KKCompany Technologies Inc · TPEX:6950
KKCompany Technologies — 富邦綜合證券舉辦之公開法說 (May 2024)
34 slides from KKCompany Technologies's conference presentation, May 31, 2024
Slide 1: 科科科技股份有限公司 股票代號 6950
科科科技股份有限公司 | 股票代號 6950 主講者：董事長暨執行長 王献堂
Slide 2: 亞洲最大多媒體AI科技整合集團
亞洲最大多媒體AI科技整合集團 2023 2016 創新產品 2011 AI多媒體 2005 日本市場 洞悉產業、市場及技術趨勢 音樂串流 孕育前瞻事業 AI技術加速萬物聯網 KDDI投資 開創數據為王的時代 全力協助發展日本市場 Metaverse 擁抱創新技術 隨時隨地享受音樂 New Product BlendVision SmartPass Music 2
Slide 3: 產品與商業模式
產品與商業模式 主要產品 商業模式 KKBOX 訂閱制 音樂串流 Smart Pass Music 平台 AI 平台 OTT AI多媒體 ONE AiM 訂閱制 影音多媒體基礎設施 & AI引擎 PaaS 3
Slide 4: 2023營收概況
2023營收概況 營收比重 毛利率 B2C 音樂串流 55% 30-35% 74% B2B 19% AI多媒體 B2B 60+% 26% 4
Slide 5: 全球第一個合法音樂串流平台
公司第一個眾所周知的品牌 全球第一個合法音樂串流平台 5
Slide 6: 維持市場領導地位的關鍵
維持市場領導地位的關鍵 Dec-23 Dec-22 與策略性股東建立雙贏的戰略合作 創造會員成長的動能與規模經濟下的利潤成長 6
Slide 7: 經常性營收逐年提高
經常性營收逐年提高 年度經常性收入 (新台幣百萬元) 94.7% 95.1% 93.9% 訂閱制收入 2,433 2,182 2,076 平台收入 2021 2022 2023 經常性收入 ARR % 7
Slide 8: 音樂串流產品獲利穩定提升
音樂串流產品獲利穩定提升 音樂串流業務歷年獲利 營業淨利率 (%) 4.8% 2.8% 5.4% 2.8% 12.3% 36.1% 33.8% 32.1% 31.5% 28.3% 營業毛利率 (%) 2020 2021 2022 2023 2024Q1 8
Slide 9: 穩定淨現金流入與充足的現金儲備
穩定淨現金流入與充足的現金儲備 營運活動持續累積淨現金流入 充沛現金餘額 (新台幣百萬元) (新台幣百萬元) * 2,323 495 367 390 1,131 可供支配現金 1,034 1,068 206 營運資金 新台幣2.9億 2020 2021 2022 2023 2020 2021 2022 2023 * 含上市前募資 9
Slide 10: 資產負債表
資產負債表 新台幣仟元 2022 2023 2024Q1 資產 流動資產 穩健的資產負債表 現金 1,131,369 2,322,649 2,260,758 應收帳款 453,444 476,621 532,451 其他流動資產 474,213 458,953 626,022 • 科科科技擁有強勁的現金儲備，足夠支持積極的 有機增長和併購計劃 流動資產總計 2,059,026 3,258,223 3,419,231 非流動資產: 283,449 1,261,866 2,104,416 • 無金融債務，未來更將有多元的籌資選項 資產總計 2,342,475 4,520,089 5,523,648
Slide 11: 損益表
損益表 新台幣仟元 2021 2022 2023 2024Q1 營業收入 3,124,539 2,939,399 2,968,042 780,180 營業成本 2,048,620 1,775,925 1,828,321 456,932 營業毛利 1,075,919 1,163,474 1,139,721 323,248 營業毛利率 (%) 34.4% 39.6% 38.4% 41.4% 收入反彈，未來成長可期 營業費用 999,274 970,498 1,076,432 260,552 推銷費用 192,039 172,564 216,400 34,885 • 近年音樂串流事業面臨來自國外音樂
Slide 12: 2023年度一次性投入與開支
2023年度一次性投入與開支 1 音樂串流持續性行銷推廣 整體獲利影響 • SmartPass Music 改名新上線加大行銷投入 每股 1.72 元 • KKBOX風雲榜移師高雄舉辦，增加額外開支 3 2 2 上市期間一次性顧問與專案開支 2.38 • 上市專案、公司治理規劃、投資與融資活動等 +0.27 一次性費用 1 +0.86 +0.59 3 雲端搬遷過渡性費用 0.66 • 集團資料遷移至雲端，過渡時期必須同時部屬 雲端並維持地端配置之費用 2023 EPS S&M One-time Exp. Cloud 2023 adj. EPS Migration 單位：新台幣元/每股 12
Slide 13: Metaverse New Product
2023 2016 創新產品 2011 AI多媒體 2005 日本市場 洞悉產業、市場及技術趨勢 音樂串流 孕育前瞻事業 AI技術加速萬物聯網 KDDI投資 開創數據為王的時代 全力協助發展日本市場 Metaverse 擁抱創新技術 隨時隨地享受音樂 New Product BlendVision SmartPass Music 13
