Nsw Inc. · TSE:9739
Nsw — Q2 FY2018/3 Earnings Presentation
26 slides from Nsw's earnings presentation, Oct 30, 2017
Slide 1: 2018年3月期 第2四半期決算説明会
２０１８年３月期 第２四半期決算説明会 ２０１７年１０月３０日 日本システムウエア株式会社 取締役 執行役員副社長 桑原 公生
Slide 2: 1. 第2四半期決算
１．第２四半期決算 NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 2
Slide 3: 連結業績 概要（第2四半期累計）
連結業績 概要（第2四半期累計） （単位：百万円） 2018/3期 2017/3期 2Q累計 期初計画比 前年同期比 期初計画 2Q累計 実績 増減額 増減率 増減額 増減率 実績 売上高 15,918 +918 +6.1% +1,575 +11.0% 15,000 14,343 営業利益 1,327 +407 +44.3% +444 +50.4% 920 883 同率 8.3% +2.2p +2.1p 6.1% 6.2% 経常利益 1,343 +413 +44.5% +443 +49.2% 930 900 同率 8.4% +2.2p +2.1p 6.2% 6.3% 当期純利益 913 +27
Slide 4: 連結業績 主な増減要因
連結業績 主な増減要因 期初計画比 前年同期比 【売上高】 【売上高】 ＩＴソリューション事業 ＋209百万円 ＩＴソリューション事業 ＋652百万円 プロダクトソリューション事業 プロダクトソリューション事業 ＋709百万円 ＋922百万円 【営業利益】 【営業利益】 売上増に伴う増加 ＋160百万円 売上増に伴う増加 ＋260百万円 生産性の向上（粗利率向上） 生産性の改善（粗利率改善） ＋110百万円 ＋190百万円 研究開発費下期ずれ込み、 販管費増による減少 △8百万円 採用計画進捗遅れ等 ＋140百万円 NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 4
Slide 5: ITソリューション事業 概況（1）
ＩＴソリューション事業 概況（１） （単位：百万円） 2018/3期 2017/3期 期初計画比 前年同期比 2Q累計 期初計画 2Q累計 実績 増減額 増減率 増減額 増減率 実績 売上高 9,209 +209 +2.3% +652 +7.6% 9,000 8,557 ソリューション事業 5,421 +430 +8.6% 4,990 システム運用事業 1,406 +39 +2.9% 1,366 データセンター事業 1,423 +40 +2.9% 1,382 システム機器販売 914 +134 +17.2% 780 その他 43 +7 +21.1% 35 営業利益 444 +84 +23.6%
Slide 6: ITソリューション事業 概況（2）
ＩＴソリューション事業 概況（２） 【売上高】 ソリューション事業 システム運用事業 主な増減要因 （単位：百万円） データセンター事業 【ソリューション事業】 10,000 システム機器販売 製造 ＰＫＧソリューション、基幹システム等を 中心に増加 金融・保険 7,500 損保系の制度改定案件等が増加 5,421 サービス 4,990 +430 ＷＥＢ・ＥＣサービスが増加 官庁・団体 5,000 一部案件の検収時期変更により減少 【システム運用事業】 既存顧客の対応領域拡大により増加 1,366 +39 1,406 2,500 【データセンター事業】 業務アウトソーシングサービスやA
Slide 7: プロダクトソリューション事業 概況（1）
プロダクトソリューション事業 概況（１） （単位：百万円） 2018/3期 2017/3期 期初計画比 前年同期比 2Q累計 期初計画 2Q累計 実績 増減額 増減率 増減額 増減率 実績 売上高 6,709 +709 +11.8% +922 +15.9% 6,000 5,786 組込みｿﾌﾄｳｴｱ開発事業 3,699 +384 +11.6% 3,314 デバイス開発事業 2,921 +502 +20.8% 2,419 その他 88 +35 +68.0% 52 営業利益 883 +323 +57.7% +311 +54.4% 560 571 同率 13.2% +3.9p +3.3p 9.3%
Slide 8: プロダクトソリューション事業 概況（2）
プロダクトソリューション事業 概況（２） 【売上高】 組込みソフトウェア 主な増減要因 （単位：百万円） 開発事業 7,500 【組込みソフトウエア開発事業】 デバイス開発事業 オートモーティブ ＩＶＩ系の既存顧客深耕・新規顧客開拓。 走行安全や車載制御の領域にも参入 モバイル 5,000 通信キャリア向け開発案件が増加 3,699 +384 設備機器 3,314 エネルギー、医療関連を中心に増加。 デバイス開発との連携で対応領域拡大。 通信インフラ 2,500 前期大型案件の終了により減少。 +502 2,921 【デバイス開発事業】 2,419 画像処理、MCU等を中心に拡大。 ※
Slide 9: 連結貸借対照表
