Excellence Optoelectronics Holding Co., Ltd. · TWSE:3717
Excellence Optoelectronics — Q1 2023 Earnings Presentation
41 slides from Excellence Optoelectronics's earnings presentation, Mar 22, 2023
Slide 1: 聯嘉光電 2023年第一季法說會
股票代號：6288 聯嘉光電股份有限公司 2023年第一季法說會 報告人： 黃昉鈺 總經理 主辦：國票綜合證券 2023.03.22
Slide 2: 免責聲明
免責聲明 ⚫ 本簡報包含公司內部與外部資料來源所取得的預測性資 訊，某些基於當前預期的前瞻性陳述，受到已知和未知 的風險和不確定因素的影響，可能導致實際結果與此類 陳述中的結果有所不同。 ⚫ 除法令要求外，公司並無義務因應新資訊的產生或未來 事件的發生，主動更新對未來展望的表述。
Slide 3: 簡報內容
簡報內容 1 營運績效 2 產品市場 3 研發與生產 4 ESG永續經營 5 未來展望 6 Q&A
Slide 4: 營運績效
簡報內容 1 營運績效 2 產品市場 3 研發與生產 4 ESG永續經營 5 未來展望 6 Q&A
Slide 5: 2023年1-2月每月合併營收
2023年1-2月每月合併營收 (與去年同期比)營 單位：新台幣仟元 展望2023年 1. 在電子零組件短缺問題緩解後， 客戶將逐步建立健康庫存水位。 營收有望重回正常出貨軌道。 2. 在毛利率方面，由於運價已自 2022 Q4開始明顯下滑，將於 2023開始反應於毛利率。 3. 新台幣未若前兩年強勢，也將 有助於毛利率回升。 4. 部分客戶接受產品反映成本調 漲售價，預期整體毛利率逐漸 恢復常態水準。
Slide 6: 產品市場
簡報內容 1 營運績效 2 產品市場 3 研發與生產 4 ESG永續經營 5 未來展望 6 Q&A
Slide 7: 2023年1-2月各產品營收貢獻比例
2023年1-2月各產品營收貢獻比例 6% 8% 車燈應用 綠能產品 86% 工業應用 6
Slide 8: 2023年1-2月區域別營收表
2023年1-2月區域別營收表 單位：新台幣仟元 1% 5% 4% 美洲 499,328 8% 9% 73% 10% 中國 68,351 13% 台灣 26,426 77% 歐洲 54,038 其他 2,513
Slide 9: 聯嘉車用零組件出貨資訊
聯嘉車用零組件出貨資訊 車用LED銷售數量 車用模組出貨數量 汽車出貨數量 超過 超過 超過 16.6 5.99 1,308 億顆 千萬組 萬輛 計算期間：2010~2023/02
Slide 10: 在美國新車市佔率
在美國新車市佔率 近五年聯嘉在美國新車市佔率 年度 2019 2020 2021 2022 2023 月份 Jan. – Dec. Jan. – Dec. Jan. – Dec. Jan. – Dec. Jan. – Feb. 北美車輛出貨數量 17,047,725 14,134,473 15,111,133 13,899,871 2,226,749 聯嘉出貨車輛數量 2,710,000 1,463,000 1,720,000 1,472,324 292,968 美國銷售新車使用聯嘉產品 6.2 9.6 8.8 9.4 7.6 （車輛） Source：MarkLines Data Center
Slide 11: 2023年開始量產與停止量產之專案
2023年開始量產與停止量產之專案 • SOP: Start of Production (開始量產) 共31件 • EOP: End of Production (停止量產) 共11件 Car Maker SOP in 2023 EOP in 2023 Ford 4 5 GM 8 1 Stellantis 6 2 Porsche 1 0 BMW 4 0 Fisker 1 0 Tesla 1 1 CMC 2 0 JIDU 1 0 Lucid 1 0 BENZ 1 0 Volvo 1 1 Land Rover 0 1 Total 31 11
