Berner Kantonalbank AG · SIX:BEKN
Berner Kantonalbank — H1 2023 Earnings Presentation
45 slides from Berner Kantonalbank's earnings presentation, Oct 31, 2023
Slide 1: Mehrwert durch Nachhaltigkeit – Semesterabschluss 2023
Mehrwert durch Nachhaltigkeit Semesterabschluss 2023
Slide 2: BEKB: «Five sustainable reasons to invest»
BEKB: «Five sustainable reasons to invest» 1. BEKB Strategie 2025: Stärken weiter ausbauen Seite an Seite mit unseren Kundinnen und Kunden sowie mit externen Partnern sichern wir den nachhaltigen Erfolg. 2. Risikoaverse Positionierung und langfristig ausgerichtet Unterlegt durch konservative Eig
Slide 3: Inhalt
Inhalt 1. BEKB Strategie 2025 2. Positionierung 3. Finanzkennzahlen und Semesterergebnis 2023 4. Ausblick 5. Zusammenfassung: BEKB Investment Case 3
Slide 4: 1. BEKB Strategie 2025
1. BEKB Strategie 2025
Slide 5: Unsere Vision
Unsere Vision Wir begeist ern nachhaltig Gant risch 9
Slide 6: fe] BEKB BCBE
fe] BEKB BCBE Bachalpsee
Slide 7: Unser Leistungsversprechen
fe] BEKB|BCBE Unser Leistungsversprechen Seite an Seite mit unseren Kundinnen und Kunden gestalten wir die Zukunft mit mit mit vereinten innovativen unternehmerischem Kraften Lésungen Engagement Damit sie sich auch in Zukunft auf uns als die fihrende Finanzdienstleisterin in unserem Wirtschaftsraum
Slide 8: Unsere strategischen Ziele
Unsere strategischen Ziele 8
Slide 9: Unsere strategischen Stossrichtungen
Unsere strategischen Stossrichtungen Kundeninteraktion intensivieren Effizienz steigern Wir nutzen das Potenzial unserer 600 kompetenten Wir optimieren unsere kundenorientierten Prozesse Finanzcoaches, um die Anzahl und die Qualität der und nutzen die Chancen der Digitalisierung zur Kundeninteraktio
Slide 10: 2. Positionierung
2. Positionierung
Slide 11: BEKB auf einen Blick
BEKB auf einen Blick Attraktiver Vertrieb für rund 475’000 Kunden Rund 75 Standorte BEKB Kundencenter Online-Dienstleistungen Innovative Handelsplattform OTC|X: Nebenwerte SME|X: seit 1.12.2021 erster digitaler Marktplatz in der Schweiz für tokenisierte Assets Rund 1150 Mitarbeitende (rund
Slide 12: Breit diversifiziertes Umfeld
Breit diversifiziertes Umfeld Kanton Bern: zweitgrösster Kanton der Schweiz > 1 Mio. Einwohner (12% der Schweizer Bevölkerung) Ausrichtung auf Dienstleistungssektor Dienstleistungsbereich > 70% aller Erwerbstätigen Grösster Industriekanton Total 640’000 Beschäftigte in mehr als 70’000 Unternehmen De
Slide 13: Eignerstrategie Kanton Bern
Eignerstrategie Kanton Bern Erwartungen Kanton Bern an die BEKB: Prozentuale Aufteilung der Aktionäre Universalbank (Privat- und Firmenkundengeschäft und Private Banking) Unabhängige, lebendige, in allen Regionen tätige Bank mit 5.0 Entscheidungszentrum Bern Geschäftserfolg zur finanziellen En
Slide 14: Langfristig ausgerichtete, risikoaverse Geschäftspolitik
