K+s Ag · XETR:SDF
K+s — K+S Aktiengesellschaft — Non-Deal Roadshow (June 2007)
68 slides from K+s's roadshow presentation, Jun 25, 2007
Slide 1: Wachstum erleben. Roadshow London
Wachstum erleben. Roadshow London 25. Juni 2007
Slide 2: Wachstum ist der Kern unserer Vision
K+S Gruppe Wachstum ist der Kern unserer Vision K+S gehört weltweit zur Spitzengruppe der Anbieter von Spezial- und Standard- düngemitteln, Pflanzenpflege- und Salzprodukten. Gesundes und nachhaltiges Wachstum ist Unternehmensziel und Anspruch zugleich. Mit maßgeschneiderten Produkten und Marken bie
Slide 3: Inhalt
K+S Gruppe Inhalt A. Unternehmensstruktur B. Kerngeschäft: - Düngemittel und Pflanzenpflege - Salz C. Ergänzende Geschäftsbereiche D. Strategie E. Finanzdaten und Ausblick F. K+S-Aktie Anhang Juni 2007 K+S Gruppe 2
Slide 4: Unternehmensstruktur
K+S Gruppe Unternehmensstruktur K+S Gruppe Umsatz EBIT I Kali- und Magnesiumprodukte 1.238,9 158,6 Kerngeschäftsfeld Düngemittel COMPO 552,4 29,2 und Pflanzenpflege fertiva 556,2 16,7 Kerngeschäftsfeld Salz 485,8 67,6 Salz Entsorgung und Recycling 69,4 13,8 Ergänzende Geschäftsbereiche Dienstleistun
Slide 5: Weltweite Präsenz
K+S Gruppe Weltweite Präsenz Übersee Europa Kassel Umsatz nach Regionen (2006) Deutschland 23,6% Übriges Europa 48,1% Produktion Übersee 28,3% Vertrieb Juni 2007 K+S Gruppe 4
Slide 6: Inhalt
K+S Gruppe Inhalt A. Unternehmensstruktur B. Kerngeschäft: - Düngemittel und Pflanzenpflege - Salz C. Ergänzende Geschäftsbereiche D. Strategie E. Finanzdaten und Ausblick F. K+S-Aktie Anhang Juni 2007 K+S Gruppe 5
Slide 7: Warum soll man düngen?
K+S Gruppe Warum soll man düngen ? z Nur wenige Böden dieser Erde haben einen ausreichenden Nährstoffgehalt und sind so gut mit Nährstoffen versorgt, dass man über längere Zeit hohe Erträge ohne Düngung erzielen kann z Unentbehrliche Ergänzung des natürlichen Nährstoffgehalts des Bodens z Ersatz der
Slide 8: Düngemittelgeschäft
K+S Gruppe Düngemittelgeschäft z Die weltweite Nahrungsmittelproduktion muss bei einer rückläufigen zur Verfügung stehenden landwirtschaftlichen Nutzfläche gesteigert werden (stetig steigende Weltbevölkerung, wachsender qualitativer Anspruch) z Zur Bewältigung dieser Herausforderung ist die Düngung
Slide 9: Getreideerträge in ausgewählten Regionen
K+S Gruppe Getreideerträge in ausgewählten Regionen dt/ha 70 60 50 40 30 20 10 0 Nordamerika Lateinamerika Westeuropa Osteuropa Südasien Fernost Afrika Quelle: FAO 1980 1985 1990 1995 2000 2004 z Erträge je Hektar in Westeuropa und Nordamerika aufgrund einer ausgewogenen Düngetradition und professio
Slide 10: Fleischkonsum pro Kopf
300 K+S Gruppe Fleischkonsum 250 pro Kopf 200 kg / Person 150 Nordamerika 100 Europa* Südamerika 50 Asien Afrika 0 1961 1970 1980 1992 2002 Quelle: Food and Agriculture Organization of the United Nations (FAO) * Vergleichbare Daten für Europa liegen erst ab dem Jahr 1992 vor z Wachsender Wohlstand g
Slide 11: Weltproduktion/-nachfrage von Getreide und Mais
