Polisan Holding As · BIST:POLHO
Polisan Holding As — Investor Presentation (May 2015)
28 slides from Polisan Holding As's investor presentation, May 15, 2015
Slide 1: Polisan Holding Mayıs 2015
POLİSAN HOLDİNG Mayıs 2015
Slide 2: Bildirim
BİLDİRİM Bu sunum ileriye dönük bildirimler içerebilir. Bu bildirimler, şu andaki beklenti ve varsayımları baz almakta olup, bu beklenti ve varsayımlar, Polisan Holding’in, hisselerinin halka arz edilmesi esnasında Türkiye Sermaye Piyasaları Kurulu prosedürlerince hazırladığı izahnamede bahsedilen f
Slide 3: Polisan Holding: Bütün iş kollarında büyümeye açık
POLİSAN HOLDİNG: BÜTÜN İŞ KOLLARINDA BÜYÜMEYE AÇIK KİMYA LİMAN BOYA TARIM GAYRİMENKUL AKTİVİTELERİ İŞLETMELERİ %100 %100 %93 %100 %100 %51 %40 ULUSLARARASI %100 BÜYÜME 3
Slide 4: Polisan Holding stratejisi: hissedar için maksimum değer
POLİSAN HOLDİNG STRATEJİSİ: HİSSEDAR İÇİN MAKSİMUM DEĞER Süregelen İşleri Karlı Bir Şekilde Büyütmek Grup Şirketleri Arasında Maksimum Sinerji Sağlamak Yüksek Marjlı Yeni İş Kollarında Büyümek İçin Stratejik Ortaklıklar Kurmak Holding’in Portföyündeki Diğer Varlıkları Değerlendirmek Profesyonel Yöne
Slide 5: Polisan Hellas geliri büyütüyor
POLİSAN HOLDİNG: POLİSAN HELLAS GELİRİ BÜYÜTÜYOR Gelir FAVÖK FAVÖK marjı %17 %2 800 773 585 2014 %18 600 508 471 (Polisan Hellas %54 400 %15,1 %15,5 Dahil) %9 %13,8 %13,0 200 76 91 100 65 Polisan Boya Poliport Polisan Kimya Polisan Hellas Diğer 0 0.0% 2011 2012 2013 2014 Gelir FAVÖK FAVÖK marjı %21
Slide 6: Türkiye boya sanayi: sürekli büyüyen talep
TÜRKİYE BOYA SANAYİ: SÜREKLİ BÜYÜYEN TALEP TÜRKİYE BOYA SANAYİ POLİSAN BOYA ~2 milyar $ büyüklük ile En büyük payı ~%60 ile Yıllar içerisinde artan boya üretimi Avrupa’nın 3. büyük Pazarı Dekoratif Segment alıyor %6 %3 %2 %7 %10 %58 %14 1985 1987 1989 1991 1993 1995 1997 1999 2001 2003 2005 2007 200
Slide 7: Boya farklılık stratejisi
POLİSAN BOYA FARKLILIK STRATEJİSİ: ÖDENENE DEĞER MARKA 1 EN İYİ KALİTE VE HİZMET 2 EN YAYGIN SATIŞ KANALI 3 YÜKSEK MARKA BİLİNİRLİĞİ İnovatif ürünler ve hizmetler: Mix Makineleri ile su bazlı boya Ev Kozmetiği konsepti ile A,B,C & üretimi 25+ grubu bayanların markası Dünyada ilkler: Fabrik
Slide 8: Strateji: liderliği karlı büyüme ile sürdürmek
STRATEJİ: LİDERLİĞİ KARLI BÜYÜME İLE SÜRDÜRMEK Türkiye’de renovasyon ve ısı yalıtımı yapılabilecek 18 milyon hane bulunmaktadır Genç ve artan nüfus Dış cephe yalıtım Renovasyon ve yeni binalar zorunluluğu ENDÜSTRİYEL Yalıtım Gelirleri MOBİLYA 2008-2014 YOBB: %61 DENİZ 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2
Slide 9: Türkiye deniz ticareti görünüm: Avrupa'da 5.