連結貸借対照表 （単位：百万円） 2018年3月期 2017年3月期 前期末比 主な増減要因 第2四半期末 期末 流動資産 15,207 14,109 +1,097 現金及び預金+874 固定資産 8,369 8,563 △194 受取手形及び売掛金△223 仕掛品+338 資産の部 23,577 22,673 +903 流動負債 5,227 4,836 +391 未払消費税等+88 固定負債 2,036 2,288 △252 流動負債その他+341 役員退職慰労金△308 負債の部 7,264 7,125 +138 純資産の部 16,312 15,548 +764 利益剰余金+764 流動比
Slide 10: 連結キャッシュ・フロー
連結キャッシュ・フロー （単位：百万円） 2018年3月期 2017年3月期 前年同期 主な要因 2Q累計期間 2Q累計期間 比増減額 現金及び現金同等物 の期首残高 4,852 3,557 +1,295 営業活動による 税前四半期純利益+1343 キャッシュ・フロー 1,110 719 +391 減価償却費の増減△254 役員退職慰労引当増減△308 投資活動による キャッシュ・フロー △85 △233 +148 有形固定資産の取得によ る支出△62 財務活動による キャッシュ・フロー △149 △222 +73 配当金の支払△149 現金及び現金同等物 の増減額 874 244 +629
Slide 11: 2. 事業トピックス
２．事業トピックス NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 11
Slide 12: デバイス開発事業 売上高推移と半導体市場動向
デバイス開発事業 売上高推移 （単位：百万円） 6,000 金融危機前 ピーク時 体制強化 4,000 体制強化 2,000 0 08/3期 13/3期 14/3期 15/3期 16/3期 17/3期 18/3上期 日本の半導体市場動向 • 高性能スマートフォンやタブレット端末の販売増 年平均成長率 ＋４．５％ （2016～2019年） • 電動化が進む自動車への搭載増 市場規模 約4兆67億円 • IoT普及によるセンサーなど産業機器への搭載増 （2019年） 半導体需要の伸びを牽引 （出典）世界半導体市場統計 NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 12
Slide 13: デバイス開発事業 事業内容
デバイス開発事業 事業内容 半導体の製造工程 開発計画 設計 試作・評価 量産 半導体ベンダー 製品メーカー 当社対応領域 半導体ベンダー 製品メーカー 計画 設計 試作・評価 物理設計 仕様検討 論理設計 論理合成 試作 評価 （ﾚｲｱｳﾄ） お客様要望を 具現化するた めの提案。 回路図 機能や性能 RTL レイアウト図 等、仕様を検 C言語 討。 言語記述で 専用ツールで 回路の配置と 試作品を作成 専用装置 論理設計 デジタル回路 配線のレイア （テスター）を に生成 ウトを設計 用いて評価 NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 13
Slide 14: デバイス開発事業 特長
デバイス開発事業 特長 ・長年にわたる半導体設計のノウハウと豊富な実績 ・画像処理や通信制御などの各分野で低消費電力設計、 先端プロセスに対応 製品を支えるＬＳＩ 高速処理 ＭＣＵ ＭＣＵ、ＥＣＵ 汎用向け 高柔軟性 低消費電力 ＦＰＧＡ 大量処理 書換可能 armコア ＡＳＩＣ、 ＡＳＳＰ 特定用途向け 高性能 （最終製品イメージ） MCU：Micro Controller Unit ASSP：Application Specific Standard Product FPGA：Field Programmable Gate Array ASIC：Application Specific I
Slide 15: 新しい取り組み
新しい取り組み 得意領域による新ソリューション・サービスの創出 Deep Learning Crack Mapping System 機械学習の一種であるディープラーニング 錯視を誘発する画像処理による による画像解析サービス ひび割れ点検支援システム Edgeデバイスソリューション Lite ASIC 画像処理やarm mbedの 生産終了LSI製品のフルカスタム再生産サービス ノウハウを活用し、リアル タイム処理を実現する エッジコンピューティング NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 15
Slide 16: IoT事業
ＩｏＴ事業 ITソリューションとプロダクトソリューションの ノウハウ融合により、ＩｏＴ事業を第３の柱へ NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 16
Slide 17: 当社のIoTサービス