K+S Gruppe Weltproduktion/-nachfrage von Getreide und Mais Produktion, Verbrauch, Lagerbestände Produktion, Verbrauch, Lagerbestände von Getreide von Mais 120 40 80 50 30 60 40 80 30 20 40 20 40 10 20 10 M io. t M io. t 0 0 0 0 % % -20 -10 -10 -40 -20 -20 -40 -30 -80 -30 -60 -40 -120 -40 -80 -50 1 6
Slide 12: Steigende Preise für Agrarprodukte
K+S Gruppe Steigende Preise für Agrarprodukte Index: Januar 2005 = 100 z Agrarproduktion kann Nachfrage 200 Mais nicht decken Palmöl +92% 180 z weltweit niedrige Lagerbestände Weizen für Agrarprodukte Sojabohnen +68% 160 z zunehmende Nachfrage nach nachwachsenden Rohstoffen 140 +28% Î Düngemittelein
Slide 13: Düngemittelgeschäft - Gentechnologie
K+S Gruppe Düngemittelgeschäft - Gentechnologie z Ziele der Gentechnologie: - verbesserte Resistenz der Pflanzen gegen Totalherbizide und Schädlinge bzw. Krankheiten - Züchtung von Pflanzen mit höherem Nutzenwert für den Verbraucher z Anbau genetisch veränderter Pflanzen (GVO) hauptsächlich in den U
Slide 14: Biodiesel-Produktionsziele der EU
K+S Gruppe Biodiesel-Produktionsziele der EU 25 22.000 Laut EU-Richtlinie vom 08.05.2003 zur Förderung der Verwendung von Biokraftstoffen 20.000 sollen die Mitgliedsstaaten Mindestanteile von Biotreibstoffen sicher stellen. 18.000 1.000 t/Jahr 16.000 14.000 13.450 12.000 11.500 10.000 9.550 7.750 8.
Slide 15: Markteinflüsse auf Düngemittelanbieter
K+S Gruppe Markteinflüsse auf Düngemittelanbieter +++ sehr stark Relativer Markteinfluß ++ stark je Nährstoffklasse + wenig o untergeordnet/gar nicht Stickstoff Phosphat Kali (N) (P) (K) K+S + o +++ Agrium +++ +/o + Kemira GrowHow +++ + o Mosaic + +++ ++ PCS ++ ++ ++ Yara +++ o o Anmerkung: Die Gewi
Slide 16: Weltkaliproduktion und -nachfrage nach Regionen
Kali- und Magnesiumprodukte Weltkaliproduktion und - nachfrage nach Regionen Mio. Tonnen 17,2 16,2 20,8 8,2 9,5 6,9 4,4 7,9 8,4 1,5 0,7 Weltkaliproduktion: Weltkaliabsatz: einschl. Kaliumsulfat und 2006: 51,0 Mio.t 2006: 50,7 Mio.t Kalisorten mit niedrigerem K2O-Gehalt 2005: 56,6 Mio. t 2005: 54,4 M
Slide 17: Anbieterstruktur am Weltkalimarkt
Kali- und Magnesiumprodukte Anbieterstruktur am Weltkalimarkt 30,2% 23,7% 13,4% 10,6% 8,2% 9,1% 3,2% 1,6% zMosaic Belarus- z K+S zSilvinit ICL- APC SQM Sonst. zPCS kali IPC Gruppe Beteiligung Beteiligung China, von PCS von PCS Intrepid, zAgrium Uralkali z zDSW CVRD, Canpotex BPC zIberpotash Compass
Slide 18: Weltkalikapazität, -produktion und -nachfrage
Kali- und Magnesiumprodukte Weltkalikapazität, -produktion und -nachfrage Mio. Tonnen Technisch verfügbare Kapazität z Rückgang der Nachfrage in Ost- (inkl. angekündigter Kapazitätserweiterungen) europa nach dem Zusammen- Produktion bruch der früheren Sowjetunion 70 (inkl. angekündigter Kapazitätser
Slide 19: Landwirtschaftlicher Kaliverbrauch nach Regionen
Kali- und Magnesiumprodukte Landwirtschaftlicher Kaliverbrauch nach Regionen Index 1980/81 = 100 Index 1980/81 = 100 350 350 Welt Entwickelte Märkte 300 300 Nordamerika, Westeuropa, Australien, Japan 250 250 200 200 150 150 100 100 50 50 0 0 80/81 82/ 84/ 86/ 88/ 90/ 92/ 94/ 96/ 98/ 00/ 02/ 04/ 06/0