Slide 14: 2016年公司轉型成為AI多媒體技術整合專家
2016年公司轉型成為 AI多媒體技術整合專家 14
Slide 15: BlendVision
BlendVision Over 400 thousand Top 10 OTT in Japan members 2M Subscribers On-demand fitness course 15
Slide 16: Migrate Top Telco To A New OTT Platform With Ease
SUCCESS STORIES TELASA Migrate Top Telco To A New OTT Platform With Ease Japan Top 10 OTT Over 80% User Satisfaction Rate Tangible Results: ● Operating for 5+ years with 99.98% SLA ● Deliver seamless experience to over 1 million subscribers on wide range of devices ● Increased 38% of retention rate
Slide 17: AI多媒體技術整合 (應用面)
AI多媒體技術整合 (應用面) 1 2 3 4 5 6 7 Content Creation Encoding Delivery Protection Engagement Discovery Monetization LIVE Bandwidth Saving CDN DRM Chatroom Hyper personalization AVOD/TVOD Dual Pipeline Storage Saving PSE Watermark Poll and Q&A AI tagging Subscription Ultra Low Latency ABR Cross-OS Player G
Slide 18: Transform CATV MSO Into a Next-gen Content Network
SUCCESS STORIES Largest Cable Company Transform CATV MSO Into a Next-gen Content Network Hybrid Linear-VOD Service Multi-screens experience to 10M+ users Tangible Results: ● All-in-one VOD platform ● Monetize rich VOD & Linear content library with 60+ subscription packs & PPV bundles ● Increased 400
Slide 19: AI多媒體技術整合 (技術面)
AI多媒體技術整合 (技術面) Retail & EC Manufacturing Financial Service Media & Entertainment Industry Applications Robotic Natural Technology Computer Recommendation Smart Vision Process Language system And More… Automation Processing Devices AI Model Deployment / Execution AI Ops/ Monitoring Model Data Machin
Slide 20: 多模態影音理解 專利申請中
多模態影音理解 專利申請中 BlendVision 的多模態 AI 整合了 Metadata、音檔和影音數據，生成全面性的影片洞察，包括影片內容強度、音檔強度、自動生成標籤 與章節劃分和摘要。這使用戶能夠透過問答搜索輕鬆定位特定片段並重新建立引人入勝的嶄新影音內容。 Metadata BlendVision 的 AI 如何進行分析 像人類一樣理解影 兩個女人正在交談？ 片 意圖分析 一位黑人女性手裡拿著一支筆 透過“搜索”獲得理想的影片 隨意的談話 Output 1:00:44 強度峰值 所有影片中包含特定 影片的情感 主題的片段 音檔 影片強弱 帶有精確時間戳的 影片摘要 音檔強弱 關鍵場景
Slide 21: Powered live year-end party to connect employees at 20
Powered live year-end Built corporate training party to connect platform for a global employees at 20 convenience store with locations over 6,900 employees Top 10 OTT in Japan Biggest K-pop and 2M Subscribers Asian music award ceremony Over 20K online live viewers Cross-border online Live broadcast
Slide 22: 企業級 OTT 進入日本市場的第一步