Slide 12: 聚焦汽車EMS業務展望
聚焦汽車EMS業務展望 頭燈和尾燈 複合格柵前燈 & 標誌 車輛輪廓 LED 燈串和燈條
Slide 13: 2023年行銷近況分享
2023年行銷近況分享 ◆ 今年已贏得11輛新車專案，將對未來營收有顯著貢獻， 希望未來幾年平均營收成長率可向20～30％目標前進。 ◆ 與北美兩大客戶Magna and Flex-N-Gate關係密切，持續 增加合作項目。 ◆ 歐洲重要客戶Hella高階主管來聯嘉總部進行策略會議， 將擴大合作範圍。 ◆ 近期持續增加新客戶，對於客戶的國際化與多元化有顯著 的成長趨勢。 ◆ LED display的行銷將自第二季啟動，希望自2023下半年 年起可增加營收與獲利貢獻。 12
Slide 14: 研發與生產
簡報內容 1 營運績效 2 產品市場 3 研發與生產 4 ESG永續經營 5 未來展望 6 Q&A
Slide 15: 建立六大設計核心技術
建立六大設計核心技術 聯嘉光電擁有六大研發核心技術：光學、散熱、機構、電路、LED 封裝、 軟韌體等設計開發技術能力 及驗證技術能力，可有效掌控車燈關鍵技術並於設計時進行產品差異化、客製化及設計之驗證。 LED 智能軟軔 封裝創新 體設計 掌握關鍵技術 光學 產品技術差異化 電子 光學測試 電路設計 客製化設計 熱流 機構 熱流分析 模具設計
Slide 16: 強化創新研發 專利持續增加
強化創新研發 專利持續增加 晶粒設計 封裝元件 ⚫ 發光效率 ⚫ 出光效率 ⚫ 可靠度的提升 ⚫ 光型控制 核心技術 發展策略 應用平台 模組設計 ⚫ 照明、顯示及感測 ⚫ 車頭燈、數位光源 ⚫ 結構 ⚫ 投射光源 ⚫ 配光設計 ⚫ 溝通整合 已取得國內外專利 : 84 件 國內外專利申請中 : 72 件 (截至2023/2)
Slide 17: UniFlex 系列技術演變里程碑
UniFlex 系列技術演變里程碑 UniFlex Linear Gen1 UniFlex VAVE UniFlex Linear Gen2 UniFlex Linear UniFlex UniFlex Plus ◼ Linear-Lighting ◼ Area-Lighting ◼ Slim Linear-Lighting Gen3 ◼ Area-Lighting ◼ Area-Lighting ◼ High Uniformity ◼ Lightweight ◼ High Uniformity ◼ Flexible ◼ Flexible ◼ High Intensity ◼ High Uni
Slide 18: 未來超薄形、高勻稱、高強度雙色或RGB車燈光源
未來超薄形、高勻稱、高強度雙色或RGB車燈光源 UniFlex Linear 是一款高均勻性且高光強度的LED線性光 學模組，具有可應用於汽車燈具的可編程動態點亮功能。 次期的技術發展將著重於極細的發光寬度、雙色或多色功 能，並能通過各地區燈具配光法規要求，提供車廠更多的 燈具外觀及造型設計自由度於未來新車種開發。 REF : https://www.youtube.com/watch?v=vumsk8FGSQM Specification of Front Lamp Function Position / DRL / Turn (2.5x Turn) Regulation SAE / ECE
Slide 19: 未來客製化前格柵燈薄型化RGB LED光學系統技術
未來客製化前格柵燈薄型化RGB LED光學系統技術 未來主流的電動車，無須設置進氣格柵作為引擎散熱， 在車頭留下廣大面積，成為各車廠品牌識別與實驗性新 概念設計的最佳舞台。 EOI預期未來將有大量前格柵燈具的應用需求，正進行薄 型化RGB LED光學模組技術開發、評估及建立對應的模組 設計基礎，以展示EOI對於裝飾性燈具的最佳提案。 REF : https://www.youtube.com/watch?v=rkxrzcj359I Specification of Front Grille Function Badge, Front edge, Front Grille 1 8 LED Typ
Slide 20: 未來微透鏡與數位技術投影信號燈