Langfristig ausgerichtete, risikoaverse Geschäftspolitik Stark verwurzelt in der Region: Verlässliche Partnerin für alle Stakeholder Kunden: Beraterin für KMU und Privatpersonen; konstant und nachhaltig ausgerichtete Vermögensberatung Mitarbeitende: Ausbildungsbank Kanton: bedeutende Dividende
Slide 15: Nachhaltigkeit als Grundhaltung
Nachhaltigkeit als Grundhaltung Nachhaltige Ausrichtung Nachhaltige Wertschöpfung statt kurzfristig maximierte Gewinne. Nachhaltige Personalpolitik Als Arbeitgeberin für Vielfalt, Vertrauen, Transparenz und Sicherheit sorgen. Nachhaltige Produkte und Dienstleistungen Nachhaltig bauen, renovier
Slide 16: Ausgezeichnete Nachhaltigkeit
Ausgezeichnete Nachhaltigkeit Zertifizierungen Qualitätsmanagement: ISO 9001 seit 2002 Umweltmanagement: ISO 14001 seit 2004 Fair Compensation 2018-2021, Fair-ON-Pay seit 2022 ISS ESG Nachhaltigkeits-Rating: «Prime» seit 2010 BEKB liegt damit in den Top 6 der Branche (von international 270 I
Slide 17: Solide Refinanzierung
Solide Refinanzierung 96% 98% 100% 99% 30’000 25’000 20’000 15’000 10’000 5’000 Kundengelder i.e.S Kundenausleihungen 0 2020 2021 2022 Jun 23 Stand: 30.06.2023 17
Slide 18: Komfortable Rückstellungen auf Ausfallrisiken
Komfortable Rückstellungen auf Ausfallrisiken in % zu Nettokundenausleihungen Stand 31.12.2022 3.0% 2.5% 2.0% 1.5% 1.0% 0.5% 0.0% APPK BEKB GRKB VSKB SZKB BCJ FKB BCN OWKB BLKB ZKB ZGKB BSCT URKB LUKB BCG AKB SHKB TGKB BCV SGKB GLKB NWKB BKB B Rückstellungen in % 1.25% 1.19% 1.07% 0.96% 0.96% 0.83%
Slide 19: Free-Cash-Flow
Free-Cash-Flow Mio. CHF 1400 Langfristig ausgerichtete finanzielle Zielsetzung auf 1200 Cash-Generierung für 118.1 Eigentümer 1000 Erfolgreicher 98.2 Leistungsausweis: Bisherige drei 10-Jahresziele (1993- 800 97.2 2002, 2003-2012 und 2013- 90.6 2022) übertroffen 600 132.2 Strategie-Ziel 2025:
Slide 20: Ausgezeichnete Vermögensverwaltung
Ausgezeichnete Vermögensverwaltung Ausgezeichnet: Einzige Bank mit Top-Ranking in jedem Jahr Rund 30 Vermögensberaterinnen und Vermögensberater sichern führende Position Fokus auf Kundinnen und Kunden mit Bezug zum regionalen Wirtschaftsraum 20
Slide 21: 3. Finanzkennzahlen und Semesterergebnis 2023
3. Finanzkennzahlen und Semesterergebnis 2023
Slide 22: Erfolgreiches Semester 2023
Erfolgreiches Semester 2023 12/2022 Mio. CHF 06/2023 Delta % 06/2022 Kundenausleihungen 27’660 28’103 +1,6 Hypothekarforderungen 25’951 26’361 +1,6 Kundenvermögen 38’987 40’550 +4,0 Kundengelder i. e. S. 27’385 27’597 +0,8 Geschäftsvolumen 66’646 68’653 +3,0 Gewinn 66,0 75,6 +14,6 Gesamtkapitalquote
Slide 23: Kundenausleihungen
Kundenausleihungen Starkes Wachstum im Hypothekargeschäft Mio. CHF 12/2022 06/2023 Delta % Kundenausleihungen 27’660 28’103 +1,6% 28’000 27’000 1’349 1’333 Übriges 409 -16 360 -1,2% 26’000 OerK +50 25’000 +13,8% Hypothekarforderungen 26’361 +410 24’000 25’951 +1,6% 23’000 22’000 12/2022 06/2023 Stan
Slide 24: Vermögensberatung
