Unicharm Corporation · TSE:8113

Unicharm — FY2012 Earnings Presentation

23 slides from Unicharm's earnings presentation, Jul 31, 2012

  1. Slide 1: 2012年6月期 決算説明資料

    2012年６月期 決算説明資料 2012年7月31日 ユニ・チャーム株式会社 この資料には、２０１２年７月３１日現在の将来に関する、前提・見通し・計画に基づく予測が 含まれております。実際の業績は、競合状況・為替の変動等に関わるリスクや、不確定要因 により記載の計画と大幅に異なる可能性があります。 Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved.

  2. Slide 2: 内容

    内容 1. 2012年６月期 決算概要 P３ 2. 2012年６月期 経営環境レビュー P１３ 3. 株主還元政策 P１９ Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved. 2

  3. Slide 3: 1. 2012年6月期 決算概要

    1. 2012年６月期 決算概要 Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved.

  4. Slide 4: 売上高19.2%増、営業利益13.6%増 共に過去最高

    前年同期比、売上高１９．２％増、営業利益１３．６％増 共に過去最高を達成  前年同期比 （百万円） ‘11/6月期 ‘12/6月期 増減額 増減率 評価 売上高 100,765 120,112 19,346 19.2% ○ 営業利益 13,558 13.5% 15,399 12.8% 1,840 13.6% ○ 経常利益 12,580 12.5% 11,981 10.0% (598) (4.8%) × 当期純利益 9,196 9.1% 8,032 6.7% (1,164) (12.7%) × Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All right

  5. Slide 5: 売上増による粗利の拡大で19億円増益

    売上増による粗利の拡大により 販売促進費等の増加を補い１９億円増益 ■ 営業利益の変化 売上１９３億円 増収による粗 利増 154 億円 135 億円 ＋90 商品構成/生 産性改善等 （▲0.5％P） ▲６ 販売促 広告宣 販売運 減価償 原材料価格 人件費 その他 上昇の影響 進費の 伝費の 賃諸掛 却費の の増加 の増加 増加 増加 の増加 増加 （▲0.2％P） ▲９ ▲１６ ▲２８ ▲４ ▲３ ▲２ ▲３ ’11/6月期 ’12/6月期 Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved. 5

  6. Slide 6: アジア地域は売上、利益ともに大きく拡大

    アジア地域は売上、利益ともに大きく拡大  所在地別セグメント情報 （百万円） 欧州 消去又は 日本 アジア 計 連結 中東他 全社 '11/6月期 売上高 56,223 34,612 9,929 100,765 ‐ 100,765 営業利益 7,413 5,790 404 13,608 (50) 13,558 '12/6月期 売上高 55,871 47,310 16,930 120,112 ‐ 120,112 営業利益 6,500 7,861 1,057 15,419 (20) 15,399 増減額 売上高 (352) 12,697 7,000 19,347 ‐ 19,347 営業利益 (9

  7. Slide 7: アジア地域は収益性向上を持続

    アジア地域は収益性向上を持続 連結営業利益率は１２．８％となる  所在地別営業利益 20.0% 18.7% 16.7% 16.6% 14.7% 15.0% 13.6% 13.5% 12.5% 12.8% 11.8% 13.2% 12.5% 9.0% 9.1% 9.0% 11.7% 11.6% 10.0% 8.6% 7.5% 8.5% 5.8% 5.2% 5.1% 7.9% 4.5% 5.0% 4.0% 2.5% 2.4% 2.4% 0.0% '06/6 '07/6 '08/6 '09 /6 '10 /6 '11 /6 '12 /6 日本 アジア 中東・ヨーロッパ・アメ リカ 連結 Copyr

  8. Slide 8: パーソナルケア、ペットケア事業共に売上拡大

    パーソナルケア、ペットケア事業共に、売上拡大  事業別セグメント情報 （百万円） パーソナ ペット 消去又は その他 計 連結 ルケア ケア 全社 '11/6月期 売上高 87,756 11,509 1,500 100,765 － 100,765 営業利益 12,395 1,033 124 13,552 6 13,558 '12/6月期 売上高 100,509 18,107 1,496 120,112 － 120,112 営業利益 14,030 1,275 89 15,394 5 15,399 増減額 売上高 12,753 6,597 (4) 19,347 － 19,347 営業利益 1,6