進入日本市場的第一步 提供大型企業平台化的影音服務 企業級 OTT 企業級 OTT 產品與服務 產品與服務 專業 OTT 產品與服務技術顧問助 企業迅速建置符合需求的自有影音 平台 22
Slide 23: 全球市場趨勢帶來的巨大影響
全球市場趨勢帶來的巨大影響 影像化資訊帶來強力的成長 然而，數據量的快速累積孕育新技術需求 1 2 影像內容、數據量 人機互動 資訊影像化 呈指數型成長 情境優化 CAGR AI & 雲端智慧 25% CAGR 資訊消化速度追不上資料累積的速度 3,462 多媒體科技 18% 新需求產生 914 1 迅速在影像資訊庫淬取有效知識，提高使用價值 1,721 623 2 於最短的時間內獲得最想看的資訊 2024 2030 23
Slide 24: 日本AI數位轉型速度超乎預期
日本AI數位轉型速度超乎預期 日本為全球第四大經濟體， 規模大、同質性高 174億美金 AI與多媒體相關 52億美金 多媒體 (OTT與企業影音串流) 市場規模 未來5年CAGR將達雙位數 AI 122億美金 (雲端與人工智慧) 人口：1.26億 GDP：4.2兆美元 (世界第四) 2025預測 24 資料來源：富士キメラ総研 “2020年人工知能ビジネス総調査”; デロイト トーマツ ミック経済研究所 ”法人向け動画・配信ソリューション市場の中期予測”; 株式会社AJA “国内OTT市場規模 2019年- 2025年”
Slide 25: KKCompany是日本AI數位轉型發展的領先受惠者
KKCompany是日本AI數位轉型發展的領先受惠者 日本市場發展亮點 日本政府三大政策支持 • 進入日本市場近15年，具備日本市場客 戶重視的信任關係 半導體產業 • 服務大型客戶，具備處理海量影音資訊 的經驗與產品標準化的能力 • 日本股東積極協助產品的推廣 AI & 數位轉型 • 超過50人的當地團隊，已佈建完成銷售 KKCompany 通路與服務系統 AI 多媒體科技 業務範疇 • 亞洲少數具有整合AI多媒體影音資料處 Web3.0 & 元宇宙 理，串流技術與雲端服務整合的公司 Source: https://www.telecomreviewasia.com/news/feature
Slide 26: 擴大日本市場發展的下一步
擴大日本市場發展的下一步 提供中小型企業標準化的AI多媒體產品 一站式影音串流 AI 智慧模組 企業級 OTT (SaaS) (SaaS) 產品與服務 BlendVision ONE BlendVision AiM 一站式雲端多媒體影音解決方案 AI 智慧輔助模組 專業 OTT 產品與服務技術顧問助 提供一應具全的直播、隨選、編碼 於海量數據與資料中準確抓取資訊 企業迅速建置符合需求的自有影音 數位影像保護等標準化模組產品 全面升級與釋放生產力 平台 26
Slide 27: 產品應用模組化
產品應用模組化 1 2 3 4 5 6 7 Content Creation Encoding Delivery Protection Engagement Discovery Monetization LIVE Bandwidth Saving CDN DRM Chatroom Hyper personalization AVOD/TVOD Dual Pipeline Storage Saving PSE Watermark Poll and Q&A AI tagging Subscription Ultra Low Latency ABR Cross-OS Player Geo-Regio
Slide 28: 已成功立足日本市場，並將快速擴展
已成功立足日本市場，並將快速擴展 透過大型IT銷售網絡觸及廣大企業客戶群 深耕企業品牌力 以廣告曝光與行銷佈局，持續累積企業 已佈局日本大型IT經銷網絡 品牌在日本市場的知名度與好感度 25% 72% 75% KMO (KDDI Sateraito USEN ICT 28% Matomete Office) Office Solutions IT Vendor IT User 共404,219客戶 28
Slide 29: SaaS服務迄今日本洽談客戶
SaaS服務迄今日本洽談客戶 從2024年4月初產品日本發表 至今，已有270+公司開始洽談 涵蓋多間日本上市企業 教育與學校, 10% 其他產業, 27% 行銷、設計、公關, 16% 製造、建築業, 24% 娛樂、媒 體、出版, 8% 電信業, 6% IT 經銷商、SI, 8% 29
Slide 30: 預計三年內，海外營收達70%，近60%來自日本
預計三年內，海外營收達70%，近60%來自日本 55% 70% 台灣 日本 台灣 日本 30% 43% 45% 57% 港星馬 港星馬 13% 12% 30
Slide 31: 三年發展策略
三年發展策略 ▪ 維持既有產品的現金產生與獲利能力 音樂串流 ▪ 推出新世代音樂產品服務 ▪ 在已建立完整佈局與基礎的日本市場，快速成長 AI多媒體科技 ▪ 持續產品開發與創新 ▪ 優化利潤率，使標準化SaaS產品獲利持續擴大 ▪ 除內部業務與產品開發，亦透過併購與投資，鎖定對集團具高 整體佈局 效益之產品、通路與團隊，加速市場拓展速率 31
Slide 32: 策略股東陣容堅強
策略股東陣容堅強 重要股東皆為 海內外產業龍頭與策略性投資者 32
Slide 33: 邁向全球化發展
邁向全球化發展 台灣為技術核心基地 日本為重點發展市場 AI 數位生態系取得關鍵地位 33
Slide 34: Q&A
Q&A