未來微透鏡與數位技術投影信號燈 2022年 microprism 應用在Magna MY24 DT尾燈、 Gogoro系列、Volvo CX60、MY26 Chevy等。微透鏡 （MLA）及 Digital projection 系統將會是未來在 投影信號燈上研究和應用的核心技術。 REF : https://www.plasticomnium.com/en/digital- projections/ REF : https://ams.com/zh/projection-lighting. Specification Application Project MLA & Digital Tec
Slide 21: 光源電路設計技術里程碑
光源電路設計技術里程碑 2024~2025 Automotive LED Matrix Display 2023~2024 ADB Headlamp 2022~2023 (Adaptive Driving Beam) Uniform Flexible LED Module Source:
Slide 22: 光源軟韌體技術里程碑
光源軟韌體技術里程碑 SW Tech. Roadmap 軟韌體技術 CAN/LIN 驅動 & 通訊 Automotive 協定架構 動態應用 Application ⚫ LIN 的 UART 函式庫程式開發 ⚫ LIN/CAN 實體介面的配置與控制 ⚫ 流水燈動態演繹 ⚫ 依循MISRA-C:2012 靜態分析及 ⚫ 智慧型自適性頭燈 (ADB) ⚫ 分區燈組動畫演繹 語法掃描 ⚫ 數位儀表(Cluster Meter) ⚫ 漸暗漸亮動畫演繹 ⚫ 依循ASPICE V3.1 LEVEL II 等級 ⚫ 汽車開放軟體系統架構 ⚫ 紅綠藍三原色動畫混光演繹 進行軟體研發 (AUTOSAR) ⚫ 以
Slide 23: LED 顯示屏里程碑
LED 顯示屏里程碑 2023 2024 2025 Solutions COB( 3*7mil) + Molding COB + Molding COB +Molding Viewing Angle ( color >70˚ >85˚ >85˚ shift) ; Δ u’v’<0.001’ Maximum Brightness >1800 nits >2500 nits >2500 nits (P1.2) Minimum Brightness <0.3 nits <0.15nits <0.1nits Price (P1.2): $/M² 5,500 4,500 2,500 Product Ro
Slide 24: P1.25mm 顯示屏規格與應用
P1.25mm 顯示屏規格與應用 CHARACTERISTICS ITEMS SPECIFICATIONS Driving Technology PWM Resolution 480 × 270 Pixel Pitch [mm] 1.25 LED RGB COB Weight [kg] 3.5±0.5 COB模組 Physical Size [mm] 600 (H) x 337.5 (V) x 32 (D) Brightness [nits] 1000 ( by 45 scan) Brightness Uniformity ≧95% Color Uniformity ±0.005 Color
Slide 25: P1.58mm 顯示屏規格與應用
P1.58mm 顯示屏規格與應用 加州Sony虛擬攝影棚2022.10.21 Sony首款數位電影院於拉斯維加斯 Sony在美國建立世界最大的虛擬攝 影棚，就是新的宣傳場，對外展現 Sony首款Digital Cinema Premium電 其超越他廠的大型Crystal LED， 影院，將於拉斯維加斯正式營業 及最佳化搭配影音攝製設備的整合 技術。
Slide 26: P0.93mm 顯示屏應用