  9. Slide 9: アジア地域の売上構成比が拡大

    アジア地域の売上構成比が拡大 海外売上高構成比は過去最高の５３．９％まで上昇  国内・海外売上高推移 （百万円） 140,000 60% 53.9% 130,000 120,000 50% 43.4% 44.6% 110,000 39.6% 39.6% 39.4% 100,000 40% 34.4% 90,000 31.8% 80,000 26.8% 30% 70,000 23.3% 60,000 50,000 20% 40,000 30,000 10% 20,000 10,000 0% '08/6 '09/6 '10/6 '11/6 '12/6 国内売上(左目盛） 海外売上アジア（左目盛）

  10. Slide 10: 販売促進費が増加

    マーケティング活動強化と販売エリアの拡大に伴う売上増加により 販売促進費が増加  連結販売費および一般管理費の増減 （百万円） '11/6月期 '12/6月期 増減額 増減比率 金額 売上高比 金額 売上高比 販売運賃諸掛 5,316 5.3% 5,633 4.7% 317 (0.6%P) 販売促進費 13,222 13.1% 15,975 13.4% 2,753 0.3%P 広告宣伝費 3,122 3.1% 3,528 3.0% 406 (0.1%P) 従業員給与・賞与 2,666 2.6% 3,525 3.0% 859 0.4%P 賞与引当金繰入額 886 0.9% 912 0.8% 2

  11. Slide 11: 為替差損を計上

    外貨建債権（親子ﾛｰﾝ）の為替評価損により為替差損を計上  連結営業外損益の増減 （百万円） '11/6月期 '12/6月期 増減額 主要因 金額 金額 営業外収益 受取利息 198 184 (14) 受取配当金 117 132 15 その他 120 111 (9) 合計 437 429 (8) 営業外費用 支払利息 96 102 6 売上割引 1,071 1,300 229 売上拡大による増加 為替差損 親子ローンに対する為替影響 175 2,389 2,214 その他 71 54 (17) 合計 1,415 3,847 2,432 Copyright (c) 2012 Unicharm

  12. Slide 12: 構造改善費用を計上

    豪州法人および国内フェミニンケア事業の構造改善費用を計上  連結特別損益の増減 （百万円） '11/6月期 '12/6月期 増減額 主要因 金額 金額 特別利益 固定資産売却益 1 21 20 その他 0 5 5 合計 1 27 26 特別損失 固定資産処分損 111 32 (79) 災害による損失 277 0 (277) 3.11 東日本大震災 ｵｰｽﾄﾗﾘｱにおける事業構造 事業構造改善費用 44 28 (16) 改善費用 その他 58 1 (57) 合計 491 62 (429) Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights r

  13. Slide 13: 2. 2012年6月期 経営環境レビュー

    ２. 2012年６月期 経営環境レビュー Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved.

  14. Slide 14: ナフサ・パルプ価格推移

    '0 8 300 600 900 1200 0 '0 /4 8 '0 /6 '0 8/8 （US＄／ｔ） 8/ ' 0 10 8/ 1 '0 2 9 '0 /2 9 '0 /4 9  ナフサ・パルプ価格推移 '0 /6 Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved. '0 9/8 9 '0 /10 9/ 1 ナフサの価格は下降トレンドへ転換 '1 2 0 直近、パルプの価格は上昇トレンドへ '1 /2 0 '1 /4 0/ '1 6 Naphtha '1 0/8 0/ ' 1 10 0/ 1 '1 2 1 Pulp

  15. Slide 15: 原材料調達コストは3億円上昇

    基礎原材料の高騰を受け原材料調達コストは３億円上昇 2013年3月期は、さらに12億円上昇を予想  原材料価格の対前年増減額 （億円） +１２ +７２ +３ +80 +56 +32 +30 (９3) '07/3 '08/3 '09/3 '10/3 '11/3 '12/3 '12/6 '13/3E Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved. 15

