Grupa Azoty Spolka Akcyjna · GPW:ATT
Grupa Azoty Spolka Akcyjna — Zakłady Azotowe w Tarnowie-Mościcach — Q3 2008 Earnings Presentation
40 slides from Grupa Azoty Spolka Akcyjna's earnings presentation, 2008
Slide 1: Prezentacja wyników za III kwartał 2008 roku
Prezentacja wyników za III kwartał 2008 roku Raport za III kwartał 2008r. - podsumowanie
Slide 2: Nasza misja
NASZA MISJA Dzięki nabytym doświadczeniom i rozwijanym kompetencjom sprawiamy, że chemia jest bezpieczna i użyteczna dla ludzi. Ciągle dążymy do wzrostu wartości firmy efektywnie wykorzystując możliwe synergie. Raport za III kwartał 2008r. - podsumowanie
Slide 3: Deklaracja zarządzania
DEKLARACJA ZARZĄDZANIA Dla wypełniania przyjętej misji wyznaczyliśmy następujące cele strategiczne: Zwiększenie skali operacji prowadzonych w obszarach domeny Firmy. Zmniejszenie wrażliwości na zmiany faz cykli koniunkturalnych oraz na ceny gazu ziemnego i surowców petrochemicznych poprzez wydłu
Slide 4: Deklaracja zarządzania
DEKLARACJA ZARZĄDZANIA Równocześnie deklarujemy, że: Osiąganie powyższych zamierzeń realizowane jest w zintegrowanym systemie zarządzania, zgodnym z międzynarodowymi standardami, gdzie priorytety naszej działalności: wysoka jakość, dbałość o bezpieczeństwo techniczne i środowisko są skutecznie nad
Slide 5: Zarząd Azotów Tarnów
ZARZĄD AZOTÓW TARNÓW JERZY MARCINIAK PREZES ZARZĄDU – DYREKTOR GENERALNY Związany z Azotami Tarnów od 1975 r. Powołany na stanowisko Prezesa Zarządu uchwałą Rady Nadzorczej z dnia 11 marca 2008 r. Wcześniej m.in. Doradca Ministra w Ministerstwie Skarbu Państwa (12/2007 – 02/2008), Prezes Zarządu Tar
Slide 6: Charakterystyka działalności
CHARAKTERYSTYKA DZIAŁALNOŚCI Aktualna działalność Zakładów Azotowych w Tarnowie-Mościcach S.A. koncentruje się na następujących obszarach produktowych: KAPROLAKTAM (półprodukt do produkcji poliamidu 6) TWORZYWA KONSTRUKCYJNE (poliamid 6, polioksymetylen, tworzywa modyfikowane) AZOTOWE NAWOZY M
Slide 7: Struktura akcjonariatu Azotów Tarnów
STRUKTURA AKCJONARIATU AZOTÓW TARNÓW Ministerstwo Skarbu Państwa 3% Nafta Polska S.A. 49% Pozostali akcjonariusze 31% Ciech S.A. Polskie Górnictwo 7% Naftowe i Gazownictwo S.A. 10% Raport za III kwartał 2008r. - podsumowanie
Slide 8: Grupa kapitałowa Azotów Tarnów
GRUPA KAPITAŁOWA AZOTÓW TARNÓW AUTOMATYKA SP. Z O. O. obsługa i serwis aparatury do pomiarów i sterowania oraz sprzętu komputerowego biurowego, prefabrykacja elementów i montaż systemów pomiarowych BIPROZAT SP. Z O.O. projektowanie instalacji przemysłu chemicznego, innych instalacji przemysłowych, w
Slide 9: Grupa kapitałowa Azotów Tarnów
