Mbb Se · XETR:MBB
Mbb — Deutsches Eigenkapitalforum 2015
23 slides from Mbb's conference presentation, Nov 26, 2015
Slide 1: Deutsches Eigenkapitalforum 2015
Deutsches Eigenkapitalforum 2015 MBB SE Frankfurt am Main, 23. – 25. November 2015
Slide 2: Welcome!
Welcome! Oaumann winding and automation
Slide 3: Mission: börsennotiertes Familienunternehmen mit Technologiekompetenz
Mission: Als börsennotiertes Familienunternehmen erzielt MBB mit Technologiekompetenz überlegenes Umsatz- und Wertewachstum Wachstum Familien- Kapitalmarkt unternehmen Technologiekompetenz Mittelstand 3
Slide 4: 21 % durchschnittliches jährliches Wachstum seit Börsengang
21 % durchschnittliches jährliches Wachstum seit Börsengang 2005 2015 ~250 UMSATZ Wachstum + 576 % 21 % p.a. 37 ~11,5 Wachstum ERGEBNIS + 579 % 21 % p.a. 1,7 in Mio. € 4
Slide 5: Q3 Zahlen bestätigen MBB Forecast 2015
Q3 Zahlen bestätigen MBB Forecast 2015 Umsatz Ergebnis 250,0 1,75 1,36 186,6 75 % 78 % Q3 2015 Forecast Q3 2015 Forecast 2015 2015 in Mio. € in € je Aktie 5
Slide 6: Substanz gewinnt: 40 % EK-Quote und über 20 Mio. € Net Cash
Substanz gewinnt: 40 % EK-Quote und über 20 Mio. € Net Cash in Mio. € 198 198 Anlagevermögen 65 (33 %) 80 Eigenkapital (40 %) Umlaufvermögen** 77 (39 %) 83 Sonstige Schulden (42 %) Cash* 56 (28 %) 35 Finanzschulden (18 %) Aktiva Passiva Stand: 30. September 2015 * Liquidität & Wertpapiere & Gold **
Slide 7: Kontinuierliche Teilhabe für Aktionäre durch Dividende und Aktienrückkäufe
Kontinuierliche Teilhabe für Aktionäre durch Dividende und Aktienrückkäufe in € pro Aktie 0,50 0,25 0,55 0,57 CAGR + 24 % 0,50 0,44 0,33 0,25 0,25 0,25 0,10 IPO 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015e Aktienrückkaufprogramm 2x 7
Slide 8: Annualisierter Umsatz steigt mit Aumann auf 285 Mio. €
Annualisierter Umsatz steigt mit Aumann auf 285 Mio. € Aumann Spulenwickeltechnik (MBB Unternehmen seit 2015) MBB Fertigungstechnik Sondermaschinenbau (MBB Unternehmen seit 2012) 285 CT Formpolster Weichschäume (MBB Unternehmen seit 2010) DTS IT-Dienstleistungen (MBB Unternehmen seit 2008) Hanke Tis
Slide 9: MBB Töchter sind Marktführer in Nischen
MBB Töchter sind Marktführer in Nischen Führender Anlagenbauer für Spulenwickeltechnik und E-Mobilität Montage- und Prüfanlagen für gebaute PKW und LKW Nockenwellen Schweißanlagen für Achsen in Premiumfahrzeugen Zentraler Lieferant und Logistikpartner des größten unabhängigen Matratzenanbieters im I
Slide 10: Alle MBB Töchter wachsen über die Zeit
Alle MBB Töchter wachsen über die Zeit +6 % p.a. +11 % p.a. +17 % p.a. 102 107 103 96 36 34 14 33 12 12 28 11 67 66 22 9 20 7 09 10 11 12 13 14 15e 16e 09 10 11 12 13 14 15e 16e 09 10 11 12 13 14 15e 16e +3 % p.a. +14 % p.a. +12 % p.a. 21 18 18 19 20 30 18 43 23 22 23 24 34 36 18 31 26 22 09 10 11 1
Slide 11: MBB - Wachstumspfade
MBB - Wachstumspfade 1 Organisch 2 Buy-and-build 3 Neu Investitionen in Kauf von Unternehmen für Kauf von neuen unsere Töchter unsere Töchter Unternehmen 11
Slide 12: Organisches Wachstum: Hanke Tissue
Organisches Wachstum: Hanke Tissue Ausbringungsmengen 2014 (in t pro Tag) 40 +30 % p.a. 100 30 80 24 60 Papier- maschine II 40 20 Papier- maschine I 0 2013 2014 2015e Jan. Mrz. Jun. Sep. Dez. Umsatz in Mio. € Investitionsvorhaben 2015/2016 Unicolor Servietten Anlage (SOP Juli 2015) Toilettenpapier A