  16. Slide 16: 為替変動による影響額

    円高の影響により、 前年対比で売上高22.4億円、営業利益2.3億円目減り  為替変動による影響額(‘11/6月期→’12/6月期) 売上高 営業利益 前期レート 今期レート レート増減率 台湾ドル (133) (22) 2.83 2.70 (4.6%) タイバーツ (418) (90) 2.70 2.57 (4.8%) 韓国ウォン (96) (13) 0.0737 0.0703 (4.6%) インドネシアルピア (1,032) (177) 0.0096 0.0087 (9.4%) マレーリンギッド (89) (11) 27.06 25.76 (4.8%) ユーロ (334) (12) 11

  17. Slide 17: 紙おむつの店頭価格推移

    アジア各国の紙おむつの店頭価格は上昇傾向 日本市場は下落後、横バイで推移  紙おむつ1ピース当たり店頭価格推移（全メーカー平均） 中国 タイ 1.4 （元） 10 （ﾊﾞｰﾂ） 1.3 1.2 9 1.1 1 8 10 12 10 12 8 2 4 6 8 2 4 0/ 1/ 1/ 1/ 1/ 2/ 2/ 11 11 9 1 3 5 7 9 1 3 5 0/ 0/ 1/ 1/ '1 '1 '1 '1 '1 '1 '1 0/ 1/ 1/ 1/ 1/ 1/ 2/ 2/ 2/ '1 '1 '1 '1 0/ 1/ '1 '1 '1 '1 '1 '1 '1 '1 '1 '1 '1 インドネシア 日本

  18. Slide 18: 生理用品の店頭価格推移

    タイ、インドネシアの生理用品の店頭価格は安定的に推移 中国については高付加価値化により上昇傾向  生理用品1ピース当たり店頭価格推移（全メーカー平均） 中国 タイ 0.54 （元） 3.4 （ﾊﾞｰﾂ） 0.52 3.2 0.5 0.48 3 0.46 2.8 0.44 2.6 0.42 0.4 2.4 0.38 2.2 0.36 2 0.34 0.32 1.8 0.3 1.6 10 12 10 12 8 2 4 6 8 2 4 0/ 1/ 1/ 1/ 1/ 2/ 2/ 10 12 10 12 8 2 4 6 8 2 4 6 0/ 0/ 1/ 1/ 0/ 1/ 1/ 1/ 1/ 2/ 2/

  19. Slide 19: 5. 株主還元政策

    ５. 株主還元政策 Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved.

  20. Slide 20: 配当金推移

    ’１３/３月期の配当金は’１２/３月期より２円増配し 年間３４円を予定 １１期連続で増配を計画  配当金推移 （円） 40 35 34 32 30 28 25 23 20 18 15 15 15 10 11 10 8 8 9 6 7 5 0 '0 0 / 3 '0 1 / 3 '0 2 / 3 '0 3 / 3 '0 4 / 3 '0 5 / 3 '0 6 / 3 '0 7 / 3 '0 8 / 3 '0 9 / 3 '1 0 / 3 '1 1 / 3 '1 2 / 3 '1 3 / 3 E ※01/3月期は社長交代に伴なう記念配を実施 Copyright (c) 2012 Unicharm

  21. Slide 21: 利益還元の見通し

    業績連動した増配、自社株買いを実施 総還元性向50％を継続  利益還元の見通し （百万円） 18,000 100.0% 93.9% 配当金 自社株買い 利益還元率 16,000 90.0% 80.0% 14,000 70.0% 12,000 64.2% 59.9% 58.7% 60.0% 10,000 56.0% 55.6% 50.0% 49.5% 50.0% 46.2% 47.5% 8,000 43.5% 44.7% 40.0% 38.3% 6,000 30.0% 4,000 21.7% 20.0% 2,000 11.8% 10.0% 0 0.0% 1997 1998 '01/3 '02/

  22. Slide 22: 社是

    社是 １．我が社は、市場と顧客に対し、常に第一級の商品とサービスを 創造し、日本及び海外市場に広く提供する事によって人類の豊 かな生活の実現に寄与する。 １．我が社は、企業の成長発展、社員の幸福、及び社会的責任の 達成を一元化する正しい企業経営の推進に努める。 １．我が社は、自主独立の精神を重んずると共に、五大精神の高 揚に努め、誠実と和協を旨として、全社員協働の実をあげる。 Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved. 22

  23. Slide 23: Copyright (c) 2012 Unicharm Corporation. All rights reserved.

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