P0.93mm 顯示屏應用 CHARACTERISTICS ITEMS SPECIFICATIONS Driving Technology PWM Resolution 480 × 270 Pixel Pitch [mm] 0.93 LED RGB COB Weight [kg] 3.5±0.5 COB模組 Physical Size [mm] 600 (H) x 337.5 (V) x 20 (D) Brightness [nits] 800 ( by 45 scan) Brightness Uniformity ≧95% Color Uniformity ±0.005 Color Gamu
Slide 27: LED 照明 APPLICATIONS
智能照明系統 車聯網 智慧交通及運輸 +太陽能 +平台/雲端 使用CMS (Central 因為全球有限的能源及零 人本交通 碳排趨勢，EOI將綠色能 Management System) 大數據收集 管理照明產品，可更智 源及能源管理系統導入產 品，並應用於專案上，使 慧化使用產品，並可由 API方式與其它應用及平 產品更加節能環保。 台共享即時數據。 節能 綠色能源 通訊 智能照明 LED 照明 +無線通訊 LED 代表著節能高效率 產品加入無線通訊功能 照明，是具有長壽命及 (如NB-IoT, WiSUN, 高可靠度特性的元件. LoRa…等)，使產品可 被管理及即時控制，並 APPLI
Slide 28: 產能利用率
產能利用率 台灣總部 共11條車用LED模組產線 2023上半年稼動率約60%，下半年約90~95% 中國東莞廠 共8條車用LED模組產線 2023上半年稼動率約70~80%，下半年約90~100% 美國密西根新廠 共3條車用LED模組產線 2023上半年稼動率約35%，下半年約60~70%
Slide 29: ESG永續經營
簡報內容 1 營運績效 2 產品市場 3 研發與生產 4 ESG永續經營 5 未來展望 6 Q&A
Slide 30: 全球領導汽車品牌供應鏈的電動化目標
全球領導汽車品牌供應鏈的電動化目標 Stellantis 2030年電動車銷售比例 豐田 歐盟達70% 2030年電動車銷售目標： 美國達40% 350萬輛 本田 福斯 2030年電動車銷售比例達 2025年電動車銷售目標： 40% 100萬輛 日產 • 2026年電動車銷售比例 賓士 歐盟達75%、日本達55% 2030年全電動車化 中國達40% • 2030年電動車銷售比例 美國達40% 寶馬 雷諾 在2025年前推出9款新電動 2030年90%為電動車款 車 通用 吉利 2035年全電動車化 2030年全電動車化 福特 起亞&現代 2030年電動車銷售比例達 2030年電動車銷售目標：
Slide 31: 全球推動零排放汽車，汽車供應鏈加速ESG轉型
全球推動零排放汽車，汽車供應鏈加速ESG轉型 台灣 美國 目標在2030年達成 加州宣布2035年禁 公務車和公車全面 售燃油車，是全美第 電動化 一個頒布禁令的州 挪威 中國 德國 全面禁售燃油車 實現節能汽車、新能源 禁售燃油車 汽車年銷售各占50%， 挪威 商用車實現氣動力轉型， 目前全球電動車普 不主張禁售燃油車 法國 及率最高的國家， 荷蘭 英國 2020年掛牌新車中， 日本 停止販售燃油車 電動車占比超過 全面禁售燃油車 全面禁售燃油車 50% 停止銷售燃油車 2020 2025 2030 2035 2040 資料來源: verve.com
Slide 32: 聯嘉光電 永續Roadmap
聯嘉光電 永續Roadmap • 1月 ESG宣誓大會：黃昉鈺總經理率領全體同仁宣示聯嘉光電全力推動ESG • 4月 總經理 黃昉鈺女士獲邀擔任天下雜誌「企業永續 管理趨勢論壇」主講者 • 4月 公司治理評鑑為57.71分，入選51-64%級距，成績逐年提升 2021 • 6月 聯嘉光電獲選為首屆「天下永續會」台灣前20名永續標竿企業創始會員 • 6月 響應企業契作，聯嘉光電同仁認購「石虎米」供苗栗通霄8校營養午餐 • 7月 EOI東莞與深圳聯欣豐導入ESG • 9月 倡議永續營運，自主發行首份2020年企業社會責任報告書 • 9月 榮獲經濟部第六屆「潛力中堅企業」 • 9月 完成董事會績效外
Slide 33: 聯嘉光電 永續Roadmap