GRUPA KAPITAŁOWA AZOTÓW TARNÓW ELZAT SP. Z O.O. świadczenie usług utrzymania ruchu elektrycznego oraz remontów maszyn i instalacji elektrycznych OKNOTAR SP. Z O. O. produkcja stolarki – PCW i aluminium, doradztwo, pomiary, montaż oraz serwis gwarancyjny i pogwarancyjny PROReM SP. Z O. O. wytwarzanie
Slide 10: Schemat produkcji Azotów Tarnów
SCHEMAT PRODUKCJI AZOTÓW TARNÓW SUROWCE KWAS METANOL BENZEN FENOL SIARKA SIARKOWY GAZ ZIEMNY /OLEUM SIARCZAN CYKLO- FORMALINA HYDROKSY- AMONIAK HEKSAN LOAMINY CYKLO- KWAS TRIOKSAN HEKSANON AZOTOWY SALETRZAK SIARCZAN /SALETRA POM KAPROLAKTAM AMONU NITROZY AMONOWA PA6 COMPOUNDY GŁÓWNE PRODUKTY Raport
Slide 11: Struktura przychodów według grup produktowych
STRUKTURA PRZYCHODÓW WEDŁUG GRUP PRODUKTOWYCH III kwartał 2007 rok III kwartał 2008 rok Pozostałe Pozostałe Kaprolaktam Kaprolaktam Katalizatory 5,5% Katalizatory 8,0% 36,9% 21,0% 1,0% 0,8% Chemikalia Chemikalia 4,8% 5,0% Siarczan amonu Siarczan 13,1% amonu Tworzywa 21,0% sztuczne i Tworzywa Nawozy
Slide 12: Wartościowe porównanie sprzedaży w grupach produktowych
WARTOŚCIOWE PORÓWNANIE SPRZEDAŻY W GRUPACH PRODUKTOWYCH Wartościowe porównanie sprzedaży w grupach produktowych w III kwartale 2007 i 2008 roku Kaprolaktam III kw. 2007 111 419 III kw. 2008 74 216 przetwórstwo III kw. 2007 55 268 Tworzywa sztuczne i III kw. 2008 78 262 III kw. 2007 61 080 saletrzane
Slide 13: Wartościowe porównanie sprzedaży w grupach produktowych
WARTOŚCIOWE PORÓWNANIE SPRZEDAŻY W GRUPACH PRODUKTOWYCH Wartościowe porównanie sprzedaży w grupach produktowych w III kwartale 2007 i 2008 roku III kw. 2007 III kw. 2008 Zmiana Grupy produktowe PLN PLN III kw.2008 / III kw.2007 Kaprolaktam 111 418 877 74 215 887 67% Tworzywa sztuczne i przetwórstwo
Slide 14: Struktura sprzedaży według rynków docelowych
STRUKTURA SPRZEDAŻY WEDŁUG RYNKÓW DOCELOWYCH III kwartał 2007 rok III kwartał 2008 rok Polska 38% Unia Polska Unia Europejska 40% Europejska 41% 43% Azja 14% Azja Pozostała 10% Pozostała Ameryka Ameryka Europa Europa Południowa Południowa 0,7% 5% 8% 0,04% Raport za III kwartał 2008r. - podsumowanie
Slide 15: Porównanie wolumenu sprzedaży głównych produktów
PORÓWNANIE WOLUMENU SPRZEDAŻY GŁÓWNYCH PRODUKTÓW Porównanie wolumenu sprzedaży głównych produktów w III kwartale 2007 i 2008 roku Surowce do produkcji tworzyw i tworzywa sztuczne 20000 2007 18000 2008 16000 14000 12000 10000 ton 8000 6000 4000 2000 0 Kaprolaktam Tarnamid Tarnoform Raport za III kwar
Slide 16: Porównanie wolumenu sprzedaży głównych produktów cd.
PORÓWNANIE WOLUMENU SPRZEDAŻY GŁÓWNYCH PRODUKTÓW Porównanie wolumenu sprzedaży głównych produktów w III kwartale 2007 i 2008 roku cd. NAWOZY AZOTOWE 120000 2007 100000 2008 80000 60000 ton 40000 20000 0 Saletrzak Saletra amonowa Siarczan amonu Raport za III kwartał 2008r. - podsumowanie
Slide 17: Porównanie wolumenu sprzedaży głównych produktów cd.