当社のＩｏＴサービス コーディネート力と、実現のためのツール群の拡充に注力 データ活用 画像分析/動画分析 分析・ＡＩ Deep Learning ワ 見える化 用途特化型サービス （エネルギー/農業/製造業/ス ン アプリケーション マートごみ箱/セキュリティ） ス ト ＩｏＴ ファクトリーIoTスモール・ ッ プラットフォーム スターター・パッケージ プ で ゲートウェイ 広域ネットワーク LPWA サ エッジデバイス ポ ソリューション arm MBED ロボットIoT ー センサー・機器 近距離ネットワーク ト センサー 各センサーメーカーとの テクノロジー BLEスマートセンサN ア
Slide 18: IoT事業 当社の強み
ＩｏＴ事業 当社の強み デバイスからクラウドまでのトータルサポート IT（ｼｽﾃﾑｲﾝﾃｸﾞﾚｰｼｮﾝ） エンベデッド トータルソリューション トータルソリューション コンサル～開発・運用まで、 組み込みアプリケーション～LSIまで 最大価値を生み出す対応力 対応できる豊富な設計力、開発力 Synergy パートナーシップ 数々のパートナー様との共創 数々のお客様事例とノウハウ NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 18
Slide 19: IoT事業 お客様導入状況
ＩｏＴ事業 お客様導入状況 製品のIoT化 Factory IoT その他 ６ ： ２ ： ２ ご導入企業様 ※ロゴ掲載許可を頂いている企業様一覧です。 （社名50音順） NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 19
Slide 20: Factory IoT 導入支援事例
Factory IoT 導入支援事例 自動車部品メーカー様の事例 生産ラインの効率化により、 生産効率や品質の向上を実現したい サーバーを工場内に設置 リアルタイムで状況を把握 データ収集をシステム化し、リアル タイムの見える化と分析環境を提供 【導入効果】 生産ライン設備などの情報を収集 ・設備の異常への迅速な対応を可能にし、 不良率の低減を実現。 ・蓄積されたデータを解析し、設備の 故障や異常予測に活用を目指す。 Factory IoT Solution HPE Edgeline IoT Systems システム構築支援 NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 20
Slide 21: IoT事業 進捗状況
IoT事業 進捗状況 新規顧客開拓、既存顧客深耕による受注拡大 実証・検証から本番フェーズ移行によるストック売上の増加 IoT関連売上高推移 下期 対前年同期 上期 伸長率 約８０％ 本番フェーズ移行・拡大 が徐々に進み、 ゲートウェイ出荷数や 契約ライセンス数が増加 関連サービス （FactoryIoT、分析など） の引合いも増加 15/3期 16/3期 17/3期 18/3期上期 NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 21
Slide 22: 3. 通期業績見通し
３．通期業績見通し NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 22
Slide 23: 連結業績予想
連結業績予想 （単位：百万円） 2018/3期 前年同期比 2017/3期 計画 増減額 増減率 実績 売上高 32,000 +1,332 +4.3% 30,667 営業利益 2,400 +10 +0.4% 2,390 同率 7.5% △0.3p 7.8% 経常利益 2,430 △21 △0.9% 2,451 同率 7.6% △0.4p 8.0% 当期純利益 1,650 △51 △3.0% 1,702 同率 5.2% △0.4p 5.6% 当初計画の確実な達成 コア事業の領域拡大、 IoT事業の強化・拡充に向け 戦略的事業投資を継続 NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD.
Slide 24: セグメント別業績予想
セグメント別業績予想 （単位：百万円） 2018/3期 前年同期比 2017/3期 計画 増減額 増減率 実績 売上高 19,500 +969 +5.2% 18,530 ＩＴ 営業利益 1,100 +33 +3.1% 1,067 ｿﾘｭｰｼｮﾝ 同率 5.6% △0.2p 5.8% 売上高 12,500 +363 +3.0% 12,136 プロダクト 営業利益 1,300 △22 △1.7% 1,322 ｿﾘｭｰｼｮﾝ 同率 10.4% △0.5p 10.9% ＩＴｿﾘｭｰｼｮﾝ パッケージソリューションを中心とした規模拡大と 新サービスの創出による収益力強化 プロダクト 既存事業の維
Slide 25: 財務方針
財務方針 成長戦略と財務健全性を両立した財務戦略の実現 • 健全な自己資本の水準を維持 資本効率 • 株主資本利益率（ROE）８％以上の持続的成長 • 従来方針である安定配当（年間20円以上）の 株主還元 継続的実施 • 注力事業であるＩｏＴやオートモーティブ分野、また、 成長投資 当社の強みを発揮できる分野に対する積極的投資 NIPPON SYSTEMWARE CO.,LTD. 25
Slide 26: Humanware By Systemware
Humanware By Systemware