Slide 20: Kaliumchlorid-Preise in ausgewählten Märkten
Kali- und Magnesiumprodukte Kaliumchlorid-Preise in ausgewählten Märkten Übersee Nordwest-Europa US$/t (standard, cfr) US$/t (standard, fob) 280 210 Thailand/Taiwan 251 190 196 250 Brasilien 249 220 170 190 150 160 130 130 110 100 90 Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 2003 2
Slide 21: Jüngste Preisankündigungen
Kali- und Magnesiumprodukte Jüngste Preisankündigungen Westeuropa Kaliumchlorid - Granulat z Preiserhöhung um 12 € auf etwa 190 € cfr (umgesetzt) Kaliumchlorid - Standard z Preiserhöhung um rund 25 € auf etwa 180 € cfr für das 2. Halbjahr erwartet Brasilien Kaliumchlorid - Granulat z Preiserhöhung u
Slide 22: Lader (bis zu 20 Tonnen)
Kali- und Magnesiumprodukte Lader (bis zu 20 Tonnen) Juni 2007 K+S Gruppe 21
Slide 23: Kali- und Magnesiumprodukte
K+S Gruppe Kali- und Magnesiumprodukte 1. Quartal Geschäftsjahr Umsatz nach Produktgruppen Mio. € 2007 2006 2006 2005 2006 (%) Umsatz 368,5 336,0 1.238,9 1.197,2 EBIT I 52,8 42,1 158,6 151,8 Kurzbeschreibung In sechs Bergwerken in Deutschland werden Kali- und Magnesiumrohsalze gewonnen, aus denen wi
Slide 24: Währungsmanagement US-Dollar 2006 - 2010
Kali- und Magnesiumprodukte Währungsmanagement US-Dollar 2006 - 2010 z Umsätze werden nach Abzug der Überseefrachtkosten und eines Sicherheits- abschlags ca. 3 Jahre im Voraus gesichert (bis 2009 über Bandbreitenoptionen) z Bandbreitenoptionen: Keine klassischen Sicherungen, nur innerhalb bestimmter
Slide 25: Funktionsweise der USD-Sicherungsgeschäfte
Kali- und Magnesiumprodukte 1,65 Funktionsweise der USD-Sicherungsgeschäfte 1,60 1,55 USD/EUR 1,50 1,45 1,40 1,35 1,30 1,25 1,20 1,15 1,10 1,05 1,00 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 30. Juni 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 USD
Slide 26: COMPO
K+S Gruppe COMPO 1. Quartal Geschäftsjahr Umsatz nach Bereichen Mio. € 2007 2006 2006 2005 2006 (%) Umsatz 217,1 197,7 552,4 541,7 EBIT I 19,2 16,3 29,2 25,0 Kurzbeschreibung Consumergeschäft: Qualitätsmarkenartikel wie Blumenerde, Blumenpflegemittel, Rasen- und Gartendünger. Neue strategische Allia
Slide 27: COMPO - Marktauftritt gestärkt
COMPO COMPO - Marktauftritt gestärkt z Neue Pflanzenschutzprodukte aus Kooperation mit Syngenta - „COMPO Axoris Insekten-frei“ Anfang 2007 im Markt eingeführt - 4 Neuentwicklungen auf Basis von Syngenta-Wirkstoffen sowie 13 Neuformulierungen in der Zulassung z Weiterentwicklung Markenauftritt und in
Slide 28: fertiva
K+S Gruppe fertiva 1. Quartal Geschäftsjahr Umsatz nach Produktgruppen Mio. € 2007 2006 2006 2005 2006 (%) Umsatz 150,5 132,2 556,2 568,3 EBIT I 4,4 3,8 16,7 14,8 Kurzbeschreibung fertiva steuert die Aktivitäten für stickstoff- haltige Felddünger der K+S Gruppe. fertiva vermarktet die von BASF exklu
Slide 29: Vorteile gemeinsamer Produktion fertiva/COMPO
K+S Gruppe Vorteile gemeinsamer Produktion fertiva/COMPO z BASF produziert exklusiv Düngemittel für fertiva und für COMPO; fertiva und COMPO steuern die Produktionsmengen und den Produktmix z fertiva und COMPO nutzen gemeinsam die technologisch führenden Produktions- anlagen der BASF zu wettbewerbsf