Slide 13: Buy-and-build Wachstum: OBO kauft Tooling Geschäftsbereich von Huntsman
Buy-and-build Wachstum: OBO kauft Tooling Geschäftsbereich von Huntsman Umsatzverteilung 2009 Master- distributor für Flüssig- OBO-Festholz® material 7 Mio. € von Umsatz Huntsman PU Platten Umsatzverteilung 2016e Produktion 20 Mio. € von PU/EP Flüssig- Pasten und materialien Umsatz EP Platten PU/EP
Slide 14: Neu: Aumann – Wachstum im Bereich Spulenwickeltechnik und E-Mobilität
Neu: Aumann – Wachstum im Bereich Spulenwickeltechnik und E-Mobilität Spulenwickeltechnik + 10 % p.a. 33 30 27 2012 2013 2014 2015e Umsatz in Mio. € 1936 von Willy Aumann gegründet Anwendungen 75 % Beteiligung durch MBB seit 19. November 2015 Heute 160 Mitarbeiter an Standorten in Espelkamp (O
Slide 15: Aumann profitiert von starkem Marktwachstum
Aumann profitiert von starkem Marktwachstum Aumanns Aumanns Märkte Wachstumstrends Automotive Elektromobilität Haushaltsgeräte Energieeffizienz Freizeit Elektrifizierung Medizintechnik E-Health General Industry Regulierung 15
Slide 16: Zusammen stärker: Aumann + MBB Fertigungstechnik
Zusammen stärker: Aumann + MBB Fertigungstechnik + Standorte Deutschland, USA Deutschland, China Globaler Anlagenbau Umsatz ~ 33 Mio. € ~ 100 Mio. € > 130 Mio. € Umsatz Mitarbeiter 160 340 ca. 500 Mitarbeiter E-Mobilität Klassischer Antrieb Märkte Medizintechnik Luftfahrt Diversifizierung Industrie
Slide 17: Aumann ist ein M&A Volltreffer für MBB
Aumann ist ein M&A Volltreffer für MBB Nischenmarktplayer mit etabliertem Geschäftsmodell Hohes und langfristiges Wertsteigerungspotential Erfahrene, hochmotivierte und am Erfolg beteiligte Manager Mehrheitliche Beteiligung Bevorzugt im deutschen Mittelstand 17
Slide 18: MBB SE plant 500 Mio. € Konzernumsatz im Jahr 2020
MBB SE plant 500 Mio. € Konzernumsatz im Jahr 2020 Wachstumsziele Konzernumsatz in Mio. € Umsatz 15 % p.a. EBITDA Marge > 10 % 500 Steigende Dividende 250 Finanzielle Solidität 115 37 2005 2010 2015 Aumann 2020 18
Slide 19: Aktie und Kursziele der Analysten per November 2015
Aktie und Kursziele der Analysten per November 2015 €30 BUY WGZ Bank Research 380 % €30 BUY Hauck & Aufhäuser 360 % €29 BUY SRH AlsterResearch 340 % 320 % 300 % 280 % 260 % 5Y + 258 % Aktueller Kurs: 22,50 € 240 % 220 % 200 % 180 % 160 % 140 % 120 % MBB SE 100 % MDAX 80 % SDAX 60 % DAX 40 % Prime Al
Slide 20: Finanzkalender
FINANZKALENDER Deutsches Eigenkapitalforum, Frankfurt am Main 23. – 25. November 2015 Quartalsbericht Q3.2015 30. November 2015 20. Münchener Kapitalmarktkonferenz 8. – 9. Dezember 2015 Ende des Geschäftsjahres 31. Dezember 2015 20
Slide 21: Haftungsausschluss - Disclaimer
HAFTUNGSAUSSCHLUSS - DISCLAIMER Die Informationen dieser Präsentation stellen kein Angebot zum Verkauf und keine Aufforderung zur Abgabe eines Angebotes zum Kauf oder zur Zeichnung von Aktien der MBB SE dar, sondern dienen ausschließlich Informationszwecken. Deutscher Rechtsrahmen Die in dieser Präs
Slide 22: Kontakt
KONTAKT MBB SE Joachimsthaler Straße 34 D-10719 Berlin Tel: 030-844 15 330 Fax: 030-844 15 333 Mail: [email protected] Web: www.mbb.com 22
Slide 23: MBB.COM
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