Toronto-dominion Bank · TSX:TD
Toronto-dominion Bank — Groupe Banque TD — Debt Investor Presentation (2017)
46 slides from Toronto-dominion Bank's debt investor presentation, 2017
Slide 1: Groupe Banque TD – Présentation aux investisseurs sur les titres à revenu fixe T2 2017
Groupe Banque TD Présentation aux investisseurs sur les titres à revenu fixe T2 2017
Slide 2: Mise en garde à l’égard des énoncés prospectifs
Mise en garde à l’égard des énoncés prospectifs De temps à autre, la Banque (comme elle est définie dans le présent document) fait des énoncés prospectifs, écrits et verbaux, y compris dans le présent document, d’autres documents déposés auprès des organismes de réglementation canadiens ou de la Sec
Slide 3: Contenu
Contenu 1. Groupe Banque TD 2. Faits saillants financiers 3. Gestion de la trésorerie et du bilan 4. Annexe 3
Slide 4: Groupe Banque TD – Nos secteurs d’activité
Groupe Banque TD Nos secteurs d’activité Services de détail au Canada Services bancaires personnels, cartes de crédit et financement auto Services bancaires commerciaux et aux petites entreprises Placements directs, services-conseils de gestion de patrimoine et gestion de placements Assuranc
Slide 5: Stratégie de la TD
Stratégie de la TD Être une meilleure banque Amérique du Nord Parmi les 10 plus grandes banques en Amérique du Nord 1 Mise à profit de la plateforme et de la marque pour favoriser la croissance L’une des rares banques dans le monde à avoir obtenu la note Aa2 de Moody’s2 Solide image de marqu
Slide 6: Affronter la concurrence sur des marchés attrayants
Affronter la concurrence sur des marchés attrayants Statistiques du pays Statistiques du pays 10e économie mondiale Première économie mondiale PIB nominal de 1 500 G$ CA PIB nominal de 18 600 G$ US Population de 36 millions d’habitants Population de 322 millions d’habitants Système banca
Slide 7: La TD en Amérique du Nord
La TD en Amérique du Nord Classement T2 2017 Classement en Amérique $ CA, sauf indication contraire au Canada3 du Nord4 Total de l’actif 1 252 G$ 1re 5e Total des dépôts 807 G$ 1re 5e Capitalisation boursière 118 G$ 2e 6e Bénéfice net comme présenté (quatre derniers 9,7 G$ 2e 6e trimestres) Bénéfice
Slide 8: Composition des bénéfices
Composition des bénéfices Trois grands secteurs Répartition des bénéfices comme d’activité présentés pour 20161 Services de détail au Canada Plateforme solide assurée par les services de détail au Canada et rendement démontré Services du Services de détail aux É.-U. détail aux Services du Parmi
Slide 9: Évolution stratégique de la TD
Évolution stratégique de la TD Accent croissant sur les activités de détail Acquisition Acquisition de Services Acquisition du Entente entre de Commerce Principal émetteur Annonce portefeuille de cartes Conclusion d’une Acquisition TD Bank Intégration Acquisition de financiers de crédit de Target et
Slide 10: Confort et commodité de l’expérience connectée
Confort et commodité de l’expérience connectée Améliorations numériques Stratégie cohérente Nos avantages concurrentiels Une expérience connectée qui favorise une interaction fluide entre MonAvantage TD est une appli d’assurance en Send Money est une nouvelle plateforme de personne le client et l’
Slide 11: Responsabilité sociale de l’entreprise
Responsabilité sociale de l’entreprise Faits saillants Obligations vertes pour soutenir l’économie à faibles émissions de carbone La TD est la seule banque canadienne inscrite dans l’indice mondial Dow Jones de développement durable Émission : En 2014, la TD était la première banque commercial
Slide 12: Contenu
Contenu 1. Groupe Banque TD 2. Faits saillants financiers 3. Gestion de la trésorerie et du bilan 4. Annexe 12