Slide 30: Inhalt
K+S Gruppe Inhalt A. Unternehmensstruktur B. Kerngeschäft: - Düngemittel und Pflanzenpflege - Salz C. Ergänzende Geschäftsbereiche D. Strategie E. Finanzdaten und Ausblick F. K+S-Aktie Anhang Juni 2007 K+S Gruppe 29
Slide 31: Salz
K+S Gruppe Salz 1. Quartal Geschäftsjahr Umsatz nach Produktgruppen Mio. € 2007 * 2006 2006 * 2005 2006 (%) Umsatz 176,6 157,7 485,8 398,0 EBIT I 25,0 47,5 67,6 62,7 * ab 1.7. 2006 einschl. SPL Kurzbeschreibung Salzprodukte von höchster Reinheit und Qualität werden als Speise-, Gewerbe- und Industri
Slide 32: Abbaukammer in Deutschland
Salz Abbaukammer in Deutschland Juni 2007 K+S Gruppe 31
Slide 33: SPL: Salzgewinnung in der Atacama-Wüste
Salz SPL: Salzgewinnung in der Atacama-Wüste Juni 2007 K+S Gruppe 32
Slide 34: SPL: Optimale strategische Ergänzung für K+S
Salz SPL: Optimale strategische Ergänzung für K+S z SPL hat sich zum starken Player in den Amerikas entwickelt • einer der kostengünstigsten Salzproduzenten weltweit • logistisch günstige Lage zu attraktiven Überseemärkten • hohe Ertragskraft mit Wachstumschancen z SPL eröffnet neue Wachstumschancen
Slide 35: Wichtige Festsalz-Anbieter weltweit
Salz Wichtige Festsalz-Anbieter weltweit Produktion / Angebot für Dritte in Mio. Tonnen 18,7 12,6 12,5 12,5 11,9 6,4 7,3 7,3 6,1 4,1 3,9 3,6 CNSG Morton Compass Cargill Dampier ESSA Salins SWS Akzo Salt Minerals Salt Group (China) (USA) (USA) (D) (USA) (AUS) (MEX) (F) (D) (NL) Basis: 2005 (teilweise
Slide 36: Währungsmanagement US-Dollar 2007 - 2010
Salz Währungsmanagement US-Dollar 2007 - 2010 z Sicherung der USD-Nettoposition ca. 3 Jahre im Voraus analog zum Geschäfts- bereich Kali- und Magnesiumprodukte (bis 2009 über Bandbreitenoptionen) z Bandbreitenoptionen: Keine klassischen Sicherungen, nur innerhalb bestimmter Bandbreiten wirksam; bei
Slide 37: Funktionsweise der USD-Sicherungsgeschäfte
Salz 1,65 Funktionsweise der USD-Sicherungsgeschäfte 1,60 1,55 USD/EUR 1,50 1,45 1,40 1,35 1,30 1,25 1,20 1,15 1,10 1,05 1,00 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 1. Juli 1. Jan. 30. Juni 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 USD/EUR Oberer Knockout (M
Slide 38: Inhalt
K+S Gruppe Inhalt A. Unternehmensstruktur B. Kerngeschäft: - Düngemittel und Pflanzenpflege - Salz C. Ergänzende Geschäftsbereiche D. Strategie E. Finanzdaten und Ausblick F. K+S-Aktie Anhang Juni 2007 K+S Gruppe 37
Slide 39: Ergänzende Geschäftsbereiche
K+S Gruppe Ergänzende Geschäftsbereiche Entsorgung und Recycling Dienstleistungen und Handel 1. Quartal Geschäftsjahr 1. Quartal Geschäftsjahr Mio. € 2007 2006 2006 2005 Mio. € 2007 2006 2006 2005 Umsatz 17,6 17,0 69,4 56,0 Umsatz 14,4 14,9 55,0 54,5 EBIT I 3,2 3,6 13,8 8,1 EBIT I 7,1 7,3 25,4 20,1
Slide 40: Rohstoffpreise begünstigen Recyclinggeschäft
Entsorgung und Recycling Rohstoffpreise begünstigen Recyclinggeschäft Index: Januar 2003 = 100 z Recycling: Für das im Recycling- 600 Kupferpreis prozess von Salzschlacken Aluminiumpreis gewonnene Aluminiumgranulat 500 werden hohe Preise erzielt z Verwertung: Die verschärfte 400 Rechtslage zur Behan