TÜRKİYE DENİZ TİCARETİ GÖRÜNÜM: AVRUPA’DA 5. DÜNYA GSYİH’SININ 1,13 KAT ÜZERİNDE BÜYÜME TÜRKİYE GSYİH’SININ %40 ÜZERİNDE BÜYÜME %35 Kişi Başına Ticaret, ton (RHS) %30 Ticaret/GSYİH Büyüme ‘Çarpanı’ (RHS) 10 2.0 %25 %20 8 1.6 %15 6 %10 1.2 %5 4 0.8 %0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Slide 10: Kocaeli Limanı: Türkiye'nin en büyük doğal limanı
KOCAELİ LİMANI: TÜRKİYE’NİN EN BÜYÜK DOĞAL LİMANI TÜRKİYE DENİZ TİCARETİ KOCAELİ LİMANI KOCAELİ LİMANI KARGO TİPLERİNE GÖRE %15 İLE TOPLAM ELLEÇLENEN YÜKTE LİDER %31 %2 %22 %15 %23 %3 %15 %3 %3 %28 %11 %11 ROTTERDAM LİMANI %16 %8 %8 Kocaeli Botaş Aliağa Mersin İskenderun Konteyner Genel Kargo Kuru Y
Slide 11: Poliport: Kocaeli Limanı'nın lider terminali
POLİPORT: KOCAELİ LİMANI’NIN LİDER TERMİNALİ TEM karayolu 2014 elleçlenen yük: 4,1 mln ton 3 Demiryolu Genel Antrepo 1 Dökme Sıvı 2 3 Deposu Marmara Kuru Yük ve Denizi Genel Kargo Dökme Sıvı Yükleme Yükleme Boşaltma Boşaltma STRATEJİK LOKASYON YÜKSEK MARJLI HİZMETLER UZUN VADELİ BÜYÜME STRATEJİSİ
Slide 12: Liman değerlemeleri
LİMAN DEĞERLEMELERİ Mersin Limanı Samsun Limanı İskenderun Limanı Derince Limanı Petkim Poliport İşlem tarihi: İşlem tarihi: İşlem tarihi: İşlem tarihi: İşlem tarihi: Elleçlenen yük: 14 Ağustos 2005 16 Mayıs 2008 28 Eylül 2010 5 Haziran 2014 19 Aralık 2014 4,1 mln ton (2014) Dökme Katı: 3,6 $/ton El
Slide 13: Kimyasal aktiviteler: temelden çatıya
KİMYASAL AKTİVİTELER: TEMELDEN ÇATIYA POLİSAN ... POLİSAN POLİSAN ROHM & HAAS POLİSAN KİMYA YAPI (DOW) HELLAS KİMYASALLARI Gelir Dağılımı: Pazarlama ve satış Polisan Kimya, Türkiye’deki Yunanistan’da faaliyet Formaldehit ve aktiviteleri: ilk emülsiyon polimer gösteriyor formaldehit reçinel
Slide 14: Polisan Hellas: uluslararası büyüme
POLİSAN HELLAS: ULUSLARARASI BÜYÜME SATIN ALMA DETAYLARI LOJİSTİK SİNERJİLERDEN FAYDA Polisan Hellas, Yunanistan’daki Artenius Hellas’ın Altyapı ve personeli ile 35.000 m2 endüstriyel alan varlıklarının %100’ünü satın aldı Polisan Holding operasyonları için potansiyel bir Polisan Hellas’ı Po
Slide 15: Holding'in varlıkları: ~800 milyon TL
POLİSAN HOLDİNG’İN VARLIKLARI: ~800 MİLYON TL SÜREGELEN PROJELER ÜRETİM TESİSLERİ DİĞER VARLIKLAR Z OFİS PENDİK POLİPORT POLİSAN YATIRIM AMAÇLI 28 mağaza, 126 ofis 180.821 m2 arazi 146.051 m2 90.142 m2 Diğer arsa ve gayrimenkuller 73 mln TL 169 mln TL 300 mln TL 122 mln TL 150 mln TL • Hızlı kentsel
Slide 16: Polisan Tarım: 7 yıl içinde anlamlı gelir katkısı
POLİSAN TARIM: 7 YIL İÇİNDE ANLAMLI GELİR KATKISI KISA VADELİ KATKI Polisan Tarım deneme çalışmaları yapıyor: Türkiye’nin en büyük süs bitkisi üreticisi olmak • Mavi Servi (Cupresssu Arizonica) Süs Bitkisi Şeker Otu • Leylandi (Cupressocyparıs Leylandi) Arazi 1,5 da 2 da • Altuni Mazı (Thuyo Ori
Slide 17: Finansal performans: güçlü gelir büyümesi sürüyor
FİNANSAL PERFORMANS: GÜÇLÜ GELİR BÜYÜMESİ SÜRÜYOR POLİSAN HOLDİNG FİNANSAL SONUÇLARI milyon TL 2013 2014 YIL (%) 1Ç 2014 4Ç 2014 1Ç 2015 YIL (%) 3 AY (%) Gelir 584,5 772,7 %32,2 161,5 153,2 195,4 %21,0 %27,6 FAVÖK 90,7 100,4 %10,8 30,8 14,8 27,2 -%11,6 %83,7 FAVÖK Marjı %15,5 %13,0 -2,5 b.p. %19,0 %