Slide 13: Croissance stable des bénéfices
Croissance stable des bénéfices Bénéfice comme présenté1,2 (en M$ CA) 8 936 $ 8 024 $ Services bancaires de gros 7 883 $ Services de détail aux États-Unis 6 640 $ 6 460 $ Services de détail au Canada 2012 2013 2014 2015 2016 Objectif de croissance du BPA rajusté à moyen terme4 de 7 % à 10 % 1. Aux f
Slide 14: Faits saillants du T2 2017
Faits saillants du T2 2017 Total des résultats comme présentés Faits saillants financiers – M$ par la Banque (sur 12 mois) Comme présenté T2 2017 T1 2017 T2 2016 Produits 8 473 9 120 8 259 BPA en hausse de 22 % Provision pour pertes 500 633 584 sur créances (PPC) BPA rajusté en hausse de 12 %1 Cha
Slide 15: Portefeuille de prêts bruts
Portefeuille de prêts bruts (acceptations bancaires comprises) Soldes (en G$ CA, sauf indication contraire) T1 2017 T2 2017 Portefeuille des Services de détail au Canada 373,0 $ 377,5 $ Services bancaires personnels 309,0 $ 312,0 $ Prêts hypothécaires résidentiels 188,1 188,1 Lignes de crédit sur va
Slide 16: Solide qualité de crédit
Solide qualité de crédit Ratios des prêts douteux bruts et PPC (pdb) 83 81 78 66 61 60 63 58 58 57 56 53 50 50 43 39 41 42 37 38 34 34 35 26 31 25 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 T1/17 T2/17 IFRS Prêts douteux bruts / montant brut des prêts et des acceptations (pdb) Provision
Slide 17: Services bancaires personnels au Canada
Services bancaires personnels au Canada T2 2017 Faits saillants Prêts douteux Services bancaires personnels Prêts bruts bruts Prêts douteux au Canada1 (en G$) (en M$) bruts / prêts La qualité du crédit reste Prêts hypothécaires résidentiels 188 360 0,19 % élevée dans le portefeuille Lignes de créd
Slide 18: Portefeuille de crédit garanti par des biens immobiliers (CGBI) au Canada
Portefeuille de crédit garanti par des biens immobiliers (CGBI) au Canada Portefeuille canadien1 (en G$) Faits saillants 248 $ 252 $ 254 $ 254 $ 256 $ La qualité du crédit du portefeuille de CGBI au Canada demeure 47 % 49 % 50 % 52 % 53 % solide Non assurés La PPC demeure stable à 1 pdb Assurés
Slide 19: Contenu
Contenu 1. Groupe Banque TD 2. Faits saillants financiers 3. Gestion de la trésorerie et du bilan 4. Annexe 19
Slide 20: Le point sur le régime de recapitalisation interne
Le point sur le régime de recapitalisation interne La Loi no 1 d’exécution du budget, adoptée en juin 2016, prévoit des modifications à la Loi sur la Société d’assurance-dépôts du Canada, à la Loi sur les banques et à d’autres lois afin de permettre la recapitalisation interne. Le régime fournit
Slide 21: Notation financière de la TD
Notation financière de la TD Notes d’émetteur1 Moody’s S&P DBRS Notes Aa2 AA- AA Perspective Négative Stable Négative Notes par rapport à celles des homologues Notes attribuées par S&P aux titres de créance à Notes attribuées par Moody’s aux titres de long terme créance à long terme 14- AA 18 Aa1 16
Slide 22: Notation des fonds propres sous forme d’actions non ordinaires
Notation des fonds propres sous forme d’actions non ordinaires Les notations de la TD sont parmi les plus élevées du secteur1 pour les fonds propres de catégorie 1 supplémentaires ou de catégorie 2 Notes par rapport à celles des homologues Notes des titres de créance de second rang de Notes des ac
Slide 23: Capitaux propres et liquidité
Capitaux propres et liquidité Fonds propres de catégorie 1 sous Faits saillants forme d’AO1 Ratio des fonds propres de Ratio de fonds propres de catégorie 1 sous forme 10,9 % catégorie 1 sous forme d’actions d’AO au T1 2017 ordinaires (CET1) de 10,8 % Production de fonds propres à l’interne 36 pdb