PORÓWNANIE WOLUMENU SPRZEDAŻY GŁÓWNYCH PRODUKTÓW Porównanie wolumenu sprzedaży głównych produktów w III kwartale 2007 i 2008 roku cd. CHEMIKALIA 14000 2007 2008 12000 10000 8000 ton 6000 4000 2000 0 Nitrozy Ług sodowy Raport za III kwartał 2008r. - podsumowanie
Slide 18: Struktura zakupu głównych surowców
STRUKTURA ZAKUPU GŁÓWNYCH SUROWCÓW III kwartał 2007 rok III kwartał 2008 rok Pozostałe Pozostałe surowce Fenol surowce Fenol 26% 23% 25% 27% Energia Energia elektryczna elektryczna 6% 5% Gaz ziemny Benzen Gaz ziemny Benzen 22% 11% 21% 10% Amoniak Amoniak 10% 14% Raport za III kwartał 2008r. - podsum
Slide 19: Przykładowe zastosowania wytwarzanych produktów
PRZYKŁADOWE ZASTOSOWANIA WYTWARZANYCH PRODUKTÓW TWORZYWA SZTUCZNE - ZASTOSOWANIE POLIOKSYMETYLEN POLIAMID 6 motoryzacja motoryzacja elektrotechnika elektrotechnika AGD AGD meblarstwo meblarstwo galanteria przemysł tekstylno-odzieżowy inne – używany także do przemysł opakowani
Slide 20: Przykładowe zastosowania wytwarzanych produktów
PRZYKŁADOWE ZASTOSOWANIA WYTWARZANYCH PRODUKTÓW NAWOZY - ZASTOSOWANIE w produkcji roślinnej: w uprawach zbóż, roślin okopowych, przemysłowych i innych w ogrodnictwie dla potrzeb sadownictwa i warzywnictwa na łąki i użytki zielone dostarczają roślinie niezbędnych składników do gleby przed sie
Slide 21: Ceny rynkowe - amoniak
CENY RYNKOWE - AMONIAK Ceny rynkowe amoniaku w perspektywie rocznej 1000 Amoniak FOB Yuzhny USD/t 800 600 EUR/t 400 200 0 sty- lut- mar- kwi- maj- cze- lip- sie- wrz- paź- lis- gru- sty- lut- mar- kwi- maj- cze- lip- sie- wrz- 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 08 08 08 08 08 08 08 08 08 Ceny rynko
Slide 22: Ceny rynkowe - benzen
CENY RYNKOWE - BENZEN Ceny rynkowe benzenu w perspektywie rocznej 1000 Benzen FOB NWE EUR/t 800 600 EUR/t 400 200 0 sty- lut- mar- kwi- maj- cze- lip- sie- wrz- paź- lis- gru- sty- lut- mar- kwi- maj- cze- lip- sie- wrz- 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 08 08 08 08 08 08 08 08 08 Ceny rynkowe ben
Slide 23: Ceny rynkowe - fenol
CENY RYNKOWE – FENOL Ceny rynkowe fenolu w perspektywie rocznej 1 600 Fenol FD NWE EUR/t 1 200 EUR/t 800 400 0 sty- lut- mar- kwi- maj- cze- lip- sie- wrz- paź- lis- gru- sty- lut- mar- kwi- maj- cze- lip- sie- wrz- 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 07 08 08 08 08 08 08 08 08 08 Ceny rynkowe fenolu (
Slide 24: Działamy w atrakcyjnej branży
DZIAŁAMY W ATRAKCYJNEJ BRANŻY Azoty Tarnów na tle sektora chemicznego w Polsce (Wg przychodów ze sprzedaży netto za 2007/ źródło: Rzeczpospolita) 9% Zakłady Azotowe Kędzierzyn Zakłady Chemiczne Koźle S.A. ZACHEM S.A. 13% 7% Zakłady Chemiczne Organika-Szarzyna S.A. 3% Zakłady Chemiczne Police S.A. 14
Slide 25: Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej Zakładów Azotowych w Tarnowie - Mościcach S.A. porównawczo kwartałami (w tys. zł.) Wykonanie Wykonanie Dynamika III kw. 2008 r. III kw. 2007 r. III kw. 2008 r. Zysk brutto ze sprzedaży 72 287 55 599 130,01 Zysk na działalności ope
Slide 26: Kursy walut w okresie 1.07.2007-30.09.2008
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej Zakładów Azotowych w Tarnowie - Mościcach S.A. Kursy walut w okresie 1.07.2007-30.09.2008 USD 4,5 EUR 4 3,5 3 2,5 2 1,5 1 0,5 0 2007-07-02 2007-08-02 2007-09-02 2007-10-02 2007-11-02 2007-12-02 2008-01-02 2008-02-02 2008-03-02 200
Slide 27: Struktura przychodów według walut
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Struktura przychodów według walut w III kwartale 2008 roku EUR 38% PLN 43% USD 19% Spółka zalicza się do największych polskich eksporterów. Od wielu lat wartość eksportu oscyluje wokół 60 procent ogółu przychodów uzyskiwanych przez Spółkę. Raport za III kwartał 200
Slide 28: Zabezpieczenie przed ryzykiem kursowym
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Zabezpieczenie przed ryzykiem kursowym – udział procentowy hedgingu naturalnego, zabezpieczeń zrealizowanych i stosowane instrumenty zabezpieczające. Poz y c ja walut owa z a III k wart ały 2008r. i 2007r. ( wg z realiz owany c h t rans ak c ji) 100% 75% Otwarta po
Slide 29: Przychody ze sprzedaży w III kwartale 2008