聯嘉光電 永續Roadmap • 1月 【兔躍新程 聯創嘉績】長期支持罕病基金會生命鬥士於集團年度感謝晚會登台 • 2月 【歡慶元宵 傳遞愛心】仁愛基金會、社團法人新竹市智障福利協進會、罕病基金會物資關懷 • 2月 導入ISO 50001能源管理系統、推動智慧電能管理 2023 • 3月 召開供應商ESG宣導與訓練大會 • 3月 【力挺DEI】深化多元、公平、共融之理念，台灣總部、東莞、深圳廠響應38國際婦女節，推行女性同仁慰問假 • 3月 【圓夢兒童節】聯嘉同仁認養、認購偏鄉弱勢孩童心願卡與文具包 • 持續執行氣候相關財務揭露(TCFD)及永續會計準則(SASB) • 完成國際碳揭露計畫(C
Slide 34: 2023聯嘉供應商ESG大會 推動汽車供應鏈減碳
2023聯嘉供應商ESG大會 推動汽車供應鏈減碳 大會日期：2023/3/7 說明全球汽車供應鏈ESG目標 分組討論及競賽 與會人數：88人 永續供應鏈碳排淨零目標 表揚表現優秀之供應商 參與成員：聯嘉供應商高階、ESG負責主管 會後問卷滿意者達96.7% 發表2025減碳10%共同宣言
Slide 35: 2022節能減碳成果
2022節能減碳成果 減量 73.14萬噸 水回收再利用 14,222噸 溫室氣體排放量 7101.67萬噸 溫室氣 再利用率 體排放 水管理 24.18% 廢棄物管理 能源管理 再利用率 45.23% 節電 143.73千瓦小時 廢棄物回收再利用 節電率 37.05噸 13.07%
Slide 36: 月月有社會公益、員工活動
月月有社會公益、員工活動 元宵送愛 燈籠彩繪 母恩似海 感恩有您 長期支持罕病基金會 喜憨兒烘焙坊每季團購活動 東莞聯嘉公益環保登山行 國際婦女節女性同仁慰問假 志工投入 志工投入 投入金額 受益人次 受益學童 人次 受益單位 時數 新台幣 10,094,360元 Since (包含企業、經營團隊、員 3288 3102 1050 3498 80 工等金錢捐款、商品捐贈 人 人 人 小時 個 2015 等方式捐獻)
Slide 37: 2022年度公司治理評鑑將再精進
2022年度公司治理評鑑將再精進 2022年度 (目標) 2021年度 總分 總分 96 85.49 2000年度 總分 57.71 上市公司排名級距 : 上市公司排名級距 : 上市公司排名級距 : 1. 整體結果大幅提升至21%- 1. 整體結果提升至10%- 51%~65% 35%級距 20%級距 2. 市值50-100億元類別，排名躍居 2. 市值50-100億元類別，提升 11%~20%級距 至6%~10%級距
Slide 38: 未來展望
簡報內容 1 營運績效 2 產品市場 3 研發與生產 4 ESG永續經營 5 未來展望 6 Q&A
Slide 39: 目標和願景
目標和願景 使命 願景 ⚫ 開發和執行新業務以超過年度目標。 ⚫ 成為汽車光源行業最可靠和 ⚫ 為未來的業務增長，善用核心競爭 力，以創新產品和服務，為客戶與 增值的供應商。 社會帶來價值和貢獻。 ⚫ 成為全球車用創新光源領導 廠商。 EOI 價值 目標 ⚫ 建立優良與利他的文化，以獲 得高滿意度的內外關係人與社 ⚫ 通過反覆為世界領先的客戶提供 會大眾。 創新和增值的產品和服務，實現 ⚫ 在瞬息萬變的世界，整合內外 可持續的業務增長和永續經營。 部資源，以敏捷與最少資源為 客戶與世界帶來最大價值。
Slide 40: 未來展望
未來展望 持續以專利車燈用光源模組Uniform Flexible LED module 相關技術，維持北美每6~8輛新車至少有一輛車有EOI的產品。 持續精進ADB自適應式頭燈，期望成為全球重要前車燈LED 模組供應商之一。 量產次世代LED Display，在2023年開始貢獻營收。 持續開發性價比更高的LED戶外照明及號誌燈等綠能產品， 並參與智慧城市之服務，繼續是北美重要供應商之一。 基於目前對營運展望的假設，本公司短期目標為：每年業績 成長率為30%以上，2025年之後每年成長目標為20%以上。
Slide 41: 感謝耐心聆聽 歡迎多多指教
感謝耐心聆聽 歡迎多多指教 希望我們攜手努力 為人類更美好和環保的未來帶來貢獻！
Excellence Optoelectronics Holding — Q1 2023 Earnings Presentation on 6ix