Slide 24: Gestion rigoureuse des liquidités
Gestion rigoureuse des liquidités Distribution des actifs liquides Contribution du paradigme de la trésorerie à un de haute qualité (HQLA) bénéfice stable et croissant (pondérés et incluant les HQLA excédentaires des É.-U.) Concordance de la durée du financement avec celle des actifs ou avec la
Slide 25: Stratégie de financement à terme
Stratégie de financement à terme Grand bassin de dépôts stables de particuliers et d’entreprises – principale source de financement Le modèle d’affaires axé sur le service à la clientèle génère une base stable de dépôts durables et fondés sur la marque Réserve d’actifs conservée pour le solde de
Slide 26: Composition attrayante du bilan
Composition attrayante du bilan1 Composition du financement2 Titres de créance de gros à terme6 Dette subordonnée 1% Dépôts Dépôts obtenus à des fins de personnels transactions 5 Obligations sans terme 9% sécurisées 39 % 26 % Titres de Billets à créance de moyen terme gros à terme Dépôts à 11 % Acti
Slide 27: Répartition des titres de créance de gros à terme
Répartition des titres de créance de gros à terme1 Par devise2,3 Par terme2,3 5 à < 7 ans EUR 18 % 56 % 17 G$ 55 G$ USD 47 % 46 G$ GBP 5 % 5 G$ 7 ans ou plus AUD 3 % 3 à < 5 ans 12 % 3 G$ 21 % 12 G$ CAD 27 % 21 G$ 27 G$ < 3 ans 11 % 10 G$ 1. Au 30 avril 2017. 2. Exclut certains billets de placements
Slide 28: Profil des échéances de la dette, exercice 2017 à 2021
Profil des échéances de la dette1 De l’exercice 2017 à l’exercice 2021 Échéances des emprunts remboursables in fine (en G$ CA)2 27 $ 23 $ 20 $ 21 $ 19 $ 2017 2018 2019 2020 2021 3 MBSadossés à des Covered Bond Obligations sécurisées Senior Debt de 1er rang Titres ABS adossés à Subordinated Titres de
Slide 29: Points à retenir
Points à retenir Solide assise financière Notes parmi les plus élevées du secteur Gestion proactive et rigoureuse des risques Composition attrayante du bilan Stratégie de financement diversifiée 29
Slide 30: Contenu
Contenu 1. Groupe Banque TD 2. Perspectives économiques 3. Gestion de la trésorerie et du bilan 4. Annexe • Perspectives économiques • Qualité du crédit • Instruments de financement 30
Slide 31: Perspectives économiques
Perspectives économiques Le Canada surpasse les attentes, mais la croissance restera modérée Le PIB réel devrait augmenter de 2,5 % en 2017 et de 1,9 % en 2018 Les mesures de relance associées aux dépenses gouvernementales dans les infrastructures occupent une plus grande place dans les prévisio
Slide 32: Perspectives relatives aux taux d’intérêt
Perspectives relatives aux taux d’intérêt Comme le taux de chômage Taux d’intérêt au Canada et aux É.‐U.1 approche les niveaux les moins (%) élevés depuis la récession, la 7 Taux des Réserve fédérale devrait fonds fédéraux vraisemblablement continuer à 6 américains Prévisions augmenter les taux. 5
Slide 33: Contenu
Contenu 1. Groupe Banque TD 2. Perspectives économiques 3. Gestion de la trésorerie et du bilan 4. Annexe • Perspectives économiques • Qualité du crédit • Instruments de financement 33
Slide 34: Formations de prêts douteux bruts par portefeuille
Formations de prêts douteux bruts par portefeuille Formations de prêts douteux bruts1 : en M$ et Faits saillants ratios2 1 453 $ Les formations de prêts douteux 142 $ / 38 pdb bruts ont diminué de 127 M$ sur 1 224 $ 1 227 $ 1 281 $ 3 mois et de 299 M$ sur 12 mois 48 $ / 13 pdb 1 154 $ Baisse au
Slide 35: Prêts douteux bruts par portefeuille
Prêts douteux bruts par portefeuille Prêts douteux bruts1 : en M$ et ratios2 Faits saillants Les prêts douteux bruts ont 3 567 $ 3 509 $ diminué de 109 M$ sur 3 mois, 3 467 $ 3 399 $ 178 $ / 48 pdb 211 $ / 54 pdb 163 $ / 41 pdb 73 $ / 18 pdb 3 290 $ nonobstant la somme de 78 M$ 59 $ / 13 pdb décou