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Przychody ze sprzedaży w III kwartale 2008 (w tys. zł) Wykonanie Wykonanie Zmiana Dynamika III kw. 2008 r. III kw. 2007 r. tys. zł w% Przychody ze sprzedaży produktów i usług 370 134 312 233 57 901 118,54 Przychód ze sprzedaży towarów i materiałów 8 841 8 011 830 1
Slide 30: Struktura przychodów ze sprzedaży III kwartale 2008
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Struktura przychodów ze sprzedaży III kwartale 2008 r. Katalizatory 0,8% Chemikalia Pozostała sprzedaż 4,8% 8,0% Kaprolaktam ciekły i krystaliczny 21,0% Siarczan amonu 21,0% Tworzywa sztuczne i przetwórstwo Saletrzak i saletra 22,1% 22,3% Raport za III kwartał 2008
Slide 31: Segmenty branżowe
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Segmenty branżowe Inne 14% Tworzywa 30% Energetyka 18% Nawozy 38% Raport za III kwartał 2008r. - podsumowanie
Slide 32: Wskaźniki finansowe
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Wskaźniki finansowe Wskaźnik III kw. 2008 III kw. 2007 Zmiana % Wskaźniki rentowności Rentowność marży brutto % [wynik brutto ze sprzedaży / przychody ze sprzedaży] 19,07 17,36 109,85 Rentowność kapitału własnego (ROE) % 2,33 1,59 146,54 Stopa zwrotu z zainwestowan
Slide 33: Skonsolidowane koszty
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Skonsolidowane koszty Wykonanie Wykonanie Zmiana Dynamika III kw. 2008 r. III kw. 2007 r. tys. zł w% Koszt sprzedanych produktów i usług 338 398 293 070 45 328 115,50 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 10 473 8 582 1 891 122,00 Koszty sprzedaży ogółem 348 871
Slide 34: Stopień wykonania prognozy
WYNIKI FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ Stopień wykonania prognozy Prognoza na 2008 r. Wykonanie Stopień wykonania (w tys. zł.) (w %) tys. zł. 01.01.2008 r. 01.01.2008 r. 30.09.2008 r. 30.09.2008 r. Przychody netto ze sprzedaży 1 326 283 1 058 922 79,84% EBITDA 160 499 130 605 81,37% Zysk z działalności
Slide 35: Planowane wykorzystanie środków z emisji Akcji serii B
INWESTYCJE Planowane wykorzystanie środków finansowych z emisji Akcji serii B ( w mln zł) Finansowanie ze Całkowite Cele emisji przedstawione w Prospekcie Emisyjnym środków netto przewidywane pozyskanych z nakłady emisji* Modernizacja Wytwórni Kaprolaktamu wraz z budową nowej instalacji 70 140 wytwa
Slide 36: Modernizacja Wytwórni Kaprolaktamu wraz z budową instalacji wodoru
INWESTYCJE Modernizacja Wytwórni Kaprolaktamu wraz z budową nowej instalacji wytwarzania wodoru modernizacja węzła sprężania powietrza dla Instalacji utleniania cykloheksanu (zakończenie - styczeń 2009 r.) intensyfikacja i modernizacja Wytwórni Kaprolaktamu do 101 tys. ton/rok (zakończono studiu
Slide 37: Rozbudowa Wytwórni Tworzyw Modyfikowanych
INWESTYCJE Rozbudowa Wytwórni Tworzyw Modyfikowanych Zakontraktowano dwie linie compoudingu zwiększające zdolność produkcyjną. Uruchomienie pierwszej linii przewidziano na III kwartał 2009 r., a drugiej na I kwartał 2010 roku. Wytwórnia poliamidów II 55 tys. ton/rok Uzyskano zgody korporacyjne
Slide 38: Zmiany cen akcji
ZMIANY CEN AKCJI Zmiany cen akcji ATT, wybranych spółek branży chemicznej oraz indeksu WIG kurs z dnia 30.06.2008 jest kursem odniesienia (bazowym)* ATT CIECH POLICE PUŁAWY SYNTHOS WIG PKN ORLEN LOTOS 20,00% 10,00% 0,00% ZMIANA CENY [%] -10,00% 30.06.2008 07.07.2008 14.07.2008 21.07.2008 28.07.2008
Slide 39: Prezentacja przygotowana wyłącznie w celach informacyjnych
INWESTYCJE Prezentacja przygotowana została wyłącznie w celach informacyjnych. Prezentacja nie przedstawia wyczerpującego obrazu Zakładów Azotowych w Tarnowie-Mościcach S.A. Zawarte w prezentacji opisy odnoszące się do przyszłości, nie mogą być rozumiane jako prognozy Spółki, co do przewidywanych wy
Slide 40: Zakłady Azotowe w Tarnowie-Mościcach S.A.
. Zakłady Azotowe w Tarnowie-Mościcach S.A. ul. E. Kwiatkowskiego 8, 33-101 Tarnów Tel.: +4814 633 07 81-85 Faks: +4814 633 07 18 www.azoty.tarnow.pl Raport za III kwartał 2008r. - podsumowanie
Zakłady Azotowe w Tarnowie-Mościcach — Q3 2008 Earnings Presentation on 6ix