Vermögensberatung Deutlicher Zuwachs der Kundengelder Mio. CHF 12/2022 06/2023 Delta % Kundenvermögen total 38‘987 40’550 +4,0 Davon Neugeldzufluss 617,0 760,2 Stand: 30.06.2023 24
Slide 25: Geschäftsertrag
Geschäftsertrag Steigerung gegenüber dem Vorjahr Mio. CHF 06/2022 06/2023 Delta % Netto-Erfolg Zinsengeschäft 165,1 195,1 +18,2 Erfolg Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft 56,6 52,5 -7,1 Erfolg Handelsgeschäft 21,8 12,9 -41,0 Übriger ordentlicher Ertrag 0,9 9,7 n.a. Total Geschäftsertrag 244,3 2
Slide 26: Erfolgsrechnung
Erfolgsrechnung Erneut starker Semestergewinn Mio. CHF 06/2022 06/2023 Delta % Geschäftsertrag 244,4 270,2 +10,6 Geschäftsaufwand 125,9 129,8 +3,1 Geschäftserfolg 81,1 115,7 +42,7 Operativer Geschäftserfolg1 88,1 114,6 +30,1 Gewinn 66,0 75,6 +14,6 Cost-Income-Ratio 52,5 48,1 1 Geschäftserfolg vor Er
Slide 27: Bruttozinsspanne steigt aufgrund Zinsentwicklung
Bruttozinsspanne steigt aufgrund Zinsentwicklung Bruttozinsspanne 1.20% 1.00% 0.80% 0.60% 0.40% 0.20% 0.00% 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 30.06.2023 Stand: 30.06.2023 27
Slide 28: Nachhaltige Dividende: 27. Erhöhung in Folge
Nachhaltige Dividende: 27. Erhöhung in Folge (von CHF 9.20 auf CHF 9.60) 10 Ausschüttungsquote seit 2018 9 mind. 50 Prozent bis max. 70 Prozent 8 2022: 56,1% 7 Kontinuierliche Erhöhung Dividende 6 Über Jahrzehnte gestiegene Dividendenzahlungen 2022 Erhöhung auf 9.60 Franken 5 Dividendenrendite 4 übe
Slide 29: Komfortable Eigenmittel-Ausstattung
Komfortable Eigenmittel-Ausstattung Mio CHF 35.0% 3’000 2’800 30.0% 2’600 25.0% 2’400 2’200 20.0% 2’000 15.0% 1’800 1’600 10.0% Eigenmittel 1’400 5.0% 1’200 Basel-III-Gesamtkapitalquote* 1’000 0.0% Eigenkapitalquote 2019 2020 2021 2022 6.2023 Stand: 30.06.2023 * Nicht mit den Aktiven verrechnete WB
Slide 30: BEKB: Mit einem der höchsten Kreditratings in der Schweiz
BEKB: Mit einem der höchsten Kreditratings in der Schweiz Einlagen-/Deposit-Rating von Moody’s AAA Aa2 4 4 3 3 4 Finanzkraft 3 A2 2 (Standalone Rating BCA) 4 2 Zuschläge aufgrund Verlustrisiko-Analyse und/oder Zuschlag für erwartete Unterstützung oder explizite A1 Staatsgarantie A2 A2 A2 A3 A3 A3 Ba
Slide 31: Buchwert der Eigenmittel pro Aktie
Buchwert der Eigenmittel pro Aktie 12/2022 06/2023 Eigenmittel in Mio. CHF 3’000 3’019 Eigenmittel je Aktie in CHF 321,9 324,0 Stand: 30.06.2023 31
Slide 32: Halbjahresergebnis 2023: Fazit
Halbjahresergebnis 2023: Fazit Kundengeschäft weiter ausgebaut Hypothekarforderungen CHF 26,4 Mrd. (+ 1,6%) Kundenvermögen CHF 40,6 Mrd. (+ 4,0%) Davon Neugeldzufluss CHF 760,2 Mio. Solide Refinanzierung / starke Eigenmittelbasis Kundenausleihungen vollständig mit Kundengeldern und Pfandbriefd
Slide 33: 4. Ausblick
4. Ausblick
Slide 34: Ausblick
Ausblick Investitionen in die Zukunft - hohes Kostenbewusstsein bleibt jedoch weiterhin zentral Die Strategieumsetzung wird konsequent fortgesetzt und die Kundenbetreuung weiter gestärkt. Umfassende Investitionen sind weiterhin nötig: Modernisierung der BEKB Standorte und Weiterentwicklung der M