Slide 41: Inhalt
K+S Gruppe Inhalt A. Unternehmensstruktur B. Kerngeschäft: - Düngemittel und Pflanzenpflege - Salz C. Ergänzende Geschäftsbereiche D. Strategie E. Finanzdaten und Ausblick F. K+S-Aktie Anhang Juni 2007 K+S Gruppe 40
Slide 42: K+S ist führend in ihren Märkten
K+S Gruppe K+S ist führend in ihren Märkten Düngemittel und Pflanzenpflege: einer der führenden Anbieter weltweit bei Kali z führend in Europa z weltweit viertgrößter Produzent bei Kalium- und Magnesiumsulfat z weltweite Spitzenposition im Grünen Markt z mit COMPO führend in Europa bei Stickstoff z
Slide 43: Strategie
K+S Gruppe Strategie z Festigung und selektiver Ausbau unserer führenden Marktpositionen, insbesondere mit Spezialitäten z Weiterentwicklung unserer Kerngeschäftsfelder durch Akquisitionen und Kooperationen z Kontinuierlicher Fokus auf Effizienzsteigerungen und Kosteneinsparungen sowie Nutzung von S
Slide 44: Inhalt
K+S Gruppe Inhalt A. Unternehmensstruktur B. Kerngeschäft: - Düngemittel und Pflanzenpflege - Salz C. Ergänzende Geschäftsbereiche D. Strategie E. Finanzdaten und Ausblick F. K+S-Aktie Anhang Juni 2007 K+S Gruppe 43
Slide 45: Entwicklung von Umsatz, Ergebnis und Cashflow
5.000 500 K+S Gruppe 4.500 450 Entwicklung von Umsatz, Ergebnis und Cashflow 4.000 400 Mio. € Mio. € 3.500 CAGR 7,0% 350 CAGR 20,2% 2.958 3.000 300 278 2.500 2.259 250 CAGR 14,1% 2.000 200 176 *** CAGR 29,0% 1.500 150 133 130 104 1.000 100 47 500 50 0 0 ‘02 ‘04 ’06 ‘02 ‘04 ’06 ‘02 ‘04 ’06 ‘02 ‘04 ’0
Slide 46: Investitionen, Akquisitionen und Aktienrückkauf
K+S Gruppe Investitionen, Akquisitionen und Aktienrückkauf Mio. € 2002-’07e 500 Aktienrückkauf: 110 Akquisitionen: 454 Erweiterungsinvestitionen: 220 400 Erhaltungsinvestitionen: 606 Mittelabfluss gesamt: 1.390 300 358 200 93 43 76 1 2 67 41 33 27 22 100 21 105 109 124 88 94 86 0 2002 2003 2004 2005
Slide 47: Kennzahlen per 31. März
K+S Gruppe Kennzahlen per 31. März Mio. € Q1/2007 Q1/2006 % Umsatz 944,7 855,5 10,4 Operatives Ergebnis (EBIT I) 103,3 113,1 - 8,7 Ergebnis vor Steuern (EBT), bereinigt* 93,5 107,2 - 12,8 Konzernergebnis nach Steuern, bereinigt* 62,6 71,2 - 12,1 Effektive Steuerquote (%) 33,1 33,6 Investitionen 25,2
Slide 48: Umsatzveränderung per 31. März 2007
K+S Gruppe Umsatzveränderung per 31. März 2007 1.000 Mio. € 950 944,7 +96,9 900 +89,2 +28,9 -15,7 850 855,5 -20,9 800 Umsatz Menge/ Preis/ Währung Konsoli- Umsatz 1. Quartal Struktur Preisstellung dierung 1. Quartal 2006 2007 Juni 2007 K+S Gruppe 47
Slide 49: Entwicklung des Ergebnis je Aktie, bereinigt
K+S Gruppe Entwicklung 2,50 des Ergebnis je Aktie, bereinigt* 2,25 € 2,00 1,85** 1,73 1,75 1,52 1,50 1,42 1,25 0,97 0,95 1,00 0,86 0,76 0,75 0,83 0,56 0,50 0,25 0,00 2005 2006 2007 Gesamtjahr* 3,81 € 5,29 € ** - * Um den Effekt der Marktwertveränderungen bei Sicherungsgeschäften bereinigt; 37,0% Ste
Slide 50: Ausblick für das Jahr 2007
