ökande intäktsandelar från tillväxtområden

    Tillväxt Ökande intäktsandelar från tillväxtområden Internet International International Services Carrier Carrier Internet 4% 5% Services 7% 6% Mobile 17% Mobile 31% Equity 13% Networks 61% Networks 4% Equity 52% 1999 Q3 2001 Telia AB, IR, 020-2001, sv 32

  33. Slide 33: Resultatandelar

    Resultatandelar Resultatandelar i intressebolag (MSEK) 2 500 2 339 2 000 1 500 1 000 500 0 -500 -1 000 -759 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 1999 1999 2000 2000 2000 2000 2001 2001 2001 Telia AB, IR, 020-2001, sv 33

  34. Slide 34: Intressebolag

    Intressebolag Ägarandel Bokfört Marknads- i procent värde värde (MSEK) per 30 sep per 30 sep Eniro AB (Sverige) 25,5 402 3 218 Scandinavia Online AB (Sverige) 24,6 95 30 AS Eesti Telekom (Estland) 24,5 537 1 168 AB Lietuvos Telekomas (Litauen) 30,0 2 374 797 Netia Holdings S.A. (Polen) 48,1 0 118 In

  35. Slide 35: Investeringar

    Investeringar (MSEK) 18 000 16 745 15 000 varav CAPEX 12 000 9 000 5 965 6 000 3 000 0 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 1999 1999 2000 2000 2000 2000 2001 2001 2001 Telia AB, IR, 020-2001, sv 35

  36. Slide 36: Engångsposter

    Engångsposter (MSEK) 7 000 4 500 2 000 -500 -116 -239 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 1999 1999 2000 2000 2000 2000 2001 2001 2001 Telia AB, IR, 020-2001, sv 36

  37. Slide 37: Resultat

    Resultat Resultat efter finansiella poster (MSEK) 7 658 7 500 5 000 3 436 2 445 2 491 2 500 1 244 909 356 267 502 0 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 1999 1999 2000 2000 2000 2000 2001 2001 2001 Telia AB, IR, 020-2001, sv 37

  38. Slide 38: Nettoskuld

    Nettoskuld Förändring nettoskuld (MSEK) 40 000 14 308 12 766 30 000 9 782 1 655 20 235 20 000 1 501 618 15 769 10 000 0 1 jan Skatt Netto- Av- Under- Utdel- Övrigt 30 sep 2001 investe- yttringar liggande ning 2001 ringar EBITDA Telia AB, IR, 020-2001, sv 38

  39. Slide 39: Finansiell ställning

    Finansiell ställning Stark finansiell ställning (GSEK) 70 Skuldsättningsgrad0,26 Skuldsättningsgrad 0,26 60 50 40 30 61,9 20 10 15,8 0 Eget kapital Räntebärande nettoskuld Telia AB, IR, 020-2001, sv 39

  40. Slide 40: Övergripande mål

    Övergripande mål Förbättrat fritt kassaflöde genom " intäktstillväxt " förbättrade marginaler " reducerat CAPEX Telia AB, IR, 020-2001, sv 40

Telia — 9M 2001 Earnings Presentation on 6ix