Slide 35: 5. Zusammenfassung: BEKB Investment Case
5. Zusammenfassung: BEKB Investment Case
Slide 36: Zusammenfassung der BEKB: «Five sustainable reasons to invest»
Zusammenfassung der BEKB: «Five sustainable reasons to invest» 1. BEKB Strategie 2025: Stärken weiter ausbauen Seite an Seite mit unseren Kundinnen und Kunden sowie mit externen Partnern sichern wir den nachhaltigen Erfolg. 2. Risikoaverse Positionierung und langfristig ausgerichtet Unterlegt du
Slide 37: Agenda und Kontakt
Agenda und Kontakt Agenda Publikation Jahresergebnis 1. Februar 2024 Publikation Geschäfts- und 14. März 2024 Nachhaltigkeitsbericht Generalversammlung 21. Mai 2024 Kontakt Armin Brun 031 666 10 02 CEO [email protected] Alois Schärli 031 666 11 00 Leiter Finanzen/CFO [email protected] 37
Slide 38: Anhang Finanzkennzahlen
Anhang Finanzkennzahlen
Slide 39: Zinsengeschäft
Zinsengeschäft Brutto-Erfolg erhöht Mio. CHF 06/2022 06/2023 Delta % Zins- und Diskontertrag 156,7 249,8 59,5 Zins- und Dividendenertrag aus Handelsbeständen 0,05 0,07 45,9 Zins- und Dividendenertrag aus Finanzanlagen 4,1 7,1 74,2 Zinsaufwand -9,6 -59,5 517,3 Brutto-Erfolg Zinsengeschäft 151,2 197,5
Slide 40: Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft
Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft Mio. CHF 06/2022 06/2023 Delta % Kommissionsertrag Wertschriften- und Anlagegeschäft 42,4 40,2 -5,3 Kommissionsertrag Kreditgeschäft 2,7 2,4 -10,9 Kommissionsertrag übriges Dienstleistungsgeschäft 17,8 18,5 3,6 Kommissionsaufwand -6,4 -8,5 33,5 Erfolg Kommiss
Slide 41: Übriger ordentlicher Erfolg
Übriger ordentlicher Erfolg Mio. CHF 06/2022 06/2023 Delta % Erfolg aus Veräusserung von Finanzanlagen 1,8 3,5 100,7 Beteiligungsertrag 3,0 3,9 31,3 Liegenschaftserfolg 0,8 0,8 4,2 Anderer ordentlicher Ertrag 1,2 1,9 60,3 Anderer ordentlicher Aufwand -5,9 -0,6 -90,3 Übriger ordentlicher Erfolg 0,9 9
Slide 42: Geschäftserfolg operativ
Geschäftserfolg operativ Mio. CHF 06/2022 06/2023 Delta % Geschäftserfolg 81,1 115,7 42,7 Ausserordentliche Komponenten Veränderungen ausfallrisikobedingter WB 13,9 -2,4 -117,4 Gewinne aus Veräusserung von Finanzanlagen 1,8 3,5 100,7 Sonderabschreibungen -22,7 0,0 n.a. Einmalige Abschreibungen durch
Slide 43: Veränderungen Reserven für allgemeine Bankrisiken (RAB)
Veränderungen Reserven für allgemeine Bankrisiken (RAB) Mio. CHF 06/2022 06/2023 Delta % Entnahmen -31,9 -1,2 -96,3 Zinsänderungsrisiken -5,3 -1,2 Auflösung für one_ und Digitalisierung -3,9 0,0 Auflösung für aity -22,7 0,0 Dotierungen 32,1 18,5 -42,2 Nettoauflösung von Wertberichtigungen 13,8 0,0 N
Slide 44: Wir gehen neue Wege
Wir gehen neue Wege Rosenlauiglet scher 2
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Berner Kantonalbank AG (BEKB) — H1 2023 Earnings Presentation on 6ix