Slide 36: Provisions pour pertes sur créances (PPC) par portefeuille
Provisions pour pertes sur créances (PPC) par portefeuille PPC1 : en M$ et ratios2 Faits saillants 635 $ Baisse du ratio PPC de 7 pdb sur 592 $ 563 $ 554 $ 3 mois et sur 12 mois 48 $ / 53 pdb 9 $ / 10 pdb 1 $ / négl. 518 $ 40 $ / négl. Baisse de 102 M$ aux Services 60 $ / négl. de détail aux Éta
Slide 37: Services bancaires commerciaux et de gros au Canada
Services bancaires commerciaux et Services bancaires de gros au Canada T2 2017 Services bancaires commerciaux et Prêts Prêts Faits saillants Prêts bruts / douteux douteux Services bancaires de gros au AB bruts bruts / Maintien du bon rendement des Canada (en G$) (en M$) Prêts Services bancaires co
Slide 38: Services bancaires personnels aux États-Unis – $ US
Services bancaires personnels aux États-Unis – $ US T2 2017 Services bancaires personnels Prêts bruts Prêts douteux bruts Prêts douteux Faits saillants aux États-Unis1 (en G$) bruts / prêts (en M$) Prêts hypothécaires résidentiels 21 355 1,71 % La qualité des actifs des Lignes de crédit sur valeur
Slide 39: Services bancaires commerciaux aux États-Unis – $ US
Services bancaires commerciaux aux États-Unis – $ US T2 2017 Services bancaires commerciaux aux États-Unis1 Prêts bruts / AB Prêts douteux bruts Prêts douteux bruts / Faits saillants (en G$) (en M$) Prêts Immobilier commercial 22 74 0,34 % Maintien de la bonne Immobilier non résidentiel 17 45 0,28
Slide 40: Contenu
Contenu 1. Groupe Banque TD 2. Perspectives économiques 3. Gestion de la trésorerie et du bilan 4. Annexe • Perspectives économiques • Qualité du crédit • Instruments de financement 40
Slide 41: Mesures législatives canadiennes visant les obligations sécurisées
Mesures législatives canadiennes visant les obligations sécurisées Le cadre juridique régissant l’inscription des programmes d’obligations sécurisées, annoncé dans le budget fédéral 2012 sous forme de modification de la Loi nationale sur l’habitation, a été adopté en juin 2012. Les nouvelles émi
Slide 42: Éléments importants du guide de la SCHL
Éléments importants du guide de la SCHL Test de couverture par l’actif Afin de confirmer le niveau de surdimensionnement des biens donnés en garantie des obligations sécurisées par rapport au capital des obligations sécurisées en circulation. L’indexation trimestrielle de la valeur des propriété
Slide 43: Obligations sécurisées de la TD
Obligations sécurisées de la TD Faits saillants du programme d’obligations Panier de sûretés au 28 avril 2017 sécurisées de la TD La valeur du programme d’obligations sécurisées de la TD est de Prêts hypothécaires résidentiels ordinaires canadiens de 40 G$ CA. premier rang et de première qualité
Slide 44: Coordonnées des Relations avec les investisseurs
Coordonnées des Relations avec les investisseurs Téléphone : 416-308-9030 ou 1-866-486-4826 Courriel : [email protected] Meilleures relations avec les Site Web : investisseurs par secteur : Services financiers www.td.com/francais/investisseurs Meilleure gouvernance d’entreprise 44
Slide 45: 27e conférence de l’ECBC et d’Euromoney
Nous annonçons la 27e conférence de l’European Covered Bond Council (ECBC) et d’Euromoney À Vancouver, au Canada Les 18 et 19 avril 2018 Le Canada est le premier pays non européen à accueillir la conférence de l’ECBC. Veuillez vous joindre à nous à cet événement inaugural. Les émetteurs canadiens d’
Slide 46: Groupe Banque TD – Présentation aux investisseurs sur les titres à revenu fixe T2 2017
Groupe Banque TD Présentation aux investisseurs sur les titres à revenu fixe T2 2017