Slide 18: Holding: nakit pozisyonu ve yatırımlar
POLİSAN HOLDİNG: NAKİT POZİSYONU VE YATIRIMLAR mln TL* - Q1 2015 Bilanço (milyon TL) 2013 2014 1Ç 2015 TL FX Nakit ve Nakit Benzerleri 87,2 80,5 77,6 %46 Toplam Varlıklar 1.168,9 1.529,2 1.831,5 Nakit 77,6 Kısa Vadeli Borç 163,1 335,5 275,5 %54 Uzun Vadeli Borç 160,3 77,9 195,6 Net Borç 236,2 332,8
Slide 19: Holding: 2014 sonuçları ve 2015 beklentileri
POLİSAN HOLDİNG: 2014 SONUÇLARI VE 2015 BEKLENTİLERİ 2014 2015 HEDEFLERİ 2015 BEKLENTİSİ Yıllık 2014’e 773 mln TL Bütün iş kollarında gelir kıyasla Gelir %32 yıllık büyüme büyümesi %20 Büyümesi büyüme Polisan Hellas: Yıllık Başabaş 2014’e Polisan Kimya: kıyasla FAVÖK %13,0 +1 b.p. Daha yüksek karlıl
Slide 20: Ek bilgiler
EK BİLGİLER
Slide 21: Holding: Yönetim Kurulu
POLİSAN HOLDİNG: YÖNETİM KURULU Ticaret Lisesi mezunu Avusturya Bundesaufbau Boston Üniversitesi Üretim 72 yıllık iş tecrübesi Gymnasium ve Wirtschafts Mühendisliği lisans ve Mekanik Polisan Holding, Polisan Boya, Polisan Universität mezunu Mühendisliği lisansüstü mezunu Kimya, Poliport, Polisan Tar
Slide 22: Holding: Yönetim Komitesi
POLİSAN HOLDİNG: YÖNETİM KOMİTESİ İstanbul Üniversitesi Hukuk Saint Joseph Lisesi, İstanbul İTÜ Kimya Mühendisliği Fakültesi mezunu Üniversitesi Kimya Mühendisliği İTÜ, Polimer Kimyası alanında 38 senelik Polisan tecrübesi lisans ve Brüksel Üniversitesi master 2005 yılından bu yana Polisan Petrokimy
Slide 23: Holding: önemli dönüm noktaları
POLİSAN HOLDİNG: ÖNEMLİ DÖNÜM NOKTALARI 2015 2014 Polisan Lojistik Merkezi Konseptinin 2013 tanıtılması Polisan POS sadakat programı lansmanı 2012 2011 «Ev Kozmetiği» konseptinin 2009 dünyaya tanıtılması 2008 Beton katkıları ve AdBlue© üretimi 2006 2004 Miks Merkezlerinin lansmanı 2000 1985 Türkiye’
Slide 24: Sosyal sorumluluk projeleri
SOSYAL SORUMLULUK PROJELERİ: İLE BAYANLARA HİTAP EDİYOR Her Ses Bir Nefes Polisan İle Dans Et Herşey Minik Kalpler İçin 24
Slide 25: Türkiye: dünyadaki 13. cazip yabancı yatırımcı istikameti
TÜRKİYE: DÜNYADAKİ 13. CAZİP YABANCI YATIRIMCI İSTİKAMETİ GENÇ NÜFUS İLE BÜYÜYEN EKONOMİ AB’deki 6. büyük ekonomi Son 10 yılda 135 milyar $’lık Yabancı 2013 2014 Yatırımları ile GDP (Cari Fiyatlar) 820 mlr $ 800 mlr $ kurumsallaşmış Kişi başı GSYİH 10.782 $ 10.404 $ ekonomi Nüfus 76.667.864 76.6
Slide 26: Türkiye: dünyadaki 16. büyük ekonomi
TÜRKİYE: DÜNYADAKİ 16. BÜYÜK EKONOMİ ORTALAMA YILLIK REEL GSYİH BÜYÜMESİ (%) 2002-2012 2002 – 2012 yılları arasında ortama 5,0 %5 Reel GSYİH büyüme oranı: 4,7 4,5 Özel sektörün artan rolü 4,3 Finans sektörünün büyüyen verimliliği ve krizlere dayanıklılığı 3,6 3,5 3,5 3,3 Daha sağlam bir temele
Slide 27: Türkiye: ekonomik büyüme devam ediyor
TÜRKİYE: EKONOMİK BÜYÜME DEVAM EDİYOR %9 %8 %9 %9 %6 %7 Süregelen %5 %5 %1 %2 %4 %3 GSYİH Büyümesi -%5 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 milyar $ 376 389 403 400 Artan 277 334 299 190 225 243 Yabancı 88 117 161 Ticaret Hacmi 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010
Slide 28: Teşekkürler
TEŞEKKÜRLER Telephone 0 216 5785600 Fax 0 216 5737792 [email protected] Email address: [email protected] www.polisanholding.com.tr