K+S Gruppe Ausblick für das Jahr 2007 (Stand: 2. Mai 2007) z starker Nachfrageanstieg nach Kalidüngemitteln für 2007 erwartet; in der zweiten Jahres- hälfte sollten Kalipreise in Übersee und in Europa deutlich ansteigen; Produktionsmenge in unserem Geschäftsbereich Kali- und Magnesiumprodukte bei ru
Slide 51: Inhalt
K+S Gruppe Inhalt A. Unternehmensstruktur B. Kerngeschäft: - Düngemittel und Pflanzenpflege - Salz C. Ergänzende Geschäftsbereiche D. Strategie E. Finanzdaten und Ausblick F. K+S-Aktie Anhang Juni 2007 K+S Gruppe 50
Slide 52: Kennzahlen zur K+S-Aktie
K+S Aktiengesellschaft Kennzahlen zur K+S-Aktie *** 2007 2006 2005 2004 2003 2002 ** Ergebnis je Aktie, bereinigt (€)* 5,29 3,81 2,43 2,42 2,43 Dividende je Aktie (€) 2,00 1,80 1,30 1,00 1,00 Buchwert je Aktie, bereinigt (€)* 26,96 25,71 22,58 20,76 13,76 12,42 Jahresschlusskurs (XETRA, €) 82,20 51,
Slide 53: Dividenden und Aktienrückkäufe (10 Jahre)
K+S Gruppe Dividenden und Aktienrückkäufe (10 Jahre) 150 2,50 Mio. € € je Aktie Dividende je Aktie (rechte Skala) (für das vorangegangene Geschäftsjahr) 2,00 120 Aktienrückkauf (linke Skala) 2,00 66,70 1,80 Ausschüttungssumme (linke Skala) (für das vorangegangene Geschäftsjahr) 90 69,36 1,50 1,30 43
Slide 54: K+S-Aktienkurs im Vergleich zu DAX und MDAX
K+S Aktiengesellschaft K+S-Aktienkurs im Vergleich zu DAX und MDAX Kursentwicklung der K+S-Aktie Marktkapitalisierung (Index: 31. Dezember 2006 = 100) (Mio. €) 140 K+S +36% 4.606 +1.215 130 DAX +23% 120 3.391 MDAX +19% +1.285 110 2.106 100 90 80 Jan. Juni 2005 2006 2007 2007 2007 31.12. 31.12. 20.06
Slide 55: K+S-Aktienkurs im Vergleich zur Peer Group
K+S Aktiengesellschaft K+S-Aktienkurs im Vergleich zur Peer Group Index: 31. Dezember 2006 = 100 190 Mosaic +86% 180 170 PotashCorp +65% 160 150 140 K+S +36% 130 Yara +32% 120 110 100 90 80 Jan. Juni 2007 2007 Quelle: Bloomberg; Stand: 20. Juni 2007 Juni 2007 K+S Gruppe 54
Slide 56: Aktionärsstruktur
K+S Aktiengesellschaft Aktionärsstruktur Schweiz Festbesitz BASF Frankreich 2,1% 10,3% Mitarbeiter* (Festbesitz) 3,9% 2,2% 10,3% übrige Welt USA & Kanada 1,0% 17,9% Freefloat Privat- deutsche institutionelle Großbritannien & Irland 89,7% investoren* Investoren 21,2% 14,4% 27,0% ausländische institut
Slide 57: Finanzkalender
K+S Gruppe Finanzkalender 14. August 2007 ¾ Quartalsbericht zum 30. Juni 2007 13. November 2007 ¾ Quartalsbericht zum 30. September 2007 13. März 2008 ¾ Bericht über den Geschäftsverlauf 2007 ¾ Bilanzpresse- und Analystenkonferenz, Frankfurt am Main 14. Mai 2008 ¾ Hauptversammlung 2008, Kassel ¾ Qua
Slide 58: K+S Aktiengesellschaft Kontakt
K+S Aktiengesellschaft Bertha-von-Suttner-Straße 7 34131 Kassel Tel.: 0561 / 9301-0 Fax: 0561 / 9301-1753 www.k-plus-s.com Investor Relations Tel.: 0561 / 9301-1460 Fax: 0561 / 9301-2425 E-Mail: [email protected] Wachstum erleben. Juni 2007 K+S Gruppe 57
Slide 59: Inhalt
K+S Gruppe Inhalt A. Unternehmensstruktur B. Kerngeschäft: - Düngemittel und Pflanzenpflege - Salz C. Ergänzende Geschäftsbereiche D. Strategie E. Finanzdaten und Ausblick F. K+S-Aktie Anhang Juni 2007 K+S Gruppe 58
Slide 60: Historie
K+S Gruppe Historie 1889 Gründung der „Aktiengesellschaft für Bergbau und Tiefbohrung“, die älteste Vorgängergesellschaft der heutigen K+S Aktiengesellschaft 1970 Zusammenschluss der drei westdeutschen Kaliproduzenten zur Kali und Salz AG; BASF ist Mehrheitsgesellschafter 1993 Zusammenführung der Ka
Slide 61: Umsatz und Ergebnis per 31. Dezember 2006
K+S Gruppe Umsatz und Ergebnis per 31. Dezember 2006 Mio. € 2006 2005 % Umsatz 2.957,7 2.815,7 + 5,0 Operatives Ergebnis (EBIT I) 278,0 250,9 + 10,8 Ergebnis nach Marktwertveränderungen (EBIT II) 361,6 271,7 + 33,1 Finanzergebnis - 20,1 - 12,1 - 66,1 Ergebnis vor Ertragsteuern (EBT) 341,5 259,6 + 31
Slide 62: Umsatzveränderung per 31. Dezember 2006
K+S Gruppe Umsatzveränderung per 31. Dezember 2006 3.050 Mio. € 3.000 2.957,7 2.950 +81,9 2.900 +142,0 +85,4 -0,8 2.850 2.800 2.815,7 -24,5 2.750 2.700 Umsatz Menge/ Preis/ Währung Konsoli- Umsatz 2005 Struktur Preisstellung dierung 2006 Juni 2007 K+S Gruppe 61
Slide 63: Bilanz per 31. Dezember 2006
K+S Gruppe Bilanz per 31. Dezember 2006 Mio. € 2006 2005 Langfristige Vermögenswerte 1.396,6 1.020,8 davon: immaterielle Vermögenswerte 189,0 82,2 Sachanlagen 1.082,6 791,9 Wertpapiere 42,1 56,0 latente Steuern 52,0 58,1 Kurzfristige Vermögenswerte 1.434,3 1.238,2 davon: operatives Umlaufvermögen 1.
Slide 64: Kapitalflussrechnung per 31. Dezember 2006
K+S Gruppe Kapitalflussrechnung per 31. Dezember 2006 Mio. € 2006 2005 +/- Brutto-Cashflow 342,7 341,5 + 1,2 Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit 202,4 220,8 - 18,4 Cashflow aus Investitionstätigkeit - 429,8 - 94,3 - 335,5 Freier Cashflow - 227,4 126,5 - 353,9 Cashflow aus Finanzierungstätigkei
Slide 65: Operative EBIT-Margen per 31. Dezember 2006
K+S Gruppe Operative EBIT-Margen per 31. Dezember 2006 Operatives Operative Ergebnis Umsatz EBIT-Marge Mio. € 2006 2006 2006 2005 Kali- und Magnesiumprodukte 158,6 1.238,9 12,8 % 12,7 % COMPO 29,2 552,4 5,3 % 4,6 % fertiva 16,7 556,2 3,0 % 2,6 % Salz 67,6 485,8 13,9 % 15,8 % Entsorgung und Recycling
Slide 66: ROCE per 31. Dezember 2006
K+S Gruppe ROCE per 31. Dezember 2006 Operatives Netto- Rendite auf das Ergebnis Vermögen* eingesetzte Kapital Mio. € 2006 2006 2006 2005 Kali- und Magnesiumprodukte 158,6 850,9 18,6 % 19,5 % COMPO 29,2 283,9 10,3 % 9,3 % fertiva 16,7 - 100,3 - - Salz 67,6 480,6 14,1 % 24,7 % Entsorgung und Recyclin
Slide 67: K+S Aktiengesellschaft Kontakt
K+S Aktiengesellschaft Bertha-von-Suttner-Straße 7 34131 Kassel Tel.: 0561 / 9301-0 Fax: 0561 / 9301-1753 www.k-plus-s.com Investor Relations Tel.: 0561 / 9301-1460 Fax: 0561 / 9301-2425 E-Mail: [email protected] Wachstum erleben. Juni 2007 K+S Gruppe 66
Slide 68: Zukunftsbezogene Aussagen
K+S Gruppe Zukunftsbezogene Aussagen Diese Präsentation enthält Angaben und Prognosen, die sich auf die zukünftige Entwicklung der K+S Gruppe und ihrer Gesellschaften beziehen. Die Prognosen stellen Einschätzungen dar, die wir auf Basis aller uns zum jetzigen Zeitpunkt zur Verfügung stehenden Inform
K+S Aktiengesellschaft — Non-Deal Roadshow (June 2007) on 6ix